摩根 資本戰(zhàn)場上的幻影超人

“幻影財(cái)團(tuán)”沉浮錄

對(duì)于摩根這個(gè)誕生于19世紀(jì)初的財(cái)團(tuán)，他的輝煌也許永遠(yuǎn)停留在20世紀(jì)初那些超級(jí)絢爛的煙火上了。在歐洲經(jīng)濟(jì)危機(jī)波及美國市場之際，摩根家族發(fā)起的財(cái)團(tuán)信貸，兩次為華爾街緊急融資4500萬美元。而到了1912年，摩根旗下的總資產(chǎn)已超出了30億美元，名震華爾街，被尊稱為“銀行家的銀行家”。

正是有了摩根財(cái)團(tuán)在背后的大力支持，美國才能在一戰(zhàn)中獲利，并取得世界霸主的地位。到20世紀(jì)20年代末，摩根財(cái)團(tuán)的財(cái)富已占美國八大財(cái)團(tuán)一半左右。華爾街曾一度傳言，美國總統(tǒng)都是摩根家族的打工仔。

但是，水滿則溢，月滿則虧。正當(dāng)摩根家族不可一世的時(shí)候，厄運(yùn)也在悄然向摩根逼近。

泰坦尼克號(hào)—— 一艘由摩根財(cái)團(tuán)訂購的空前龐大并且豪華的郵輪在北大西洋撞沉，這不僅是人類歷史的災(zāi)難，也幾乎成為了摩根家族財(cái)富命運(yùn)的一個(gè)轉(zhuǎn)折征兆。

摩根財(cái)團(tuán)由此面臨一系列的國會(huì)指控，被迫接受調(diào)查。老摩根在出庭作證兩個(gè)月后離奇喪命；很快美聯(lián)儲(chǔ)迅速出殼，逐漸取代了摩根家族150多年的美國央行圣位。

不久之后，美國股市暴跌，空前的大蕭條時(shí)代開始。

胡佛總統(tǒng)很快針對(duì)股市崩盤中的操控者進(jìn)行取證調(diào)查，隨著調(diào)查的逐漸深入，摩根財(cái)團(tuán)深陷輿論泥潭。1933年，羅斯福總統(tǒng)上任后，馬上對(duì)摩根祭出血刃——《格拉斯·斯蒂格爾法》出臺(tái)，摩根家族的證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)與商業(yè)銀行業(yè)務(wù)被強(qiáng)制切開。之后摩根家族分化出J.P.摩根、摩根士丹利、美孚銀行、保證信托公司、第一國家銀行等分支；最終成了華爾街最彪悍的“幻影財(cái)團(tuán)”。

《華夏理財(cái)》獨(dú)家調(diào)研發(fā)現(xiàn)，截至2013年底，幻影財(cái)團(tuán)摩根家族，至今仍通過摩根士丹利、摩根大通等金融機(jī)構(gòu)控制著近40家世界500強(qiáng)企業(yè)以及難以統(tǒng)計(jì)的新興創(chuàng)投公司。

縱觀摩根家族的創(chuàng)業(yè)、鼎盛、沒落、衍富，其中有一條線索異常明顯——充分利用合伙人機(jī)制，對(duì)原本屬于別人的公司股東會(huì)進(jìn)行戰(zhàn)略投資。

搭上“航母” 駛出困境

縱觀摩根家族第一代的創(chuàng)富經(jīng)歷不難發(fā)現(xiàn)，摩根家族之所以能夠興旺發(fā)達(dá)，關(guān)鍵在于他們第一代創(chuàng)業(yè)人機(jī)緣巧合地受到了美國當(dāng)時(shí)另一個(gè)“金融豪門”羅斯柴爾德家族的幫助。

最早一個(gè)名叫喬治·皮博迪的美國人靠做干貨買賣謀生，后被內(nèi)森·羅斯柴爾德看中，選為“公關(guān)代理人”。喬治·皮博迪一生無子，他晚年將朱尼厄斯·摩根收為公司合伙人，并把公司傳給了朱尼厄斯·摩根。

1869年，朱尼厄斯·摩根的兒子J.P.摩根從父親手中繼承了喬治·皮博迪遺留下來的公司，并完全繼承了喬治·皮博迪與羅斯柴爾德家族的雇傭代理關(guān)系。從此，摩根家族成為了羅斯柴爾德家族進(jìn)軍美國市場的橋頭堡，對(duì)美國內(nèi)戰(zhàn)的勝敗起著不可估量的金融決定力，并在其中投機(jī)發(fā)達(dá)。

