讀者感言

編輯部各位老師：

我想問一問有關保險理財的問題。3年前，我為自己和家人配置了重疾險、意外險等保障類的保險產品。當時考慮到自己收入不高，我沒有接受保險顧問的建議配置理財型的保險。而今，隨著我工作的穩定，以及能力的提高，收入水平有了很大改善。但我發現，現在很難找到適合我的長線投資的理財產品。鑒于對積累養老金的訴求，我開始關注保險產品的理財功能。分紅險、萬能險、投連險都有投資功能，其各有什么特點？應該如何選擇？

西安讀者 楊明

編輯部回復：

先介紹分紅險、萬能險、投連險3類產品的區別。從分設賬戶的區別來看，分紅險的保障和分紅賬戶是混合的；萬能產品設有保障賬戶和一個單獨的投資賬戶，其投資賬戶有保底的功能（目前保底利率為1.75%～2.5%）；投連險也是保障賬戶和投資賬戶分離，并設置有幾個不同投資賬戶，可能享有較高回報的同時也需承擔一定的風險，其投資賬戶的形態有激進型，穩健性，保守型可供選擇。值得注意的是投連險和萬能險的投資賬戶資金并非是保單持有人所交納的全部保費，而是扣除初始費、管理費、保障成本費后的資金余額。

從分紅險、萬能險到投資連接險，三者的預期收益率是逐步升高的，所以風險性相應的也越來越大。投資連接的投資收益與風險由保單持有人承擔，所以風險性較高；而萬能險的投資收益與風險由保險公司與客戶共同承擔，風險性相對較小；分紅險的投資渠道收益相對穩定，風險最小。

從適宜人群來看，分紅險表現形式通常為“保障+分紅”適合于風險承受能力低，有長期、穩健的理財需求，并且希望獲得長期連續保障為主的投保人；萬能壽險適合于需求彈性較大，風險承受能力較低，對保險希望以投資理財為主、保險為輔的投保人；投資連接保險則適合于經濟收入水平較高，希望以投資為主，保障為輔，并追求資金高收益同時又具有較高風險承受能力的激進型投保人。