河南省擔(dān)保企業(yè)財務(wù)風(fēng)險分析及其防范

河南省擔(dān)保機構(gòu)在解決河南省中小企業(yè)融資難方面起到了舉足輕重的“橋梁”作用，通過信用放大作用和增級作用進一步推動了中小企業(yè)的發(fā)展，尤其是在當(dāng)今中小企業(yè)勞動力成本和原材料成本等生產(chǎn)成本不斷上升、融資成本高、融資難度加大的背景下，加快發(fā)展融資性擔(dān)保機構(gòu)意義顯得尤為重大。然而，從“武漢雅琦投資擔(dān)保公司”“福建南平傳銷式高利貸”等案例可以看出，基于擔(dān)保類企業(yè)所處環(huán)境的復(fù)雜性、擔(dān)保行業(yè)相關(guān)資源和能力的有限性、擔(dān)保行業(yè)從業(yè)人員決策的有限理性等，稍有不慎擔(dān)保公司就會陷入巨大的財務(wù)危機。因此，如何有效避免財務(wù)風(fēng)險是擔(dān)保機構(gòu)生存與發(fā)展的核心。

一、河南省擔(dān)保行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析

（一）擔(dān)保企業(yè)數(shù)量眾多，資金實力不足

河南省擔(dān)保企業(yè)數(shù)量眾多，資金實力不足。截至2012年6月底，河南省擔(dān)保企業(yè)數(shù)量為1383家，其中注冊資本過億元的僅占總數(shù)的3%，注冊資本在5000萬元以下的占總數(shù)的近50%。對于擔(dān)保行業(yè)來說，擔(dān)保就是用自己的信用與資金實力來為其他企業(yè)或個人順利融資提供保證，而一旦受保企業(yè)或個人無法及時還款，還要承擔(dān)代償風(fēng)險。

（二）法人治理結(jié)構(gòu)不健全，風(fēng)險控制能力弱

擔(dān)保公司是高風(fēng)險行業(yè)，其主要服務(wù)對象是中小企業(yè)，而河南省的中小企業(yè)信用水平普遍較低，擔(dān)保機構(gòu)又缺乏嚴格的風(fēng)險管控制度，法人治理結(jié)構(gòu)不完善，內(nèi)部控制不健全，一些擔(dān)保機構(gòu)偏離融資擔(dān)保的主業(yè)，把大量資金投放在尋求更大投資收益空間上。正所謂“高收益，高風(fēng)險”，造成資金管理落實不到位，尤其是“兩金”——“未到期責(zé)任準(zhǔn)備金”和“擔(dān)保賠償準(zhǔn)備金”——沒有專款專用，制度的欠缺最終導(dǎo)致?lián)Ｆ髽I(yè)對于風(fēng)險的防范與控制措施不夠，降低了自身抵御風(fēng)險的能力。

（三）從業(yè)人員專業(yè)素質(zhì)偏低，風(fēng)險防范意識差

由于擔(dān)保行業(yè)的特殊性，專業(yè)性程度較高，要求從業(yè)人員具有較高的專業(yè)素養(yǎng)，是能夠掌握金融投資、風(fēng)險管理等多方面能力的復(fù)合型人才，要具有識別風(fēng)險、防范風(fēng)險并在風(fēng)險承受范圍內(nèi)提高公司的收益能力。但目前擔(dān)保行業(yè)的從業(yè)人員大多為金融理財、財務(wù)、法律等相關(guān)專業(yè)的人員，能夠同時掌握投資擔(dān)保、風(fēng)險評估、法律法規(guī)等綜合知識的復(fù)合型人才還比較少，這樣在進行風(fēng)險評估與防范時就會增加擔(dān)保企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。

二、擔(dān)保機構(gòu)的風(fēng)險因素分析

（一）由政府行政干預(yù)所帶來的財務(wù)風(fēng)險

政策性擔(dān)保公司是由地方及國家財政部門共同出資或以政府出資為主設(shè)立，其業(yè)務(wù)經(jīng)營往往受到政府的監(jiān)督與管理，各級政府往往以出資人的身份參與經(jīng)營活動，以行政命令等形式直接干預(yù)政策性擔(dān)保機構(gòu)的擔(dān)保活動，使得經(jīng)營過程有失公正，產(chǎn)生行政干預(yù)弊端，給擔(dān)保機構(gòu)的正常運行帶來風(fēng)險，甚至?xí)蛐姓^度干預(yù)陷入財務(wù)危機。

