江蘇分行高成本主動負債管控策略研究

□李　超

江蘇分行高成本主動負債管控策略研究

□李超

本文重點從高成本主動負債管控角度出發，結合農業銀行江蘇分行現狀，對高成本負債管控的重要性進行分析研究，提出相關管理措施及建議。

一、高成本主動負債管控的重要性

高成本主動負債是指由銀行主動發起的、且付息率顯著高于平均水平的負債業務，主要包括結構性存款、協議存款和其他高成本負債等。近年來，受央行連續降息、利率市場化持續推進以及同業競爭加劇等因素影響，江蘇農行存款付息率下降速度明顯慢于貸款收息率，導致存貸利差持續收窄，給全行盈利能力帶來極大挑戰，提升存款利率管理水平已刻不容緩。

（一）踐行農總行新要求的需要。

2016年，農業銀行總行黨委在年初工作會議上提出了“向成本宣戰”要求，號召全行細算帳，深挖潛，多措并舉嚴控負債成本。并對存款定價管理提出了具體要求：一是加強存款定價管理機制建設。制定人民幣存款定價管理辦法，建立存款業務差異化、精細化定價管理體系，運用模型強化對存款定價的指導，同時不斷完善存款分層定價管理的系統基礎。二是實施多目標管控模式。下達“存貸款利差”目標、“存款利率浮動幅度分層管理”目標和“存款期限結構分層管理”目標等三類15項管理指標，重點是對不同利率浮動區間的存款實行比例指導。三是建立存款利率執行效果的動態評價機制。按月對各分行定價管理特別是存款利率浮動幅度分層管理目標落實情況進行監測反饋，并綜合使用定價授權和FTP特殊產品等手段分別予以獎勵及處罰。四是加強高成本負債管理。對大額存單發行節奏進行嚴格把控，限制結構性存款增長，適度壓縮存量高成本主動負債規模。對分行而言，按照總行要求主動壓降高成本主動負債，是堅持總行“一級法人”意志的具體表現，必須堅定不移地抓緊抓實。

（二）適應市場新變化的需要。

近年來，央行先后6次降息，同時放開存款利率浮動限制，我國利率市場化時代的新格局正式形成。受此影響，原先利率管制背景下相對穩定的資金配置和流動格局將被打破：一是商業銀行存款定價模式和報價水平逐步差異化，導致資金在銀行間的逐利運動頻繁；二是金融工具不斷創新，越來越多的客戶選擇將資金投資于基金、理財、信托、證券等其他渠道；三是互聯網金融蓬勃發展，客戶、資金流動的靈活性大幅升高。在多重因素的共同作用下，商業銀行依靠傳統存款的資金來源方式難以為繼，籌資渠道、籌資工具的多樣化將成為常態，增存穩存面臨巨大挑戰。2016年，國內外經濟形勢依然錯綜復雜，隨著利率市場化持續推進，存貸利差不斷收窄，銀行經營環境愈發嚴峻，必須加快轉型步伐，從“要規模”向“要效益”轉變，切實提升組合管理和定價精細化水平。高成本主動負債管控是主動調優存款結構、壓降負債成本的重要舉措，對積極應對市場挑戰、提升盈利能力具有重要意義。

（三）縮小同業付息率差距的需要。

銀行存款付息率高于同業，主要原因是定價管理仍較粗放，不能適應同業競爭要求：一是利率定價的被動性較強，主動議價能力較弱；二是業務規模與價格之間的量價平衡點難以把握；三是利率定價方式存在“一刀切”現象，特別是存款利率定價對市場和客戶細分不夠，差異化定價策略沒有完全落實到實際工作中；四是高成本主動負債管理不到位，拉高了整體付息率。部分產品甚至與銀行內部FTP價格倒掛，形成內部虧損，對其進行壓降不但能直接減虧增盈，也能實現與同業相比合理的存款付息率。

