存款準備金率變動對商業銀行流動性的影響

劉洋

摘要：近年來，由于多方面的原因，我國存款準備金率不斷出現變動，對商業銀行的流動性產生了較大的影響，使其整體的盈利能力及競爭力都受到一定的打擊。如何在存款準備金率不斷變動的背景下有效應對流動性所產生的問題成為當前商業銀行發展戰略的重點。本文主要對存款準備金率變動對商業銀行流動性的影響進行分析，并提出相應的應對策略，以有效提升商業銀行的應對能力，促進商業銀行的健康發展。

關鍵詞：存款準備金率；商業銀行；流動性；應對策略

1.引言

流動性是商業銀行獲取利潤、提升競爭力的關鍵源泉。而存款準備金率對商業銀行的流動性具有十分關鍵的影響，隨著我國存款準備金率頻繁的變動，其對商業銀行流動性的主要影響表現在提升了資金周轉的難度與波動性、不利于商業銀行流動性戰略的制定和實施、降低了商業銀行流動性的利潤空間等。因此，必須要對這些影響進行有效的分析，并以存款準備金率變動為背景，制定和實施有效的應對策略，以充分保證商業銀行的流動性，全面穩定和促進商業銀行的發展。

2.存款準備金率變動對商業銀行流動性的主要影響

2.1 提升了資金周轉的難度與波動性

資金周轉速度是商業銀行獲取利潤的關鍵所在，對其整體的發展具有十分重要的影響。存款準備金率的變動使得商業銀行資金周轉出現了諸多的困難，尤其是加大了商業銀行資金周轉的難度，在穩定的存款準備金率下，商業銀行無需過多地考慮資金周轉問題，其周轉的波動性較小，商業銀行的發展具有較強的保障。而隨著存款準備金率的變動，使得商業銀行傳統的資金周轉模式受到較大的挑戰，在短時間內其資金周轉的波動性較大，對資金周轉的把握程度不斷下降。這是目前我國存款準備金率不斷變動對商業銀行流動性所帶來的最基本的影響之一。

2.2 不利于商業銀行流動性戰略的制定和實施

流動性戰略是商業銀行重要的發展戰略之一，當前在存款準備金率的變動背景下，商業銀行流動性戰略不斷出現變動，使其流動性戰略在制定和實施的過程中存在較大的難度。一方面，商業銀行在制定流動性戰略的過程中都是以固定存款準備金率為基礎，在此基礎上綜合各方面的因素實施流動性戰略，而隨著存款準備金率的變動，其戰略的制定難度不斷提升。另一方面，流動性戰略的實施是建立在一定的規劃基礎之上的，而隨著存款準備金率的變動，使得商業銀行流動性戰略的實施缺乏穩定的規劃，其實施的難度自然不斷提升，使其對整個流動性的把控能力不斷下降，危及商業銀行的發展。

2.3 降低了商業銀行流動性的利潤空間

流動性是商業銀行重要的利潤來源，存款準備金率的變動使得商業銀行的流動性受到了較大的威脅，其流動性所帶來的利潤自然不斷下降。一方面，商業銀行在吸取存款之后用于各項投資以賺取利潤，隨著存款準備金率的變動，使其對各項資金的管理能力受到較大的沖擊，各項投資戰略的實施難度增加，使其獲取利潤的能力受到了影響。另一方面，隨著我國各項政策的變動與實施，尤其是存款準備金率的變動，使得商業銀行必須要轉變其傳統的流動性模式，而中間所花費的各項成本較大，進而也縮減了其流動性所具有的盈利空間。

3.存款準備金率變動背景下商業銀行的應對策略

3.1 制定動態化的流動性戰略機制

在存款準備金率不斷變動的背景下，商業銀行要想應對其對流動性的不利影響，因此必須要制定動態化的流動性戰略機制。一方面，要根據傳統模式下商業銀行流動性戰略的實施情況，在此基礎上對其進行改進，使其能夠形成動態化的發展和實施機制，隨時應對存款準備金率的變動所帶來的各項影響。另一方面，商業銀行要通過對自身發展戰略的定位，以存款準備金率的變動為基礎，形成上下一致、管理有序的流動性發展戰略規劃，并在實際的應用過程中不斷對其進行調整和優化，使其能夠保證商業銀行的盈利能力。同時，要廣泛參考和借鑒國內外商業銀行的經驗，在動態化的發展過程中完善自身的流動性戰略機制。

3.2 準確預測和應對政策的變動

存款準備金率的變動主要是來自于國家各項發展戰略的需要，政策的變動會對商業銀行產生很多的影響。因此，其必須要充分把握存款準備金率的變動背景下對各項政策的預測和應對能力。一方面，要對之前的各項政策變動所帶來的影響進行分析，以史為鑒，總結存款準備金率變動帶來的不利影響，以此提升對各項政策可能變動的預測能力，并在此基礎上制定有效的應對策略。另一方面，要組建專門的部門，負責對政策及存款準備金率變動的預測、分析及應對，并形成報告的形式及時向管理層進行反映，及時制定和實施有效的應對策略，避免存款準備金率變動給流動性帶來重大的影響。

3.3 強化資金流動環節的管理

存款準備金率的變動直接影響著商業銀行的資金流動，因此必須要全面強化商業銀行資金流動環節的管理能力。一方面，要制定嚴格的策略，提升各環節的銜接度，通過有效的培訓，提升管理人員的綜合素質和技能，使其在存款準備金率變動的情況下能夠實施有效的資金管理。另一方面，要制定有效的管理規劃，保證對資金流動環節進行嚴格化的管理，同時要完善各項監督機制、激勵機制等措施，使得商業銀行各部門能夠在資金流動環節上實現通力合作，共同應對存款準備金率變動帶來的不利影響。

總結

在存款準備金率不斷變動的背景下，商業銀行的流動性受到了較大的影響。從本文的研究來看，商業銀行應該通過制定動態化的流動性戰略機制、準確預測和應對政策的變動、強化資金流動環節的管理等措施，全面應對存款準備金率變動對流動性帶來的不利影響，提升其整體的把控能力，保證商業銀行的市場競爭地位。

參考文獻：

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