有色非洲的金屬質感

楊寶榮

長期以來，非洲的貴重金屬開發一直備受世界關注。但隨著經濟的發展，非洲大陸蘊藏有豐富的有色金屬礦產日益成為跨國公司關注的熱點。在過去10多年間，非洲已成為全球有色金屬礦產開發集中的地區。

非洲有色礦產開發升溫

儲量巨大，開發程度低 非洲大陸蘊藏有豐富的有色礦產，規模開采和加工品種主要包括鋁、銅、鈷、鉛、鈾、鋅等。其中主要銅礦產國的儲量已經達到27億多噸，鈾礦初步探明儲量在64萬噸以上，鋁礬土總儲量約500多億噸。盡管儲量豐富，但由于長期以來非洲主要礦產開發集中在貴重金屬領域，有色金屬開發相對滯后。目前銅礦、鉛礦、鋅礦產量占世界總產量的比重接近7%。受多種因素影響，目前有色開發主要集中在部分國家，如南非、剛果金、贊比亞、幾內亞等國。隨著近年來國際礦產品價格的上升，非洲資源開發升溫，更多的非洲國家日益重視有色金屬的開發，未來有色金屬的開發種類也有望不斷增加。

開采國不斷增加 非洲有色金屬生產國在從傳統的產礦大國向新興產礦國發展，有色金屬生產國不斷增加。這主要受20世紀90年代以后多數國家陷入沖突和戰亂影響。隨著這些國家政治形勢的逐步穩定，外資在礦業領域的投資不斷增加。同時，國際市場價格的上升，也刺激了更多非洲國家關注有色金屬的開發。近年來，毛里塔尼亞成為銅礦生產國、坦桑尼亞的銅礦、鋁礬土生產日益擴大，塞拉利昂已成為重要的鋁礬土生產國。

與此同時，非洲眾多的最不發達國家正成為有色金屬開發的熱點地區。2006～2007年間，流入非洲最不發達國家的采掘業領域的投資增加了80億美元。非洲最不發達國家吸引的外國直接投資占流入非洲總投資的23%，其中來自亞太地區國家的投資高達50%以上。到2013年，馬達加斯加Ambatovy 鎳礦項目預計總投資33億美元，幾內亞Dian Dian 鋁土礦預計總投資25億美元。此外，剛果（金）和贊比亞預計在鈷礦和銅礦項目中的投資也將有大幅增長。

有色礦業私有化 近年來，絕大多數非洲國家在推動私有化改革，以增強企業活力，礦業是改革的重要部分。通過吸引外國直接投資來解決本國資金和技術不足。與此相適應，非洲國家還紛紛出臺了重視和加強礦業開發的立法和戰略規劃，并以此作為吸引外資、推動國民經濟增長的重要領域。非洲是有色金屬傳統生產大國，其礦業開采一直在其國民經濟中占有主導地位，也是其未來帶動經濟增長的主要動力。因此，這些國家都非常重視外國資本在該行業的投入。

中企投資非洲有色困難不少

多方式參與本地礦業經營，是中資企業進入非洲的重要途徑。作為非洲有色投資的后來者，整體上目前中國參與非洲有色開發規模和總量較小，集中體現在項目綠地投資缺乏、參股公司數量較少及生產規模較小。

在剛果（金），2011年底有中資機構36家，其中從事礦業企業7家。中國在贊比亞企業和機構147家，其中采礦業24家，冶煉企業12家，大型采礦企業包括中色謙比希銅礦、中色盧安夏銅礦等，大型冶煉企業包括謙比希粗銅煉廠、謙比希濕法煉廠、謙比希鑄造軋鋼廠等。2012年，中國在贊比亞銅礦產出占該國銅礦產出總量的比重不到8%。作為資本和技術密集行業，且受融危機影響，有色礦業國際重組并購現象較多。在剛果（金），2011年8月，中國金川集團獲得南非Metorex公司全部已發行股份的31.15%的不可撤銷股權。2012年，中國五礦所屬五礦資源完成對澳大利亞企業Anvil的全部普通股。

重視企業社會責任及協調同當地利益相關方的資源開發權益，是中國企業在該地區可持續發展的重要因素。中國五礦所屬五礦資源在2011年9月發布收購要約，擬以8加元/股全購Anvil的全部普通股，交易金額達13.3億加元。10月24日，收購獲得澳大利亞外資審查委員會書面批準。但由于沒有充分關注到剛果當地方的利益，受到剛果當地企業阻撓。在與剛果當地利益相關者達成協議后，五礦才于2012年2月13日再次公告，Anvil與剛果同意上述收購。由于工資待遇問題，2011年10月贊比亞爆發了中資企業在贊比亞經營史上最長的罷工。后經贊比亞政府等多方調停，勞資方才達成復工協議。

