一體化成為爭奪成品油市場份額關鍵

□ 許帆婷

一體化成為爭奪成品油市場份額關鍵

□ 許帆婷

中國石化的煉油和銷售企業應當適時調整應對策略，形成上下游合力，打出市場競爭的組合拳。

煉油和銷售板塊目前是中國石化的利潤優勢板塊。今年上半年，在國際油價劇烈波動的大背景下，我國接連出臺多項針對成品油生產和消費的政策，市場形勢也隨之發生深刻變化。以雨后春筍之態蓬勃發展的地方煉廠和民營加油站，成為政策的直接獲利者。

在中國石化集團公司年中工作會上，集團公司董事長王玉普提出，面對躲不開繞不過的激烈市場競爭，煉油和油品銷售企業必須發揮一體化優勢，提高整體效益。

煉油和銷售板塊面臨的競爭更加激烈

在國際油價和國內政策的雙重影響下，成品油市場化程度正在不斷加深，許多以往被邊緣化的民營企業加入角逐，爭奪市場份額，給以中國石化為代表的主營煉廠和油品銷售企業帶來前所未有的競爭壓力。

近年來，在國內煉油產能過剩的前提下，國家開放進口原油使用權和貿易權，給中國石化的煉化企業帶來不小的沖擊。原本約束地方煉廠發展的“瓶頸”宣告突破，激發了地方煉廠擴能上產的熱情。截至今年6月，獲得進口原油使用權和使用權批文的地方煉廠已經擴容到18家，其中有9家地煉申請到成品油出口配額。

在這種情況下，上半年全國原油加工量同比增長8.9%。然而這并未很好緩解地方煉廠過低的開工率。根據中宇資訊數據，我國煉油能力約為8億噸/年，預計產能過剩超過1.2億噸/年，全國整體平均產能利用率為65.5%，并呈逐年遞減趨勢，遠低于美國近93%的利用率，產能過?，F象明顯。

猛增的原油加工率加劇了成品油庫存高企，伴隨煉廠高漲熱情的是成品油市場批發價格的慘淡和批零差價的不斷擴大。

成品油批發價是由供求關系決定的市場價，而成品油零售價則是由政府定價。今年上半年，國際原油觸底反彈，反彈力度達到90%，這使得緊跟隨國際原油價格波動而變化的國內成品油零售價格也一路走高。與此同時，成品油定價機制補充條例出臺，發改委首次推出“地板價”的調價限制政策，即國際原油低于40美元/桶時，成品油零售限價將不做調整。在此情況下，開年至今，國內成品油零售價共下調1次、上調4次、擱淺1次。根據金銀島資訊數據，其中汽油累計上調幅度為465元/噸，柴油累計上調幅度為450元/噸。國內零售市場走高，而批發行情仍顯疲弱，汽柴油批發價格漲少跌多，零售毛利潤逐步擴大。

由于目前地煉的成品油出貨價格更為低廉，因此批零差價擴大的紅利更多地由采購地煉油品為主的民營加油站享受。以山東地煉為例，汽油零售毛利潤高達3000元/噸，柴油零售毛利潤也在2100元/噸左右。

華東地區主營煉廠汽柴油批零價差均價表（單位：元/噸）

2016年以來的成品油市場化進程，給中國石化等國企帶來的沖擊尤其大。煉油和油品銷售板塊是中國石化的優勢所在，也是爭創更大效益的主力軍，必須堅持一體化統籌，共同打好市場保衛戰。

一體化是中國石化最大的比較優勢

中國石化擁有從石油勘探開采到煉油、油品銷售的完整產業鏈條，是抵抗市場風險和應對激烈競爭最大的優勢。面對上半年復雜變化的市場局面，在華東、華北等競爭白熱化的地區，中國石化的煉油和銷售企業應當適時調整應對策略，形成上下游合力，打出市場競爭的組合拳。

與主營煉廠相比，地方煉廠市場變化敏感、營銷手段靈活是其優勢，但缺乏下游渠道成為它們繼續發展的瓶頸。部分地方煉廠已經意識到了終端市場的重要性，近年來不斷通過新建、收購、租賃、合營等方式入駐終端市場。比如菏澤東明石化計劃2016年以東明石化為中心輻射半徑方圓300公里內新增300座加油站。但是多數下游布局已經錯過了好時機，難以撼動主營加油站的市場優勢地位。

