基于微分連鎖替代法的預(yù)算差異分析

(河北地質(zhì)大學(xué) 河北 石家莊 050031)

一、引言

當(dāng)今管理的理論方法都在不斷創(chuàng)新，全面預(yù)算管理作為一種管理工具，已成為現(xiàn)代企業(yè)在日常經(jīng)營活動(dòng)必不可少的工具。本文以J企業(yè)為研究對(duì)象，選取了代表企業(yè)綜合盈利能力的凈資產(chǎn)收益率指標(biāo)來進(jìn)行差異的分析。基于微分連鎖替代法的企業(yè)預(yù)算差異分析，其主要目的是為了找出各項(xiàng)業(yè)務(wù)實(shí)際發(fā)生情況與預(yù)算之間產(chǎn)生差距的原因，并確定其責(zé)任歸屬，從而使企業(yè)更加科學(xué)合理有效的減少企業(yè)的預(yù)算差異，為企業(yè)的全面預(yù)算管理水平不斷提高奠定基礎(chǔ)。

二、微分連鎖替代法

本文是基于微分連鎖替代法為研究方法，在此基礎(chǔ)上采用了企業(yè)預(yù)算管理中的幾個(gè)關(guān)鍵變量作為分析因素，將其聯(lián)系在預(yù)算差異分析當(dāng)中。微分連鎖替代法的含義如下：用某一因素比較值代換出基礎(chǔ)值，稱為“替代”；而連續(xù)代換出所有因素，且代換過因素用比較叫做“連鎖”。這二者結(jié)合起來，替換過的用比較值表示，依次進(jìn)行就是連鎖替代法則，按照該法則進(jìn)行的就是微分連鎖替代法。

下面用F表示綜合指標(biāo)(或函數(shù))，x、y、z…表示影響綜合指標(biāo)的子指標(biāo)，f表示因素間的函數(shù)關(guān)系，則F=f(x,y,z)。當(dāng)子指標(biāo)x從x0變?yōu)閤1，造成Fx0會(huì)變?yōu)镕x1時(shí)，則ΔF=f1(x1,y0,z0…)-f0(x0,y0,z0…)。

根據(jù)連鎖替代法則，依次對(duì)y、z等后面因素進(jìn)行連鎖替代，分析各子指標(biāo)變動(dòng)影響的綜合指標(biāo)F的總變動(dòng)ΔF為，即ΔF= ΔFx+ ΔFy+ΔFz+ …

微分表示因素微小的變化引起函數(shù)(指標(biāo))的變化。如因素x變動(dòng)對(duì)函數(shù)F的影響可表示為dFx=fx′Δx。而使用Δx而非dx，是因?yàn)棣是實(shí)際經(jīng)濟(jì)(產(chǎn)量、成本)變化，這種變化不是無限小，dFx是函數(shù)F對(duì)應(yīng)Δx的最主要部分，因此可用微分近似表示增量。即 ΔF≈dF=fx′Δx+fy′Δy+fz′Δz+…

三、預(yù)算差異分析的應(yīng)用

以下數(shù)據(jù)為企業(yè)在2017年的預(yù)算金額、實(shí)際發(fā)生額和預(yù)算執(zhí)行率，內(nèi)容包括影響凈資產(chǎn)收益率的指標(biāo)，還包括對(duì)各個(gè)指標(biāo)產(chǎn)生影響的科目。

表3-1 凈資產(chǎn)收益率預(yù)算執(zhí)行表

數(shù)據(jù)來源：巨潮資訊網(wǎng)

設(shè)凈資產(chǎn)收益率為R，資產(chǎn)總額為Z,負(fù)債總額為F，營業(yè)收入為Y，凈利潤(rùn)為L(zhǎng)，營業(yè)凈利率為A，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為B，權(quán)益乘數(shù)為C，根據(jù)杜邦分析法得出關(guān)于凈資產(chǎn)收益率R的函數(shù)關(guān)系式：R=f(A,B,C)=A×B×C=L/Y×Y/Z×1/(1-F/Z)

