淺談現金流量管理與風險防范

梁麗華

【摘 要】隨著經濟發展和社會進步，企業風險日益加劇。企業的現金流量管理是企業財務管理中的一項重要內容，企業在生產經營過程中，既要重視利潤的取得，也需要關注現金流量管理和風險防范工作。良好的現金流量管理，能夠降低企業的經營風險，促進企業持續健康發展。

【關鍵詞】企業；管理；現金流量；風險防范

現金流量管理風險，指企業在一定會計期間現金和現金等價物流入和流出不一致所形成的風險。現金流量管理就是將企業的現金流量預測或者估算，作為財務戰略管理的重點關注因素，揭示企業支付能力、償債能力和周轉能力，預測企業未來現金流量，評價企業收益質量，衡量現金凈增加值的活動。提升企業風險的防范能力，以此來達到企業生產經營戰略目標，維護企業良好形象，促進企業可持續發展。

一、實行現金流量管理與風險控制的重要性

（一）現金流量管理的現實性

現金流量管理是企業生產發展的重要推動力，是提升企業市場競爭力的內在動力。完善的現金流量管理制度，可以增強企業抗風險能力，也是企業經營戰略、投資戰略、融資戰略、收益分配戰略等的重要依據。通過對現金流量的良好管理，來提高企業財務管理的監控力度，有效轉移或規避風險。

（二）風險防范的現實性

風險防范的主要目標是將企業在經營、投資、籌資過程中的風險規避到可接受范圍內，以此來提高企業的經濟價值。有效識別風險，準確預測估計風險，恰當充分的分析評價風險，并作出合理的風險應對措施，盡可能的將風險帶來的損失降到最低。

（三）企業進行風險控制需要對現金流量進行管理

風險管理應用于戰略制度階段，通過建立目標設定程序，選擇實體層面和活動層面目標，設立業績指標，建立內部環境，建立風險偏好和設立風險容忍度，識別潛在事件，評估風險影響和可能，識別和評估風險反映，選擇和執行風險反映，控制活動效果，實現內部和外部的信息溝通，確保股東權益不受侵害、實現價值最大化的根本性保障。通過執行合理、有效、可行的現金流量管理制度，對企業實現企業戰略、財務戰略提供保障，降低因現金凈流量赤字帶來的風險。

（四）企業進行現金流量管理需要對風險進行控制

在企業發展中，不僅要注重企業價值增長，更要重視現金凈流量的管理，實現企業良好的現金流量管理，風險控制措施不可缺少。通過對風險的識別，先做定性分析，再進行量化分析，最終做好現金流量管理的全局工作，是企業的優質有序發展的基礎。

二、當前我公司現金流量管理與風險防范存在的問題

企業現金流量管理是企業風險防范的主要組成部分，而風險防范是企業現金流量的基本目標。是企業造血機能、補血（或失血）功能、輸血循環機能有序運轉的保障，是提升企業市場競爭力的內在動力。然而競爭制造了效率，也制造了一些令人奇怪的現象，導致企業現金流量管理與風險防范存在問題，阻礙企業盈利增長的持續能力。

（一）對現金流量管理重視程度有限

我公司2006年成立，應上級集團要求，于2016年開始執行企業內部資金使用和現金流量管理制度。實行兩年來，員工不能夠很好的遵守制度，認為管理制度妨礙經營發展。需要使用資金時，由于提前未上報資金計劃而“無錢可用”，或雖提前上報資金計劃，卻不使用資金，造成資金閑置。與合理的以“收”定“支”存在差距。

（二）現金流量管理缺乏有效的管理機制

我公司主要風險為應收賬款風險，面對此風險，采取的解決措施多為事后控制，不能夠做好事前預測和事中控制。各部門之間溝通相對較少，執行的效果沒有達到預期目標。

（三）企業現金流量管理系統中缺乏預警機制

當前，我公司未建立完善的風險預警機制，對于現金流量的管理較為片面。

三、企業現金流量管理與風險防范的措施分析

（一）全面提升企業的風險防范意識

首先，強化企業內部管理人員風險防范意識，針對企業財務戰略管理，必須識別影響實現戰略目標的內、外部事項，建立可辨認、分析相關事件是否存在風險的識別系統，引導管理層戰略或目標始終能保持不被偏離。其次，制定風險對策，包括風險回避、風險轉移以及風險保留等各種策略和措施，在預算計劃指導下，使用資金，優化企業的資產結構和負債結構。最后，通過對全體人員的培訓和指導，全面提升企業內部每個人員從制度、文化、決策、組織和控制上，培育防御風險的能力，承擔風險和集中風險。

