云南與東盟地區人民幣結算中的問題及對策分析

呂婭嫻

（云南財經大學國際工商學院，云南 昆明650221）

一、人民幣在東盟流通的發展現狀分析

（一）云南與東盟的貿易現狀

一個時期以來，人民幣在東盟的越南、緬甸、泰國等周邊國家和地區已被作為支付和結算貨幣。云南省最近幾年一直保持了邊境貿易的持續、穩定增長，實現了云南邊貿的跨越式發展。2003年—2008年邊境貿易進出口分別完成4.2億、5.2億、6.5億、7.8億、10億和12億。尤其是隨著2010年中國—東盟自由貿易區的建立，邊境貿易進出口有了飛速發展。從圖1可看出，邊境貿易和東盟貿易的規模和變化。2009年邊境貿易進出口為12.6億，2010年為17.4億，在2011年突破了20億美元大關。

圖1 2009～2011年云南省邊境貿易和東盟貿易增長形勢

最近幾年人民幣在邊貿中一直充當著主要結算貨幣，主要是由于在實際的貿易中采用人民幣做結算貨幣，可以降低國內企業面臨的匯率風險并提高貿易便利性。受2008年金融危機的影響，美元、歐元、日元等國際貨幣幣值都處于不同程度的不穩定狀態，這對于我國進出口造成不利影響。若采用人民幣進行結算，企業可以有效規避匯率風險。

（二）人民幣結算業務在東盟國家迅速擴大

邊境貿易的發展與繁榮使人民幣境外計價結算成為現實。近年來，隨著邊貿的發展結算貨幣和結算方式都發生了改變。結算貨幣由原來的以美元為主轉變為以人民幣為主，結算方式也從以現鈔結算為主轉變為跨境對開賬戶結算和境內賬戶轉賬結算兩種主要模式。在云南省邊貿結算中，人民幣已經成為首選貨幣，自2005-2009年，云南省邊境貿易人民幣結算占比一直保持在90%以上（見表1）。

2010年6月，跨境貿易人民幣結算試點正式在云南啟動，目前云南省已有1100多家企業獲批參與跨境人民幣結算。2010年結算金額為83.12億元，同比增長86%，2011年跨境人民幣業務250億元，比2010年增長3倍以上。人民幣在中國-東盟自由貿易區僅次于美元、歐元和日元的通貨。

（三）人民幣結算進程的演變

表1 云南省邊貿進出口人民幣結算情況 單位：億元

2004年中央正式批準云南與緬甸、老撾和越南的邊境小額貿易用人民幣結算，并享受退稅政策。2008年12月25日國務院提出對廣東和長三角地區與港澳地區、廣西和云南與東盟的貨物貿易進行人民幣結算試點。2009年7月，中國人行、銀監會等六部委正式對外公布了《跨境貿易人民幣結算試點管理辦法》，啟動了跨境貿易人民幣結算試點。2010年6月22日，六部委聯合發布了《關于擴大跨境貿易人民幣結算試點有關問題的通知》，跨境貿易人民幣結算試點范圍由原來的5個城市擴大到20個省（包括云南）（自治區、直轄市），同時境外由港澳、東盟地區擴展到所有國家和地區。2011年8月，中國人民銀行會同五部委發布《關于擴大跨境貿易人民幣直接投資有關問題的通知》，將跨境貿易人民幣結算境內地域范圍擴大至全國，同年商務部發布《關于跨境人民幣直接投資有關問題的通知》，中國人民銀行發布《外商直接投資人民幣結算業務管理辦法》，對境外投資者來華人民幣投資作出規定。

二、結算中面臨的問題

（一）人民幣跨境流通渠道不通暢

現階段，商業銀行跨境人民幣業務主要還是集中在進口項下人民幣付匯，出口項下的業務較難推進。在境外，人民幣的認可程度相對較低。境外人民幣來源主要包括跨境貿易人民幣結算資金，內地居民境外消費的人民幣和中央銀行貨幣互換的人民幣資金。跨境貿易人民幣結算業務開展后，受到境內企業歡迎，但境外買家接受人民幣作為結算貨幣的程度較低。主要有三個原因：一是人民幣尚未實現完全自由兌換。主要體現在人民幣隱性可自由兌換與官方不完全可兌換存在矛盾。邊境地區涉外企業通過地攤銀行進行本外幣兌換幾乎沒有任何條件限制，甚至完全暢通無阻。但在經常賬戶上還存在一定程度的匯兌限制，資本賬戶管制尚未取消。境外由于人民幣升值預期明顯，收到人民幣的企業或個人都自身持有，很難形成一個有效的流通市場。二是大部分國家沒有開放人民幣業務，導致手持人民幣交易者貨幣沒有出口，從而影響交易循環。三是境外金融市場的滯后性開放阻礙了人民幣境外流通規模和數量的擴大。從貨幣跨境流通的規律性上看，境外銀行人民幣業務一定要有所發展，人民幣在境外的存量和流通規模才能得以有效沉淀與擴展，為人民幣開展跨境清算提供一個有力的資金積累與操作基礎。

