網貸亂象一地雞毛

欄目主持/劉道勤

網貸亂象一地雞毛

欄目主持/劉道勤

老編有曰：所謂P2P網絡借貸，是指在借貸環節中，由網絡平臺充當中介的角色。借貸雙方在網絡平臺上自主發布信息，自主選擇項目。但這一從國外引入的制度，進入國內就改變了其“單純信息服務平臺”的角色。日前，P2P壞消息不斷，多家P2P平臺出事。這就讓一個長期爭論再次白熱化了：P2P，是互聯網金融創新還是對工薪散戶的忽悠？

自從2014年4月為“旺旺貸”受害者提供全額保障以來，百度幾乎成為了網貸受害者的主要追責目標。有從業者贊其有擔當，有觀察者指其越位。一個充滿爭論的問題是：在原本缺乏法律規范和規定的P2P網貸市場活動中，有充當“引路人”角色的搜索平臺究竟該為網貸跑路者埋多少單？是否也應該承擔相關責任？

網貸跑路

當投資者們沖到深圳崗頭發展大廈時，事實如當頭棒喝：經營P2P網貸的“信譽財富”并不存在于它聲稱的808室，其積聚的至少七百余萬資金也早已人間蒸發。類似場景在網貸領域屢見不鮮，只不過這次的不同在于：受害者們一致將矛頭指向為騙子提供了“信譽V”認證的百度。

“要想拿錢回來只有找百度。”

“信譽財富抱團維權群”里，來自成都、損失11萬元的群主這樣告訴大家。他已接受了15位群友的集體委托，準備前往北京向百度維權。

來自烏魯木齊的劉小姐是其中之一。這位“信譽財富”頭號受害者講述的受騙經過并不新鮮：早在今年2月，她就通過百度搜索到了“信譽財富”的網站。百度為“深圳市好信譽財富投資管理有限公司”（下簡稱“信譽”公司）加V認證，證明其真實可信，而深圳市市場監督管理局網站上亦可查到該公司的注冊信息。

花了半個月時間觀察網站公布的大小標的后，劉小姐終于被高達15%以上的年化收益率所吸引，于是先后投入423萬元，但她沒有注意到，打款的對象并非公司賬號，而是公司法定代表人林俊偉的個人賬號（后改為一位“公司股東”的個人賬號）。

2014年4月30日，“信譽財富”網站開始禁止提現，400客服電話無人接聽。三天后，該網站再也無法打開。烏魯木齊當地派出所告訴前來報案的劉小姐，他們頭一次碰到這樣的案子。

事實上，類似這樣無法提現、限制提現或逾期還款的P2P網貸跑路案，在2013年達到小高潮。據媒體公開報道，2013年全年共有75家P2P平臺出現逾期還款、限制提現等問題，有些P2P平臺甚至因此倒閉。而在2014年頭六個月，已有35家跑路。

所謂P2P網貸，原意指的是個人與個人通過互聯網平臺直接借貸。全球第一家P2P平臺為英國的Zopa，成立于2005年3月。兩年后，P2P進入中國。

深圳市市場監督管理局給烏魯木齊警方的回函稱，“信譽”公司真實有效。警方調查則發現，“林俊偉”的身份證屬于一位1992年出生的廣東人；根據已有案例推斷，小林的身份證很可能被冒用，未必是犯罪嫌疑人本人。

劉小姐進一步查詢發現，“林俊偉”在收到款項后，將錢分別轉移到數十張銀行卡上，隨后分別提現。人和錢都顯得難以追蹤，她由此轉變了努力的方向。

劉小姐按照百度的“網民權益保障計劃”下簡稱“保障計劃”）發去了整套資料，申請保障，要求索賠。可申請很快被退了回來，理由是缺少上網記錄，無法形成證據鏈證明，她是通過百度搜索到了“信譽”公司網站，由此造成損失。這并未讓她打消向百度索賠的念頭。

“警方即使破了案，錢也很有可能拿不到，”2014年6月12日劉小姐向記者坦陳，“聽說‘旺旺貸’在她加入的八百余人的“旺旺貸失聯維權群”里，取經者絡繹不絕，“科訊”等網貸案件的受害者陸續加入，詢問著同一個問題：怎么找百度索賠？

有曰一：互聯網外衣就像比基尼，穿出了性感卻遮住了關鍵部位。所謂P2P不就是借錢方從金融機構或金融市場借不到錢，然后去忽悠沒能力做盡職調查、做可行性研究、看分析報告、讀財務報表以評估風險的工薪散戶嗎？讓這些風險承受能力差的散戶直接給企業放貸，一旦企業還不出錢或P2P平臺卷走了錢，誰來承擔責任？那些互聯網金融吹鼓手承擔得起嗎？