（二）由受保企業(yè)信用風(fēng)險所帶來的財務(wù)風(fēng)險

信用風(fēng)險，又稱為違約風(fēng)險，是由于債務(wù)人不能按時還款而由擔(dān)保企業(yè)代償所帶來的風(fēng)險，這是擔(dān)保機構(gòu)最主要、最直接的風(fēng)險。擔(dān)保機構(gòu)的服務(wù)對象是中小企業(yè)，目前中小企業(yè)信用觀念不強，整體信用等級不高。為了獲取資金支持，中小企業(yè)可能會通過粉飾財務(wù)報表、提供虛假的經(jīng)營管理信息、資產(chǎn)重復(fù)進行違規(guī)抵押等手段，騙取貸款擔(dān)保，這無疑增加了擔(dān)保機構(gòu)的財務(wù)風(fēng)險。

（三）由銀行道德風(fēng)險所帶來的財務(wù)風(fēng)險

中小企業(yè)若要獲得銀行的貸款，需要尋找擔(dān)保公司為其貸款增信。銀行在發(fā)放貸款之前，通常會對借款企業(yè)進行嚴格的資信調(diào)查及風(fēng)險評估，還會要求擔(dān)保公司對借款資金全額提供擔(dān)保。這樣，在整個融資擔(dān)保過程中，受益最大的就是銀行，銀行獲得貸款收益，卻把風(fēng)險降至最低、甚至無風(fēng)險，風(fēng)險全部由擔(dān)保公司承擔(dān)。銀行在向企業(yè)提供貸款時，可能由于內(nèi)部監(jiān)管不到位、執(zhí)行業(yè)務(wù)人員內(nèi)外串通等原因，把風(fēng)險全部轉(zhuǎn)嫁給擔(dān)保公司。

（四）由信息不對稱所帶來的財務(wù)風(fēng)險

信息量的增加會降低風(fēng)險程度。目前階段我國的中小企業(yè)經(jīng)營管理不盡規(guī)范，違規(guī)建賬、粉飾財務(wù)報表情況時有發(fā)生，一些中小企業(yè)甚至一個企業(yè)有三四套賬，以應(yīng)付不同情況之需要，財務(wù)信息失真現(xiàn)象嚴重。而擔(dān)保機構(gòu)在進行擔(dān)保審核時，多是根據(jù)受保企業(yè)的財務(wù)報表和審計報告進行決策，而且商業(yè)性擔(dān)保機構(gòu)的擔(dān)保業(yè)務(wù)范圍更廣，這樣就加大了由于信息不對稱所帶來的財務(wù)風(fēng)險。

（五）由法人治理結(jié)構(gòu)不健全和從業(yè)人員專業(yè)素質(zhì)偏低所帶來的財務(wù)風(fēng)險

擔(dān)保機構(gòu)法人治理結(jié)構(gòu)不健全，公司管理層的決策缺乏治理層的監(jiān)督，會導(dǎo)致決策失誤；內(nèi)部管理水平不高，內(nèi)部控制機制等不健全、不完善，操作缺乏規(guī)范性，都會增加經(jīng)營中的風(fēng)險。同時，擔(dān)保機構(gòu)是高風(fēng)險行業(yè)，要求從業(yè)人員專業(yè)素質(zhì)和個人修養(yǎng)要高。但目前擔(dān)保機構(gòu)從業(yè)人員素質(zhì)普遍偏低，甚至為了騙取擔(dān)保順利貸款，內(nèi)部從業(yè)人員與被擔(dān)保企業(yè)惡意營私舞弊、弄虛作假，給擔(dān)保公司帶來巨大財務(wù)風(fēng)險。