（二）人民幣貿易結算相關政策不完善

一是人民幣現金流動量較大與現鈔出入境限額、反洗錢等人民幣管理機制存在矛盾。目前，由于銀行體系內人民幣跨境流出、流入渠道不暢通，市場人民幣流通需求呈現相對活躍的發展態勢，大量現金流動與人民幣出入境限額管理存在矛盾。銀行辦理人民幣現鈔跨境調運的手續復雜，時間長，費用高，影響了銀行辦理業務的積極性。二是對境內使用人民幣結算的政策鼓勵不夠，不利于人民幣在東盟的區域化。目前，大量從事邊貿業務的企業由于業務量小，無法達到試點企業要求而被排除在試點企業名單之外，很大程度上阻礙了跨境貿易人民幣結算的發展。三是人民幣跨境結算涉及多個部門，各部門間協同作戰效率低下。人民銀行、外匯局及各地海關、稅務、商務廳、銀監局等各部門很難協調統一、反應靈敏。商業銀行只有與企業共同協作，形成一種促進人民幣境外流通的溝通交流機制與平臺，才能有序引導人民幣資金跨境流通。

（三）與周邊國家金融業的交流與合作有待加強

目前，我國與東盟國家間的合作大多依靠地方政府、人民銀行和商業銀行推動，但由于周邊國家政治、經濟、文化方面與我國存在一定差異，且東盟地區金融市場的滯后性開放也阻礙了人民幣境外流通規模和數量的擴大。因此，雙方在結算業務的合作方面也面臨很多困難。另外商業銀行在境外金融產品，以及服務提供等方面尚未建立起較為完善的服務來滿足對跨境人民幣業務等方面的需求。我國在境外的金融機構所從事的人民幣業務種類也較少，減弱了境外接受人民幣結算的動力。

三、對策與建議

（一）擴大人民幣結算退稅政策適用范圍

現階段，跨境人民幣結算業務在退稅等方面手續比較復雜，相關配套政策也無法到位，這些都影響了企業使用人民幣結算的積極性。實行人民幣一般貿易結算退稅政策，釋放企業和個人一般貿易、服務貿易等方面的人民幣結算需求，逐步帶動人民幣從周邊國家（地區）向內陸地區輻射。首先要積極開展宣傳，形成人民幣結算政策推廣合力。建立人民銀行與商業銀行間的政策推廣互動機制，提供政策推廣環境。積極面向企業開展宣傳，搭建政策操作平臺。其次是把握企業實際需求及存在問題，盡快擴大云南省邊貿出口人民幣結算退稅政策適用范圍。

（二）提供金融政策支持服務平臺

一是考慮云南省人民幣結算業務的實際情況是以邊貿結算為主，盡快放寬邊貿企業的篩選標準，使云南省所有外貿企業都享有試點政策，提高外貿企業開展跨境貿易人民幣結算業務的積極性和主動性。二是完善人民幣現鈔調運機制，適當放寬辦理銀行調運人民幣現鈔進出境業務準入資格，加快邊境地區人民幣現鈔回流工作。三是希望跨境人民幣結算試點業務中新推出的創新政策優先在云南省推行實施，拓展云南省跨境經濟貿易金融與投資便利化進程，構建完善的金融大通道體系。

（三）建立人民幣跨境流出回流渠道

大力推動跨境貿易人民幣結算業務發展，需要進一步完善人民幣回流機制，從而打通資金清算渠道，滿足一般貿易的雙邊人民幣結算需求。一是在銀行間建立暢通的人民幣清算渠道，提高境外銀行持有人民幣資產的意愿，打通境外銀行獲得人民幣資金的渠道；二是將跨境人民幣業務逐步從經常項下貿易結算擴展到資本與金融項下業務，提升人民幣在境外使用的規模和層次；三是逐步放寬對周邊國家（地區）的直接投資管制，增加人民幣資本市場的交易主體，豐富交易類型，推出人民幣債券、期貨、期權等金融產品。活躍境外人民幣市場，增加人民幣對境外持有人的吸引力。

（四）加強邊境地區金融合作，推動人民幣區域化進程

一是加強與東盟國家金融合作機制的磋商，努力把加強對東盟的貿易往來作為擴大對外貿易，促進地方經濟發展的重要支撐。二是加強與周邊國家金融業的合作與交流，協調金融機構本幣現金跨國之間的調運，互設金融分支機構，促進東盟國家放開跨境貿易人民幣結算涉及的人民幣兌換政策。三是抓住橋頭堡建設的歷史機遇，推進區域性跨境人民幣金融服務中心的建設。通過加強合作，推動人民幣在東盟的流通進程。

[1]李瑞金，貨幣跨境結算的現狀、經驗及啟示[J].貴州農村金融，2011，（9）.

[2]國際外匯管理局課題組.人民幣在對外交往中計價結算問題研究[J].金融研究，2009（1）.

[3]范方志，韓駿，中國資本項目管制與跨境貿易結算：問題與對策[J].中央財經大學學報，2012（9）.