百度鑄錯

據央行年報2013顯示，P2P網絡借貸行業規模不斷擴大。截至年末，全國范圍內活躍的P2P借貸平臺已超過350家，累計交易額超過600億元。央行在年報中，肯定了互聯網金融近兩年所取得的成績的同時，著重對P2P網貸行業內目前存在的問題做了集中的表述：一是業務經營中觸及法律的紅線，業務活動突破現有的監管邊界，進入法律上的灰色地帶，甚至可能觸及非法集資、非法經營等“底線”；二是客戶資金的第三方存管制度缺失，資金存管存在安全隱患，會產生大量資金沉淀，容易發生挪用資金甚至卷款潛逃的風險；三是風險控制不到位，信息安全度低。

這樣一些特殊行業的企業，為何一度在百度上獲得了一視同仁的認證？一位百度知情人士表示，認證并不針對特定行業，本身是希望正規公司能在搜索結果中得到凸顯，按照百度的要求，這些公司只有都提交了全套工商資料，才有可能通過了審查。

有業內專家指出，更重要的是，百度還給這種V認證分了3個級別。這相當于進行了風險裁定，向市場發出了指引，自然要承擔相應的責任，“如果要做評級，需要有更多風險提示。我們最早也做一點這方面調查，但沒做深，這方面超出了能力范圍，我們現在更多還是羅列信息、解決信息不對稱，但不做裁定。”

“旺旺貸”案正是這種不確定性的體現。在接到網民投訴后，百度展開核查，發現經營者深圳納百川擔保有限公司提交的工商信息均真實有效。在官方微博上，百度將這一事件定性為“信貸網站自身不誠信、欺詐客戶、導致網友蒙受損失的案例”。

對于確定通過百度搜索到“旺旺貸”而受騙的網民，百度啟動了“保障計劃”，給予了全額保障。正是這一舉動，引發了至今未決的爭議。

有曰二：百度面對的，是一個高速崛起卻充滿風險的新興行業。對高風險行業使用一般的認證，是百度犯的最大錯誤，認證本身，能打擊一些非法網站，是利好，但網貸行業的企業不能當作普通的金融、互聯網企業看待。歧高的道德風險讓百度踏上了鋼絲。

一地雞毛

“民間借貸需求旺盛，借貸雙方信息不對稱，傳統金融機構難以覆蓋社會工薪階層和小微企業主等有資金需求的人群，是P2P發展的根本原因，民間資金投資渠道有限則是助推P2P行業爆發的重要因素。”《互聯網金融》一書的作者羅明雄曾向媒體表示。

而來自前瞻產業研究院的報告則更為觸目，直到2012年，國內網絡借貸交易的規模還僅為200億元左右；2013年，這一數字瘋狂增長到1058億元，這還不包括相當一部分研究院未能監測到的交易。網貸企業數量也在一年間由兩百余家增長到八百余家。另據P2P行業資訊類網站“網貸天眼”的統計顯示，從2013年 9月開始，每天新上線的P2P平臺約3家，最多一天有7家平臺上線。

“小到上線三天就跑路，只卷走二十多萬的，大到三年聚集45億的，什么樣的都有，有的是主觀行騙，有的是客觀經營不善。”網貸行業門戶“網貸天眼”副總裁袁濤如是說。

壓力更大的顯然是百度。除了應付受害者，百度還必須盡快找到辦法，突破眼下的困境。這種努力迅速遭遇了反彈。

“旺旺貸”事發后，百度采取了“一刀切”的辦法，將一千多家P2P網貸網站全部下線。2014年6月17日，百度一位不愿具名的公關人士表示，大量網站抱怨，這種做法將好的網站也拒之門外，使他們的經營和聲譽受到損害，“百度相信這些網站大部分是誠信合法經營的，但從百度的角度無法判斷，我們最后的決定是，‘寧可錯殺一千，不可放過一個’。”

“一刀切”后，百度正嘗試建立P2P白名單，設置了較高門檻，只允許中國支付清算協會互聯網金融專業委員會成員或出資控股方滿足一定要求的企業才可進入。

與此同時，中國尚無具體的法律政策監督這種新興的金融模式。事實上，由于監管尚不到位，這種努力本身也相當困難。直到去年8月，央行監管層喊話，要求P2P平臺不能碰非法集資和非法吸儲兩條法律底線后，這個行業才有了初步監管；更詳細的管理辦法尚在制定中。

有曰三：所謂互聯網金融，P2P也好，眾籌也好，不過是降低了金融投資的門檻，理論上有1塊錢都可以放貸，這不是增加了底層民眾的投資機會嗎？問題就在于，額外的收益總是對應著額外的風險。金融的本質是利用杠桿與控制風險。國內“互聯網金融”，目前基本沒有監管，完全可以玩空手套白狼。正所謂：兩行金融淚，一部騙子史。

（本刊整合）