互聯(lián)網(wǎng)金融要陽光化、制度化和規(guī)范化

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展需要社會(huì)各界共同努力，保持開放、包容、理性的態(tài)度，處理好跨界競爭的關(guān)系，處理好創(chuàng)新與風(fēng)險(xiǎn)的平衡。

從銀行為主體的視角來看，互聯(lián)網(wǎng)金融是一種新業(yè)態(tài)、新產(chǎn)品和新機(jī)制。

新業(yè)態(tài)是指，在互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下，商業(yè)銀行在重構(gòu)新的業(yè)務(wù)模式，互聯(lián)網(wǎng)也利用自身渠道和載體，培育新的產(chǎn)業(yè)鏈和業(yè)態(tài)系統(tǒng)。互聯(lián)網(wǎng)金融的跨界是雙向的，不存在誰跨誰，商業(yè)銀行要善于利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，順勢而為。

比如支付結(jié)算領(lǐng)域，銀行已經(jīng)大力拓展移動(dòng)支付業(yè)務(wù)，與客戶端無縫對(duì)接，大幅提高了效率，改善了支付體驗(yàn)。再如信貸領(lǐng)域，多家銀行探索發(fā)展線上融資，探索數(shù)據(jù)挖掘、業(yè)務(wù)營銷、風(fēng)險(xiǎn)管理等；互聯(lián)網(wǎng)公司如阿里、騰訊等，利用互聯(lián)網(wǎng)思維改變對(duì)客戶的定位，為客戶量身定做一些信貸服務(wù)，利用大數(shù)據(jù)走在了前列。

新產(chǎn)品是指，銀行及互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)等，利用互聯(lián)網(wǎng)的渠道來為客戶的服務(wù)升值，強(qiáng)調(diào)在線常態(tài)化，購物網(wǎng)絡(luò)化，社交虛擬化的商業(yè)模式。互聯(lián)網(wǎng)成為銀行用以信息搜集甄別和精準(zhǔn)定位的渠道，這已經(jīng)成為很多銀行的共識(shí)。

新機(jī)制是指，因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)企業(yè)通過技術(shù)創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)部分金融服務(wù)后，對(duì)金融領(lǐng)域機(jī)制產(chǎn)生了一些突破。銀行也在突破傳統(tǒng)的路徑依賴和思維觀念的束縛，積極推進(jìn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。這些轉(zhuǎn)型包括，客戶定位變小；業(yè)務(wù)流程轉(zhuǎn)簡；服務(wù)效率轉(zhuǎn)快；風(fēng)險(xiǎn)控制轉(zhuǎn)優(yōu)。

要實(shí)現(xiàn)上述“三新”，也要重視一些問題：比如很多新產(chǎn)品需要公共平臺(tái)支撐，比如征信平臺(tái)。如果這些平臺(tái)不開放，信息的真實(shí)性就會(huì)打折，那么依據(jù)該信息判斷的結(jié)論就有誤差。

互聯(lián)網(wǎng)金融并沒有改變金融屬性，互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新遵循金融發(fā)展的邏輯。比如支付，是金融價(jià)值的跨空間轉(zhuǎn)移，第三方支付公司的崛起就突破了支付空間限制，加快了支付速度，改變了支付流程。比如融資，是金融價(jià)值的跨時(shí)間轉(zhuǎn)移，網(wǎng)絡(luò)信貸等仍然是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分散、分配和防控。

同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融有益于構(gòu)建普惠金融體系。普惠金融的內(nèi)涵是惠及各階層群體，互聯(lián)網(wǎng)金融將金融門檻降低，使大量民間資本得以進(jìn)入，增加鯰魚效應(yīng)。

更為重要的是，盡管互聯(lián)網(wǎng)金融有不同業(yè)態(tài)，但和監(jiān)管機(jī)構(gòu)所強(qiáng)調(diào)的監(jiān)管差別化是一致的。比如，P2P和眾籌，由于兩者法律性質(zhì)不同，監(jiān)管也會(huì)據(jù)其差異，需要準(zhǔn)確界定兩者業(yè)務(wù)范疇、外延和標(biāo)準(zhǔn)。

監(jiān)管以風(fēng)險(xiǎn)為本，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管的原則是鼓勵(lì)創(chuàng)新與規(guī)范發(fā)展并舉，主要立足于三點(diǎn)：

第一是立足于監(jiān)管理念的轉(zhuǎn)變。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管，應(yīng)置于“金融領(lǐng)域改革和創(chuàng)新”的大格局中統(tǒng)籌考量。互聯(lián)網(wǎng)金融是對(duì)普通客戶服務(wù)的，是民主化、低門檻的，因此要轉(zhuǎn)變監(jiān)管理念，開“正路”來引導(dǎo)和規(guī)范，使其陽光化、制度化和規(guī)范化。

第二，立足于監(jiān)管制度的完善。早在11年前，巴塞爾委員會(huì)（編者注：銀行監(jiān)管的國際標(biāo)準(zhǔn)制定者）就對(duì)電子銀行提出了一定的風(fēng)險(xiǎn)控制標(biāo)準(zhǔn)，比如對(duì)賬戶的安全性等。要吸收各個(gè)領(lǐng)域最新的實(shí)踐成果，探索互聯(lián)網(wǎng)金融的法律法規(guī)。

第三，立足于監(jiān)管方法的創(chuàng)新。銀行采用現(xiàn)代信息技術(shù)，比如云計(jì)算和大數(shù)據(jù)，形成以數(shù)據(jù)挖掘?yàn)榛A(chǔ)的業(yè)務(wù)模式和風(fēng)控技術(shù)，這也促進(jìn)了監(jiān)管機(jī)構(gòu)的手段信息化。監(jiān)管機(jī)構(gòu)可通過加大計(jì)算機(jī)輔助的監(jiān)管工具研發(fā)投入，用信息化的手段進(jìn)行監(jiān)管。

（本文根據(jù)閻慶民在2014夏季達(dá)沃斯論壇發(fā)言整理，標(biāo)題為編者所加）endprint