減稅小步慢跑

謝九

3月28日，國務院常務會議確定新一輪增值稅改革方案，主要內容包括三點：第一，從2018年5月1日起，將制造業等行業增值稅稅率從17%降至16%，將交通運輸、建筑、基礎電信服務等行業及農產品等貨物的增值稅稅率從11%降至10%；第二，大幅提升增值稅小規模納稅人年銷售額標準，將工業企業和商業企業小規模納稅人的年銷售額標準由50萬元和80萬元上調至500萬元；第三，對裝備制造等先進制造業、研發等現代服務業符合條件的企業和電網企業在一定時期內未抵扣完的進項稅額予以一次性退還。預計新一輪增值稅改革可以為市場主體全年減稅超過4000億元，內外資企業都將同等受益。

盡管市場對于今年的增值稅改革已有預期，但是在“兩會”剛剛結束不久就宣布減稅，應該說在時間點上還是早于市場預期。中國新一輪的減稅行動，既有中國經濟的內在需求，也有來自外部的壓力，因此，減稅也是宜早不宜遲。

從外部壓力來看，去年年底，美國總統特朗普的大規模減稅方案獲得通過，將企業所得稅從35%大幅降至20%，此舉一方面對包括中國資本在內的全球資金形成了巨大的投資吸引力，同時，美國本土企業稅負大幅下降之后，對于中國企業也形成了較大的競爭優勢，中國的稅改必須做出一定程度的回應。

近日，中美之間貿易戰的烽煙再起，特朗普計劃對中國的600億美元商品加征關稅，矛頭直指中國的先進制造業。中國企業一直面臨較大的稅負壓力，和美國相比，美國企業沒有增值稅，主要稅負只有20%的企業所得稅，而我國企業需要繳納6%到17%的增值稅。目前我國增值稅稅率主要分為三檔，在此次改革之前，服務業實行6%的增值稅稅率，交通運輸業、建筑等行業為11%，制造業為17%，制造業的增值稅稅負最重。除了增值稅之外，我國企業還要繳納15%到25%不等的企業所得稅，以及各種隱形稅負。

過去很多年來，中美制造業由于分工不同，因此彼此之間尚沒有形成直接競爭，但是隨著近年來中國制造業的崛起，加之美國開始重整制造業，中美制造業之間短兵相接的競爭越來越多。作為追趕者，中國制造業只有甩掉沉重的稅收枷鎖，才可能為彎道超車提供更多的可能性。

美國長期以來堅持不征收增值稅而只征收企業所得稅，一是因為增值稅是一種流轉稅，理論上而言，企業可以將增值稅最終轉移至商品價格之中，消費者才是稅收的實際承擔者，所以增值稅會帶來物價上漲，會在一定程度上抑制消費，對于美國這樣一個消費驅動型的經濟體而言，對增值稅一直比較排斥，所以始終沒有征收增值稅。除了不利于消費之外，增值稅也在一定程度上抑制了創新型企業的發展。創新型企業大多是輕資產型，主要資產是人力資本，而不像傳統企業有太多的重資產投入，這就使得這類企業的抵扣項相對偏少，實際承擔稅負較重。美國企業多年來一直引領全球創新的浪潮，可能也在一定程度上和這種稅收體系的設置有關。

最近幾年，中國國內關于增值稅改革的呼聲一直不斷，隨著“營改增”全面完成，增值稅的進一步改革也提上日程。今年的《政府工作報告》提出“改革完善增值稅制度，按照三檔并兩檔方向調整稅率水平，重點降低制造業、交通運輸等行業稅率，提高小規模納稅人年銷售額標準。大幅擴展享受減半征收所得稅優惠政策的小微企業范圍，大幅提高企業新購入儀器設備稅前扣除上限”。并且明確提出“全年再為企業和個人減稅8000多億元”。

這一輪增值稅改革出臺的時間雖然很快，但是和此前市場預期的力度相比還有一定差距。從剛剛公布的增值稅改革方案來看，政府報告中提及的“重點降低制造業、交通運輸等行業稅率，提高小規模納稅人年銷售額標準”是這一輪改革的重點，但是從減稅力度來看，《政府工作報告》計劃全年減稅8000億元，而這一輪改革的預期減稅力度為4000億元，這就意味著今年還會有更多的減稅措施陸續出臺。

更主要的是，《政府工作報告》中表示增值稅改革要“按照三檔并兩檔方向調整稅率水平”，這也是市場此前對增值稅改革最大的期待所在，而這一輪增值稅改革尚未觸及，依然保留了16%、10%和6%這三檔稅率。

從國際上征收增值稅的國家來看，有將近一半的國家實行單一檔稅率，單一檔和兩檔稅率的國家占比大約為70%，也就是說，稅率結構簡化是國際主流。長期以來，我國的增值稅稅率結構比較復雜。增值稅稅率過于復雜，除了增加征稅的復雜性和提升納稅成本，也不利于不同市場主體之間的公平競爭，更加現實的是，稅率結構過于復雜，還會帶來不少稅收漏洞，比如有些低稅率的企業，購入高稅率的商品進行抵扣，然后以低稅率計提銷項，由此形成“低征高扣”的漏洞，與此同時，在一些高稅率行業還存在“高征低扣”的不合理現象，增值稅稅率簡化之后，稅收體系的漏洞也將大大減少。

2017年5月，財政部和國家稅務總局發布了《關于簡并增值稅稅率有關政策的通知》，規定從2017年7月1日起，增值稅稅率由四檔減至三檔，取消13%的增值稅稅率，并將農產品、天然氣等增值稅稅率從13%降至11%，至此，增值稅稅率只剩下17%、11%、6%三檔。剩余這三檔稅率最終將如何并成兩檔，現在還未有定論，預計最終的方案有可能是保留6%這一檔，將17%和11%這兩檔合并，以一個中間數取而代之。

目前全球主要經濟體都將減稅視為振興經濟的重要手段，除了美國大規模的稅改之外，其余很多國家也都在跟進。對于任何經濟體而言，減稅都會在短期之內帶來一定的陣痛，但從更長期來看，減稅刺激了市場主體的活力之后，反有可能為經濟和稅收增長帶來更大的空間。也正因如此，美國盡管面臨巨大的財政赤字壓力，還是推出了30多年來規模最大的稅改方案。

和美國相比，中國的財政壓力其實相對較輕，以2017年的稅收來看，去年我國實現稅收收入12.6萬億元，同比增長10.7%，比2016年大幅提高6.4個百分點，扭轉了多年來增速放緩的趨勢。在此之前，從2010到2016年，我國的稅收收入增速逐年放緩，從23%的增速放緩至4.3%，而去年稅收收入實現了7年來的首次增速加快，而且重返兩位數的增速，這也為進一步減稅提供了相對充裕的空間。

除了對企業主體減稅之外，居民的減稅也同樣不容忽視。對居民減稅一方面可以改善民生，同時也能提升消費能力，進而刺激經濟增長。今年的《政府工作報告》提出“提高個人所得稅起征點，增加子女教育、大病醫療等專項費用扣除”。按照國務院在3月14日公布的2018年立法工作計劃，《個人所得稅法》的修訂并未列入其中，不過按照財政部在3月20日發布的年度立法安排，力爭年內完成的立法范圍又包含了《個人所得稅法（修訂）》，以此來看，個稅改革能否在今年完成實施，現在還尚有懸念。