農村金融內生化的途徑

穆瑞

摘要： 在農村金融發展中，內生金融不足是影響其供需平衡的一個重要原因，作為新農村建設中一種非常典型的金融模式，“互聯網+產業鏈”的政府干預較弱，金融效率高，也有著充分的市場競爭機制作用，在推動農村金融內生化的過程中發揮著重要作用。本文從農村金融內生化的背景出發，對“互聯網+產業鏈”模式的概念與特征進行了分析，同時結合其在實施過程中存在的問題，就如何強化農村金融實施“互聯網+產業鏈”模式提出了幾點對策和建議。

Abstract： In the development of rural finance， endogenous financial shortage is an important factor affecting the balance of supply and demand. Internet + industry chain is a very typical financial pattern in the new rural construction， with weak government intervention and high financial efficiency， and also has a full market competition mechanism， so it plays an important role in promoting rural financial endogenous process. This paper starts from the background of rural finance in biochemistry， analyzes the concept and characteristics of

"Internet + chain" model， and puts forward several countermeasures and suggestions to strengthen the implementation of the "rural financial Internet + industry chain mode combined with the problems existing in the process of implementation.

關鍵詞： 農村；金融內生化；“互聯網+產業鏈”

Key words： rural finance；endogenous；"Internet + industry chain"

中圖分類號：F830.6 文獻標識碼：A 文章編號：1006-4311（2018）17-0121-02

0 引言

新時期，我國農村經濟開始與互聯網實現緊密結合，尤其是農村金融領域“互聯網+”模式的創新，對于農村經濟的快速發展有著積極影響，也推動了農村金融的深化。不過與發達國家相比，我國金融產業鏈起步較晚，不過因為趕上了互聯網飛速發展的時代背景，農村產業鏈核心企業開始通過對金融機構的整合，構筑全新的融資模式，希望借此來實現農村金融內生化，為農村經濟發展和金融改革提供良好保障。

1 農村金融內生化背景

內生金融，指在市場客觀供求刺激下，由社會和經濟體系內部因素決定，基于微觀經濟主體的參與和貢獻，經誘致性制度變遷，從下往上內生出的金融活動、金融組織以及金融體系等的統稱，其能夠促進農村金融資源配置效率的提高，推動農村金融供給與需求的平衡。內生金融的形成需要以非正式制度規則為基礎，提倡農村金融市場的有序競爭，為農村金融企業家以及廣大農戶提供足夠的實踐機會，周期相對較長。而以外生資源為依托，農村經濟實現了良性循環，農村也具備了內生金融發展所必須的環境與條件，其重要性越發凸顯。雖然與外生金融相比，內生金融難以在短時間內促進農村金融初始投入的增加，但是其能夠通過資金配置優化以及動員儲蓄等方式，為農村經濟的健康發展保駕護航[1]。

2 農村金融互聯網+產業鏈模式的概念和特征

2.1 概念 “互聯網+產業鏈”是一種非常典型的內生性金融創新模式，強調以核心企業代替政府作為主導，通過市場競爭主體持續博弈的漸進式創新形成，要求創新主體具備較高的創新意愿，保證市場競爭充分，經由大數據征信、產業鏈金融控制等措施和手段來降低和消除農村金融供需雙方存在的信息不對稱問題，促進農村經濟的持續健康發展[2]。

2.2 特征 一是以核心企業為主導?！盎ヂ摼W+產業鏈”模式下，必須具備一個優秀的核心企業，對其主導的信息流、物流、資金流等進行整合，從而有效解決信息不對稱、風險不可控等問題；二是整合正規與非正規金融機構。當前，許多農戶因為本身的抵押率不充分，很難從銀行等正規金融機構貸款，針對這種情況，核心企業能夠通過參股或者控股的方式，通過信貸公司或者P2P平臺來為中小企業和農戶提供相應的資金支持。現階段，銀行在農村經濟發展中更多地體現為外生金融形態，核心企業則能夠通過各種方式，對正規和非正規金融機構進行整合，推動農村外生金融的內生化；三是促進供需匹配[3]。結合相關研究成果和實踐經驗，核心企業之所以能夠在農村金融領域取得成果，很關鍵的一個因素是利用了大數據征信的方式來促進金融供需匹配和平衡。通過對數據信息的挖掘和整理，可以明確農戶的金融需求，提升融資活動的針對性；四是弱政府干預?！盎ヂ摼W+產業鏈”金融模式強調以核心企業為主導，從市場、需求、技術等層面進行創新，采用的是自下而上的創新方式，屬于微觀金融主體的參與，政府部門并沒有過多進行干涉，為其發展提供了良好的環境支撐。

3 農村金融實施互聯網+產業鏈模式的問題

3.1 存在機會主義傾向問題 當前，許多公司開展互聯網金融創新的初衷都是提升自身股價，利用“互聯網+產業鏈”的概念，推動資本市場再融資及市值管理，在這種情況下，會導致資本市場泡沫的放大，影響金融資本向農村經濟的流動，也不利于核心企業服務農村金融創新功能的發揮。

