企業財務報表分析局限性的原因及對策

陳佳

企業財務報告是一項企業利益相關者了解企業財務情況、經營成果，并對企業今后發展前景進行預測的重要工具。不過，在對財務報表進行編制時，無論是財務報表實際反映的經濟內容，或是其被其他因素所影響，都會在一定程度上影響到了財務報表的及時性、全面性、真實性、可比性與相關性。所以，對企業財務報告分析所存在的局限性予以重視，并對報表使用者正確使用財務報表信息進行分析決策有著重要的意義。

一、企業財務報表分析局限性及原因

（一）企業財務報表本身的局限性

通常情況下，企業財務報告往往只是對某一企業的信息進行披露。通過財務報表能夠對某一企業的經營成果以及財務情況進行觀察，不過無法對相同行業中其他企業的經營情況與財務狀況進行了解。要想能夠科學的分析與評價一個企業，還需要看該企業在形同行業中的地位，和整體行業的發展水平，而上述內容都是無法在財務報表中看到的。再者，財務報表實際披露的信息僅僅是財務性的信息。企業的財務信息不僅包括了能夠利用貨幣計量的貨幣性以及定量性信息，而且還包括了諸如企業商譽、品牌、產品競爭力、工作人員工作能力與團隊精神、企業家的責任意識與能力、人力資源質量等無法利用貨幣計量或是無法利用貨幣開展可靠計量的信息。雖然在對企業進行觀察與評價時該類信息非常重要，不過卻無法在財務報表中提供出來。此外，財務報表主要是披露歷史性的信息。當前，除了上市公司需要在年報中提供盈利預測信息之外，其他企業都沒有要求需在年報中提供對今后企業發展情況的預測以及前瞻性信息。但是對于報告分析者而言，該類信息對其進行經營決策、信貸與投資均有著重要的作用。而該現象也表明了在企業財務信息的供給與需求上還存在著供不應求的情況。

（二）企業財務分析及報表附注分析存在的局限性

首先，財務分析中缺乏信息使用者所需的行業背景信息?？茖W合理的財務報表分析不單單是為了分析報表數據而分析，還應當要能夠由公司的行業背景與競爭策略等角度著手來對報表數據進行解釋，如此一來方可以更好的對公司的價值進行了解，并對財務數據進行解讀。如若沒有能夠有效分析公司的行業背景信息與競爭策略，則難以讓信息使用者對財務分析指標的實質內容進行深入理解。其次，未能有效分析財務分析中的會計報表附注。由于許多重要信息不能進行量化處理，所以有效研究附注能夠有助于報表使用者更好的掌握企業經營情況，不過由于各方面原因，當前的附注分析仍差強人意。

二、企業財務報表分析局限性的對策探討

（一）構建起完善的財務報表分析方法體系

基于定性與定量分析的基礎，有效結合定量分析法與定性分析法的財務報表分析方法體系是一套較為科學、全面以及完整的財務分析方法。將兩種方法有效相結合能夠綜合考慮到了定量分析結構和部分無法計量的因素，從而開展全面的判斷，并對誤差進行調整，讓定量分析的結果與實際情況更貼近。而且財務分析者能夠按照自身實際需求來給達到自身財務分析目標來采取相關的定性與定量分析方法，且能夠進行全面系統的分析、靈活的應用。

（二）完善企業所處行業背景與財務報表附注

首先，深入了解企業所處行業背景的信息。企業的發展在很大程度上受到行業的背景，透過分析企業所處的行業環境及其競爭優勢發現行業環境對本行業內的所有企業都起著決定性的作用。在實踐時可以參考波特的五種力量模型、波士頓矩陣法以及SWOT分析法來實施戰略分析。其次，重視企業的經營戰略分析。企業的經營策略分析主要指的是為了對集團公司的經濟績效以及獲利潛力的持久性進行評估，且能夠較為貼切的預測其今后績效而開展的對企業經營策略而進行的實質性分析與了解，確保企業今后的財務分析可以基于企業實際運營情況上來開展。在實際分析時，需要先將企業的經營策略確定下來，觀察其采取的是差異化策略或是成本領導策略。其中差異化策略主要指的是能夠將顧客實際關注的特性需求找出，且可以在維持顧客實際能夠承受的價格水平下的成本來滿足顧客的需求。而成本領導策略則具有成本優勢，如若企業能夠實行成本領導，僅需要出具與競爭對象相同價格，便可確保其獲利率在平均水平以上。或是采取成本領導優勢來讓競爭對手不得不降低價格，讓其能夠接受一個較低的報酬，甚至是退出產業。上述兩種策略均能夠讓企業具有良好的競爭綜合能力。再者，對財務報表附注分析進行完善。附注主要是用于詳細解釋和補充說明在財務報表中難以進行全面表達的項目與內容。如若財務指標過于簡單，則極易導致誤解的情況出現，所以這就需要與報表附注相結合來開展解釋。所以，可由對企業關聯方交易、利潤來源以及主要收入與重大事項等事件的披露來掌握附注分析的要點與重點。

三、結語

總而言之，企業財務報表分析對于企業的決策與發展有著極為重要的意義，相關工作人員要能夠正確認識其中存在的局限性及其原因，并采取有效的解決對策來進行優化，以切實提高企業的綜合競爭能力。（作者單位為湖南城市學院）