對權益法下順流逆流交易的會計解讀

張建平

摘 要：對于權益法下投資企業與合營和聯營企業之間的順流、逆流交易對合并財務報表的影響，我國會計準則要求被投資方在確認投資收益，以及與其他被控制企業在編制合并財務報表的時候，應當對相關資產和內部收益予以抵消處理。本文從分別個別財務報表和合并財務報表兩個層面對這一原則進行解讀。

關鍵詞：權益法；長期股權投資；順流交易；逆流交易；財務報表

投資企業向其聯營企業和合營企業出售資產的交易為順流交易，聯營企業和合營企業向投資企業出售資產的交易為逆流交易。順流逆流交易會影響投資企業的投資收益和資產賬面價值。因此，當投資企業與其他被控制企業在編制合并財務報表的時候，勢必會影響合并財務報表。《企業會計準則第2號--長期股權投資準則》規定：當順流逆流交易有關的資產未對外銷售的情況下，投資企業在確認投資收益，以及與其他被控制企業在編制合并財務報表的時候，應當對相關資產和內部收益予以抵消。本文從分別個別財務報表和合并財務報表兩個層面對順流逆流交易的抵消方法進行探討。

一、權益法下順逆流交易抵消的理論依據

（一）權益法。權益法是指長期股權投資按初始投資成本計量后，在投資持有期間根據投資方享有被投資企業所有者權益份額的變動對投資的賬面價值進行調整的方法，有簡單權益法、購買權益法和完全權益法三種。

簡單權益法是對被投資單位的凈利潤不進行調整，直接按被投資企業賬面凈利潤乘以投資方持股比例確定長期股權投資的賬面價值及投資收益；購買權益法是在被投資企業賬面凈利潤的基礎上，調整投資時被投資單位可辨認資產公允價值與賬面價值的差額對當期損益的影響，計算被投資單位調整后的凈利潤，在此基礎上乘以投資方持股比例確定長期股權投資的賬面價值及投資收益：完全權益法是在購買法的基礎上，消除投資企業與被投資企業之間內部交易的影響，以進一步調整后的凈利潤乘以投資方持股比例確定長期股權投資的賬面價值及投資收益。可以看出采用完全權益法對問題的考慮比較全面，但落實到實務操作卻較為復雜。

目前我國要求按照完全權益法確認投資收益，對需要編制合并報表的投資企業來說。合并報表的合并范圍應以控制為基礎，不包括聯營企業和合營企業。《企業會計準則第2號長期股權投資》“后續計量”規定：投資企業取得長期股權投資后，應按照應享有或應分擔的被投資單位實現的凈損益的份額，確認投資損益并調整長期股權投資的賬面價值。投資企業按照被投資單位宣告分派的利潤或現金股利計算應分得的部分，相應減少長期股權投資的賬面價值。

（二）實體理論。1944年美國會計學會（AAA）出版了《合并報表的實體理論》，該理論強調應以投資企業的所有成員企業構成的企業集團為經濟實體，按照經濟實體理論編制合并會計報表，為整個經濟實體服務，其核心是要將與投資企業有關的聯營企業、合營企業、控股子公司等作為一個整體來反映。《企業會計準則第33號——合并財務報表》（CAS33）沒有將聯營企業、合營企業納入合并范圍，但是本質上通過權益法核算后，聯營企業、合營企業的凈資產和凈利潤中歸屬于投資企業的份額，已經通過投資企業的會計報表計入了所屬集團的合并報表，所以投資企業與聯合營企業之間的交易，同母、子公司之間的交易一樣，產生的“未實現內部交易損益”應該抵銷，只是由于聯營企業、合營企業報表項目并未進入合并報表，因此不能抵銷其報表項目，只能調整其對投資方的影響額。