（二）把預算管理方針政策落實到細處

預算管理是將企業各項經濟活動的目標及其資源配置規劃予以表述的一種內部計劃活動。它有助于企業戰略管理的實施，具有重要的戰略支撐功能，是戰略落地的工具。

科學技術在發展，我公司資金管理水平也在顯著提升。為了能夠促進整個企業的發展和經營，我公司將預算管理范圍擴大到全面審核資金預算中，使得審批支付的流程清晰化和合理化。也做到了資金余額周報制，建立了資金收支預算月報制，但未將資金預算落實到具體項目或個人上，存在部分資金在使用過程中需要使用資金時，由于提前未上報資金計劃而“無錢可用”，或雖提前上報資金計劃，卻不使用資金，造成資金閑置。針對此類情況，在實際工作中，當使用資金時，遇到與資金預算不相符時，分析預算與實際差異的原因，明確責任歸屬，及時采取措施或修正預算。還應細化資金預算到具體項目及個人，在授權范圍內配置并使用資金，控制或規避經營活動中的不利因素，增加企業的經濟價值。

（三）加強內部控制與監督

內部控制是實現經營的效果和效率、財務報告的可靠性、法律法規的遵循性三類目標的合理保證，而非絕對的保證。內部控制是一個過程，是實現戰略目標的手段，而非目的本身。內部控制系統應站在企業整體角度出發，為現金流量管理提供保障，確保內部各部門切實履行其職責。通過做好相應的資金申請，嚴格的資金使用審批工作，時效的資金使用反饋工作，準確把握資金流向，為企業管理層決策提供有效依據，良好的內部環境是風險管理的基石。

（四）加強應收賬款環節的現金流量管理

需要做好客戶的信用審批工作，確定客戶是否具有良好的信譽。及時掌握客戶的盈利能力、資產質量能力、償債能力、經營增長能力及擔保能力。對于合同或協議注明的分期付款客戶，時時關注合同和協議規定的收入確定日期，關注財務明細賬，做好相關收款工作；對于應收賬款逾期的客戶，做好定期詢證等督促付款工作，必要時通過法律程序解決。

（五）加強合理控制成本支出環節的現金流量管理

企業取得競爭優勢的策略之一是實現成本領先?，F金流量信息為成本控制提供數據支持。如何加強成本費用管理，能否嚴格控制成本費用預算，能否減少無效性成本開支，這是我公司目前面臨的難題。因此，先要對項目進行分析，再對行業價值鏈進行分析，最后對競爭對手的價值鏈進行分析。通過掌握產品、服務項目、客戶、作業單元等成本和邊際貢獻，明確每個部門的成本任務，成本核算，精細化管理等措施控制成本。

（六）有效把握應付賬款的時機環節的現金流量管理

應付賬款是企業流動資金的一項重要來源。謀劃付款，緩和資金問題。通過有效執行資金使用計劃，平衡資金工作。采用匯票匯款，企業可以利用匯票的承付期延緩付款時間。

（七）建立完善的企業現金流量管理預警機制

首先，建立企業現金流量數據管理系統。若要獲得確定的現金流量預測結果，需要做大量的數據分析。因此企業在經營和發展過程中，建立一個完善的市場運行機制和數據處理系統十分必要。同時企業還需要對一些可能造成經營危機的項目進行預測和分析，防患于未然。其次，企業管理人員要選擇合適的預警指標，確保數據能夠有效提供分析依據。最后，通過建立現金流量預警模型，再結合整個行業的基本特征及市場定位，建立不同情況下的現金流量危險系數，在遵循經濟原則的同時，保證經營戰略目標的實現。

四、結束語

綜上所述，經濟在發展，時代在進步。企業想要在激烈的市場競爭中占有一席之地，除了要完善經濟效益與社會效益的統一之外，還需要制定合理的現金流量管理措施以及風險防范措施，提升企業的風險防范意識，把預算管理方針政策落實到細處，加強內部控制與監督，加強應收賬款環節的現金流量管理，加強合理控制成本支出環節的現金流量管理，有效把握應付賬款的時機環節的現金流量管理，以及建立完善的企業現金流量管理預警機制。只有這樣，才能使企業實現基本預期戰略目標的同時，為未來的經營和發展奠定堅實的物質基礎。

（新疆鼎耀工程咨詢有限公司，新疆烏魯木齊 830000）

參考文獻：

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