淺論鋼材貿易企業資金鏈管理

摘 要：資金鏈不斷良性循環是保障企業穩健發展的基石，受國家宏觀政策調控的影響，鋼材價格起伏不定，鋼材貿易企業作為資金密集型行業，經營風險加大，本文就鋼材貿易企業資金鏈的重要性及運轉過程中呈現的問題進行討論，并對如何加強鋼材貿易企業資金鏈管理提出建議及相關對策。

關鍵詞：資金鏈鋼材 貿易企業管理 建議與對策

一、當前經濟形勢下鋼材貿易企業資金鏈現象

資金在企業的經營過程中貫穿始終，是企業經營成敗的關鍵，資金鏈良性循環的不斷運轉，是保障企業穩健發展的基石。日益激烈的市場競爭，鋼材貿易企業的資金鏈良性運轉越發嚴峻。受國家宏觀政策調控的影響，新《環境保護法》的實施，關停、削減了部分大型鋼廠的生產，使其轉型升級，比如攀鋼集團成都鋼釩有限公司的關停并轉，使得鋼材貿易企業對上游供應商的選擇更加局限。鋼材屬于大宗商品，所需資金巨大，鋼材貿易企業為了采購價格優勢，保證貨源的配送，作為鋼廠的一級代理商不僅需要大量保證金留存于鋼廠，而且在采購過程中必須預付所有鋼材款，如遇鋼廠有些規格品種供不應求，出現斷貨現象，鋼材貿易企業為確保對下游客戶的供應，還得從零售市場上去高價采購部分缺失的同規格產品應急保供，這就需要鋼材貿易企業有充裕的資金。將鋼材銷售出去并成功回籠資金，才是一次有效的資金鏈運轉，但鋼材貿易企業在下游業務中往往也大量墊資，處境艱難。當前市場上“地條鋼”屢禁不止，擾亂市場秩序，在價格上力壓正規鋼廠產品，搶占市場客戶資源，鋼材貿易企業為了拓寬市場，將銷售重點轉向大型工程項目，比如房地產項目、國家基建項目，將產品直接供給工程項目，但工程貨款收款周期較長，貨款回籠緩慢，鋼材貿易企業墊資嚴重，資金使用效率降低，所以提高資金鏈的有效運轉是鋼材貿易企業經營管理過程中的重中之重。

二、鋼材貿易企業資金鏈運轉過程中呈現的問題

1.國家宏觀政策調控導致市場競爭加巨，資金持緊。鋼材貿易企業資金鏈運轉良好與否，受國家宏觀政策調控和當前經濟形勢的影響較大。近年來，國家陸續出臺相關政策，加大力度實施節能減排，通過環保手段淘汰清理不合規產量，全國鋼鐵產能下降巨大。面對市場產品的緊縮，市場競爭激烈，加之成本上升，從而造成鋼材貿易企業加大投入營運資金，盈利空間縮小，迫使許多鋼材貿易企業現金持緊，最終導致資金鏈斷裂。

2.存貨配備不合理，庫存積壓過大。目前大部分鋼材貿易企業的庫存控制策略還處于經驗化管理階段，缺乏科學合理的統計分析手段。采購部門希望訂貨批量越多越好，有利于價格談判，減低采購成本；銷售部門希望鋼材產品種類齊備，可以盡快開拓市場，這樣導致企業銷售預測準確率下降，采購量增大，造成存貨積壓，增加了企業庫存成本。一旦該存貨成為滯銷產品，長期的存貨積壓還存在耗損、變質、報廢等風險，占用資金之余還得另行支付倉儲費、吊裝費等費用。長此以往，影響了資金鏈良性運轉。

3.鋼材貿易賒銷額度過大。鋼材貿易企業面對激烈的市場競爭，為了盡快占領市場份額，承諾下游客戶可延遲付款，賒銷現象嚴重，賒銷額度越來越大，無疑加大了應收賬款的回收風險，呆壞賬的比例升高，很容易造成現金斷流。

4.融資渠道單一，擔保方式不合理。鋼材貿易企業屬于資金密集型行業，如果沒有有效的融資渠道，則只能依靠銀行，但當前的金融政策導向和嚴格的資本金要求，使得銀行信貸緊縮，對于鋼材貿易企業來說融資更是舉步維艱。銀行要求高比例的保證金及擔保，鋼材貿易企業在資產有限的情況下選擇抱團取暖，實行聯保。聯保企業如無法償還到期債務，則其擔保企業需承擔連帶責任，償還其擔保債務，造成資金短缺，形成多米諾骨牌效應，嚴重影響企業的持續經營。

