混合所有制視角下的國有企業改革探討

林曉華

（福建江夏學院，福建福州 350001）

所有制改革是我國經濟體制改革的核心內容之一，是促進我國市場經濟深入發展，實現建設社會主義強國偉大目標的重要途徑和手段[1]。改革開放四十年來，我國的國有企業改革取得了偉大的成就，同時也在前進中暴露出一些新的矛盾和問題。面對我國經濟進入新常態，經濟下行壓力增大，經濟轉型面臨諸多問題，黨中央提出了進一步深化國有企業改革的要求。在這一背景下，2015年出臺的《中共中央、國務院關于深化國有企業改革的指導意見》提出了更加精細化的國有企業改革措施，并將發展混合所有制經濟作為深化所有制改革，提高國有企業競爭力和創新能力的重要手段?；旌纤兄齐m然并非新生事物，但是在不同的時代和經濟背景下，亦有不同的內涵側重。因此，以混合所有制為著眼點，對新一輪國有企業改革的方向、重點和實現路徑展開探討，對進一步推進我國國有企業改革具有重要的現實意義。

一、我國國有企業發展混合所有制的價值分析

在后金融危機時代，我國經濟面臨著較大的下行壓力，廣大國有企業正面臨著市場需求不足、產品結構不合理、人工成本不斷增加等一系列嚴峻挑戰。因此，要實現國有企業的長遠發展，必須要立足于經濟新常態的外部環境和經濟特點，將混合所有制模式作為國有企業改革的出發點和基本手段。

1.混合所有制可以促進資本功能的有效發揮

我國實施改革開放已經有四十年的歷史，在經濟發展水平不斷提升的同時，無論是國有資本還是非國有資本都呈現出明顯的變化和進步[2]。特別是私營資本從無到有、由弱到強，成為我國經濟發展的重要支撐力量。根據國家工商總局的統計數字，截止2017年底，我國的私營企業注冊資本已經突破130萬億元。顯然，在新的時代背景下，發展混合所有制經濟，可以有效調動民營資本的參與國家建設的積極性和主動性，進而發揮各種社會資本的優勢，共同促進經濟發展，早日實現中華民族偉大復興這一歷史任務。

2.混合所有制有助于資源的優化配置

國有資本管理的一個重要目標就是確保保值和增值，而做好國有企業管理無疑是實現上述目標的重要保障[3]。我國傳統的單一所有制經濟模式已經不能適應當前的資本運營需要，主要表現為各種不同性質的資本之間由于所有制的障礙，不能實現有效的兼容和融合，不利于各種資源的優化配置。混合所有制則可以有效突破上述限制，充分將各種不同性質的經濟要素進行有效的組合，實現各種資源的有效配置。

3.混合所有制有助于塑造良好的市場競爭環境

由于國有計劃經濟造成的影響，我國的國有資本仍然在諸多領域存在壟斷經營特點，這不僅不利于社會主義市場經濟的構建，同時也不利于國有企業長期、健康發展以及國有資本的保值增值。因此，在新一輪經濟體制改革中，積極推行政企分離、政資分開，結合不同行業的具體特點引入開放性和競爭性業務，可以有效改善上述局面，黨和政府適時提出國有企業的混合所有制改革是十分英明和正確的。在這次混合所有制改革進程中，不僅要在競爭性行業繼續推行混合所有制經營，還要在傳統國資壟斷行業引入社會資本，以打破國有資本在這些領域的壟斷，進而構建起良好的競爭環境。

4.混合所有制有利于國有企業法人治理結構的完善

國有企業改革是當前我國經濟改革的重頭戲，其核心任務是積極推進混合所有制改革。通過不同性質經濟要素的自由組合，在改革與創新中探索出最佳配置方式。但是，我國國有企業的單一公有制產權基礎或國有股權的一枝獨大是制約混合所有制改革的主要阻力，致使混合所有制改革在近年推行比較緩慢[4]。也正是如此，在國有企業推行混合所有制改革，可以取得巨大成效，能夠基于改革本身構建起多種利益主體相互制約的經營管理模式，從而形成更為科學、合理的法人治理結構，不斷增強國有經濟的活力，為社會主義經濟建設發揮更大的價值。

5.混合所有制改革有利于國有企業的技術創新

目前，世界各國為了促進經濟發展可謂不擇手段，貿易保護主義有所抬頭，美國政府對中國單方面發起了貿易戰就是明顯的例證。對國內而言，受各種不確定因素以及經濟轉型升級的影響，我國經濟下行壓力依然較大，國有企業必將面臨更加嚴酷的國內外市場競爭環境。例如，被炒的沸沸揚揚的中興事件就暴露出我國大型國營企業在技術創新和經營管理領域的諸多短板。因此，國有企業如不進行根本的體制變革，積極引入混合所有制，就無法構建和落實市場風險的抵御能力和防控機制，也就無法適應當前日趨激烈的市場競爭形勢。因此，積極實施混合所有制改革，可以將國有企業發展需要的各種經營管理要素充分整合，為經濟轉型提供必要的途徑和技術，不斷推陳出新，掌握核心技術，研發創新型產品，在嚴酷的市場競爭環境中立于不敗之地。

