緩解小微融資難還需對癥下藥

近日，國務院常務會議再度聚焦緩解小微企業融資難、融資貴的問題，并指出要狠抓政策落實，確保小微企業貸款“三個不低于”，還提出了多項緩解小微企業融資問題的措施。

作為國民經濟發展的生力軍，小微企業在穩定增長、擴大就業、促進創新等方面發揮著極為重要的作用。小微企業融資問題也反復在國務院常務會議上被提及。2013年7月，國務院就下發了《關于金融支持小微企業發展的實施意見》，引導金融“活水”著力緩解小微企業融資問題。

當前，融資難與融資貴現象仍然突出。對金融機構來說，小微企業普遍缺乏符合標準的抵質押物，一些銀行由于風險管理水平跟不上而“不敢貸”。此外，小微企業抗風險能力較弱，從安全性和盈利性原則出發，銀行也更加傾向于向大中型企業放貸，造成一些銀行“不愿貸”。

小微企業融資難、融資貴問題長期存在，化解這一難題也需要持續的政策支持。

最重要的一點是繼續完善我國金融市場，這是解決小微企業融資難題的基本前提。近年來，在放寬準入和金融創新的背景下，監管層越來越重視培育小微企業的金融服務主體，不斷放寬金融機構準入，加大金融服務對小微企業的覆蓋面。不斷涌現的民營銀行、更多元化的市場主體、更寬松的市場環境，有利于改善金融競爭生態，增加金融服務供給，提高資本配置的效率。

緩解小微企業融資難、融資貴問題，需要金融機構的努力。一方面，雖然銀行針對小微企業的服務收費基本取消，但第三方收費等隱性成本依然較高，需要在監管層的引導下，進一步加大減費讓利力度。同時，要繼續加大小微企業金融創新力度，合理設定小微企業流動資金貸款期限，不隨意抽貸、壓貸、斷貸。另一方面，針對小微金融的特點，銀行需要探索有針對性的風險控制手段，如可運用信貸工廠等批量化方式，在控制銀行經營成本的同時，用群體的風險對沖個體的風險。

此次國務院常務會議提出的一系列措施，如鼓勵金融機構創新大額存單、可轉換票據、集合債券等產品，也將是下一步緩解小微企業融資難、融資貴問題的重要措施，將引導更多社會資金投向小微企業，拓寬直接融資渠道。與此同時，商業銀行動產質押融資目前也在探索之中，未來也將緩解小微企業抵押物不足的現狀，改善小微企業的融資環境。

解決小微企業融資難、融資貴非一日之功，也并非單一政策所能解決。當下最迫切的是梳理近年來的相關政策，結合當前的新形勢和新問題對癥下藥；在政策出臺后更須狠抓落實，讓政策真正落地。如此，才能標本兼治，呵護小微企業成長、壯大。