未實現收益的確認與分配問題探討

（湖北大學商學院 湖北武漢 430062）

新企業會計準則施行之后，資產減值損失、公允價值變動損益等項目在利潤表中列示，包含在當期利潤總額和凈利潤數額中。隨著資產負債觀逐步取代收入費用觀以及公允價值計量的推廣應用，未實現收益占利潤總額的比例將越來越大。由此產生了諸如如何對未實現收益進行確認和計量，哪些未實現收益應該確認、哪些未實現收益不應確認以及是否應對未實現收益進行分配等一系列問題。

一、未實現收益的確認問題

在會計核算中，根據獲得現金或現金要求權的可靠程度不同，企業的收入可以分為“已實現（Realized）”、“可實現 （Realizable）” 和“未實現（Unrealized）”三類。“已實現”收益指交易已經發生，現金已經收到；“可實現”收益指交易已經發生，收款金額和時間已經在合同中有所規定，但尚未收到現金；“未實現”收益通常指由于價格上漲而引起的資產升值，即資產利得，而資產升值帶來的經濟利益需要等到資產處置后才能實現。如果按照現行市價或重置成本對資產進行重新計價，就會產生未實現收益。

根據現行市價或重置成本的可靠程度或取得的容易程度，“未實現”收益又可分為兩類，一類是具有可觀察的、活躍的、公正公開的、透明的市場價格的資產因價格上漲而產生的未實現收益，例如股票價格上漲而形成的未實現收益；另一類是價格非可觀察、非活躍、非公正公開、非透明的資產升值而產生的未實現收益，例如存貨、固定資產等價格上漲而形成的未實現收益。

未實現收益的確認問題，實質上是一個可靠程度的選擇問題。由于確定是相對的，不確定是絕對的，因此絕對的可靠和絕對的相關都是不存在的。可靠程度或相關程度，一方面取決于外部的社會經濟環境，另一方面也受人的主觀判斷或愿望的影響，總是具有一定的不確定性，因而也是一個概率問題。加拿大特許會計師協會將不確定性程度稱為概率，并將其分為三類，即“很可能（Likely）”、“介于很可能和未必可能之間（Neither likely nor unlikely）”、“未必可能（Unlikely）”。 國際會計準則委員會（IASB）將不確定性分為以下五類，并用概率加以量化。第一，“實際上可確定”，概率在91%至99%之間；第二，“很可能”，概率在50%至90%之間；第三，“介于很可能和未必可能之間”，概率大體為50%；第四，“未必可能”，概率在 15%至50%之間；第五，“可能性極小”，概率在1%至15%之間。

一般而言，從歷史成本到現行成本、現行市價、可實現凈值、未來現金流量的現值，可靠性遞減、相關性遞增。歷史成本最可靠，未來現金流量的現值最相關。計量屬性的選擇是權衡可靠性和相關性的結果，需要綜合考慮社會經濟環境以及會計從業人員的專業水平和職業道德水平。因此，可靠或相關也是相對的動態過程，應隨著各種環境條件的變化而變化。具體表現在以下三個方面：首先，在一個不講誠信的社會中，歷史成本也未必可靠，因為發票也可能造假。只有收到現金之后，才能認為收入已經實現。如果交易雙方重合同、守信譽，那么建立在合同基礎之上的交易的結果就是確定的，收入就是可以實現的。其次，如果政府對資本市場嚴格監管，資本市場運作規范，公開透明，效率較高，那么股票、債券等金融資產的市場價格就是可靠的，相較于企業私下交易形成的、記錄在發票上的價格更為可靠。最后，如果會計從業人員具有很高的專業水平和職業道德水平，那么更多地采用可實現凈值、未來現金流量的現值等相關性強的計量屬性，其結果也是可靠的。

