綠色信貸的發展現狀研究

李然

摘要：綠色信貸是一項新型的經濟政策，它使得信貸與環保相聯系，在促進信貸發展的同時又注重環境保護，是“赤道原則”的具體體現，也符合當前我國的基本國情。本文從綠色信貸的一般理論出發，分析了我國綠色信貸在發展過程中的現狀和制約因素，最后針對存在的問題提出了相關建議。

關鍵詞：綠色信貸 生態環境 綠色金融

改革開放以來我國經濟發展突飛猛進，經濟增速遙遙領先。然而經濟發展的速度與資源環境的發展卻并不協調，引起社會廣泛關注的霧霾就是這事實的體現。因此在我國迫切需要進行經濟發展與資源環境發展相協調的綠色改革。從中央、國務院到各級監管機構都積極應對經濟失衡問題，高度重視環境保護，建設生態文明，發展綠色經濟，但是這是一個艱巨的課題，需要各方面共同努力。發展綠色金融是全人類共同目標，是全球大趨勢，引起了國內外的密切關注。

一、綠色信貸的理論分析

（一）綠色信貸的概念

所謂綠色信貸，強調的是金融機構的信貸與資源環境的可持續發展之間相互協調，以環境準入優化信貸管理，使資金在資源環境保護的基礎上能夠合理分配，使產業結構向更合理化、新型化的方向調整。綠色信貸具有創新性、市場性、效益性等特點。在傳統信貸的貸款評估中加入資源環境保護的衡量標準，是現代經濟發展中的大進步。

（二）綠色信貸的規則

綠色信貸的規則，即赤道原則，是一個自律性的協議，因為是非官方的，所以并不具有法律效益。赤道原則的核心是原則陳述，它明確規定了融資方只有在證明其融資項目符合環保要求的前提下，才能得到信貸資金。從而即使融資方盡到保護資源環境節能減排的責任，也使金融機構為綠色信貸的發展盡到了審慎審核的義務。到2013年為止，赤道原則已經被100。多個國家和地區的78家銀行所采納，采納赤道原則的項目融資總額已經占世界融資市場份額的86%以上。

2014年12月11日，中國銀監局頒布《綠色信貸實施情況關鍵評價指標》，深入貫徹落實赤道原則的精神，制定了農業、能源以及節能環保等63個行業的環境標準、綠色信貸制定和實施情況關鍵評價指標的相關依據，公布了A、B類項目分類和“兩高剩”行業的參考目錄，明確了融資方的環境和社會風險管理的合同內容，從而提高了綠色信貸在我國的可操作性。頒布的《能效信貸指引》，規定了金融機構的信貸方式和信貸風險控制形式，從而大大降低了借貸風險，確保了貸款回收的穩定性，使得我國的綠色金融創新與激勵約束得到了極大地進步。銀監局的

系列文件的頒布使得我國綠色信貸的發展得到了很好的政策環境保障，從此有了規范的發展方向。

二、我國綠色信貸的發展現狀

（一）我國綠色信貸的發展特點

綠色信貸在我國雖然起步晚、發展歷史短，但是發展的速度極快，是當前我國金融業的熱門話題。綠色信貸在其發展演變過程中隨著時間和環境的變化也呈現出其固有的幾個特點。

第一，政策法規的引導從理論到實踐呈現規范化趨勢。

綠色信貸在我國剛起步的時候，只是從理論上強調在信貸過程中注意對資源生態環境的保護，綠色信貸發展到今天，已經有了很具體的細化的能效貸款，在產品創新、信貸業務準入、風險審查以及業務流程等方面都有了具體的實施條款，綠色信貸的服務領域越來越廣，涉及面也越來越大，系列政策法規的頒布也使得綠色信貸的發展從理論過渡到實踐，并且越來越規范化。

第二，注重社會責任的綠色信貸金融機構越來越多。

國內綠色信貸的起始地是興業銀行，2005年，興業銀行采納“赤道原則”，開始發展綠色金融市場，這在國內尚屬首次。興業銀行的良好開端為國內綠色信貸的發展樹立了榜樣，越來越多的金融機構意識到到發展綠色信貸的重要意義。2014年11月，中國銀行業協會牽頭成立了綠色信貸專業委員會，這是我國第一個專注綠色信貸發展的組織，目前該委員會已經有29個成員機構，包括中國進出口銀行、中國銀行、建設銀行等多家金融機構。

