特斯拉終于拿地了然后呢

文 / 黃耀鵬

99 天，這是上海市審批特斯拉臨港工廠（暫名）項(xiàng)目的用時(shí)。10月17日，特斯拉與上海國(guó)土局簽訂了出讓合同，前者取得了臨港86萬(wàn)平方米工業(yè)用地（約合1300畝）。千呼萬(wàn)喚的特斯拉中國(guó)項(xiàng)目，歷時(shí)4年總算宣告正式落地。

示范效應(yīng)弱化

有人稱，“上海速度”其實(shí)并不存在，因?yàn)閲?guó)內(nèi)審批工業(yè)用地最快速度是4天。不過(guò)，項(xiàng)目牽涉到鋰電池超級(jí)工廠規(guī)劃，審批涉及的環(huán)評(píng)過(guò)程復(fù)雜，不到100天的速度就完成環(huán)評(píng)報(bào)告，在大宗地塊的轉(zhuǎn)讓案例中，并不多見(jiàn)。

7月10日特斯拉與臨港集團(tuán)、臨港管委會(huì)簽訂電動(dòng)車生產(chǎn)投資協(xié)議之后，就有專業(yè)人士稱，環(huán)評(píng)至少要半年。工廠奠基最快要到明年上半年才能進(jìn)行，工廠建設(shè)兩年，達(dá)到50萬(wàn)輛設(shè)計(jì)峰值產(chǎn)能又需兩年。這樣算來(lái)，特斯拉上海工廠成為市場(chǎng)上不可忽視的力量，要等到2023年。其間的變數(shù)太大。

眼瞅著中德政府間達(dá)成電動(dòng)車戰(zhàn)略合作框架協(xié)議，幾家德國(guó)企業(yè)均拿出向中國(guó)市場(chǎng)擴(kuò)張電動(dòng)車生產(chǎn)研發(fā)的擴(kuò)張規(guī)劃。圍繞著這一目標(biāo)，大眾談成了江淮電動(dòng)車合資項(xiàng)目；寶馬調(diào)整了股比，與長(zhǎng)城聯(lián)姻；戴姆勒則在兩個(gè)合作伙伴（北汽、比亞迪）之外謀劃與吉利合作，試水共享汽車項(xiàng)目。

這些動(dòng)作都發(fā)生在一年間。顯然，特斯拉無(wú)法容忍時(shí)間窗口的不斷收窄。對(duì)于最近兩個(gè)月麻煩不斷的特斯拉管理層，中國(guó)項(xiàng)目的三大條件——獨(dú)資、保稅區(qū)稅率和工廠選址——都已達(dá)成協(xié)議。再拖下去毫無(wú)意義，因此馬斯克一改此前“不著急”的姿態(tài)，自從推特上發(fā)了紫光閣的合影，就一再敦促上海方面加快落地速度。

特斯拉中國(guó)項(xiàng)目，作為展示中國(guó)愿意向外資敞開大門，改善投資環(huán)境的樣板，一直是好選擇。但特斯拉與臨港簽約的時(shí)候，貿(mào)易戰(zhàn)的第一槍已經(jīng)打響。中美貿(mào)易戰(zhàn)從噩夢(mèng)變成噩夢(mèng)般的現(xiàn)實(shí)，特斯拉的“示范”意義大幅縮水，只能轉(zhuǎn)而作向世界上其他國(guó)家展示形象的輿論工具。除了美國(guó)以外，很難想像另一個(gè)國(guó)家有實(shí)力和意愿發(fā)起對(duì)華貿(mào)易戰(zhàn)。爭(zhēng)取全球輿論的支持，成了特斯拉中國(guó)項(xiàng)目被新近賦予的額外“任務(wù)”。

上海市和臨港方面，對(duì)特斯拉項(xiàng)目的期待不言而喻。惟一能夠掌控節(jié)奏的國(guó)家監(jiān)管機(jī)構(gòu)最晚在今年上半年，態(tài)度已經(jīng)明確為幫助推進(jìn)特斯拉中國(guó)項(xiàng)目。

供應(yīng)鏈和風(fēng)險(xiǎn)

