中小企業融資貸款面臨的困局與破解方法分析

南開大學經濟學院 王雙蕊

在中小企業融資過程中，主要的融資方式有內源融資與外源融資兩種。其中，內源融資是指中小企業憑借自身的經營管理、擴大生產規模等方式，獲得融資資金；外源融資是指中小企業借助融資租賃、政府融資、產權交易融資、證券融資、銀行信貸融資、投資基金融資等多種渠道獲得融資資金。現階段，就我國中小企業而言，銀行信貸融資是其發展過程中的主要融資渠道，然而由于受多種因素的限制，使得中小企業普遍出現了融資難、貸款難等問題，影響我國中小企業的穩定發展。因此，在中小企業發展過程中，政府應加大宏觀調控力度，完善中小企業融資體系，建立健全融資貸款平臺，以此更好地提高中小企業的發展水平，促進我國社會經濟的健康發展。

1 中小企業融資貸款面臨的困局

1.1 自身經營風險大

在實際的融資貸款業務中，銀行一方面要確保高額的利息回報，另一方面又要保障借貸資金的安全性。而由于中小企業的償還能力要遠遠落后于大型企業，銀行所要承擔的償債風險更高，從而使得銀行更加傾向于向大型企業放貸，中小企業陷入了融資難、貸款難的發展局面。近年來，盡管國家出臺了一系列扶持中小企業發展的優惠政策，但是由于中小企業自身仍存在經營管理不善、抵押物不足、擔保體系不健全等諸多問題，使得中小企業融資貸款難問題并未得到有效改善。

1.2 抵押物不足

抵押擔保是銀行貸款的主要形式，占全部貸款業務的80%左右。然而，由于我國動產擔保貸款發展滯后，僅占全部貸款業務的13%，且普遍集中于發達地區，因此銀行更愿意接受土地、房產等不動產為主的抵押物。此外，由于中小企業的發展規模較小，發展資金多為存貨、應收賬款等動產，可向銀行貸款的抵押物較少，從而導致中小企業出現了抵押難問題。同時，由于動產的抵押率相對較低，更使得中小企業陷入兩難境地。比如說，房產、土地的銀行抵押率為70%，機器設備的銀行抵押率為50%，動產的銀行抵押率則僅為30%，在此基礎上還要接受資產評估機構對于抵押物的進一步規范，進而使得中小企業很難獲得較大數額的融資貸款。

1.3 擔保體系有待完善

目前，由于我國的擔保體系仍處于完善與發展階段，成為了中小企業融資貸款的主要阻力。同時，由于中小企業的信用度偏低，且時有發生懸空銀行債務、逃費漏費等現象發生，使得國內大型企業均不愿意為中小企業做擔保。此外，就擔保公司來講，由于要受到地方政府的限制與管理，擔保公司普遍存在資金來源有限、擔保覆蓋面較窄、擔保貸款余額偏低等問題，使得中小企業無法獲得更多大額的融資貸款。

1.4 貸款程序繁瑣

在我國，二級分行以下的銀行貸款需要獲得總行的貸款審批，其貸款流程十分繁瑣。對于中小企業來講，雖然貸款金額不大，但也需要嚴格按照貸款程序逐步辦理，不僅耗時較長、費用較多，還無法從根本處解決中小企業的貸款難題，制約中小企業的有序發展。比如說，在進行房地產抵押流程時，用戶需要填寫申請表、等待有關部門進行實地勘測、評估機構進行限價估算、調查土地權屬、地籍測繪等。此外，據有關部門統計，國內中小企業的平均壽命僅為3年左右，銀行為了降低信貸風險，通常只能為其提供短期的貸款服務，無法滿足中小企業的發展需求。

1.5 綜合成本較高

近年來，商業銀行普遍將融資貸款利率上調了30%～50%。也就是說，如果中小企業有足夠的抵押物，在進行抵押之前需要向資產評估機構支付一定費用后進行擔保抵押貸款；如果中小企業沒有足夠的抵押物，則需要通過擔保公司才能獲得銀行貸款，但每年需要向擔保公司支付貸款金額的2%作為擔保費用，融資貸款成本相對較高。此外，中小企業在貸款過程中，還需要支付財務中介費、補償性余額等相關費用，綜合計算器貸款成本要高出銀行貸款的14%左右，為中小企業帶來了巨大的資金壓力。同時，從銀行信貸人員來講，由于中小企業的貸款額度相對較小、信貸風險相對較大，為了能夠有效達到業績考核指標，他們更傾向于向大型企業放貸，使得中小企業發展舉步維艱。

1.6 信貸機構的差別對待

最近幾年來，隨著我國社會經濟的不斷發展，在為中小企業帶來發展機遇的同時，對中小企業的資金周轉能力也提出了更高要求。綜合我國中小企業現狀來看，其組成主體大多為民營公司、社會團體、個人等，而在申請銀行貸款時，信貸機構針對不同的貸款對象往往持有不同態度。簡言之，對于發展規模較大企業的信貸審核環節較為放松，對于民營中小企業的審核流程較為苛刻。由此可見，由于信貸機構的差別對待，中小企業的融資貸款之路任重道遠。

