淺談企業財務風險的防范與控制

文/曲　丹

淺談企業財務風險的防范與控制

文/曲丹

受經濟全球化的影響，企業經營過程中面臨的財務風險問題變得更加的復雜多變，對企業長期穩定發展提出了更高的要求。企業要想在激烈的市場競爭中生存，則必須加強財務風險的防范和控制，防止企業陷入經營困境。本文通過簡要分析當前企業財務風險產生的原因，提出相應的防范與控制對策，為企業規避財務風險提供參考。

財務風險；防范措施；控制

財務風險可能存在于籌資、投資、運營、利潤分配等各項企業經濟活動中，其既能給企業帶來獲得收益的機會，但也可能導致企業的財務危機。財務風險是客觀存在的，無法徹底消除，采取積極有效的措施對財務風險進行防范和控制，有利于提高企業資產的安全性，增加企業的經濟效益。

一、企業財務風險的成因

（一）外部因素

宏觀經濟環境。企業身處于社會宏觀經濟環境中，外部宏觀經濟環境直接關系著企業的生存與發展，當外部宏觀經濟環境運行失衡時，企業的財務風險也相應偏高。例如通貨膨脹發生時，貨幣資金持續貶值，實物價值持續攀升，企業在經營中將面臨貸款利率提升、原材料價格上漲、資金吃緊等問題，外部經濟秩序的失衡會給企業帶來嚴重的財務危機。

國家經濟政策。國家經濟政策的調整會改變原本的經濟運行格局，對企業的財務經營政策產生影響。例如國家對大力扶持的經濟領域降低稅負，給相關企業帶來了豐厚的收益，為了追求經濟利益，大量的資本涌入該市場，伴隨而來的是其他行業的撤資問題，影響著企業的結構調整和財務政策的制定。

行業發展狀況。企業的行業背景關系企業的發展走向，對于一些高新技術行業正處于發展的起步階段，市場競爭相對較弱，國家在政策支持上相對傾斜，給企業的發展營造了較為寬松的財務環境。而對于一些老舊落后行業，市場相對飽和，利潤空間小，競爭激烈，財務風險較高，經營過程中稍有不慎就將面臨財務危機。

（二）內部因素

內部控制不健全。完善的內部控制制度是對企業運行狀況進行有效監督的必要保障，當前我國的大部分企業中，財務和審計部門設置不獨立，管理職責分工不明確，企業財務內部監控力度不夠，難以進行有效的約束與控制，對一些隱含的財務風險問題不能及時發現與防范，為企業經營埋下隱患。

財務決策不科學。財務決策是企業經營活動的重要內容，包含企業籌資、投資、收益分配等問題。部分企業在財務決策上缺乏科學性，程序性和創造性的不足導致企業盲目開展籌資、投資活動，借入資金過高時，資產負債水平超過企業償付能力，使企業陷入財務困境，但過度保守的財務政策則使企業盈利能力不強，企業收益有限。

財務管理制度不完善。財務管理制度規范著企業日常財務活動的各個環節，財務管理制度的不完善將會使企業的財務管理秩序陷入混亂，使企業的財務風險增加，無法保障企業的整體利益。此外，部分財務人員風險意識淡薄，制度管理和約束的缺失使得財務人員在日常工作中操作不規范，對風險的預判不足，給企業經營帶來不利影響。

二、企業財務風險的防控對策

（一）準確把握財務風險

通過分析企業內外部環境中存在的風險因素，設置財務風險預警指標，對企業可能面臨的危機提供預警，通過加強資產管理保障企業正常的盈利能力。財務管理人員還應當從專業視角對資產負債表進行分析，準確辨識風險，一是根據企業資產的籌資來源判定企業資本結構類型（保守型、風險型、中庸型），根據不同的資本結構類型采取不同的財務決策；二是查看年利潤科目余額判定企業是否處于虧損狀態，自有資本是否被侵蝕，是否需要采取必要措施降低財務風險；三是關注應收、應付賬款等往來科目，分析賬齡和客戶的信用狀況，避免壞賬的產生。

（二）完善企業內部控制制度

進一步完善企業內部控制制度，明確具體操作規程和管理細則，對企業生產經營活動中各環節進行嚴格的督導，保證企業內部運轉規范有序。企業內部必須設立組織關系獨立的審計部門，直接對企業決策層負責，能夠對企業運營管理進行有效的監督，對財務審計中發現的問題及時向企業決策層反映，將財務風險消除在萌芽階段。科學設立財務會計崗位，建立健全崗位責任制，各崗位權責相互牽制，確保企業財產安全，保障會計信息真實可靠和財務活動的合法有效。

（三）提高財務決策的科學性

財務決策涉及財務預算決算、企業利潤分配、注冊資本變動等方方面面，當前市場經濟環境瞬息萬變，一些老的做法已經無法滿足當前企業發展的需要，因此，企業決策層在進行財務決策時要盡量避免主觀主義和經驗主義，應當在決策前對多套可選方案進行充分的論證，例如在確定某一投資方案時，應當對市場進行充分調研，根據企業的資金狀況，制定詳細的可行性報告，決策層對方案提出決策意見，各方意見匯總選擇最優方案，保證決策的程序性、創造性和擇優性。

（四）完善財務風險處置措施

企業對財務風險進行有效防范的基礎上，仍然會有一些風險問題產生，企業應當完善相應的財務風險處置措施，使風險產生的影響保持在可控范圍內。一是建立財務風險預備金制度，當風險產生時有充裕的預備資金保障企業的正常生產經營。二是接受財務風險，通過調整資本結構、減少負債等方式，降低資本市場變化帶來的財務風險損失。三是分散財務風險，當企業某一產品或某一行業出現財務風險時，可以采取擴大產品范圍或多元化經營等方式分散風險帶來的損失，彌補投資失利。

［1］杜劍.企業財務中的風險管理［J］.武漢大學學報， 2014（2）.

［2］李勝.論企業的全面財務風險管理［J］.經濟與管理， 2013（6）： 86-87.

（作者單位：北京金融街集團財務有限公司）