結構性改革背景下商業銀行轉型發展路徑探析

楊建西

摘要：經濟新常態下，我國經濟面臨著供給側結構性改革的迫切需要。本文從供給側結構性改革內在要求出發，全面分析結構性改革背景下商業銀行面臨的挑戰與機遇，并從改善經營管理水平、優化金融資源配置、提高金融創新能力、主動服務實體經濟等方面對商業銀行自身轉型發展路徑進行了分析和探討，由此實現金融資源有效配置，促進實體經濟快速發展，為供給側改革提供金融支持。

關鍵詞：結構性改革 商業銀行 挑戰 機遇 轉型發展

一、引言

當前，我國經濟正處在“三期疊加”階段，面臨生產成本上升、產品供需錯配、資本邊際效率下降、市場機制運行不暢等結構性問題，經濟發展進入增速放緩的“新常態”，要求我國必須推進“三去一降一補”的供給側結構性改革。

供給側結構性改革，是從提高供給質量出發，用改革的辦法推進結構調整，矯正要素配置扭曲，擴大有效供給，提高供給結構對需求變化的適應性和靈活性，提高全要素生產率，更好滿足廣大人民群眾的需要，促進經濟社會持續健康發展。

在我國經濟增速換擋和增長模式轉型的情況下，商業銀行傳統的規模擴張發展模式已經難以為繼，面對供給側結構性改革，商業銀行面臨新的發展機遇和自身轉型壓力，須順應時代潮流，主動轉型發展，加強金融創新，提高金融資源配置效率和經營管理水平，更好地服務實體經濟。

二、結構性改革背景下商業銀行面臨的壓力和挑戰

（一）資產結構失衡，短期內信用風險增加

當前我國特有的國有經濟占主導地位的經濟模式，使得商業銀行信貸資源主要集中在國有大型企業，中小企業融資困難。統計顯示，我國大中型企業數量占比僅為1%，卻占用了65%的金融資源，規模或限額以下企業的貸款覆蓋率不及5%，不僅明顯低于發達國家54%的水平，而且低于規模以上企業覆蓋率約25個百分點。信貸資源過度集中產生的“馬太效應”，造就了一大批 “兩高一剩”產能過剩企業和僵尸企業。供給側改革將會對產能過剩行業造成重大沖擊，商業銀行作為工業企業的重要資金支持者，存量債務的信貸資金安全將受到極大威脅，短期內不良貸款率大幅上升，對商業銀行的流動性、安全性和盈利性構成較大挑戰。

（二）盈利能力增長放緩

國內商業銀行傳統盈利模式是依靠存貸利差。在利率市場化背景下，銀行間的競爭持續加劇。同時，存款理財化趨勢增強和互聯網金融發展，持續分流了商業銀行的低成本資金，商業銀行的平均付息負債成本逐年提升，凈利差持續收窄。

（三）產品和服務創新壓力

一方面，當前商業銀行金融產品和服務形式過于單一，受技術與人才等因素影響，金融創新成本較高。另一方面，供給側改革背景下，金融市場朝著多領域、多層次、多主體的方向發展，互聯網、物聯網等新技術與金融的結合，改變了企業競爭形勢和經濟增長方式，居民投資需求呈現多樣化、高端化的發展趨勢。單一的金融產品和服務已不能滿足市場和客戶的多元化需求，亟需加大創新。

（四）傳統紅利削減

首先，經濟紅利減弱。經濟新常態下，實體經濟面臨庫存過高、產能過剩等問題，導致商業銀行缺乏有效信貸需求，資產質量下降。其次，資金成本優勢減弱。隨著互聯網金融快速發展，存款理財化趨勢增強，持續分流的低成本資金，使商業銀行的利潤更加市場化。再次，制度紅利也在不斷消失。在商業銀行準入機制調整的背景下，隨著多層次商業銀行體系的建立，銀行利用業務牌照優勢和政策優勢獲取超額收益的難度不斷增加。

三、結構性改革給商業銀行帶來的發展機遇

（一）促進商業銀行回歸本源，服務實體經濟

實體經濟是金融的根基，為實體經濟服務是商業銀行立業之本。近年來，由于金融改革與實體經濟改革的節奏不匹配，導致資金脫實向虛，金融風險顯著上升。隨著供給側改革的不斷深入，將帶動一大批新興產業的發展，有效促進我國產業的調整升級。商業銀行信貸資源和金融服務將主要投向代表經濟結構轉型的行業和企業，主動服務實體經濟，促進經濟發展和金融良性循環。