三、河南省擔(dān)保機構(gòu)財務(wù)風(fēng)險防范措施及建議

（一）建立健全法人治理結(jié)構(gòu)，完善內(nèi)部控制制度

擔(dān)保機構(gòu)應(yīng)從內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、經(jīng)營管理的機構(gòu)設(shè)置、內(nèi)部業(yè)務(wù)流程、內(nèi)部制衡機制等方面健全和完善公司風(fēng)險控制體系，并且建立評審、擔(dān)保、監(jiān)管、追償相互獨立、相互制衡的業(yè)務(wù)流程，做到“審保分離”，實施全過程的風(fēng)險控制。建立嚴格的“三會一層”的管理體系，內(nèi)部機構(gòu)在業(yè)務(wù)處理上應(yīng)達到相互協(xié)調(diào)、相互制衡的內(nèi)部制衡機制，嚴格把控可能發(fā)生的“或有負債”代償風(fēng)險。

（二）完善財務(wù)風(fēng)險外部分散機制

銀行和擔(dān)保機構(gòu)按合同約定風(fēng)險分擔(dān)比例，一旦被擔(dān)保機構(gòu)無法按時償還借款，由銀行和擔(dān)保機構(gòu)按照事先的約定比例共同承擔(dān)這部分信用風(fēng)險。相關(guān)部門可以制訂一些法律法規(guī)，規(guī)定銀行在擔(dān)保業(yè)務(wù)中必須承擔(dān)一定的風(fēng)險，可以設(shè)定合作銀行應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的最低風(fēng)險比例，這樣，既降低了擔(dān)保公司的風(fēng)險，也體現(xiàn)了風(fēng)險收益的原則。

（三）建立完善全社會征信平臺

擔(dān)保公司提供擔(dān)保業(yè)務(wù)之前，需要針對每一筆擔(dān)保業(yè)務(wù)對受擔(dān)保對象進行保前資信評估，但由于成本較高、信息不對稱、道德風(fēng)險等原因，會造成全社會資源的浪費。因此應(yīng)將信用建設(shè)納入工作日程，大力推進政務(wù)誠信、商務(wù)誠信、社會誠信和司法公信建設(shè)，逐步完善并開放“企業(yè)信用信息公示平臺”，促進社會信用意識的增強和社會信用信息的共享，降低擔(dān)保機構(gòu)業(yè)務(wù)操作中所面臨的各種風(fēng)險，促進資源的優(yōu)化使用和合理配置，同時推動全社會的信用建設(shè)與擔(dān)保機構(gòu)業(yè)務(wù)的良性循環(huán)發(fā)展。

（四）提高從業(yè)人員素質(zhì)，完善從業(yè)任職資格認證制度

我國擔(dān)保行業(yè)起步較晚，發(fā)展迅速，造成準(zhǔn)入門檻較低，合格從業(yè)人員少，同時相關(guān)法律法規(guī)配套較少，從業(yè)人員違法違規(guī)操作情況時有發(fā)生。對此，相關(guān)部門應(yīng)建立擔(dān)保行業(yè)從業(yè)人員資格認證制度，凡從業(yè)人員一律要取得擔(dān)保從業(yè)資格證書和任職資格證書，以后每年要定期進行繼續(xù)教育和考核。而對于擔(dān)保機構(gòu)的管理層，也要進行定期學(xué)習(xí)和考核，取得相關(guān)職務(wù)任職資格，逐步提升整個擔(dān)保行業(yè)從業(yè)人員的專業(yè)素質(zhì)和綜合素質(zhì)。

（五）建立完善財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系

提高擔(dān)保公司的財務(wù)風(fēng)險控制能力，應(yīng)建立擔(dān)保公司財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系，包括資本充足及安全指標(biāo)體系、擔(dān)保資產(chǎn)狀況指標(biāo)體系、經(jīng)營管理水平評價體系、持續(xù)發(fā)展能力指標(biāo)體系、流動性指標(biāo)體系。對在保客戶進行風(fēng)險預(yù)警動態(tài)監(jiān)控，時刻關(guān)注其相關(guān)指標(biāo)的變化，可以設(shè)立安全臨界值范圍，一旦接近這個臨界值下限，則按規(guī)定的權(quán)限和程序?qū)栴}擔(dān)保采取針對性處理措施，以及時防范、控制和化解財務(wù)風(fēng)險。

【本文系河南省2013年度會計領(lǐng)域軟科學(xué)研究課題中標(biāo)立項課題“河南擔(dān)保類企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制”（41）的階段性成果】

（作者單位：鄭州成功財經(jīng)學(xué)院）