5.盲目擴張。鋼材貿易企業具備了一定的市場渠道以及人、財、物資源后，為拓寬企業發展和創造新的收益機會，向其他領域擴張經營規模。但對其他領域的市場發展前景沒有一定的前瞻性，什么熱門做什么，隨波逐流，盲目跟風，當獲利時間及投資回收期較長時，導致企業資金吃緊，信用降低，使主業和擴張產業都受到損害。

三、鋼材貿易企業資金鏈管理的建議及相關對策

1.密切關注國家政策導向，做好穩健財務預算。鋼材產業與宏觀經濟、國家政策導向緊密相聯，客觀地對宏觀調控、環境因素分析和企業自身經營戰略分析相結合，制定穩健的財務預算對企業經營有序運轉至關重要。財務預算是以企業經營目標為基礎，以銷售收入預算為起點，對整個企業財務狀況及現金收支情況的預計。企業根據自身經營規模做好財務預算，確保在生產經營過程中資金良性運轉，是預防資金短缺造成資金鏈斷裂的首要任務。

2.優化庫存產品配備。鋼材貿易企業應加強銷售的準確預測，以便制定合適的庫存計劃，降低庫存資金成本。銷售部門根據以往每月穩定的銷售計劃，實時跟蹤下游客戶的下一步需求計劃并簽訂意向合同，根據供求雙方的關系、社會環境的變化等宏觀因素相結合分析，來修正庫存采購計劃。鋼材貿易企業要選取優質的鋼材供應商，然后與其鋼廠共建戰略合作的伙伴關系，通過市場的占有份額進一步換取高質量和低價格產品，雙方一起拓展市場。采購部門需維護并不斷改進與鋼廠的協作關系，及時準確了解鋼廠的生產計劃，與鋼廠一起商定采購目標，進行準時化采購，縮短供應周期，既增強了企業的庫存應變能力和市場競爭力，又降低庫存資金成本，防止庫存資金過多造成資金短缺。

3.合理控制賒銷額度，加大回款力度，提高資金使用效率。鋼材貿易企業在業務往來中可以根據不同的信用等級給予客戶不同的賒銷額度，對信用情況較好的客戶適當提高賒銷額度。比如中國五礦、成都建工集團等大型國企，在以往合作中信用狀況良好，可以給予高些額度，一定將企業的賒銷額度控制在風險可控范圍之內。當鋼材貿易企業制定信用標準，對客戶給予信用優惠后，應及時跟蹤客戶資信狀況，制定合理有效的信用條件，比如現金支付改為銀行承兌支付結算每噸加價30元，延期支付貨款按銀行同期貸款利率加收資金利息等，促使企業的應收賬款及時變現，加快企業資金流動周轉，提高資金使用效率。

4.加強企業經營管理出績效，提升企業商業信用，擴大融資渠道及優化融資結構。鋼材貿易企業融資難是當前經濟背景下不爭的實事，企業要不斷加強自身發展，提升企業商業信用度，可以通過商業信用在鋼材貿易企業間賒銷產品或延期付款，以緩解采購資金占用較多的矛盾；而且企業商業信用的提升可以拓寬其融資渠道以及優化融資結構。當前民間借貸已逐漸成熟起來，并不斷合法化，因此對經營績效好、商業信用高的鋼材貿易企業，民間借貸也可以為他們解決短期內的融資困難。隨著商業信用的大力推廣，應收賬款保理業務也日漸成熟，拓寬了鋼材貿易企業在銀行的融資方式。并且應收賬款保理業務的成本低于銀行貸款的利息成本，而且有保理業務能力后，企業可以對下游客戶的付款期限做出較大讓步，從而大大增加了銷售合同成功簽訂的可能性，進一步開拓了鋼材貿易企業的銷售渠道。如成都建工集團這種賒銷金額大，賒銷期長的大型國企應收款項，應收賬款保理解決了大量債權短時無法變現，企業流動資金短缺的大難題，也使企業與銀行之間的借貸關系更順暢，使企業的資金鏈更穩定。

5.立足根本，避免盲目擴張。在競爭日益加劇的今天，鋼材貿易企業為了拓寬業務領域，使產品不再單一，利用企業自身資源和優勢進行適當擴張，可以降低經營風險和創造新的收益。企業要在進行防范風險的基礎上去進行有效的擴張，要充分考慮企業自身的資金力量和財務狀況，不妨先從門檻低、投入少的行業入手，充分利用現有的資源平臺，選擇那些與企業主營業務已建立核心關聯，容易獲得平臺優勢的業務領域作為首選，避免因盲目擴張造成的資金鏈斷裂。

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