二、混合所有制視角下的國有企業改革面臨的現實問題

我國國有企業的混合所有制改革始于2013年，經過五年的改革實踐，在取得了巨大成就的同時，也逐漸暴露出一些亟待解決的問題，對這些問題進行理順和分析，有助于采取科學、有效的策略應對，切實保障混合所有制改革的順利進行。

1.國有企業行業壟斷未能有效打破，產權交易體系仍不完善

我國的國有企業混合所有制改革的基本理念是雙向混合，不僅鼓勵非國有資本參與國有企業改革，亦鼓勵國有資本入股非國有企業，通過雙向滲透而不是單向參與，達到國有企業改革的深化[5]。因此，參與方案、股權比例以及進入門坎等因素對改革的推行具有重要影響，上述方面仍舊存在諸多問題。

首先，國有企業經過多年改革，整體數量已經大為減少，并逐步實現了從競爭性行業領域的退出。但是，在石油、鐵路、金融等關乎國家長治久安的重要經濟部門，國有企業仍舊占據重要地位，甚至處于壟斷地位。這種處于壟斷地位國有大型、特大型企業必然對混合所有制改革在思想意識和技術手段方面形成一定的障礙，不利于混合所有制改革的深入推行。

其次，國有企業的混合所有制改革采取分類推進的模式，不同類別的國有企業采取不同的改革政策。2017年黨中央、國務院出臺了《關于深化國有企業改革的指導意見》，對六大領域的國有企業混合所有制改革提出了具體政策，基本消除了民營企業進入上述領域的附加條件。但是，民營企業進入混合所有制改革的資金規模和回收周期等隱性門檻并未完全消除。

最后，要推進混合所有制改革，就必須要構建起完善的產權交易平臺和相關制度。我國的產權交易市場經過多年的準備和建設，雖然形成了產權交易所、租賃市場等各種產權交易平臺，但是我國的產權交易市場仍舊比較幼稚，抵御產權交易風險、降低交易成本的作用十分有限，不利于資本進入和退出機制的建立。

2.國有企業現代企業制度流于形式，公司治理相對乏力

在前一階段的國有企業改革大潮中，我國大型國有企業通過股份制改革構建起現代企業制度，建立起董事會、監事會等企業治理機構[6]。但是，這些機構往往流于外部形式，難以在公司的內部治理中發揮積極的、關鍵性的作用。究其原因，我國的國有企業具有顯著的國有產權特征，政府在國有企業的運營和管理中扮演著十分重要的角色，在政策制定、人事任免以及激勵機制方面發揮著重要影響，這無疑消弱了企業獨立法人治理的結構效用。具體而言，我國的國有企業在公司治理方面主要存在如下問題：一是股權制衡尚未實現，股東權益不均衡；二是董事會決策權有限，監事會職能弱化；三是經理層缺乏有效的約束機制，企業激勵機制建設不足。上述問題對社會資本與國有企業的合作造成一定的障礙，不利于混合所有制改革的順利進行。

3.混合所有制改革的法律、政策保障仍顯滯后

在法治化國家，任何行為都要遵循法律的規定，都要做到有法可依、有法必依、執法必嚴、違法必究，只有如此，才能實現對參與者的有效保護。在混合所有制改革領域，對企業產權的相關規定均為普通法律和行政法規，而在基本法層面對國有產權的界定較為籠統，不利于操作和實用。

西方發達國家在市場化經濟方面發展較為深入，其優秀經驗可以為我國的國有企業改革提供必要的借鑒。但是，在改革開放以來，有相當一部分人認為所有制發展的最終方向是私有化，只有高度的私有化經濟才是有效的市場經濟，甚至將市場經濟和私有化經濟畫等號，這種認知是十分偏頗甚至是錯誤的。因此，我國針對所有制改革的研究，必須要在建設中國特色社會主義的前提下，堅持公有制經濟不動搖，對西方經濟學理論和方法進行有條件的借鑒和參考。

三、企業混合所有制視域下國有企業改革的策略和建議

1.明晰國有企業混合所有制改革的方向和目標

首先，要明確混合所有制是國有企業改革的手段，而通過改革本身提高國有企業的競爭力才是最終目標[7]。具體而言，從國有企業混合所有制改革的政策本身來看，通過改革實現對企業內部股權結構的調整并不是目的，這種調整作為一種改革手段可以實現企業治理結構的優化升級，要在積極構建現代企業制度的前提下，促進股東大會、董事會、監事會之間的權責平衡，進而實現企業績效的顯著提升。針對前一階段股份制改革流于形式，沒有有效突破國有企業政企不分的實際問題，本次改革必須要實現從形式上的改變到內容上的改革，從而真正實現資源的優化配置。

