上市公司內部控制信息披露問題研究

（河南省鄭州水文水資源勘測局 河南鄭州450000）

建立完善有效的內部控制制度是實現上市公司目標最有效的方法，也是上市公司管理者最首要的任務。越來越多的外部投資者開始了解上市公司內部控制的狀況，并且極度重視上市、控制信息的披露。上市公司披露內部控制信息，不但可以檢測出公司內部控制制度是否完善，高層管理者能不能對內部控制信息披露給予高度的重視，而且還可以檢測出影響外部投資者進行準確投資的主要因素。

一、上市公司內部控制信息披露的現狀

內部控制是公司高層管理者與全體員工一起參加的管理過程，其具體的目標是保障營運效果的最終實現，確保公司年度報告的準確性以及評價公司是否按規定遵循了相關法規。內控信息披露是公司高層管理者基于一系列相關的報表和報告，在確保信息披露的準確性、完整性以及可靠性的基礎上，對外披露公司的內部控制信息，外部利益相關者可以根據已經披露的信息對風險進行一系列的防范管理，最終做出有效的運營決策。隨著上市公司內部控制信息披露制度體系的建立，上市公司內部控制缺陷信息披露質量逐步得到改善，筆者以2011年能夠依照相關規定進行內部控制信息披露的上市公司作為主要的研究對象，對上市公司內部控制缺陷信息的披露進行著重探究，并分析上市公司內部控制缺陷信息披露的現狀。

筆者經過統計和搜集數據發現，2011年在選取的286家上市公司中有280家上市公司發布了內部控制自我評價報告，6家公司沒有積極主動地披露自我評價的詳細報告。在上述280家披露內部控制信息的上市公司中，只有2家披露了內部控制重大缺陷信息，占比0.73%；有43家上市公司披露了內部控制重要的缺陷信息，占比15.21%；對內部控制一般缺陷進行披露的公司有87家，占比31.55%；未對公司內部控制缺陷信息進行披露的有145家，占比52.42%。從以上數據可以看出，進行內部控制重大或重要缺陷披露的上市公司少之又少。此外，將以上280家主動進行內控信息披露的上市公司進行行業分類，可知：金融業、保險業等高風險的上市公司主動披露內部控制一般缺陷的比例，遠遠大于總樣本的比例；醫藥業、生物制品業、食品業等倍受社會關注與監督的上市公司披露內部控制重大與重要缺陷的比例，遠遠大于總樣本的比例。綜上，行業風險較大、倍受社會關注與監督的上市公司進行內部控制信息披露的比例較大。

二、上市公司內部控制信息披露存在的問題

（一）信息披露不真實。證券投資機構審核上市公司內控信息披露的準確與否是以披露報告的真實性為判斷依據的，因此上市公司在進行信息披露的過程中必須堅持以真實、準確為標準，做到不欺詐、不虛假記載。但是仍有一部分上市公司內控信息披露存在嚴重失實的現象，最為常見的是：數字錯誤、文字描述不準確，這些問題經常在年報、IPO、招股等重大事件披露報告中出現。

（二）信息披露不及時。掛牌公告、國家臨時報告、定期報告、招股說明書和其他企業內部控制信息披露事項的時間有嚴格規定：登記簽字的會計報表應該在注冊會計師第一時間簽署后，即在簽字后的兩天以內公布于社會大眾。然而事實上，只有1/3的上市公司滿足了這一信息披露要求，有一半以上的上市公司不能及時地公布中報、年報、股利分配政策等有關的財務信息，造成了大股東與中小股東的信息不對稱，使中小股東的利益遭受損失。

（三）信息披露缺乏主動與自愿性。上市公司對內部控制信息進行披露時把其作為一種負擔，嚴重缺乏主動性、自主性，對一些無關痛癢的信息進行詳細描述，對核心的信息則采取輕描淡寫的態度。雖然近幾年上市公司在一定程度上對所披露的內控信息的質量與數目進行了改善，但是自我評估的詳細報告仍不盡如人意，除此之外，上市公司在年報的重要事項披露與公司治理等項目披露上非常含糊不清，達不到資本市場的要求標準。甚至有上市公司認為內控披露可有可無，于是便出現了內部控制信息披露的動機嚴重匱乏等現象。