對(duì)A、B、C分別進(jìn)行分析：(1)ΔRA=f1(A1,B0,C0)-f0(A0,B0,C0)= -0.003952082；(2)ΔRB=f1(A1,B1,C0)-f0(A1,B0,C0)=0.003786354；(3)ΔRC=f1(A1,B1,C1)-f0(A1,B1,C0)= 0.001925334。則ΔR=fA′ΔA+fB′ΔB+fC′ΔC= 0.001759606，經(jīng)驗(yàn)證ΔR=ΔRA+ΔRB+ΔRC。

可見在2017年中凈資產(chǎn)收益率的總體預(yù)算執(zhí)行較好，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.003786354和權(quán)益乘數(shù)0.001925334均對(duì)預(yù)算超額完成，雖然營業(yè)凈利率-0.003952082并未達(dá)到預(yù)算水平。進(jìn)一步分析，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的良好完成預(yù)算計(jì)劃在結(jié)構(gòu)上占了最主要部分，體現(xiàn)了該企業(yè)的營運(yùn)能力保持著良好的趨勢(shì)，企業(yè)應(yīng)該更好的保持和鞏固。但是營業(yè)凈利率未達(dá)到預(yù)算，企業(yè)應(yīng)該注意這方面的預(yù)算執(zhí)行，提高企業(yè)的綜合盈利能力。

重復(fù)上述步驟，可以對(duì)營業(yè)凈利率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、權(quán)益乘數(shù)三個(gè)指標(biāo)分解到Z、F、Y和L進(jìn)行預(yù)算差異化分析，反映出影響企業(yè)凈資產(chǎn)收益率的各項(xiàng)能力。通過對(duì)J企業(yè)預(yù)決算數(shù)據(jù)的差異分析，表明了該方法不但能分析各子指標(biāo)對(duì)復(fù)雜函數(shù)凈資產(chǎn)收益率的影響變動(dòng)，還能分析更詳細(xì)的因素對(duì)子指標(biāo)營業(yè)凈利率影響的簡(jiǎn)單關(guān)系，應(yīng)用到預(yù)算差異分析中是值得采用的。

四、總結(jié)與建議

J企業(yè)總體上預(yù)算執(zhí)行比較好，把關(guān)鍵指標(biāo)凈利潤(rùn)、資產(chǎn)和負(fù)債控制在一個(gè)合理范圍，體現(xiàn)了J企業(yè)良好的內(nèi)部控制，但是也存在一些需要改進(jìn)的地方。問題主要體現(xiàn)在以下方面，首先，企業(yè)的資本、財(cái)務(wù)、投資、業(yè)務(wù)、預(yù)算項(xiàng)目環(huán)環(huán)相扣，編制時(shí)未能全面考慮。其次，預(yù)算的編制、執(zhí)行、控制和考核并沒有完全細(xì)化分解。最后，企業(yè)的預(yù)算信息反饋體系不完善，導(dǎo)致實(shí)際情況與預(yù)算計(jì)劃之間的差異難以及時(shí)掌握。

我們可以通過以下這幾方面改進(jìn)：一是健全完善企業(yè)的全面預(yù)算管理框架，對(duì)企業(yè)的預(yù)算進(jìn)行全方面的管理規(guī)劃，以輔佐企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)落地。二是企業(yè)在制定預(yù)算指標(biāo)時(shí)，應(yīng)當(dāng)與其具體的經(jīng)營目標(biāo)和實(shí)際業(yè)務(wù)相結(jié)合，從而使預(yù)算目標(biāo)能夠?qū)?yīng)分配到各個(gè)責(zé)任部門。三是充分運(yùn)用信息化的手段，改進(jìn)全面預(yù)算的執(zhí)行跟蹤分析和執(zhí)行控制。