我國推行存款保險(xiǎn)制度的趨勢分析

○林慶春

（廈門大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院 福建 廈門 361022）

一、存款保險(xiǎn)制度的發(fā)展概況

存款保險(xiǎn)制度分為顯性存款保險(xiǎn)制度和隱性存款保險(xiǎn)制度兩種，通常所說的存款保險(xiǎn)制度指的是顯性存款保險(xiǎn)制度，是指以法律的形式明確說明或正式建立了存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的存款保險(xiǎn)制度，它是為了防止和應(yīng)對金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)倒閉等風(fēng)險(xiǎn)，由銀行作為投保人按照一定存款比例繳納保險(xiǎn)費(fèi)，建立存款保險(xiǎn)準(zhǔn)備金，當(dāng)危機(jī)發(fā)生時(shí)，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)及時(shí)向存款人予以賠付，依法參與或者組織對這家銀行的清算。而隱性存款保險(xiǎn)制度是指國家法律沒有說明或者沒有正式的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)提供保險(xiǎn)，往往在金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)倒閉等風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)之后由政府或者中央銀行埋單，保障廣大存款人的利益。當(dāng)今世界推行顯性存款保險(xiǎn)制度居多，而隱性存款保險(xiǎn)制度則多見于發(fā)展中國家或者國有銀行占主導(dǎo)的金融體系中.

顯性存款保險(xiǎn)制度產(chǎn)生于十九世紀(jì)初期，美國在紐約州開始建立的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，形成了世界上最早的存款保險(xiǎn)體系。經(jīng)過近200年的發(fā)展，顯性存款保險(xiǎn)制度日趨完善。這當(dāng)中顯性存款保險(xiǎn)制度經(jīng)歷了兩個(gè)高速發(fā)展期：一是歐盟經(jīng)濟(jì)區(qū)推廣存款保險(xiǎn)制度，1994年歐盟發(fā)布《歐盟存款保險(xiǎn)制度管理?xiàng)l例》，要求成員國必須全部建立國家層面的存款保險(xiǎn)制度；二是1998年東南亞金融危機(jī)之后的發(fā)展中國家和地區(qū)選擇建立存款保險(xiǎn)制度。截至目前，全球已經(jīng)有90多個(gè)國家建立了存款保險(xiǎn)制度，顯性存款保險(xiǎn)制度已經(jīng)成為當(dāng)今各國維護(hù)金融體系安全的重要手段。隨著發(fā)展中國家經(jīng)濟(jì)市場化進(jìn)程的加速，越來越多的發(fā)展中國家將加入推行顯性存款保險(xiǎn)制度的行列當(dāng)中。

二、我國存款保險(xiǎn)制度的現(xiàn)狀與推行存款保險(xiǎn)制度趨勢分析

1、我國存款保險(xiǎn)制度的現(xiàn)狀

近年來，我國雖然構(gòu)建了以股份制商業(yè)銀行為主體、其它非銀行金融機(jī)構(gòu)為補(bǔ)充的金融體系，但是我國的金融體系還是由國家信用提供隱性擔(dān)保，實(shí)行的是隱性的存款保險(xiǎn)制度。正因?yàn)槿绱耍瑥V大存款戶都自愿把錢存在銀行里，而沒有人真正去關(guān)心這家存款銀行資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、不良貸款比率等反映相關(guān)銀行經(jīng)營狀況的指標(biāo)，無人過問這種信息不對稱現(xiàn)象。雖然目前還沒有出現(xiàn)過大面積的銀行系統(tǒng)性支付危機(jī)，但并不能說明我國不存在銀行破產(chǎn)的可能性。例如：1998年海南發(fā)展銀行因?yàn)闊o法兌付到期債務(wù)而不得不宣布破產(chǎn)關(guān)閉；2004年6月，由于出現(xiàn)嚴(yán)重支付危機(jī)，青海省格爾木市有8家農(nóng)村信用社被撤銷。由于沒有存款保險(xiǎn)制度，為了保護(hù)存款人的利益，維護(hù)金融和社會(huì)穩(wěn)定，這些金融機(jī)構(gòu)關(guān)閉后的最后埋單人都是政府或中央銀行，使得隱性存款保險(xiǎn)制度的弊端充分暴露。

2、當(dāng)前隱性存款保險(xiǎn)制度的評價(jià)

首先，不利于金融市場和社會(huì)的穩(wěn)定。銀行業(yè)作為經(jīng)營貨幣這種特殊商品的中介機(jī)構(gòu)，其利益相關(guān)者涉及千家萬戶，一旦發(fā)生系統(tǒng)性金融危機(jī)，會(huì)給一個(gè)國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)安定帶來非常嚴(yán)重致命的問題。如果中國經(jīng)濟(jì)增長減慢，同時(shí)政府不能采取適當(dāng)措施，就會(huì)造成銀行業(yè)的不良貸款比率居高不下，大量的不良貸款勢必造成銀行的流動(dòng)性緊缺，進(jìn)而導(dǎo)致一些銀行的經(jīng)營危機(jī)，嚴(yán)重的還有可能造成系統(tǒng)性金融危機(jī)，不利于金融市場和社會(huì)的穩(wěn)定。

