小額信貸的特點及運行機制研究

文/王芳

1 小額信貸的實質(zhì)

國內(nèi)外經(jīng)濟發(fā)展水平及貧困程度等因素都存在著巨大的差異，小額信貸含義界定也缺乏統(tǒng)一的標準，因此小額信貸也沒有標準的定義。

由于目前國際上小額信貸在操作機構(gòu)、運營模式和服務對象等方面都存在著很大差異，理論界并未形成對這一概念的統(tǒng)一定義，也不可能存在一個一般性的定義準確而全面地囊括所有的小額信貸形式。

小額信貸，國際上稱為Microfinance，是微型金融的概念,也有的稱為Microcredit（微型信貸），按照國際通行定義，是指向低收入群體和微型企業(yè)提供的額度較小的持續(xù)信貸服務。包括個人信貸、小組信貸、微型企業(yè)信貸和村銀行信貸等多種不同模式，可以由商業(yè)銀行、農(nóng)村信用合作社等金融機構(gòu)提供，也可以由專門的小額信貸機構(gòu)提供。

國際主流觀點認為，小額信貸是有組織、制度的缺少抵押物貧困人口提供一項小額信用的金融服務。它是根據(jù)低收入群體的生產(chǎn)經(jīng)營能力、償還貸款能力及生產(chǎn)生活方式而設計的一種新型的金融服務，該項金融服務是扶貧項目的一部分。

世界銀行的《小額金融信貸手冊》把小額信貸定義為：小額信貸是向低收入及從事個體生產(chǎn)經(jīng)營活動的群提供信貸、儲蓄及其他綜合性的金融服務。

我國在1993年引入小額信貸，將小額信貸作了概念界定，即小額信貸也稱小額金融，是指向低收入人群及貧困人口，提供的貸款及存款服務。

根據(jù)上述不同組織對小額信貸定義的界定，可以將本文中的小額信貸概括為：小額信貸是一種服務于城鄉(xiāng)低收入人群的小規(guī)模信用貸款。其目的是通過金融服務為貧困農(nóng)戶和小型企業(yè)提供自我就業(yè)和發(fā)展的信貸資金，促使他們實現(xiàn)自我生存和自我發(fā)展。

2 小額信貸的主要特點

國際主流觀點認為，小額信貸是有組織、制度的缺少抵押物貧困人口提供一項小額信用的金融服務。它是根據(jù)低收入群體的生產(chǎn)經(jīng)營能力、償還貸款能力及生產(chǎn)生活方式而設計的一種新型的金融服務，該項金融服務是扶貧項目的一部分。其特點是，服務對象是貧困人群、信用額度較小且不需要抵押物。

農(nóng)戶小額信貸的特征主要表現(xiàn)在以下7個方面：

2.1 面向?qū)ο?/h3>

國有農(nóng)（林）場的職工和農(nóng)村個體工商戶，以及長期居住在城關(guān)鎮(zhèn)所轄行政村范圍內(nèi)的住戶、農(nóng)戶小額信貸面向的對象是指長期（一般為一年以上）居住在鄉(xiāng)鎮(zhèn)（不包括城關(guān)鎮(zhèn)）行政管理區(qū)域內(nèi)的住戶、戶口不在本地而在本地居住一年以上的住戶。

2.2 貸款的用途

農(nóng)戶小額貸款原則上用于農(nóng)戶維持基本生產(chǎn)所必要的融資需求，具體包括：從事農(nóng)、林、牧、漁等農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動；從事工業(yè)、商業(yè)、建筑業(yè)、運輸業(yè)、服務業(yè)等非農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動；農(nóng)村勞動力職業(yè)技術(shù)培訓、已參加農(nóng)村合作醫(yī)療的農(nóng)戶的醫(yī)療資金需求。

2.3 貸款額度

農(nóng)戶小額貸款的一般起始額度是3000元，貸款增幅基數(shù)為1000元，最多不可超過50000元。

2.4 貸款期限

農(nóng)戶小額貸款的授信期限應根據(jù)農(nóng)戶從事基本生產(chǎn)的經(jīng)營周期、收入情況確定，一般不超過1年，最長不超過3年。額度內(nèi)的單筆貸款期限不得超過一年，且到期日不得超過授信額度有效期后6個月。

2.5 貸款方式

一般貸款方式和自助可循環(huán)貸款方式。一般貸款方式是一年一貸，每次貸款均需要審批。自助可循環(huán)貸款是指在3年貸款期限內(nèi)可循環(huán)貸款無序重復審批，每筆貸款期限一年。

2.6 擔保方式

目前采用的擔保方式分為兩種，一種是以自然人作為擔保的方式，要求擔保人最好是公務員，能夠有穩(wěn)定的收入。另一種是以聯(lián)保小組的形式，聯(lián)保小組要求成員不低于3戶，但不得為同一家庭成員，所有成員要簽訂聯(lián)保承諾書，并且要求成員的居住或經(jīng)營業(yè)務所在地相對集中。采用聯(lián)保小組擔保方式的，每個農(nóng)戶只能參加一個聯(lián)保小組，在全部小組成員清償貸款前，借款人不得退出小組，成員出現(xiàn)不良貸款的，在清償前停止對小組成員發(fā)放新的貸款。

2.7 還款方式

中國農(nóng)業(yè)銀行河北省分行農(nóng)戶小額貸款的還款方式有三種：按月分期還款、按季（月）結(jié)息到期還本、利隨本清。

3 小額信貸的運行機制

農(nóng)戶小額貸款運作流程如下圖所示：

農(nóng)戶小額貸款運作流程圖

4 小額信貸發(fā)展的理論依據(jù)

