對新企業會計準則下衍生金融工具會計處理的探討

肖應龍

摘要：文章以新企業會計準則下衍生金融工具會計處理為分析對象，首先介紹了衍生工具定義和特征，例如杠桿性和風險性、靈活性和復雜性、契約性和未來性、衍生性和創新性，接著分析了衍生金融工具計量，最后論述了衍生金融工具的會計處理，以便使得會計人員可以更好的掌握最新的準則。

關鍵詞：會計;衍生;金融工具

隨著金融全球化的快速發展，新興的衍生金融工具開始涌現。對于這些衍生金融工具應當加強會計披露，加強派生金融工具管理，穩定我國金融市場，推動我國金融市場向前發展。因此，我國頒布了新新會計準則，會計準則對于派生金融工具的計量、確認等等一系列都進行了明確規定，這些規定與國際上的做法基本一致。

一、衍生金融工具的定義和特征

根據我國最新的企業會計準則，準則中對于延伸工具進行了明確定義，指出衍生工具具有以下金融特點。

第一，契約性和未來性。衍生金融工具主要是以金融作為對象的合同，其本質上體現的是契約精神。如果對于標的物和交易時間等一系列因素進行確定，雙方當事人的權利義務便基本上得以確立，而且該合約一般在未來的某個時間段進行旅行。

第二，杠桿性和風險性。對于衍生金融工具來說，他們的初始凈投資非常少，甚至可以不出任何投資金額，通過保證金的方式進行交易，但是在進行結算時一般會采用凈額交割的方式進行。對于投資者來說，他們常常只需要通過少量的資金就可以換取巨大的交易利潤，通過這種杠桿的以小博大獲取足額的利潤。與此同時，衍生金融工具的收益和風險也會，隨之不斷擴大，如果實際變動的趨勢和投資的預測幾乎一致，投資者幾乎可以獲得非常高的經濟回報。但是，如果實際波動的趨勢和投資者之間的預測出現相反，投資者也可能蒙受巨額損失，甚至可能會導致世界的金融動蕩。

第三，靈活性和復雜性。隨著我國衍生金融工具的發展，無論是在設計還是在創新上，衍生金融工具的靈活性都非常強，可以根據客戶的需要進行調整，同時可以將各種工具進行排列組合，這樣可以更好的滿足客戶的需求。在這樣的背景下，衍生金融工具出現了巨大的復雜性，這也使得很多投資者對于衍生工具理解非常難，不會正確的進行使用。

第四，創新性。衍生金融工具常常以多個不同的工具為樣板，在變化中不斷的進行創新，這就使得衍生金融工具可以很好的進行創造，幾乎每個月都可以有全新的衍生金融工具出現在人們面前，這就出現了衍生金融工具史無前例的發展壯大。

二、衍生金融工具的計量

衍生工具的核心在于計量，而它的計量又包含兩部分，一部分是初始計量，另一部分是后續計量。根據我國現行的法律規定，如果采用初始計量需要通過公允的價值進行計算，因此交易費用就必須包含在公允價值之內。企業在持有衍生工具之后，可以根據企業持有衍生工具的使用目的和意圖不同采用不同的計量。

首先，對于投機套利而持有的衍生工具，在資產負債表采用公允價值計量，公允價值變動形成的應計入當期損益的利得或損失計入“公允價值變動損益”科目。其次，套期保值而持有的衍生工具，在資產負債表表內也可以通過公允價值進行計量。

三、衍生金融工具的會計處理

企業對衍生工具在進行會計處理時，應當區分目的和意圖，通過目的和意圖的不同設置不同的工具賬戶。

在2008年，甲公司投入某期貨公司80萬元進行期貨交易。在2月份，甲公司開倉買入一張期貨合約，合約標的單價為2600元/噸，合約標的數量為200噸，保證金按照6%的標準進行計算，手續費用為一百元。在當月月底，該期貨合約標的單價上漲了30元，在3月底，該期貨合約標的單價下跌了10元，在4月底，公司以2625元的標的單價將這張期貨合約賣出。因此，甲公司的會計處理應當如下。

最初，撥付進行投資的80萬元資金，確認為存出投資款80萬元。在2月份，甲公司開倉買入合約，因此期貨合約衍生工具確認的成本為2600*200*6%=31200元，手續費支出100元，確認為投資收益的損失，計入投資收益科目。在2月底，結算持倉浮動盈虧30*200=6000元，因此公允價值的變動損益就為6000元。在3月底下跌10元，當月持倉浮動盈虧為-10*200=-2000盈虧為-2000元，因此期貨合約當期公允價值變動損益為-2000元，累計公允價值變動損益為4000元。在4月底，甲公司全部平倉，當期平倉盈虧（2625-2620）*200=1000元，同時公允價值變動損益4000元結轉進投資收益。因此，甲公司的累計投資收益應當為5000元（2625-2600）*200=5000。

A公司于2008年3月初買入一項期權合同，合同規定A公司在2009年12月31日前的任何一天有權以204元的價格買入1000股某公司股票，在3月初，每股的股價為200元。A公司為取得上述期權支付期權費6000元。在2008年年底，該公司股票股價為206元，期權的公允價值為7000元，2009年底，該公司股價為209元，期權的公允價值為8000元。A公司判斷未來股價繼續上漲概率不大，于當日將期權按公允價值轉讓。

在3月初，A公司買入看漲期權，因此確認衍生工具-期權合同成本為6000元。在2008年年底，由于公允價值變動，因此公允價值的變動損益為1000元。在2009年底，由于期權公允價值進一步上漲，因此公允價值的變動損益為2000元。轉讓股票期權時，按公允價值變動損益確認投資收益2000元。資產負債表日，該項期權合同交易公司共獲利2000元。

參考文獻：

[1]李鵬.新會計準則下衍生金融工具在公司理財中的應用嘗試[J].經貿實踐，2016 （16）.

[2]張浩一.基于新會計準則下的衍生金融工具及其審計風險[J].中外企業家，2017 （18）.