成品油生產和銷售是緊密聯結的業務鏈，一體化的上下游企業在市場發生劇烈變化的時候，能夠及時調整營銷策略，以實現整體利益的最大化。以上半年華東地區成品油市場為例。根據中宇資訊分析，年初國際原油跌至低位，山東地煉因陸續獲取進口原油使用權和原油非國營貿易資質，油品質量和盈利情況大幅提升，華東地區以中國石化為代表的主營單位與山東地煉之間的客源競爭日益加劇，特別是山東及江蘇地區主營單位，正在不斷面臨著客戶流失的威脅。由表中可以看出，華東地區2016年上半年主營產品批零價差均值皆大幅高于往年同期，表明了主營煉廠正在陸續放棄高端價格政策，轉而制定更加貼近市場成交的價格手段，來維護和擴大市場份額。

主營煉廠采取低價保市場的策略，致使主營與民營煉廠之間的汽柴油價格差距縮小，導致主營加油站外采資源銷售利潤不高，上半年兩方促成合作的積極性都有明顯的下降，特別體現在柴油資源的操作上。上半年華東部分主營銷售企業因外采量大幅下滑，出現了階段性柴油供應緊張的情況，但因為終端需求整體乏力，資源供應緊張的情況未對市場產生明顯影響。

與柴油市場的慘烈競爭不同，汽油市場因消費渠道相對簡單，因此各經營主體之間低價競爭市場份額的情況相對較少，多數時間內，地方煉廠與華東主營煉廠之間保持較為穩定的價格差距。根據中宇數據顯示，一季度地煉與華東地區汽油價差均值為789元/噸，二季度為597元/噸。但仍能看出，受國際原油步入低價時代，以及地方煉廠油品質量上升等因素影響，主營單位也摒棄了以往汽油批發環節高價惜售的銷售策略，趨向于更貼近市場價格成交的原則。

發揮一體化優勢需結合市場長遠考慮

中國石化的煉油和銷售業務是相對獨立的兩個板塊。為了發揮1+1大于2的合力，相關企業應當結合市場走勢和行業趨勢，共同制定發展策略。

在中國石化年中工作會上，王玉普董事長說，總部有關部門和煉油、油品銷售板塊要經常在一起，對產業鏈、效益鏈進行深入研究，總結經驗教訓，拿出應對競爭的有效策略和措施，加強市場分析和效益測算，優化安排成品油產量、外采量和出口量，充分發揮一體化優勢，努力實現整體效益最大化。

首先，要積極分析市場走勢，靈活制定市場策略。成品油批發幾乎完全是市場化的。然而主營煉廠的成品油銷售價格，往往與生產狀況、庫存等關系更為密切，對下游需求的淡旺季等因素不夠敏感。煉廠和銷售企業若能共享市場信息，加強整體考量，將能夠更加靈活地調整成品油價格、占領市場，甚至在地區之間利用暫時的供需矛盾和油品差價，獲得更大利潤。

其次，企業間緊密配合，做好規劃，為油品質量升級打好基礎。2015年，國務院印發《加快成品油質量升級工作方案》，把全國供應國5標準汽柴油時間由原定的2018年1月提前一年。同時，啟動汽柴油國6標準制定工作，預計2016年底前頒布，2019年開始實施。國家油品質量升級步伐又一次加快。2000年至2014年，中國石化為提升油品質量，已累計向煉油板塊投入2615億元，目前已有70%汽油產能、40%車用柴油產能達到國5標準。除了煉廠的升級改造，油品質量升級還需要銷售企業做好全方位配套保障、設備升級，保證市場的順利過渡。

再次，要未雨綢繆，應對成品油價格和稅費改革政策風險。成品油市場是國家能源體制改革的重點領域。今年初，發改委主任徐紹史接受《學習時報》采訪時表示，“十三五”時期要實現成品油價格完全市場化。事實上，2014年至2015年，有關部門五次干預成品油價格調整，原因或是消費稅上調，或是霧霾嚴重，以及成品油定價機制改革。有分析認為，目前中國決策層以資源稅、消費稅等為切入點，清費立稅肅清能源領域行政遺留問題，通過稅收杠桿調節能源結構，并對嚴重依賴政策護航的環保能源給予扶持，從油品升級入手促進產業升級，同時推進能源金融建設，大力發展原油期貨，采取積極措施引導形成良性的成品油市場競爭體制。成品油定價的逐步放開，成品油生產、消費環節稅費改革的繼續深入，給成品油市場的發展帶來諸多不確定因素，需要煉油企業和銷售企業仔細分析研究市場形勢，做好聯合預案。