金融業需要創新和改革

高峰

2014年3月，民營銀行試點開閘，中國銀監會確定深圳前海微眾銀行、上海華瑞銀行、溫州民商銀行、天津金城銀行和浙江網商銀行等5家民營銀行進入首批試點。至去年6月，首批民營銀行相繼開業。

隨后，國務院辦公廳轉發中國銀監會《關于促進民營銀行發展的指導意見》，標志著民營銀行門檻正式放開，民營銀行批設步伐也逐漸加快。5月上旬重慶富民銀行獲批，6月上旬四川希望銀行獲批，8月份湖南三湘銀行獲批。此外，包括江西、福建、山東、上海以及北京等省市的民營銀行也在積極籌備設立中，民營銀行擴容提速。

從國家層面來說，民營銀行是金融機構市場化改革的實質性突破。國有商業銀行在處理中小微企業貸款方面缺乏熱情、效率低下，符合中小微企業需求的金融產品和服務不足，民營企業、中小微企業很難得到及時有效的資金支持和融資服務，發展受到嚴重影響甚至存在金融抑制。民營銀行，可以說是國家通過市場化手段來刺激和增強市場效率的重要工具。

從監管層面來說，民營銀行是緩解“融資難、融資貴”的必要補充。經濟進入新常態，實體經濟“融資難、融資貴”如雪上加霜。中國經濟結構矛盾凸顯，結構調整迫在眉睫，監管層相繼出臺一系列政策措施和意見，更大程度發揮金融對實體經濟的支持作用。

從市場層面來說，民營銀行是金融機構國際化、市場化、多元化的必然選擇。中國逐步開放外資有序進入金融領域，有助于內資金融業參與國際競爭。民營銀行是由民營法人主體發起成立的民營資本模式，它將進一步豐富銀行業產權結構，推進產品、服務創新實驗，增添行業活力。

當民營銀行進入常態化發展，將為民間資金開辟較好的投資渠道。同時，發展民營銀行可以吸收豐富的民間資本，引導民間資本從地下合法化進入到正規金融領域，提高民間資本的使用和配置效率。而當其發展到一定階段的時候，將打破原來由國有金融部門壟斷低效的金融資源配置格局，形成“國有金融與民營金融”、“大型金融機構與眾多中小型金融機構”競爭共存的新局面。

體量小是民營銀行難以逾越的困境。雖然民營銀行為傳統金融市場帶來了活力，不過由于其機構少、規模小，體量幾乎可以忽略不計。截至去年年底，中國共有銀行業金融機構約3000 家，資產和負債總額分別達到199.3萬億元和184.1萬億元，其中民營銀行機構只有5家，資產和負債總額分別只有794億元和651億元，占比分別為0.17%和0.04%。

差異化定位導致與市場的錯位。國家和監管部門以服務民營企業、中小微企業和“三農”為初衷設立民營銀行，將民營銀行排除在國有企業、大中型企業和政府平臺等主要融資市場之外，這導致首批5家和即將進入市場的民營銀行只能在一塊“小蛋糕”內不斷地切“小蛋糕”。從供給角度上說，雖然民營銀行在探索差異化定位和特有的經營戰略，但從需求角度上說，這并不能改變監管設定的市場資源與市場需求的錯位匹配。

盈利能力不足是所有問題的集中體現。不管是因開業時間短，還是首批民營銀行仍處于客戶積累階段，或者是盈利能力還未完全體現出來，從目前來看，民營銀行盈利能力總體形勢不容樂觀。

民營銀行先天不足，缺少資產、客戶和市場，只有在市場中為客戶發現價值和創造價值，民營銀行才能真正體現自身的價值，才有存在價值。

正確的商業模式是關鍵。民營銀行必須在市場環境中實現差異化經營，探索建立符合市場規律、適應市場變化的商業模式。根據中國銀監會批準的經營范圍，民營銀行的業務目前分為“小存小貸”、“大存小貸”、“公存公貸”和“特定區域存貸款”四種形式，與傳統銀行相比更為專注。

小而精的經營范圍要求民營銀行立足各自股東資源、區域經濟特點等，發揮其資產規模小、經營靈活、熟悉當地經濟發展狀況等優勢，按照錯位競爭的思路，實施差異化、個性化的經營策略，選擇正確的商業模式。