其次，在風(fēng)險(xiǎn)處置中，國家對個(gè)人債權(quán)多實(shí)行全額兌付，也容易產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)。銀行經(jīng)營不善時(shí)，監(jiān)管機(jī)構(gòu)與銀行尤其是國家控股的股份制銀行之間的特別密切關(guān)系是行政部門腐敗的一個(gè)原因。如果國家控股的股份制銀行一直依靠跟政府部門的特別關(guān)系來解決問題，那么，這些銀行的內(nèi)部控制管理、風(fēng)險(xiǎn)管理等情況也不會(huì)改善，國際競爭力不會(huì)提高，也就容易滋生道德風(fēng)險(xiǎn)。

最后，隱性存款保險(xiǎn)制度也不利于創(chuàng)造公平競爭的金融環(huán)境。一方面，轉(zhuǎn)型后國有銀行已轉(zhuǎn)變成股份制銀行，通過市場化方式經(jīng)營，如果發(fā)生問題后仍然由央行全盤埋單，而央行往往是通過再貸款的形式墊付，這容易造成基礎(chǔ)貨幣信用擴(kuò)張，引發(fā)通貨膨脹，最終演變?yōu)椤叭衤駟巍保@失公平合理。另一方面，隨著外資銀行、民營銀行的設(shè)立，如果國家控股的股份制銀行倒閉了，由政府全盤埋單，而其它金融機(jī)構(gòu)是否也是由國家埋單？如果不是，則不利于銀行業(yè)的公平競爭，有違國民待遇原則。

3、當(dāng)前我國推行顯性存款保險(xiǎn)制度的趨勢分析

從上述隱性存款保險(xiǎn)制度的評價(jià)中可以看出，廢棄隱性的存款保險(xiǎn)制度，盡早建立適合中國國情的顯性存款保險(xiǎn)制度有其現(xiàn)實(shí)的需要。從長遠(yuǎn)看，政府隱性存款保險(xiǎn)制度轉(zhuǎn)變?yōu)轱@性存款保險(xiǎn)制度，是維護(hù)我國金融體系長期穩(wěn)定、加強(qiáng)銀行業(yè)監(jiān)管、鼓勵(lì)銀行間公平競爭的必然選擇。

（1）有利于維護(hù)我國金融體系長期穩(wěn)定。由于存款人與金融機(jī)構(gòu)之間存在的信息不對稱現(xiàn)象，相對于吸收存款的金融機(jī)構(gòu)而言，存款人處于信息劣勢一方。存款人出于政府對其所提供的隱性擔(dān)保而把錢存在銀行，并不了解金融機(jī)構(gòu)對其所存款項(xiàng)的用途，也不可能對銀行的存款經(jīng)營狀況進(jìn)行監(jiān)督。但隨著金融市場透明度的逐漸提高，政府的隱性保險(xiǎn)越來越難以實(shí)行，存款者的利益就越來越受到威脅。另外，由于宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)具有很強(qiáng)的周期性，當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于低谷之時(shí)，整個(gè)社會(huì)的經(jīng)濟(jì)信用受到大眾的質(zhì)疑，銀行等吸收存款的金融機(jī)構(gòu)會(huì)面臨很大的擠兌壓力。這時(shí)，資金實(shí)力較弱，或者流動(dòng)性不足的金融機(jī)構(gòu)便會(huì)面臨著破產(chǎn)的威脅。

推行顯性存款保險(xiǎn)制度能在很大程度上維護(hù)存款者的利益免遭上述兩種風(fēng)險(xiǎn)的影響，維護(hù)金融市場的穩(wěn)定。

從存款人角度看，建立存款保險(xiǎn)制度后，通過制定合理的存款保險(xiǎn)賠付上限，以存款類金融機(jī)構(gòu)繳納的保費(fèi)限額補(bǔ)償市場退出機(jī)構(gòu)的所有存款人，一方面能有效增強(qiáng)市場主體尤其是大額存款人的風(fēng)險(xiǎn)意識，促其慎重選擇存款機(jī)構(gòu)和產(chǎn)品，從而發(fā)揮市場的約束作用，穩(wěn)定金融業(yè)發(fā)展的預(yù)期；另一方面，由于這一制度對公眾心理預(yù)期所產(chǎn)生的積極作用，能增強(qiáng)存款人信心，也可有效防止銀行擠兌風(fēng)潮的發(fā)生和蔓延，從而穩(wěn)定金融業(yè)發(fā)展的預(yù)期，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定。

從存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)來看，一方面，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)有權(quán)對其所投保的銀行和金融機(jī)構(gòu)財(cái)產(chǎn)的使用情況進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)控，提出風(fēng)險(xiǎn)提示；另一方面，一旦市場出現(xiàn)擠兌，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)能夠通過其背后帶有政府性質(zhì)的或自身不斷積累的大量資金，對出現(xiàn)擠兌的投保銀行和投保存款按照協(xié)議進(jìn)行償付，有利于保障存款人利益，維護(hù)金融市場的穩(wěn)定。