在新企業會計準則實施之前，根據權責發生制原則、收付實現制原則、謹慎性原則等確認損益，一般不確認未實現的收益，但可以確認可能發生的損失。新企業會計準則實施之后，一方面，擴大了確認可能發生損失的資產的范圍。專門制定了《企業會計準則第8號——資產減值》，開始對固定資產、在建工程、投資性房地產、無形資產、商譽、長期股權投資、生產性生物資產等計提減值準備，將其記入“資產減值損失”科目，并在利潤表中單獨反映。另一方面，開始確認交易性金融資產因市場價格波動而形成的未實現收益，記入“公允價值變動損益”科目，并在利潤表中單獨反映。新企業會計準則的上述變化，主要體現了與國際趨同的需要，但是否完全符合我國的社會經濟環境仍有待進一步深入探討。

總之，隨著我國社會經濟發展、資本市場的完善、法治的加強和職業道德水平的提高，應根據相關性的需要，逐步放松權責發生制原則、收付實現制原則和謹慎性原則，逐步擴大未實現收益的確認范圍，更多地確認未實現的收益，以便更好地實現會計的決策職能，更好地滿足會計信息使用者對企業未實現財富信息的需要。

二、未實現收益的分配問題

由于新企業會計準則實施之前不對未實現收益進行確認，也就不存在未實現收益的分配問題。新企業會計準則實施之后，公允價值變動損益等未實現的收益被包含在當期利潤總額和凈利潤中。但是否應對未實現收益進行分配，新《企業會計準則》和《企業財務通則》中都尚未進行明確的規定。通過查閱華夏銀行等上市公司的年報發現，公司的利潤分配仍是以本期的凈利潤為基礎進行。例如，按本期凈利潤的10%提取盈余公積。這意味著公司在進行利潤分配時，并未考慮公允價值變動損益等項目的特殊性。

然而，對于已實現收益和未實現收益，會計理論界歷來均予以嚴格區分。葛家澍教授曾在2012年發表的《企業收入實現及“實現”概念探析》一文中明確表示，已實現利潤是“可分配利潤”。言下之意，包含在利潤總額中的未實現利潤是不可分配利潤，即不應對未實現收益進行分配。

不對未實現收益進行分配也是會計學中的一個基本常識。一般認為，收益分配應該是對資本增值額的分配，而非對資本金的返還；對未實現收益進行分配將會侵蝕資本所有者的投入資本，違背了資本保全原則。但是，這種通常的見解是有誤的。事實上，對未實現收益進行分配也是對資本增值額的分配，并未違背資本保全原則。對此，結合有關的會計處理可以予以清晰的說明。例如，當股票價格上漲時，借記“交易性金融資產——公允價值變動”科目，貸記“公允價值變動損益”科目。其結果體現為資產總額和利潤總額、所有者權益總額同時增加。將公允價值變動收益全部用于分配后，所有者權益的增加額被抵消。將其與不對公允價值變動收益進行確認和計量相比，所有者權益總額以及其中的投入資本均未發生變化。

對未實現收益進行確認和分配的影響表現在企業的資產總額中風險資產所占的比例有所增加。風險資產指記入“交易性金融資產——公允價值變動”科目中的資產，其賬面價值隨著股票市場價格的變化而變化，具有較大的不確定性，從而對所有者權益的保障程度產生了間接影響。

與確認未實現收益注重相關性不同，未實現收益的分配應該更加注重可靠性，著重關注能否實現會計的控制職能，更好地滿足會計信息使用者對企業已實現財富信息的需要。因此，不應對未實現收益進行分配。為此，在進行利潤分配時，應考慮利潤表中“公允價值變動損益”項目的特殊性。如果屬于公允價值變動損失，可直接以凈利潤為基礎進行利潤分配；如果為公允價值變動收益，則應首先扣除包含在凈利潤中的公允價值變動收益，然后以扣除后的凈收益作為利潤分配的基礎。

綜上所述，財務會計的主要職能是反映、控制和決策，會計信息主要服務于未實現財富的創造和已實現財富的分配。未實現財富的創造強調效率，注重相關性；已實現財富的分配強調公平，注重可靠性。因此，應逐步擴大未實現收益的確認范圍，但不宜對任何未實現收益進行分配。