其次，要進一步明確不同地區國有企業進行混合所有制改革的目標定位和具體標準。我國地域廣大、幅員遼闊，不同的地區受到先天稟賦和后天政策的影響，國有和非國有企業在經濟發展中的作用有所不同。因此，中央針對這一特點，提出了“因地制宜”的原則性規定，要求各地基于自身特點采用適當的方式推進國有企業的混合所有制改革。因此不同地區特別是涉及壟斷行業的國有企業改革時必須要持謹慎態度，有步驟、有計劃地放開允許參與的范圍，不可冒進，以保證改革的穩步推進。

最后，要逐步放開國有壟斷行業，不斷提高資源的配置效率，要逐步放開國有壟斷行業，積極鼓勵非國有資本以多種方式參與國有企業改制和重組。具體而言，對于充分競爭類國有企業，原則上均要通過引入非國有資本，實現股權的多元化；對于關乎國計民生的重要行業，在保持國有資本控股地位的前提下，積極支持非國有資本參股；對自然壟斷行業，要基于不同企業的特點，通過網運分開、開放競爭性業務的方式，逐步實現資源配置的市場化改革；對與公益型國有企業則提倡通過購買服務、特許經營、委托代理等方式，逐步引進非國有資本，進而實現投資主體的多元化。

2.建立現代企業制度，優化公司治理結構

在混合所有制改革的政策背景下，廣大國有企業要想提高企業績效，就需要基于現代企業制度，逐步建立健全公司法人制度。具體而言，國有企業要從以下幾個方面建立現代企業制度，優化公司治理結構。

首先，我國的國有企業具有產權歸屬國家的特殊性，企業董事會通過三級代理授權獲得相關經營管理權。當前，我國國有企業的董事會往往要聽命于上級監督機構的要求和指令，這不僅會妨礙企業法人制度的實施，也不利于企業的實際運營。因此要進一步明確國有監管機構對國有企業董事會的授權，確保國有企業董事會可以獨立行使相關權利。

其次，董事會是企業和職工進行聯系的橋梁，但是當前的國有企業董事會往往形同虛設，無論是董事會的選舉還是權利的行使，均受到管理層和大股東的影響和制約，難以發揮應有的作用。因此，在此次國有企業改革過程中，要以混合所有制改革為契機，積極進行企業內部治理結構改革，確保企業職工董事的選舉以及參與董事會工作的權利。

最后，要加強董事會監督和選聘權。對企業經營團隊人員的選聘和監督是董事會的重要職責，也是現代企業制度構建的重要內容。但是，我國的國有企業行政化管理色彩依然比較濃厚，經理人經常由行政指派的方式產生，并由上級機關和企業進行雙線考核和管理。因此，在此次改革中，必須要保障董事會的人事選聘和監督權，促進企業經營管理水平的提升，實現企業管理和市場經濟接軌，為混合所有制改革鋪平道路。

最后，要堅持政企分開。政企不分是計劃經濟的產物，在市場經濟環境下容易產生諸多問題。因此，在本輪國有企業改革過程中，要下大力氣實現政企分開，通過簡政放權，保障企業法人的經營自主權，從而激發企業活力，提高市場競爭力。

3.為混合所有制改革提供切實的制度保障

由于歷史的原因，我國的國有企業往往規模較大，同時承擔著極為重要和特殊的社會責任。因此，參與上述企業的混合所有制改革需要有較大的資金規模，這是一般中小型非國有企業所不具備的。因此，建議從推進產權交易市場的信息交換功能、建立產權價格形成的市場機制、提供利于產權交易市場成長的外部環境以及專業中介機構的培養和認定等方面完善多元化產權交易市場和資本市場，為非國有資本參與國有企業改革保駕護航。

其次，要進一步完善相關法律和配套政策，具體而言，要做好以下三方面的工作：一是通過立法手段，增加相關領域的基本法供給，提高相關法律位階；二是對當前國有資產評估及轉讓領域的相關法律規定進行整合，出臺全國統一的轉讓原則和轉讓標準；三是落實好混合所有制改革中的相關勞動關系法律規定的落實工作，避免由于所有制改革對勞動者合法權益造成損害。

綜上所述，經過四十年的改革和發展，我國的經濟建設取得了舉世矚目的成就，其中國有企業可謂功不可沒。但是，國有企業在發展中暴露出的問題同樣不容忽視。顯然這些問題屬于前進和發展中暴露出的問題，并不能依靠單一的改革手段加以解決。為此，我們應當以寬容的態度對待混合所有制改革，認真解決國有企業改革中面臨的突出問題，不斷做大做強國有企業，為全面建成小康社會而奮斗。