第三，綠色信貸的產品和服務不斷創新提高。

我國金融市場的金融產品和服務水平遠遠落后于先進國家，國外的先進經驗為我國商業銀行的改革創新提供了很好的借鑒，我國的基本國情也決定了金融機構迫切需要走條既能降低借貸風險又能保護生態環境的綠色金融之路，從而使我國的綠色金融衍生品體系不斷發展完善。以興業銀行為例，作為我國綠色信貸市場的先驅，2005年至今，陸續推出首個節能減排貸款、首張低碳信用卡、碳資產抵押質押授信業務、首單合同能源管理專項融資、首單綠色金融理財直接融資工具等創新產品業務，成為我國綠色信貸體系最完整的金融機構。而效果最顯著的當屬2006年推出的“節能減排貸款”，這是我國首個綠色信貸的相關產品，它的運作模式是根據不同的節能減排項目實施8種不同的運作模式，根據不同的服務主體進行適當的調整，兼顧經濟效益與社會效益。數據顯示，到2013年9月底，在“節能減排貸款”的實施下，我國平均每年節約標準煤2300多萬噸，減排二氧化碳6700多萬噸，綜合利用固體廢棄物1500多萬噸，節水量2500多萬噸。這顯著的實施效果更是增加了金融機構進行綠色信貸產品創新的信心。

（二）綠色信貸在我國的實施效果

“十二五”階段，經濟結構的改革轉型已是主流，其中產業結構調整無疑是經濟轉型的重中之重。綠色金融作為新經濟時代重要的創新，表現出了極大的發展潛力，而綠色信貸正是綠色金融的一劑強心針，有力的促進了中國傳統產業的改良和新型綠色產業的發展。綠色信貸的作用體現在促進產業結構轉型升級的過程中，有力的引導企業從事綠色生產和管理，增強企業的社會責任感，并能很好的引導消費者轉變消費理念，通過綠色信貸養成綠色價值觀，極大地引導社會資本流向綠色產業，優化社會資源配置，從而推進“兩型”社會建設和社會主義的發展。

我國實施綠色信貸政策以來，效果顯著，綠色信貸的總體規模呈不斷上升的趨勢。截止2014年6月末，全國21家主要銀行金融機構綠色信貸總額達到了5.7萬億，其中節能環保項目及服務貸款余額總計4.16萬億，占綠色信貸余額的72.98%。融資項目每年節約標準煤約1.9億噸，二氧化碳和二氧化硫減排分別約4.6億噸、537.8萬噸。銀監會從源頭上控制“兩高剩”行業的信貸發放，合理調整規范綠色信貸政策，更好地促進了綠色信貸的發展和資源生態環境的保護。

（三）我國綠色信貸發展中存在的問題

經過幾年的發展，綠色信貸在我國已經形成了比較規范的運作模式，對資源生態環境的保護也取得了卓越的成效，然而通過研究相關數據及發展現狀，其在發展過程中還存在些問題。

第一，綠色信貸的信息溝通機制不健全。各級環保部門、金融機構和融資企業之間的信息不對稱，缺乏相應的信息共享平臺，使得綠色信貸的順利實施受到阻礙，從而降低了綠色信貸的效率。

第二，綠色信貸缺乏相應的政策標準和執行措施。綠色信貸在具體的業務操作過程中，缺乏統的政策標準，其執行措施也不夠完善，這也極大地阻礙了綠色信貸在我國的發展速度。

第三，綠色信貸缺乏長效管理機制。我國的綠色信貸起步晚，發展緩慢，因而目前還不夠完善，信貸主體還比較單，主要還是依賴商業銀行，而缺乏政策性金融融資渠道，這并不利于綠色信貸的長期發展，因而亟待完善。

三、推進我國綠色信貸的發展

為了解決綠色信貸在我國的發展過程中存在的問題，將金融更好地與資源環境發展相結合，從而促進我國綠色金融的可持續發展，筆者認為可以從以下幾個方面推進。

（一）嚴控綠色信貸準八機制，防范銀行信貸風險

節能減排貸款已然成為我國綠色信貸的主線，因而在我國如何深化節能減排貸款，實現節能減排目標顯得尤為重要。首先，要提高綠色信貸的市場準入門檻，嚴格審核，其次，實行貸款客戶實名制、綠色等級制等規范化制度。

（二）建立分層、競爭、有序的綠色信貸監管機制，強化環境風險問責制

監管部門積極引導各金融機構履行綠色信貸的職責，加大綠色信貸的投放力度；強化非現場監管和現場檢查力度，對環境違法企業和節能環保企業賞罰分明；實施動態跟蹤監測機制，將企業的環境管理風險納入貸后檢查中，逐步建立信貸環保風險預警機制，全程監控環保治理的進度；建立綠色信貸問責制，明確社會環境保護權利和責任，防范環保信用風險；聯動多方力量，加大企業綠色信貸環境風險的跟蹤監測力度，建立定期訪察制，積極防范企業環境污染事件的發生，從而促進我國綠色信貸體系良性發展。

（三）建立多方信息溝通機制，積極構建社會征信管理系統

建立金融機構、環保部門和企業之間的三方動態信息披露制度，時刻更新環保信息數據庫，建立高效安全的信息平臺，掃除環保部門、財政、稅務、工商部門、金融機構以及公眾之間的信息溝通障礙，便于金融機構做出信貸決策以及公眾對其行為進行監督，從而使得我國的綠色信貸體系更加完善，更好地推進綠色信貸的發展。