資源企業的生產在增加當地就業的同時，也為投資企業的科學管理和企業社會責任，以及勞資關系協調帶來了新的挑戰。企業要想實現自身利益的長期化，就不得不高度關注這些問題，將自身的發展同當地的發展連為一體。

除此之外，企業參與非洲有色礦產開發還將面臨如下問題，值得關注。

開發成本較大 首先，國際銅、鋁等有色金屬存在產能過剩，但受國際大宗商品定價機制影響，產品國際價格和市場供需決定的價格脫節。作為資本密集型行業，有價無市勢必增加經營成本。這也是導致許多外國礦業公司在非洲取得礦權后，實際投資開發進展十分緩慢的重要原因。國際競爭和虛高的價格導致非洲礦產國更加重視本國資源，加重了企業經營成本。其次，對于鈾礦等稀缺戰略礦種，市場競爭激烈。

基礎設施落后 首先，水、電能源嚴重不足。即使在水力資源豐富的國家，由于設施落后，民用水都常常得不到保障。電力短缺是非洲普遍存在的問題，即使在南非這樣的礦業大國，電力不足也是影響其礦業發展的重要因素。其次，礦區道路、運輸等基礎設施落后。一些產礦大國，如剛果（金），由于長期混亂，導致礦區設施缺乏維護，難以滿足開發需求。一些國家的新開礦區位于偏遠地區，基礎設施建設需要從零開始。

政局不穩 近年來，剛果（金）、科特迪瓦、埃塞俄比亞、尼日利亞、馬里等國仍動亂頻仍，局勢不穩。一方面由于大國紛紛覬覦非洲礦產，增加了地區政治形勢的混亂。受政治影響，西方礦業公司為爭奪剛礦產資源，相互之間的收購和重組頻繁，相關公司的股權結構也在不斷調整變化。另一方面，脆弱的經濟極容易引發民眾不滿，導致社會動蕩。而礦業投資周期較長，政局的穩定與否將直接影響到投資效益。

此外，非洲法律環境較差，在資本保障、用工環境、稅收環境、合同執行等各方面存在較多問題，有法不依和執法不嚴、徇私腐敗、政府效率低下等現象較為普遍。同時，西方國家大肆渲染中國在非投資是掠奪資源和“新殖民”，抹黑中國形象。

關注非洲有色礦業政策多變

受資源不可再生性及近年來新興市場國家需求影響，非洲有色金屬開始日益受到當地政府重視，礦產政策調整時有發生。

一些非洲國家的私有化并沒有惠及多數普通民眾，對競選政治體制而言，這些國家的政府面臨壓力較大。一些國家出現對早期簽訂的一些礦業開發協議重新審核的現象。比如毛里塔尼亞，近年來多次發生政變。軍政府將重新審議以前簽訂的合同作為新政的重要內容。2009年尼日利亞也針對多數到期的礦業開采合同，要求在續訂前，重新審議。在南非，2009年新政府上臺后，就礦產資源全民國有化已經多次展開辯論，包括讓民眾也參與其中。

除此之外，非洲礦業行業規范也趨于嚴格，礦產國對資源財富利用的監管不斷加強。2003年“采掘業透明度實施計劃”委員會在奧斯陸成立以來，到目前執行該計劃并達標的國家共20國，其中非洲包括利比里亞、馬里、尼日爾、剛果（布）、贊比亞、布基納法索、科特迪瓦、加納、莫桑比克、尼日利亞、坦桑尼亞、多哥12國；候選國共11國，其中非洲包括喀麥隆、乍得、幾內亞、圣多美普林西比4國；被暫停的國家共6國，其中非洲包括剛果（金）、塞拉利昂、中非共和國、馬達加斯加、毛里塔尼亞5國。

受此影響，非洲礦產國近年來紛紛修改舊的礦產法或出臺新的相關立法，以加強對現有礦業資源的管理，內容涉及勞工待遇、企業稅收等多方面。近年來，礦產國新出臺的礦產法均提出礦產開發的環保標準，對外來投資的環保要求日益增加。由于礦業開采通常伴隨森林砍伐、耕地退化、空氣污染和生態系統斷裂等問題，導致在一些非洲國家，由礦業開發帶來的礦業公司和礦區所在地居民間的不協調問題。

（本文作者系中國社會科學院西亞非洲研究所副研究員、博士）