二、加強高成本主動負債管控措施

（一）注重理念傳導。

目前，定價管理的責任意識還沒有真正落實到各相關部門特別是前臺部門，對客戶經理的業績考核和獎懲激勵政策沒有充分體現“量價平衡”的原則，利用高成本存款“充規模”的現象時有發生。當前要圍繞新的形勢要求，加大政策傳導力度，提高各級行、各部門存款利率管控的緊迫感，將思想認識統一到總、分行黨委決策上來，把控制負債成本、壓降高成本主動負債、鼓勵拓展中低成本存款的政策信號清晰地傳導到基層一線、落實到客戶經理。引導經營行正確處理好定價管理和業務發展的關系，深入研究市場、同業和客戶，不斷完善內部機制，加大中低成本存款組織力度，持續優化定價策略，全面提升利率定價水平，努力縮小與同業的差距，為全行價值創造發揮好支撐作用。

（二）突出目標引領。

緊扣全年高成本主動負債壓降目標，嚴控高成本存款增長。加強大額存單、定利盈、活利盈等創新型高成本負債產品發行的總量和節奏管控，原則上只在特定時期內針對特定目標客戶辦理。分解下達存款付息率目標和分層定價限額，定期進行考核評價。

（三）抓好增存穩存。

高成本主動負債的主動壓降可能會引起存款規模波動，將對存款管理提出更高的要求。要積極引導經營行提升對客戶的綜合金融服務能力，增強存款業務的非價格競爭力，爭取在調優結構的同時保證存款穩中有增，尤其要重點關注以下幾點：一是做實客戶，促進存款業務可持續增長。樹立“抓存款必須抓客戶”的基本認識，堅持不懈地開展“擴戶”工程，實施全行性、全過程、全方位的客戶“保、搶、挖”策略，持續夯實增存穩存的基礎。二是創新產品，增強存款組織核心競爭力。圍繞區域特色經濟、優勢產行業、客戶需求，致力于新產品的開發和組合創新，吸引客戶資金，增強客戶粘性，同時衍生低成本存款，不斷優化存款結構。三是拓寬渠道，優化存款業務營銷模式。深入領會“流量經營”理念，在依托傳統物理網點組織存款的同時，發揮好各類電子化渠道的吸存功能，實現各類渠道的優勢互補和有機融合，從而增加客戶存款粘性，形成客戶資金體內循環。四是提升服務，不斷提高客戶滿意度。深入踐行“客戶至上、始終如一”的服務理念，完善服務標準、充實服務內容、縮短辦結時限，通過提高服務水平和客戶滿意度為組織存款創造有利條件。

（四）加強部門聯動。

各級行資產負債管理部門牽頭負責全行負債業務的協調、督導、監測、考核和通報工作，發揮好負債組合管理和高成本負債管控壓降的主導作用。對各條線部門、各經營行高成本主動負債壓降目標執行情況進行定期監測，對發現的問題進行“一對一”提示督導。各相關部門要結合條線工作實際，制定管控方案，在壓降存量高成本主動負債的同時，嚴控新發生高成本負債。要動態掌握本條線存款利率指標執行情況，了解市場和同業信息，及時與資負部門溝通，加強條線定價工作督導。創新產品或業務影響付息率的，要與資負部門提前商定合理的業務規模和定價水平。各經營機構要落實存款定價管理的源頭責任。從每一個客戶、每一筆業務抓起，對客戶申請的優惠利率高成本負債事項要算好綜合收益賬，與客戶充分議價，力爭互利雙贏。同時，定期開展客戶綜合貢獻后評價，凡客戶承諾回報沒有按約定到位的，應建立明細臺賬，落實客戶經理持續跟蹤，力爭盡快到位。

（五）完善獎懲政策。

按季評價各二級分行存款定價管理目標及高成本主動負債壓降目標落實情況，以授權審批、工資計價、FTP收入分配為杠桿，對相關行進行適當獎勵和懲罰。一是對負債成本管控效果較好，預期目標落實到位的分行，適度擴大利率轉授權；對實際執行與預期目標偏離較大的分行，酌情上收定價授權、暫停或從嚴審批存款利率并下發提示函。二是根據各行存款付息率與系統內及同業平均水平的比較情況，在存款基本含量工資基礎上，對低于或超過平均付息率的，按一定的計價標準獎勵或扣減相應的存款計價工資，對FTP負利差存款給予相應的工資扣除，同時對授權和參數進行適度調整。三是按照總行對分行存款分層定價管理不達標執行的罰息情況，根據各行存款成本控制情況進行分攤，并根據實際情況結合付息率管控要求追加罰息。

（作者單位：農業銀行江蘇省分行）