這是特斯拉建立的第三個(gè)，也是海外惟一一個(gè)超級(jí)工廠。據(jù)悉，松下將與特斯拉繼續(xù)在中國(guó)合作。中國(guó)電芯生產(chǎn)商中，哪一家能加入供應(yīng)序列，還是未知數(shù)。不過(guò)，即便松下蘇州工廠擴(kuò)張到位，也很難吃下50萬(wàn)輛產(chǎn)能的全部訂單。出于成本和供應(yīng)鏈多樣性考量，特斯拉必然發(fā)展電芯的中國(guó)供應(yīng)商作為輔助。有人認(rèn)為本地供應(yīng)鏈將占據(jù)60%，但也有人拿蘋果公司（大陸供應(yīng)鏈僅占9.4%）為例反駁。顯然，中國(guó)大陸在汽車零件供應(yīng)鏈競(jìng)爭(zhēng)力高于消費(fèi)電子，而且運(yùn)輸成本導(dǎo)致的汽車零件本地化優(yōu)勢(shì)更明顯。所以，不到10%的占比絕無(wú)可能，50%以上將是合理的比例，但需要一段時(shí)間才能達(dá)到。

特斯拉拿地花了9.73億人民幣，每畝75萬(wàn)元，即便是工業(yè)用地，代價(jià)也相當(dāng)?shù)汀６遥琎2財(cái)季電話會(huì)議上，馬斯克表示，不會(huì)通過(guò)股權(quán)籌集任何資金來(lái)建造海外工廠。上海工廠所需的20億美元，將由上海本地銀行提供低息貸款支持。買地的1.4億美元，自然也在其中。

也就是說(shuō)，特斯拉目前只出了個(gè)名號(hào)，其他的資源，諸如資金、土地、大部分人才、大部分供應(yīng)鏈，均由中國(guó)伙伴提供。特斯拉的前兩個(gè)超級(jí)工廠所在地，即內(nèi)華達(dá)州的斯帕克斯、紐約州水牛城，都因向特斯拉提供更優(yōu)厚條件，擊敗競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，這是常規(guī)操作。富士康到美國(guó)建廠，也引來(lái)7個(gè)州的爭(zhēng)奪。

不過(guò)臨港的條件，仍然超出了前兩個(gè)工廠所在地所能提供的。如果該項(xiàng)目失敗，特斯拉僅損失商譽(yù)，真金白銀的損失將落在臨港區(qū)、供應(yīng)伙伴和上海當(dāng)?shù)劂y行的身上。

不過(guò)，各方都信誓旦旦地認(rèn)為，該項(xiàng)目絕無(wú)失敗的可能。特斯拉進(jìn)口車2014年登陸上海后，當(dāng)?shù)靥峁┝顺^(guò)6000張牌照，甚至在一周內(nèi)就敷設(shè)了數(shù)百個(gè)專用充電樁。上海方面的高效行政行為，一直是可靠競(jìng)爭(zhēng)手段，但商業(yè)有自己的規(guī)律。此前，特斯拉已經(jīng)成功地?fù)碛衅放菩?yīng)，并經(jīng)歷了痛苦而寶貴的產(chǎn)能爬坡過(guò)程。在合作方的強(qiáng)力支持下，上海項(xiàng)目的確風(fēng)險(xiǎn)很小，但風(fēng)險(xiǎn)單方面加諸其中一方的做法，仍然有失公平，它凸顯了上海方面急切的訴求。

令人不安的是，不考慮SEC（美國(guó)證監(jiān)會(huì)）的罰款和私有化風(fēng)波帶來(lái)的損失，特斯拉目前也極為缺錢。特斯拉多筆短期債務(wù)將于近日到期，在明年3月底前，特斯拉需要籌集超過(guò)13億美元的還貸資金。唱空的高盛分析們認(rèn)為，在2020年前，特斯拉還需最多融資100億美元支持運(yùn)營(yíng)（同樣不包括海外項(xiàng)目）。在中國(guó)募資熟了門路之后，馬斯克是否食髓知味，繼續(xù)尋找中國(guó)資本支持？

還有人認(rèn)為，特斯拉臨港生產(chǎn)線落地，將加速掃除一大票中國(guó)電動(dòng)車初創(chuàng)企業(yè)。不過(guò)，時(shí)間窗口對(duì)所有人來(lái)說(shuō)都是公平的。特斯拉的中國(guó)項(xiàng)目進(jìn)度并不快于上述對(duì)手。倒是傳統(tǒng)汽車廠商轉(zhuǎn)型后爆發(fā)出來(lái)的能量不容小覷。屆時(shí)誰(shuí)更快地上規(guī)模占據(jù)生態(tài)位，誰(shuí)就能在競(jìng)爭(zhēng)中脫穎而出。特斯拉在中國(guó)的新進(jìn)展，熱化了競(jìng)爭(zhēng)氛圍。