（二）改善了商業銀行的金融服務環境

供給側改革致力于提高供給質量和效率，激發新的經濟發展動力，從根本上改善我國宏觀經濟運行質量與環境，對改善商業銀行的金融服務環境具有重要意義。

（三）有利于商業銀行從根本上改善信貸資產質量

當前我國商業銀行的信貸風險主要集中在房地產和產能過剩行業，供給側改革目標與商業銀行優化信貸資產質量的訴求具有一致性。一方面，供給側改革對房地產和產能過剩行業實施去產能、去庫存，淘汰落后產能，支持傳統產業轉型升級，為商業銀行調整信貸資產結構、化解不良貸款提供了廣闊的操作空間。另一方面，符合國家產業結構調整要求的高新技術產業、戰略性新興產業、綠色經濟等具有廣闊的發展前景，為商業銀行優化資源配置指明了方向。商業銀行將有限的資源專注于供給側結構性改革的重點領域，將從根本上改善信貸資產質量。

四、商業銀行轉型發展的實施途徑

在供給側結構性改革的過程中，商業銀行應擯棄需求側的粗放式管理模式，加快轉型發展，在經營模式和發展方式上進行深層次、全方位調整。在優化資源配置，增加有效的金融供給，加快金融產品創新，提升金融科技運行效能，提高服務質效等方面發力，提高全要素生產率，為實體經濟發展和產業轉型提供有力支撐，助力政府打贏結構性改革攻堅戰。

（一）改善經營管理水平

在經營高度同質化的情況下，商業銀行必須進行轉型發展，實施精細化、規范化管理，探索建立符合監管制度要求和具有市場競爭力的公司治理結構及經營管理模式。

1.積極吸納和培養高素質人才，構建完善的服務體系，提高營銷質量，從高速度發展向高質量發展轉變;

2.堅持風控與創新相結合的原則，從商業模式創新和產品戰略性發展等層面給予供給側支持，夯實風險防控基礎，合理規避風險，滿足客戶的多樣化及多元化需求;

3.持續提高運營管理水平，優化營銷服務框架和管理機制，構建強有力的支持保障系統，促進商業銀行轉型進程。

（二）優化金融資源配置

矯正金融資源配置扭曲，是提升全要素生產率的關鍵措施，能夠有效服務我國經濟轉型升級。在供給側改革背景下，商業銀行必須堅持“區別對待、有保有控”的信貸政策，主動調整信貸規模與結構，對符合供給側結構性改革和國家重大發展戰略的企業實施細化分類名單制管理。加大對高新技術企業、智能制造及智能化改造、鄉村振興等項目的支持力度。逐步降低高污染、高能耗、產能過剩產業的資源占用。發展科技金融、綠色金融和文化金融，促進普惠金融，引導金融資源向高效領域流動，促進經濟轉型升級。

（三）提高金融創新能力

我國商業銀行應充分把握互聯網浪潮帶來的發展機遇，充分利用大數據技術，對內部管理策略、業務流程、服務模式、風險防控等進行優化整合，打造基于內涵的核心競爭力，實現從要素驅動向創新驅動的轉變。

1.樹立用戶思維，改善客戶體驗，提高市場靈敏度，提高產品更新速度，及時把握客戶需求變化;

2.重視金融科技，增強互聯網和金融數據挖掘能力，加快建立綜合性金融服務系統;

3.加強與線上電商及線下實體平臺合作，為客戶打造生活化互聯網金融場景，重塑業務流程，提升客戶體驗。

（四）主動服務實體經濟

融資渠道不暢始終抑制著實體經濟的發展，尤其束縛著中小微企業的成長，必然導致經濟下滑、就業率降低。商業銀行回歸服務實體經濟，應加大對居民生活服務、各種新興產業以及小微企業支持力度，使信貸資源配置與經濟轉型方向一致，促進經濟轉型，優化產業結構;大力發展資產證券化和債務融資工具，降低金融杠桿和融資成本，解決中小微企業融資難、融資貴問題，促進實體經濟健康發展。

參考文獻：

[1]厲以寧，吳敬璉等.三去一降一補——深化供給側結構性改革[M].北京：中信出版集團，2017：127-133.

[2]鄢紅兵.商業銀行供給側結構性改革下的金融產品新需求與新供給的思考[J].武漢金融，2016（8）：38-43.

[3]馮志峰.供給側結構性改革的理論邏輯與實踐路徑[J].經濟問題，2016（2）：12-17.

[4]紀曉麗.供給側改革背景下商業銀行轉型升級的路徑探析[J].中國商論，2017（7）：57-58.

[5]曹國華，劉睿凡.供給側改革背景下我國商業銀行信貸風險的防控[J].財經科學，2016（4）：22-30.

[6]曹萍，李湛.新常態下商業銀行轉型研究[J].農村金融研究，2015（1）.

[7]陸岷峰，楊亮.供給側改革下商業銀行機遇、使命與對策[J].西南金融，2016（3）：3-7.

（作者系重慶銀行總行公司信貸管理部職員、重慶大學經濟與工商管理學院經濟學碩士）