最初，摩根銀行只做大機(jī)構(gòu)、大公司的生意，門檻非常高。而到了20世紀(jì)70年代后，美國另一個(gè)金融財(cái)團(tuán)——洛克菲勒家族，在美國總統(tǒng)候選及財(cái)政部部長提名的較量中一再勝出，形勢(shì)對(duì)摩根銀行大為不利。此時(shí)，摩根銀行與洛克菲勒旗下的大通曼哈頓公司達(dá)成了合并協(xié)議。這次的合并使得摩根的總資產(chǎn)增長至6600億美元規(guī)模，一躍成為當(dāng)時(shí)的美國第三大銀行。這次在困難時(shí)刻的合伙行為，讓摩根集團(tuán)絕處逢生。

摩根的“世界合伙人”

摩根家族另外一支——摩根士丹利，為了在金融危機(jī)中重拾競爭優(yōu)勢(shì)，不惜開始接受日本金融家族的投資。

自從上世紀(jì)30年代被從摩根財(cái)團(tuán)拆分出來之后， 摩根士丹利50年內(nèi)變成了“現(xiàn)代惡意收購和垃圾債券投資的始作俑者”。1986年開始，摩根士丹利為提升發(fā)展速度，拿出20%的股份額度，面向二級(jí)市場公開募股，此后又從美國、日本、中東等60多個(gè)機(jī)構(gòu)處募資22億美元。1995年，摩根士丹利與中國建設(shè)銀行，合資組建中國國際金融有限公司（中金公司），控股34.3%。

通過與中國建行的合資，摩根士丹利成了中國許多國企海外上市的保薦商，包括中石化、中國聯(lián)通、中國電信等。摩根士丹利也因此抓住了中國發(fā)展最大的紅利。2003 年， 他率先成為中國首批QFII機(jī)構(gòu)。

2008年，全球金融危機(jī)襲來，摩根士丹利做了兩件戰(zhàn)略投資：一、向美國政府金融監(jiān)管部門申請(qǐng)轉(zhuǎn)為傳統(tǒng)銀行控股公司；二、向日本三菱UFJ金融集團(tuán)出賣公司股份21%進(jìn)行融資以補(bǔ)充資本金。2009年，在資本金充足之后，摩根士丹利又通過收購花旗銀行的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)部門美邦，再次取得經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)牌照。

《華夏理財(cái)》獨(dú)家調(diào)研發(fā)現(xiàn)，截至2013年底，摩根士丹利仍有22.21%的股份被日本三菱UFJ金融集團(tuán)持有，而該公司的第二大股東道富集團(tuán)僅持有該公司7.12%的股份，第三大股東先鋒集團(tuán)更只持有該公司3.32%的股份；不但如此，該公司第二大股東至第八大股東所有股份總和也只有20.27%。

投機(jī)者的黃金標(biāo)桿

在世界黃金投資的歷史上，摩根財(cái)團(tuán)還獨(dú)自占有著濃墨重彩的一頁——他樹立了全球黃金投機(jī)業(yè)務(wù)的經(jīng)典標(biāo)桿。

早在19世紀(jì)中葉，摩根家族便利用自己與羅斯柴爾德家族密切的關(guān)系，在美國南北戰(zhàn)爭期間，通過沽空北方戰(zhàn)爭券乃至林肯綠鈔，反手做多黃金獲得巨額收益。

南北戰(zhàn)爭期間，林肯為擺脫歐洲銀行家的牽制，并為北方軍隊(duì)籌備充足的軍用物資，發(fā)行了林肯綠鈔和北方戰(zhàn)爭券。由于直接威脅到了歐洲財(cái)團(tuán)在北美市場的戰(zhàn)略利益，于是，歐洲財(cái)團(tuán)全力資助南方軍隊(duì)作戰(zhàn)。

在戰(zhàn)爭初期，北方債券市場異常火爆，而受林肯信用貨幣綠鈔的打壓黃金價(jià)格不斷走低。摩根家族與羅斯柴爾德家族密切配合，提前囤入黃金。而后他們又散布北方軍失利的消息，結(jié)果造成北方戰(zhàn)爭券狂跌，金價(jià)則開始狂飆。

為了確保戰(zhàn)爭勝利，林肯政府最終選擇與歐洲財(cái)團(tuán)合作，以巨額戰(zhàn)爭賠償?shù)男问剑藲W洲財(cái)團(tuán)支援南方軍隊(duì)的動(dòng)力。同時(shí)，摩根家族利用與羅斯柴爾德家族的密切聯(lián)系，提前反手高價(jià)賣出黃金，從中大舉獲利。

時(shí)至今日，中國國內(nèi)流傳著一句投資名諺——亂世炒黃金。其中的奧妙，可能全如摩根家族的操作技巧。