互聯網金融風險與風險管理新探

任秋娟

摘 要：隨著計算機技術的飛速發展，互聯網金融得以實現，大量互聯網金融的涌入，給人們的生活帶來巨大影響，與傳統金融相比，互聯網金融具有便于操作、信息處理迅速等優勢，但是，我們更應該意識到互聯網金融存在的風險。基于此，文章就互聯網金融風險的現狀和類型進行了分析，并提出了互聯網金融風險管理的有效措施。

關鍵詞：互聯網金融 風險 風險管理

中圖分類號：F830 ?文獻標識碼：A

文章編號：1004-4914（2015）11-169-02

在風險類別上，互聯網金融和傳統金融并沒有區別，其區別主要體現在風險特征和表現形式上。由于互聯網的開放性，決定了互聯網金融存在傳染風險，并且在互聯網這個信息交互的環境下，極有可能使風險發生轉化;此外，借助于互聯網技術，更加利于對信用風險以及操作風險的管理。我國互聯網金融產品在2013年迎來了大發展時期，各種互聯網金融產品相繼問世，直到今天，互聯網金融產品仍然是人們熱議的話題。2014年，李克強總理指出，要“促進互聯網金融健康發展”。然而，互聯網金融同傳統金融一樣，也存在諸多潛在風險，加強互聯網金融風險管理尤為重要。

一、互聯網金融現狀

對于互聯網金融，并沒有一個明確的定義。有一種觀點認為，互聯網金融只不過是傳統金融由物理形態逐互聯網化的結果，僅僅是在媒介上發生了變化;另一種觀點則認為，互聯網金融在盈利、經營和營銷模式上顛覆了傳統金融。從目前來看，得到普遍認可的就是：互聯網金融是互聯網和金融結合的產物，依托強大的互聯網技術實現支付、資金流動等功能。目前，互聯網金融市場的三大業態包括P2P 網絡借貸、聯網支付和眾籌融資。

從目前的發展情況來看。每個業態的發展階段均不相同。截至目前為止，發展的較為成熟的就是第三方支付，同時，也是使用人數最多的業態。根據相關數據顯示，目前我國的第三方支付機構已經超過了270家，支付總量超過7.38萬億元，在我國6.49億網民中，有四分之一的網民使用過第三方支付。近年來興起的網絡理財，通過與基金公司進行聯合，操作便捷和高理財效益成為網民重點觀注的互聯網金融產品。“余額寶”就是網絡理財的一種體現形式，發行半年之后，投資者人數就已經接近7500萬，資金規模超過4800億元，百度公司的“10個億理財計劃”在推出3小時內就被搶空。互聯網金融信貸也在這幾年活躍起來，我國大型P2P網絡借貸平臺超過300家，交易資產達到750億元，但是在其快速發展時期，難免有人貪圖利益，導致經營出現問題，進而破產的現象時有發生。現階段，P2P網絡平臺正處于重新洗牌階段，正在逐漸建立一個良好的P2P借貸環境。眾籌機制大眾融資和一對多的形式使之成為新興的項目融資平臺，不僅實現了普通公眾的投資夢，還可以讓普通公眾成為電影投資方。

二、互聯網金融風險類型

1.戰略風險。互聯網金融風險中，最為關鍵的就是戰略風險。與其它風險相比，戰略風險的影響范圍更廣。企業的戰略決策決定了其面臨的風險種類。在互聯網金融繁榮發展的大背景下，企業必須站在戰略高度，為企業如何使用互聯網技術滿足客戶需求做出科學規劃。隨著互聯網金融的迅猛發展，互聯網金融企業的市場競爭日趨激烈，一旦戰略決策出現失誤，很有可能導致企業破產。此外，在利益的驅使下，企業可能盲目開展互聯網金融業務，但是企業的實際情況卻不一定能夠支撐此項業務的經營和發展。

2.聲譽風險。對于互聯網金融企業來說，最為重要的就是聲譽風險，傳統金融企業的信譽普遍良好，面臨的聲譽風險主要來自于工作人員行為不當，比如誤導客戶選擇理財產品，保險拒賠不合理、違規收費等。在互聯網時代，信息的傳遞更加迅速，范圍也更加廣泛，縮短了監管機構以及互聯網金融企業的采取措施時間。在目前來看，互聯網金融還沒有準入門檻的限制，一些資質不全、自身信譽較差的金融企業大量涌入，很有可能出現詐騙等問題，而機構自身也存在著行為不當等問題。