（四）信息披露過于形式化，缺乏實質內容。上市公司在進行內部控制信息披露的過程中，為了自身的利益，大多數都會選擇有利于公司的信息進行大篇幅的披露，而不利的信息則輕描淡寫、一筆帶過，導致一些上市公司披露的信息十分空泛，沒有切實可用的實質性內容，對信息使用者來說沒有任何價值。

三、完善上市公司內部控制信息披露的相關建議

（一）改善上市公司內部控制監督與建設。上市公司內部控制標準的有效實施，是公司內部控制管理的核心，因此要建立規范的內部控制實施機制，確保各項內部控制制度能夠得到高效的執行。上市公司應該加強對自身內部控制的監督，不定期地檢查內控制度的落實情況，允許董事會與審計人員獨立發表自己對內部控制有效性的意見，此外，還應增強董事會的獨立性與監事會的職權，明確董事會和監事會的披露職權和法律責任，從而有效地改善上市公司的內部監督機制。

（二）改善上市公司內部控制信息披露的外部監督機制。政府監督，明確了內部控制信息披露的內容、考核標準以及法律責任，加大了對內部控制進行監督檢查的力度，倡導披露真實與完整的內部控制信息、制定相應的獎懲措施，對沒有按時保質保量完成信息披露的上市公司，給予警告或相應的處罰。市場監管，是監管機制的中流砥柱，可以有效地對政府監管進行補充與說明。眾所周知，市場監管的核心是會計師事務所，因此應該著重提高注冊會計師的專業素質，加強會計師事務所內部控制監督，建立完整、統一的內部控制信息披露評價體系。除此之外，為了增強上市公司披露高質量的內部控制信息，應該強化公司之間的自律與互相監督。

（三）鼓勵并規范上市公司自愿披露內部控制信息。近年來，上市公司的內部控制信息披露以強制性披露為主，但是這種強制性披露的作用是非常有限的。強制性信息披露雖然可以提高上市公司內控披露的比例，但是當披露的成本大于效益時，由于成本方面的原因削弱了該制度的作用，上市公司披露內部控制信息的自覺性非常低。鼓勵上市公司自覺地披露監管部門規定的內部控制信息，投資者起著非常重要的作用。自愿性信息披露不僅方便了股東和投資者掌握公司的財務狀況和經營狀況，提供更加詳細的資料給監管當局，還能夠提高市場投資者對公司未來發展與治理的滿意程度。因此，監管部門要運用好內部控制信息披露制度，建立不同的激勵方案來督促上市公司自覺披露內部控制信息。

（四）明確內部控制信息披露的責任主體。上市公司不能深刻地揭示內部控制信息，很大一部分原因是由于披露的責任主體不清晰，應該把內部控制信息披露的職責落實到掌握公司權力的人身上。一般情況下，上市公司內部控制信息披露是由董事會、監事會與注冊會計師一起進行的，但三者相關的責任認定卻非常模糊，從而發生董事會、監事會與注冊會計師隨意對內部控制信息進行披露，與董事會和監事會的職權相沖突。如果上市公司內部控制信息披露責任主體無法確定，不僅會使內部控制信息披露制度得不到實際執行，并可能導致內部控制信息披露過于表面和形式，不利于保護市場外部投資者的最根本利益。董事會作為主要負責人，應主動采取監督檢查職責，強化時效性、完整性和內部控制信息披露的準確性，改善上市公司的內部控制信息披露行為，建立更為明確的責任主體制度。

四、結束語

當今社會，上市公司內部控制信息披露變得越來越重要，擁有一套完整的內部控制體系已經成為每個上市公司的目標。因此，上市公司應該提高管理水平，加強內部控制意識。為了確保上市公司內部控制信息披露制度的有效實施，應該采用先進的內部控制理論和方法，建立健全科學的內部控制信息披露制度，此外還應充分考慮影響內部控制實施的主要因素——公司高層管理者的管理水平與社會對內部控制信息披露制度的支持力度。此外，政府可以采取一系列積極的措施來協助上市公司披露完整、真實的內部控制信息，對于不配合披露內部控制信息的上市公司則應加大懲罰力度來迫使其不敢輕易地偽造內部控制信息，從而使上市公司更加高效地披露真實有效的內部控制信息。