公允價值應用

國際財務報告準則隨著經濟的發展在不斷的完善。隨著中國在世界經濟舞臺占據越來越重要的地位，我國會計準則也在隨著全球經濟一體化的發展加快其進步的步伐。近年來，我國企業會計準則的發展趨勢是越來越與國際會計準則趨同。2014年1月，財政部陸續出臺一系列會計準則，修訂、新增了七項會計準則、一項準則解釋。這是一次大規模的變動。作為從一出現就與歷史成本計量爭議的公允價值來說《企業會計準則第39號——公允價值準則》無疑成為亮點。在存貨、資產減值、投資性房地產等多項準則中均有涉及。

近年來，隨著我國各類資產市場交易條件的日趨完善，越來越多的人開始關注資產的計量，然而公允價值與歷史成本在投資性房地產等資產計量上的巨大差異有讓許多人爭論不休。公允價值計量準則的發布使得相關的會計處理有了指導性的操作規范。筆者以萬科集團為例，來淺析投資性房地產后續計量的公允價值計量在新準則下的應用。

一、公允價值的定義

在2014新準則中公允價值的定義做出了較大的修改：是指市場參與者在計量日發生的有序交易中，出售一項資產所能收到或轉移一項負債所需支付的價格。

我們先來看市場參與者，是指在相關資產或負債的主要市場或最有利市場中，并同時具備相互獨立、熟悉市場情況、有能力并自愿進行相關資產或負債的交易的企業。以公允價值計量相關資產或負債，應采用市場參與者在對該資產或負債定價時為實現其經濟利益最大化而所使用的假設。同時企業還應假設市場參與者在計量日出售資產或轉移負債的交易，是在當前市場條件下的有序交易，也就是不包括清算等被迫交易。不存在市場的，企業應以最有利市場的價格計量相關資產或負債的公允價值。

在企業取得資產或承擔負債的交易中，交易價格是取得該項資產所支付或承擔該項負債所收到的價格。公允價值是出售該項資產所能收到或轉移該項負債所需支付的價格。相關資產或負債在初始確認時的公允價值通常與其交易價格相等。

二、公允價值的層級

企業應將公允價值計量所使用的輸入值劃分為三個層級，這種劃分曾一直出現在國際財務報告準則中。首先使用第一層次輸入值，然后依次使用第二、第三層次輸入值。第一層次是在計量日能取得的相同資產或負債在活躍市場上未經調整的報價?；钴S市場，是指相關資產或負債的交易量和交易頻率足以持續提供定價信息的市場。第二層次是除一以外的直接或間接可觀察的輸入值。第三層次是相關資產或負債的不可觀察輸入值。

計量結果的所屬層次，由對公允價值計量整體而言具有重要意義的輸入值所屬的最低層次決定。企業應在考慮相關資產或負債特征的基礎上判斷所使用的輸入值是否重要。公允價值計量結果所屬的層次，取決于估值技術的輸入值，而不是估值技術本身。選定公允價值輸入值的層次也是對其來源可靠性的確定。

三、公允價值作為計量屬性在計量中應用的實例

公允價值的確定。萬科對存在活躍市場的金融資產或金融負債，用活躍市場中的報價確定其公允價值。對不存在活躍市場的采用估值技術確定。所采用的估值方法為參照實質上相同的其他金融工具的當前市價和現金流量折現法等。萬科定期評估估值方法，并測試其有效性。

按照股票期權在授權日的公允價值實施A股股票期權激勵計劃對財務狀況和經營成果的影響。該激勵計劃的推出，彌補了公司長期激勵機制的缺位，建立起股東和職業經理人團隊之間更緊密的利益共享和約束機制，完善公司的治理結構，增強公司競爭力。采用公允價值計量使得其更為公平。

該計劃作為以權益結算的股份支付安排，按照股份支付準則進行會計處理。在等待期內的每個資產負債表日，公司以對可行權股票期權數量的最佳估計為基礎，按照期權在授權日的公允價值計入成本費用，同時計入資本公積。在行權期內公司不對已確認的成本費用和資本公積進行調整。在每個資產負債表日，根據行權的情況結轉確認資本公積。該計劃采用二叉樹期權定價模型對授予的股票期權在授權日的公允價值進行評估。根據結果，三個行權期的期權公允價值分別為8879萬元、9428萬元、11098萬元。2013年度，根據直線法，攤銷三個行權期的期權成本3581萬元計入成本費用，同時增加公司資本公積。

非同一控制下的企業合并以及對子公司的長期股權投資。參與合并各方在合并前后不受同一方或相同的多方最終控制的，為非同一控制下的企業合并。萬科作為購買方為取得被購買方控制權而付出的資產（包括購買日之前所持有的被購買方的股權）、發生或承擔的負債以及發行的權益性證券在購買日的公允價值之和，減去合并中取得的被購買方可辨認凈資產于購買日公允價值份額的差額，如為正數則確認為商譽如為負數則計入當期損益。將作為合并對價發行的權益性證券或債務性證券的交易費用計入權益性證券或債務性證券的初始確認金額。為進行企業合并發生的其他各項直接費用計入當期損益。付出資產的公允價值與其賬面價值的差額，計入當期損益。在購買日按公允價值確認所取得的被購買方符合確認條件的各項可辨認資產、負債及或有負債。

對于非同一控制下的企業合并形成的對子公司的長期股權投資，按照購買日取得控制權而付出的資產、發生或承擔的負債以及發行的權益性證券的公允價值，作為長期股權投資的初始投資成本。屬于通過多次交易分步實現非同一控制下企業合并形成的對子公司的長期股權投資，其初始投資成本為本公司購買日之前所持被購買方的股權投資的賬面價值與購買日新增投資成本之和。

多次交易分步實現非同一控制企業合并時，對于購買日之前持有的被購買方的股權，按照在購買日的公允價值進行重新計量，與其賬面價值的差額計入當期投資收益。購買日之前持有的被購買方的股權涉及其他綜合收益的，轉為購買日當期投資收益。

因處置部分股權投資或其他原因喪失了對原有子公司控制權時，終止確認與該子公司相關的所有相關項目。對于處置后的剩余股權投資，按照其在喪失控制權日的公允價值重新計量，產生的任何收益或損失，計入喪失控制權當期的投資收益。

自2006年以來，公允價值作為計量屬性的優點越發突出。到2014年，在理論和實務的不斷探索下，其理論越來越完善，會計按公允價值計量必將會廣泛地推廣。筆者相信，公允價值作為計量屬性必能發揮其作用，從而更好地為信息使用者服務。

（作者單位：安徽財經大學）

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