淺析互聯網金融發展背景下供應鏈金融模式的創新

摘要：供應鏈的金融模式，是影響著整體經濟發展情況的關鍵性因素，在整個社會形式的發展進程中也在不斷的發生著改變。文章從供應鏈金融的實際概念入手，將新老模式的內容進行對比，并著重介紹互聯網時代背景下，所產生的新型供應鏈金融模式，為相關的研究工作提供參考。

關鍵詞：互聯網；金融；供應鏈

引言

隨著信息技術的發展，社會逐漸步入了互聯網時代，對各行各業的傳統模式造成沖擊的同時，也帶來了轉變的機遇。在金融系統中，通過互聯網模式的應用，傳統的供應鏈金融方式發生了顛覆式的改變。

為了更好的適應當前形式下的發展變化，必須對其核心的概念理論進行討論與分析。

一、供應鏈金融的概念

銀行圍繞著核心企業，對其上下游的資金以及物流信息進行管理，將其風險分化，由單一企業項目承擔，轉變為整個供應鏈的可控風險，這就是傳統供應鏈金融。

在現行的社會經濟環境下，這種融資模式也發生了更具時代氣息的轉變，從原有的單一主體中解放出來，在制造、分銷、零售、服務整個系統的全方位金融服務，以及不同職能合作的基礎上，實現了供應鏈資金的持續升值增長。

二、供應鏈金融創新的背景和模式

（一）新型供應鏈金融模式的時代背景

在中小企業迅速崛起的時代進程中，供應鏈的金融模式受到傳統方式的制約，不適應當前的發展情況。傳統模式下，商業銀行在進行貸款操作時，要對企業與行業進行全面的評估，而中小企業由于發展尚處在初級階段，承擔風險的能力相對較弱，并不能通過商業銀行的審核要求，從而使供應鏈金融模式的發展受到制約。

同時，在商業銀行的內部，并不涉及到供應鏈的具體操作，對其風險的控制能力十分薄弱，只能實現對核心企業信息與商流的管理。這導致其抵御風險的能力有明顯的不足。

另外，受到傳統思維方式的影響，大多數商業銀行都希望企業的存保具有較高存貨價值，并能有明顯的流通性優勢。這一點無形中抬高了融資門檻，大多數中小企業被拒之門外。

然而，在互聯網技術的催動下，出現了大批適合中小企業發展的供應鏈金融模式，在風險控制、信息掌握、融資效率上都有了明顯的發展，融資活動中商流、物流、信息流以及資金流的“四流合一”成為了現實。

（二）新時代背景下的新型供應鏈金融模式

1.商業銀行新模式

商業銀行內所提供的供應鏈金融服務內容，在時代發展的背景下，經歷了從線下模式到線上模式的轉變，當前更多的傾向于網上中小企業業務的拓展。在整體“1+N”的模式下（“1”代表著核心業務的企業，而“N”則指代其業務范圍內所覆蓋的產業鏈中的中小企業），通過核心企業的業務信用支撐，為其他相關中小企業提供合理的融資金融支持。

在當前發展階段，業務范圍由傳統的線下操作，延展到了網絡當中，實現了企業數據資料與銀行風險管理系統的有效對接，使銀行能更便捷、全面的調取相關企業的整體運作信息，有效的對金融風險進行管控。

2.電商平臺主導下的新模式

在電商平臺中，將與銀行的合作資金或是平臺內部的資金作為保障金，為平臺中的客戶提供采購、結算等一系列的融資服務。這種案例在生活中十分常見，如淘寶的訂單貸款、京東的“京寶貝”產品等。

此類供應鏈金融業務的優勢，體現在平臺對上、下游客戶信息資料的掌控上，利用相關的大數據分析，可以將信息的內容轉變為具體的信用水平與償還能力，從而全面的解決了傳統融資方式中信息不對等的實際問題，真正做到了對風險的合理評估，以及融資產品的定位。另外，電商平臺所提供的融資業務，在處理速率上也有著明顯的優勢，并以其靈活的特點在應用中被積極推廣。

3.軟件公司主導的新模式

一些ERP軟件開發公司，依靠其自身系統的便捷性，逐漸接觸到供應鏈的金融業務領域。ERP系統中，收集了大量的相對可公開的客戶信息資源，并能從中提取出有效的財務、銷售、訂單甚至是庫存的數據，大大的豐富了信息的掌控范圍。

同時，這一類軟件公司，以其自身的技術優勢，利用大數據的手段，從客戶群體中對資產信息進行全面的發現、挖掘和定價，并以此實現與傳統金融機構的合作，為一些相關的中小型企業提供著快捷、低成本的高效融資方式。

4.P2P網貸平臺的新模式

P2P網貸平臺，提供更具針對性的服務，將傳統的供應鏈金融模式，直接套用到網絡上，使處理的速率和穩定性水平都獲得了提升。平臺在網絡上，尋找供應鏈中的核心企業，以企業所處的行業、投資類型為標準，篩選出更加合理的資金需求方，利用平臺交流的優勢性，促成雙方之間的合作。

例如，某企業資金供應方，在其進行交易的過程中，應收款項在尚未到期時產生了資金的缺口，通過評估，了解到該企業的還款能力較強，可以由P2P平臺出面，將這筆應收款項，作為第一還款源，促成投資方與供應商之間的借貸協議，保證供應鏈的正常運行。

P2P平臺進行供應鏈金融業務也具有一定的優勢。在具體運行的方式上，其相較于傳統商業銀行更為靈活；在對中小企業的信貸管理上，它易于開發出資金的來源，同時相對的融資門檻也更低，不需要復雜的審核機制。

三、結束語

商業銀行、電商平臺、軟件公司、P2P網貸這一類主體在模式上的轉變，直接反應在了供應鏈金融模式的創新上。這也是互聯網為金融實體帶來改變的一個縮影。它既保留了原有的核心要點，又以更具時代化的形式展現出來，充分適應了當前發展形式的要求，也是實現方法創新，促進行業升級的重要途徑。

參考文獻：

[1]顧婧，程翔，鄧翔.中小企業供應鏈金融模式創新研究[J].軟科學，2017，31（02）：83-86+97.

作者簡介：

張魁（1996-），男，河南鄭州，本科，在讀于鄭州大學，金融學。