從金融機(jī)構(gòu)來看，建立存款保險(xiǎn)制度，有利于規(guī)范我國金融機(jī)構(gòu)的市場退出機(jī)制，將問題金融機(jī)構(gòu)的順利退出對金融體系的沖出減至最低，起到穩(wěn)定金融市場的作用。首先，建立存款保險(xiǎn)制度將使問題金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)暴露于市場之中，做到早發(fā)現(xiàn)、早處置，實(shí)現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)勝劣汰，避免事態(tài)進(jìn)一步惡化；其次，建立存款保險(xiǎn)制度后，由于使用存款保險(xiǎn)基金提供賠付，促使問題金融機(jī)構(gòu)的順利退出，并將其對金融體系的負(fù)面影響減少到最低程度。第三，建立存款保險(xiǎn)制度后，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)程度的不同，建立差別費(fèi)率制度，增加了銀行業(yè)的經(jīng)營成本，拉大了不同風(fēng)險(xiǎn)程度的銀行間經(jīng)營業(yè)績的差距，倒逼銀行業(yè)加強(qiáng)經(jīng)營成本管理，努力降低風(fēng)險(xiǎn)，減少成本，增加效益，進(jìn)而提高整體經(jīng)營管理水平，從而達(dá)到穩(wěn)定金融市場的作用。

（2）有利于加強(qiáng)銀行業(yè)監(jiān)管，規(guī)避道德風(fēng)險(xiǎn)。存款保險(xiǎn)制度建立后，因?yàn)榇婵畋ｋU(xiǎn)機(jī)構(gòu)對金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)承擔(dān)保證支付的責(zé)任，其必然會(huì)認(rèn)真地履行其職責(zé)，對投保銀行的日常經(jīng)營活動(dòng)進(jìn)行動(dòng)態(tài)的監(jiān)督和檢查，以確保各銀行合規(guī)、穩(wěn)健的經(jīng)營，有效地避免不作為、以權(quán)謀私等腐敗現(xiàn)象發(fā)生。又由于其著重于事前防范而不是事后處理，因此推行存款保險(xiǎn)制度既可作為一國中央銀行進(jìn)行金融監(jiān)管的補(bǔ)充手段和重要的信息來源，從而有助于金融監(jiān)管水平的提高，也可有效地抑制道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。

（3）有利于建立銀行間公平競爭的金融市場環(huán)境。隨著市場化改革的推進(jìn)，目前銀行業(yè)股權(quán)結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)出日益多元化的趨勢，通過建立存款保險(xiǎn)制度，形成一種市場化的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償體系，由各利益相關(guān)者共同承擔(dān)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，從而增強(qiáng)市場主體的風(fēng)險(xiǎn)意識，發(fā)揮市場約束作用，形成正向激勵(lì)的競爭機(jī)制。引入存款保險(xiǎn)制度還將改變存款人對國家信用的依賴，進(jìn)一步促進(jìn)銀行業(yè)的市場化改革，同時(shí)增強(qiáng)公眾對中小銀行的認(rèn)識和信心，解決國家控股的股份制商業(yè)銀行與其他中小型商業(yè)銀行之間存在的事實(shí)上不平等競爭的問題，有力地促進(jìn)中小型商業(yè)銀行健康發(fā)展，形成更加合理的金融體系。

三、結(jié)論和建議

2013年6月8日起，央行宣布存款利率浮動(dòng)區(qū)間上限調(diào)整為基準(zhǔn)利率的1.1倍，貸款利率浮動(dòng)區(qū)間的下限調(diào)整為基準(zhǔn)利率的0.8倍。一方面是利率市場化的步伐不斷加快，民營銀行、外資銀行等市場主體的不斷加入，推動(dòng)金融市場不斷開放，銀行業(yè)競爭日趨激烈，中小型商業(yè)銀行面臨著更大的風(fēng)險(xiǎn)，急需顯性的存款保險(xiǎn)制度來護(hù)航。

另外，銀行業(yè)自身經(jīng)營水平提升以及競爭力的增強(qiáng)，也為籌集存款保險(xiǎn)基金提供資金支持。而銀行業(yè)信息披露質(zhì)量和透明度的提高以及金融法制體系逐步完善，比如，《中國人民銀行法》、《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《商業(yè)銀行法》、《擔(dān)保法》、《破產(chǎn)法》等一系列法律法規(guī)，又為存款保險(xiǎn)制度的建立和運(yùn)行提供了便利的金融環(huán)境。推行顯性存款保險(xiǎn)制度是金融市場化發(fā)展的需要，也是中國銀行業(yè)發(fā)展現(xiàn)實(shí)的需要。

[1]唐明琴：存款保險(xiǎn)制度研究[M].中國金融出版社，2010.

[2]楊軍：建立我國存款保險(xiǎn)制度芻議[J].廣西金融研究，1999（4）.

[3]李宗怡、冀勇鵬：我國是否應(yīng)該建立顯性存款保險(xiǎn)制度[J].國際金融研究，2003（7）.