1.7 缺乏完善的金融機制扶持

現階段，雖然我國已經出臺了一系列扶持中小企業的優惠政策，但是在實際執行過程中，由于缺乏完善的金融機制作為支持，中小企業的社會公信力還不足，信貸機構對于中小企業仍抱有質疑態度，致使中小企業的融資貸款仍處于困局當中。此外，國內中小企業普遍存在融資環境較差、運營管理不穩定、財務制定不完善等發展問題，從而無法切實滿足銀行的放貸條件。目前，隨著市場經濟的不斷發展，銀行在對企業提供信貸服務時，不僅要考慮利息回收與承擔風險問題，確保貸款資金能夠安全回收，還要對貸款對象進行深入調查，在一定程度上增加了中小企業的貸款難度。

2 中小企業融資貸款難的破解方法

針對我國中小企業融資貸款難問題，政府、各金融監管機構、金融服務機構應不斷完善融資組織平臺，加大政策扶持力度，完善融資放貸體系，健全信用擔保機構，創新融資方式，拓展貸款渠道，簡化貸款程序，以此幫助中小企業切實解決融資難、貸款難的發展問題，降低貸款綜合成本，促進我國整體經濟的健康發展。

2.1 提高對中小企業的金融服務水平

立足本國金融市場發展行情，提高對中小企業的金融服務水平應做到以下幾點：其一，建立政策性金融機構，降低信貸門檻，直接服務于中小企業，為其提供充足的資金支持；其二，健全信用擔保體系，幫助中小企業解決抵押物不足、信任度不夠問題，拓寬企業的信貸融資渠道；其三，明確評級標準，科學劃分信用等級，對中小企業進行信用評級，降低信貸機構的放貸風險；其四，通過政府產業基金、風險投資基金對中小企業進行股權投資，提供最前沿的政策、技術指導，降低融資貸款的綜合成本，強化中小企業的服務體驗；其五，通過貨幣政策工具運用、財稅優惠激勵，引導金融機構增加正規金融渠道的中小企業融資供給，替代民間借貸等價格偏高的資金，從而“以量平價”推動中小微企業整體綜合融資成本下降；其六，金融機構大力發展金融產品和服務創新，加強對互聯網、大數據等信息技術的運用，改造信貸流程和信用評價模型，提高中小企業的貸款發放效率和服務便利度。

2.2 健全法律保障制度

由于我國信貸業務發展較晚，對于中小企業的信貸保護條例仍在不斷摸索之中，從而致使中小企業借貸問題時有發生。同時，中小企業的發展離不開國家政策的支持，更需要法律條例的保障。所以，我國有關部門應針對中小企業的融資信貸問題，建立健全法律保障制度，明確保護界限，突破中小企業融資難、貸款難困局，促進我國中小企業的穩定發展。

2.3 完善企業管理機制

首先，中小企業應遵循市場競爭準則，以市場發展為導向，開展更適合企業發展的運營活動，提高企業的綜合管理水平；其次，創新企業經營管理理念，加大人才引進力度，對企業員工展開定期的業績考核，并規定只有順利通過考核的工作人員才能留在原崗位繼續工作，而未通過考核的工作人員則需要進行二次培訓，提高企業管理隊伍的整體能力，提高企業資金的利用率；再次，加強預算管理，保證財務信息的準確性與有效性。同時，根據企業的實際發展狀況，選擇最為適宜的資金核算方式，做到按期還款，樹立良好的社會信譽，促進企業的良性發展；最后，加強企業文明建設，完善激勵機制，激發企業員工的工作積極性，大量良好的工作環境，從而在增強企業凝聚力的同時，提高中小企業的經濟水平，推動我國市場經濟的有序發展。

2.4 完善銀行貸款機制

完善的銀行貸款機制，是規范融資貸款業務的主要依據，是實現中小企業長足發展的重要保障。舉例來說：某中小企業根據自身的發展需求，決定向信貸機構申請融資貸款，經過信貸機構對于中小企業的初步調查，該企業符合貸款條件，并將其推薦給當地的擔保公司。擔保公司在接到擔保業務后，對中小企業進行了新一番的調查，并將其具體資料上報給了當地的開發銀行，銀行客戶部聯合工商局、稅務局、財政局等多個職能部門對該中小企業的償還能力、經營狀況進行實地考察，并通過召開民主會議的方式，決議該投資項目是否得以通過，通過后將企業的資料下發至擔保公司，由擔保公司向政府有關部門進行貸款報備，向開發銀行遞交書面貸款申請，最終與開發銀行簽訂貸款合同，獲得銀行貸款。在這里值得一提的是，在簽訂擔保合同后，開發銀行先將貸款劃轉至擔保公司，而后由擔保公司將貸款再轉到中小企業的專用賬戶，貸款發放的第二個月起，擔保公司需在每季第一個月15日前，將中小企業的資金使用狀況、公司經營情況，以書面的形式上交給開發銀行，做好相關的報備工作，降低信貸機構的運營風險。

3 結語

綜上所述，在新時代背景下，中小企業已經成為了我國社會經濟發展的中堅力量，在推動經濟增長、促進就業增加、激發創新活力等方面發揮著重要作用。而中小企業面臨的融資困局破解，需要中小企業自身、政府、金融監管機構、銀行業等金融服務機構的多方面力量共同解決，也需要從金融、法律、大數據、企業管理等多領域共同發展，從而在提高國內中小企業發展水平的同時，促進我國金融行業和經濟建設的長足發展。