3.法律合規風險。互聯網金融企業的法律合規風險與傳統金融一樣，來自于業務模式和監管政策、法律法規，區別在于互聯網金融的業務模式較為新穎，個別業態具有一定法律風險。我國還沒有建立起與互聯網金融相關的法律法規，在準人門檻、電子合同有效性、運作方式等方面還沒有作為參照的法律法規，因此，面臨著極大的法律風險。在為用戶提供互聯網金融服務時，互聯網金融企業很難保證用戶的信息安全。如果未向用戶說明其權利及義務，互聯網金融企業很容易遭受到被起訴風險。如果客戶信息遭到泄露，還有可能被監管機構懲罰。

4.信息科技風險。根據研究發現，客戶對互聯網金融的擔憂主要體現在信息技術方面，威脅因素來自于的內部和外部雙重因素。信息科技面臨最重要的就是非授權入侵系統風險，一旦出現非法入侵，客戶信息將會泄露，并伴隨著內部信息混亂等其它問題;如果將病毒植入到系統中，數據的準確性將得不到保證。

5.操作風險。操作風險體現在系統及交易兩個方面。互聯網金融在開展業務時，難免將一些業務外包出去，這樣就出現了的操作風險。外包意味著在此項業務流程下，將衍生其它服務鏈條，雖然降低了企業成本，但是對外包業務的監管能力也下降了，而操作風險卻大大增加。同時在開展互聯網金融業務時，面臨著對潛在客戶人數預測不準確的操作風險，如果預測人數少于實際客戶人數，將無法更好滿足客戶需求;反之，企業的經營成本就會增加。

三、強化互聯網金融風險管理的有效途徑

1.完善安全認證機制，加大打擊力度。要想盡可能避免上述風險，必須“防”、“治”結合。在安全認證方面，互聯網金融機構和相關企業必須相互配合，保證信息數據的唯一性和準確性，然后采用其它技術手段加以輔助。第三方支付機構可以借鑒商業銀行的“U盾”等產品，防止木馬和釣魚網站隱患。同時，目前法律法規在互聯網金融方面還存在著較大的缺口，對于犯罪沒有進行明確規定，處罰力度較弱。因此，相關部門應當盡早完善互聯網金融方面的法律法規，提高犯罪成本，真正起到法律的震懾作用。

2.加強市場化進程，完善審查流程。強化市場力度，首先就要強化互聯網金融和傳統金融的市場化競爭，實現理財產品的公開化和透明化，使其收益率逐漸回歸理性。只有如此，網絡理財的投資渠道才能拓寬，才能朝著良好的方向發展。此外，互聯網金融還面臨著一個重要的問題就是信貸審查，筆者建議，網絡融資最好以小額貸款為基礎，借鑒相關經驗，逐漸降單筆信貸額度，把信貸風險降到最低;網絡信貸機構可以建立聯盟，實現了客戶信息的共享，逐漸完善審查流程，最終實現網絡信貸的規范化。

3.強化政府監管，鼓勵創新發展。一般而言，風險并不能完全規避掉，但是并不意味著要拋棄互聯網金融。監管部門在行使職權時，要對互聯網金融保持一個相對寬容的態度，可以在法律允許的范圍內，在其它領域進行嘗試。政策的制定不能“一刀切”，要根據地區和企業的實際情況制定，不同業態也要制定與此相適應的法律法規。在允許的范圍內，制定合理的扶持政策，對于綜合評價較好互聯網金融企業可以給予一定的財力、人力扶持，為互聯網金融的健康發展提供保障。

結語

綜上所述，互聯網金融是信息化時代的產物，作為金融，管理是永遠不變的問題。互聯網金融不僅面臨著來自傳統金融企業的壓力，同時也面臨著諸多非金融風險，因此，急需加強對互聯網金融的管理，這就要求政府充分發揮指導作用，有效權衡風險特征和監管、金融創新與監管之間的關系，在保證互聯網金融合規經營的前提下，鼓勵互聯網金融創新發展，使互聯網金融更好地為公眾服務。

參考文獻：

[1] 王奕.互聯網金融風險管理初探[J].現代金融，2014（7）

[2] 劉志洋.湯珂.互聯網金融的風險本質與風險管理[J].探索與爭鳴，2014（11）

[3] 王澤華.互聯網金融及風險管理研究[D].河南大學，2014

（作者單位：山西交通職業技術學院 山西太原 030006）

（責編：若佳）