（三）順逆流交易對合并報表的影響。（1）順流交易對合并報表的影響。投資企業以高于成本的價格與被投資方進行順流交易，只要在交易當期，與之相關的資產仍然由聯營或者合營企業所持有，那么該交易所涉及的內部收益，對合并會計實體來說并沒有真正實現。從合并財務報表層面講，該順逆流交易對合并會計實體不應當產生影響。從個別財務報表層面看，由于順流交易相關的存貨沒有銷售給第三方，被投資方的凈利潤中不包含內部交易利潤，所以，投資企業在確認投資收益的時候，可以不考慮該順流交易，直接以合營或者聯營業的凈利潤乘以被投資方的持股比例。因此，從合并財務報表層面看，在順流交易發生的會計期間，如果投資方需要與其他被投資方進行合并，應當對被投資方利潤中所包含的內部收益予以抵消。（2）逆流交易對合并報表的影響。投資企業以高于成本的價格與被投資方進行逆流交易，只要在交易當期，與之相關的資產仍然由投資企業所持有，那么該交易所涉及的內部收益，對合并會計實體來說并沒有真正實現。該順逆流交易對合并會計實體不應當產生影響。從個別財務報表層面看，由于逆流交易相關的存貨沒有銷售給第三方，存貨被投資方所持有，被投資方虛增了營業收入和營業成本。所以，投資企業在確認投資收益的時候，也應當不考慮該逆流交易，直接以合營或者聯營業的凈利潤乘以被投資方的持股比例。

二、權益法下順逆流交易抵消的抵消

（一）個別報表層面對順流逆流交易的抵消。在順流交易

中，如果投資方出售給被投資方的資產未出售給外部第三方，就相當于投資方向自己出售資產，而該資產又由被投資方通過長期股權投資持有，因此應當按比例抵消長期股權投資。在逆流交易中，如果被投資方出售給投資方的資產未出售給外部第三方，就意味著被投資方存在未實現內部交易利潤。投資方在確認投資收益時，應當抵消投資企業與被投資方進行順流交易時實現的損益。

（二）合并報表層面對對順流逆流交易的抵消。由于順流交易虛增了聯營企業或合營企業的存貨，而且這些虛增了的資產又不進入合并財務報表，所以在抵消存貨虛增的利潤時只能用“投資收益”代替存貨，同時用長期股權投資代替投資方虛增的利潤。在逆流交易中，虛增的成為了投資方的存貨，因此這些存貨會列示在合并報表中，而被投資方虛增的利潤則不會列示在合并報表中。所以在合并報表的編制中要對存貨項目進行調整，同時調整長期股權投資的賬面成本。

三、權益法下順逆流交易抵消的案例

（一）順流交易抵消的會計處理。例1，甲公司擁有乙公司20%的股份，能夠對乙公司的生產經營等決策具有重大影響。2013年，甲公司將一批成本為500萬元的商品以900萬元的價格銷售給乙公司。而該批商品尚未出售給外部。另外，乙公司本年實現凈利潤1200萬元。

1.在個別財務報表中，甲公司確認的投資收益為

（1200-400）20%=160（萬元）。

借：長期股權投資——損益調整 160

貸：投資收益 160

即不考慮內部交易對投資收益的影響。

2.在合并報表層面，順流交易相關存貨已經轉移到了聯營企業或合營企業的會計賬面上，而并不會被在合并財務報表中列示，所以不用再抵消存貨；同時，由于在個別財務報表中，已經抵消了內部利潤，因此，在抵消營業收入和營業成本時，等于又抵消了一次內部利潤，所以，應當把個別報表中抵消的“投資收益”再轉回來。具體會計處理如下

借：營業收入 900*20%=180

貸：營業成本 500*20%=100

投資收益 400*20%=80

（二）逆流交易抵消的會計處理。例2.乙公司將成本為500萬元的商品以900萬元的價格賣給甲公司，乙公司本年實現凈利潤1200萬元。

在個別財務報表層面，乙公司確認投資收益的分錄為：

借：長期股權投資——損益調整 160

貸：投資收益 160

在合并報表層面，由于存貨反映在甲公司的會計賬面上，利潤反映在乙公司的會計賬面上，甲公司的存貨要被納入合并財務報表的，所以應當予以抵消，抵消分錄為：

借：長期股權投資——損益調整 80

貸：存貨 80

由于在個別財務報表中，內部交易對長期股權投資的影響，已經被抵消，所以，對存貨抵消時，等于對長期股權投資又抵消了一次，因此應當將抵消的長期股權投資予以轉回。

參考文獻：

[1] 張煥敬.長期股權投資核算解析——基于逆流順流交易的視角.商業時代， 2012，（23）.

[2] 江紅.權益法核算的長期股權投資順逆流交易會計處理.中國集體經濟，2013，（15）.