4.1 金融排斥理論

金融排斥性是指由于受到地理限制、金融機構(gòu)風險評估限制和營銷目標限制、金融產(chǎn)品價格的限制，特定群體被排斥在金融體系之外，很難獲得合理的金融服務的現(xiàn)象。

具體包含兩種情況，一種是弱勢群體很難獲得金融機構(gòu)所提供的金融服務；另一種是弱勢群體獲得了金融機構(gòu)所提供的金融服務，但在運用金融產(chǎn)品及金融服務時又存在著障礙。我國的農(nóng)民就通常被排斥在金融體系之外，很難獲得合理的金融服務，只有少數(shù)農(nóng)民能夠從正規(guī)金融機構(gòu)獲得貸款和金融服務。

主要因素體現(xiàn)在兩方面：

第一，農(nóng)業(yè)是弱質(zhì)產(chǎn)業(yè)。一方面，農(nóng)業(yè)對自然有著很強的依賴性，在生產(chǎn)過程中對自然災害等沖擊的抵御能力較弱，且農(nóng)業(yè)生產(chǎn)周期較長，收益較低和風險較高；另一方面，金融機構(gòu)的運作始終堅持收益性、流動性和安全性的原則，這樣的運作原則與農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展中產(chǎn)生的信貸需求存在著極大的矛盾。不難看出，農(nóng)業(yè)弱質(zhì)性特征導致金融機構(gòu)為農(nóng)村地區(qū)提供信貸的風險和管理成本遠遠高于向城市提供信貸的風險和管理成本，因此，在農(nóng)村地區(qū)表現(xiàn)出了金融排斥現(xiàn)象。

第二，缺乏抵押資產(chǎn)。在農(nóng)村金融市場上，農(nóng)民沒有抵押資產(chǎn)，他們只能進行信用借貸，對于金融機構(gòu)而言，如果農(nóng)民違約，金融機構(gòu)就很難找到貸款回收的有效保證，造成貸款回收率較低。因此，農(nóng)民缺少抵押資產(chǎn)，使得金融機構(gòu)不愿意在農(nóng)村市場上投放信貸資金，進一步加重了農(nóng)村地區(qū)的金融排斥程度。

4.2 信息不對稱理論

信息不對稱理論是指人們對市場經(jīng)濟活動相關(guān)信息的了解和掌握程度是存在差異的，信息掌握較為充分的人，通常處于比較有利的地位，而信息掌握不充分的人，則處于比較不利的地位。信息不對稱造成了金融市場上的逆向選擇和道德風險。金融市場上的逆向選擇,是指在金融市場上最積極主動尋求貸款的對象是那些最有可能違約的借貸人,而這些有極大概率造成違約風險的借貸人卻是最可能獲得貸款的人。逆向選擇的存在使金融機構(gòu)貸款可能面臨信貸違約風險,因此貸款者為了避免信貸風險，可能決定在市場上不投放任何信貸資金,就算市場上存在風險很小的信貸選擇。金融市場上的道德風險,指的是借款者為了實現(xiàn)自身利益的最大化而從事風險較大的生產(chǎn)經(jīng)營活動，借款者這樣的高風險活動可能會導致貸款無法歸還，從而損害貸款人的利益。由于道德風險增加了貸款不能正常歸還的可能性,貸款者可能決定不投放任何貸款。

4.3 制度變遷理論

制度變遷是新制度結(jié)構(gòu)產(chǎn)生、改變或新制度替代舊制度的動態(tài)過程。它既是低效益制度被高效益制度代替的過程，也是一種高效益制度的生產(chǎn)過程。但是制度變遷只有在以下兩種情形下才能夠發(fā)生：即一種是新制度可以激發(fā)潛在的利潤，使得制度變遷成為一種需要；另一種是創(chuàng)新降低了制度變遷的成本，使得制度變遷更加劃算了。根據(jù)變遷的方式，制度變遷可以分為需求主導型制度變遷和供給主導型制度變遷兩種形式。需求主導型制度變遷，是指個人或群體認為新制度可以為他們帶來更多的獲利機會，進行自發(fā)的組織和推進制度變遷，具有盈利性、自發(fā)性和漸進性。在需求主導型制度變遷中，國家的主要作用是對個人或群體為了獲得更多獲利機會而建立的新制度利用法律、法規(guī)等形式進行認可。而供給主導型制度變遷，指制度變遷的發(fā)起人是國家或政府，國家或政府利用命令和法律形式等強制性手段推動的制度變遷。而在我國農(nóng)村金融制度變遷和扶貧制度變遷的過程中，供給主導型制度變遷起了主要作用，而需求主導型的制度變遷也扮演了不容忽視的角色。農(nóng)戶小額信貸制度是在農(nóng)民的迫切需求下和國家、政府政策法規(guī)的推動下產(chǎn)生的，因此，農(nóng)戶小額信貸是供給主導型制度變遷和需求主導型制度變遷共同作用的結(jié)果，不僅具有供給主導型制度變遷的特點而且具有需求主導型的制度變遷的特點。

[1]梁騫,朱博文.普惠金融的國外研究現(xiàn)狀與啟示——基于小額信貸的視角[J].中央財經(jīng)大學學報,2014(06)：38-44.

[2]嚴青.當前中國農(nóng)戶小額信貸幾個問題研究[D].西南財經(jīng)大學,2014.