淺談P2P網絡借貸平臺法律規制

劉麗

摘 要：隨著互聯網時代的飛速發展和民間借貸的悄然崛起，P2P網絡借貸平臺作為二者的結合體應運而生。其既解決了小微企業的融資困境，也滿足了資金富裕者的投資需求，甫一誕生便頗受追捧。然而，基于我國征信系統不完善的國情和尚未健全的法律制度，本文將從P2P網絡借貸平臺的起源、運作模式、發展中存在的風險及風險控制四個方面展開論述，以期對我國P2P網絡借貸平臺的良性發展有所幫助。

關鍵詞：P2P網絡借貸；法律風險；金融監管；民間借貸

一、P2P網絡借貸平臺概念

P2P（peer-to-peerlending），指有資金并且有理財投資意愿的個人，通過第三方平臺，將資金貸給其他有借款需求的人，其雙方分別是放貸人和借款人，有閑置資金并希望獲得增值的投資人成為放貸人，有資金需求的一方成為借款人。P2P網絡借貸平臺的雛形可以追溯到親戚朋友間的互助借貸，以解決資金短缺的燃眉之急，伴隨著互聯網的發展，借貸也逐漸從網下發展到網上。

二、P2P網絡借貸平臺的模式

自2007年，作為國內較早的借貸平臺——拍拍貸成立以來，P2P借貸平臺數量不斷上升，目前國內P2P借貸平臺主要有紅嶺創投、宜信、人人貸等，其運營模式大致有以下幾種：

1.擔保機構擔保交易模式

此類平臺的交易模式大多屬于“一對多”類型，即一筆借款需要由多個投資人投資。擔保機構擔保交易模式是最安全的P2P模式，它們僅作借貸平臺中介，不吸儲、不放貸，只提供金融信息服務，由合作的小貸公司和擔保機構提供雙重擔保。此種模式的優勢是可以保證投資人的資金安全，如果遇到壞賬，擔保機構會在拖延還款情況發生后及時將資金打到投資人賬戶，而且在這個過程中，如果投資人急需用錢，可隨時轉賣債權提取賬戶中的資金。

2.債權合同轉讓模式

債權合同轉讓模式屬于“多對多”類型，借款人的借款需求和投資人的投資是隨機組合，然后獲取債權對其分割，通過債權轉讓形式將債權轉移給其他投資人，獲得借貸資金。這種“雙向隨機組合”的借貸類型有助于降低借貸風險。投資人發放貸款，獲得一定時期的債權，借貸平臺將這筆債權進行金額、期限的拆分，利用資金和期限的交錯配比，不斷進行拆分轉讓，吸引資金的同時獲取債權。

3.實體企業推出的互聯網服務平臺

實體企業推出的互聯網服務模式屬于“一對一”類型，即一筆借款只有一位投資人，而且需要投資人在網上自行操作。此類平臺有實體企作為背景，由傳統金融行業向互聯網輻射，因此在業務模式上更具金融機構的專業特色。線下審核、全額擔保雖然是最安全的借貸交易形式，但并非所有的網絡借貸平臺都能負擔這樣的成本，而且由于“一對一”類型的借貸債權清晰，存在資金供應不足和流動性差的問題。

三、P2P網絡借貸平臺存在的風險

P2P網絡借貸平臺作為互聯網金融創新的重要的組成部分，在促進借貸雙方達成借貸意向，彌補傳統金融機構不足的同時，作為新興行業，也給現有的金融體系和金融監管帶來挑戰。現有P2P網絡借貸平臺存在的風險主要包括以下幾個方面：

1.P2P平臺借貸流程制度不規范

在借貸交易過程中，放貸人借出的資金在一段時間內由P2P平臺實際控制，那就不能避免P2P平臺非法使用投資人的資金問題，如2012年發生的“淘金貸事件”。P2P平臺僅作為為投資人和借款人達成合作意向的平臺，本身不能實際占有投資人的資金，因此，在借貸流程制度方面尚存風險。

2.我國個人誠信體系建設還未完善

傳統借貸是基于親朋好友的信任基礎而發生的，現階段，我國信用體系建設尚不完善，投資人與借款人相互陌生，借款者的信息是由借款人自己填寫的，其真實度往往無法保證，僅靠P2P平臺對借款人提交的證件、資料進行審核，無論是投資人還是P2P平臺對借款人的信息并未完全掌握，更無法掌握借款人借到款后的實際動向；另外，P2P平臺是依靠促成雙方達成借貸意向，從中賺取傭金進行營利活動的，那么要求P2P平臺去嚴格審查借款人資料的真實性是不大可能的。

四、防范P2P網絡借貸平臺風險的對策

1.政府監管要制定統一的監管規則

將P2P網絡借貸平臺納入政府監管，首先要明確界定P2P網絡借貸平臺的法律性質。目前關于P2P網絡借貸平臺的法律性質，大概有兩種觀點，一種認為P2P平臺是準金融機構；另外一方則認為P2P是單純的信貸服務中介。本文贊同第二種說法。金融機構是指從事金融服務業有關的金融中介機構，P2P平臺確實從事與貨幣相關的金融服務活動，但并不直接介入融資活動，不是借貸關系的當事人，主要靠收取貸款方的服務費和賬戶管理費盈利，并未與借款人或貸款人直接發生債的權利義務關系，這就是P2P平臺非金融機構的明顯特征，將P2P平臺界定為信貸服務中介也更利于其健康發展。其次，面對數量多、分布廣的P2P網絡借貸平臺，迫切需要統一的行業標準對其業務活動、信息披露、資金安全等進行監管。

2.建立完善的信用評價體系

隨著市場經濟的發展，信用是一個人的立足之本，以個人為主體的消費交易行為越來越多，個人信用也越發顯得重要。個人信用評估是對個人在市場經濟中履行能力和信譽程度的評估，是各商業銀行普遍采用的個人信用評價方法。國內個人信用體系建設尚不健全，而P2P網絡借貸平臺是依據個人信用等級運作的，如果P2P網絡借貸平臺不能接入銀行個人誠信系統則無法獲知借款人的信用狀況，只能憑借借款人上傳的資料、證件審閱核查。因此，應當順應科技信息進步的趨勢，制定相應的誠信名單共享制度；同時還應促進客戶重視自身誠信建設，在借貸交易中避免借款人跑路現象。

在歷史發展的大潮中，金融市場的創新是一把雙刃劍，可能會對經濟發展起到極大促進作用，亦會帶來危害，破壞金融秩序。P2P網絡借貸平臺作為新生事物，為中小微企業或個人融資提供了便利，但也暴露出部分行業缺陷，首先應加快對行業性質的研究，完善關于P2P網絡貸款的法律制度；其次，要明確監管主體，對平臺進行專業化、規范化引導；再次，完善個人信用體系評估機制，在一定程度上降低借貸風險；最后，行業應在不斷發展中尋求更為安全、便捷的服務模式，主動承擔社會責任。

參考文獻：

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[2]武文杰，肖旭.我國P2P網貸平臺問題及監管研究[J].中國商論，2016（23）：68-71.