3.2 受金融監管限制 部分核心企業在通過線下嫁接的方式，將小貸、保險、租賃等金融機構融入到自身產業鏈，不過需要以第三方支付為依托面對產業鏈進行完善。但是受互聯網金融飛速發展以及第三方支付牌照審批速度緩慢等因素的影響，第三方支付牌照的獲取成本較高，會對企業形成較大負擔。相關統計數據顯示，截止到2015年3月底，人民銀行發放了270張牌照，這顯然無法滿足互聯網金融飛速發展的現實需求，在這種情況下，農村金融只能向第三方支付高額外包成本，從而導致農村金融交易成本的增加[4]。

3.3 資金投入高 部分核心企業在沒有明確自身發展戰略及目標、沒有抓住重點的情況下，盲目對“互聯網+產業鏈”進行投資建設，導致了嚴重的資金浪費問題。以某企業為例，在構筑“互聯網+產業鏈”戰略初期，就希望構建六大模塊，在并購銀行的的同時對第三方支付牌照進行收購，而這顯然并不現實，不僅會壓縮每一個模塊的建設實踐，而且會影響用戶體驗，導致系統平臺缺乏優勢，難以形成服務特色。這樣大規模的資金投入還可能導致后續發展資金鏈斷裂，影響“互聯網+產業鏈”金融模式的可持續發展。

4 強化農村金融實施互聯網+產業鏈模式的對策

一直以來，我國農村金融供需不匹配的主要原因就是內生金融不足，加上地方政府干預、金融機制不健全等因素，我國農村金融長期處于金融抑制狀態。最近幾年，互聯網金融和產業鏈經濟的發展，使得“互聯網+產業鏈”內生金融模式受到了越來越多的關注，能夠通過整合各類金融機構的方式，對農村金融發展模式進行創新，有效改善農村金融供需匹配的問題。以核心企業為主導，以產業鏈金融為支撐，以大數據征信為手段，以金融機構整合為途徑，“互聯網+產業鏈”金融模式可以進一步推動農村金融的深化，發展前景廣闊。而針對“互聯網+產業鏈”金融模式存在的問題，相關部門和研究人員需要采取有效解決措施，確保農村金融內生化的順利實現[5]。

4.1 制定長遠發展戰略 應該做好農村金融產業鏈核心企業的引導工作，確保其能夠立足農村經濟發展情況，制定科學合理的發展戰略，充分發揮自身優勢，提供特色服務，在發展初期盡量消除“面面俱到”的思想。核心企業應該重視對于“互聯網+產業鏈”金融模式的深入開發研究，推動不同模塊的有效對接，充分凸顯平臺優勢，同時構建用戶體驗運行機制，對運營過程中存在的問題和缺陷進行彌補，逐步形成以核心企業為主導的農村金融產業鏈完善架構。

4.2 放低審批和準入標準 應該適度放低對于第三方支付牌照等的審批和準入標準，允許一部分符合條件的核心企業開展線上小額貸款、保險、租賃等金融業務，與此同時加強監管力度，針對已經獲得第三方支付牌照企業的業務開展情況，做好監控管理，對發現的違規違法行為，應該堅決進行打擊，絕不姑息，使得企業能夠自覺約束自身行為。應該對農村第三方支付制度體系進行健全和完善，為農村企業融資提供政策環境支持，從支付層面來對“互聯網+產業鏈”農村金融的交易成本進行控制。

4.3 合理引導資金 有關部門應該高度重視對于“互聯網+”板塊上市公司的申請審核工作，對核心企業的資金流向進行有效監管，合理引導，確保其能夠進入到產業鏈上下游的中小農業企業及農戶，為其發展提供資金支持。同時，應該積極引入行業協會制度，制定符合行業發展的規則規范，對企業之間的相互競爭進行治理，杜絕惡性競爭現象，并對企業資金的獲取途徑及運作方式進行監控，幫助核心企業解決機會主義行為[6]。

5 結束語

總而言之，市場經濟環境下，農村金融開始逐步朝著內生化的方向發展，“互聯網+產業鏈”內生金融模式的出現，為農村金融的健康發展提供了有效途徑，通過對“互聯網+產業鏈”金融模式的應用，能夠降低農村金融供需雙方的信息不對稱以及抵押不對稱等問題，有著較高的推廣價值。政府相關部門應該重視起來，以政策、法規等為手段，做好引導工作，為農村金融內生化的順利實現提供可靠保障。

參考文獻：

[1]蔡洋萍，謝冰.我國農村普惠金融內生化發展機理、障礙及對策研究[J].金融與經濟，2016（2）：27-32.

[2]陳紅，高陽.“互聯網+價值鏈”：農村內生金融新模式[J].學術交流，2016（5）：131-135.

[3]李國英.“互聯網+”背景下我國現代農業產業鏈及商業模式解構[J].農村經濟，2015（9）：29-33.

[4]朱海波，熊雪，孔祥臣.“互聯網+電商”促進貧困地區農村經濟發展的路徑探索、成效與思考[J].農村金融研究，2017（8）：13-18.

[5]支敏怡.互聯網金融服務“三農”發展路徑探究[J].現代金融，2017（10）：41-43.

[6]吳玉宇，楊珊，張蔚怡.“互聯網+產業鏈”：農村金融內生化的新路徑[J].西部論壇，2015（5）：12-19.