公允價值應用的利弊分析

溫佳

摘要：本文在介紹了公允價值的定義、特征和背景，揭示了我國引入公允價值的優勢和弊端，并通過分析舉出了克服公允價值的弊端，并發揮其優越性的舉措。其中公允價值的優勢有：適應金融創新的需要；使會計收益更加真實、全面；有利于企業的資本保全；更加符合配比原則的要求；提高信息的決策有用性。公允價值的不足之處是：市場經濟尚不完全成熟；公允價值的理論框架不足；容易導致利潤操縱失真，信息成本較高；可操作性較差；專業人員素質不高，不能適應公允價值的推廣。因此提出的克服其缺陷，發揮其優勢的舉措。

關鍵詞：公允價值應用；利弊

一、公允價值綜述：

（一）定義：公允價值，英文名稱為：Fair value，在我國的會計準則中，對公允價值所下的定義是：“在公平交易中，熟悉情況的交易雙方，自愿進行資產交換或債務清償的金額。

（二）背景：首先，有利于我國完全市場經濟地位的確立。由于我國會計核算和國際有很大的差異，貿易大國如美國及歐盟不承認我國完全市場經濟地位，要確立完全市場經濟地位就必須引人公允價值會計。其次，公允價值的引入是我國發展國際貿易和增強國際融資的需要。因為我國原來的會計核算體系和國際通用的會計核算體系是有一定差距的。再次，由于國際市場的繁榮和國內市場的發展，采用公允價值有利于國際接軌。

（三）特征：公允價值的本質是一種基于市場信息的評價，是市場而不是其他主體對資產或負債價值的認定：交易雙方平等、自愿，熟悉情況是構成公允價值的三大要件；公允價值立足于當前交易，是連接過去、現在、未來的一種動態觀。

二、公允價值運用的優點：

1、公允價值適應金融創新的需要。公允價值計量其價值的確定并不取決于業務是否發生，只要雙方一致同意就可形成一個對市場價值判斷的價值。因此，公允價值能計量、反映金融衍生工具產生的權利和義務，向信息使用者提供信息。同時，將金融衍生工具的到期累計風險分散到其合約的存續期間，也符合穩健性原則。

2、公允價值的運用使會計收益更加真實、全面。運用公允價值計量更加準確地披露企業獲得的現金流量，更確切地反映企業的經營能力、償債能力及所承擔的財務風險，更合理地反映企業的財務狀況以及企業的真實收益，可以全面評價企業管理當局的經營業績。

3、有利于企業的資本保全。企業對生產過程中耗費的生產能力必須回購，以維持簡單再生產和擴大再生產。采用公允價值計量，不管企業何時耗費的資本，一律按現行市價或未來現金流量現值計量，即使是在物價上漲的環境下，也可在現時情況下購回原來相應規模的生產能力。

4、采用公允價值更加符合配比原則的要求。在公允價值計量下，收益是現時收入與按公允價值計算的成本費用配比的結果，因而更能體現配比原則。

5、提高信息的決策有用性。按公允價值計量提供的會計信息息具有更高度的相關性，從而提高信息決策的有用性。避免因歷史成本無法反映未實現利得或損失而做出錯誤判斷，從而為他們的經營、決策提供更有力的支持。

三、公允價值運用的缺點：

1、市場經濟尚不完全成熟。因為公允價值計量屬性適合于市場經濟較為發達的經濟環境。中國的市場經濟雖然已經基本確立，但依然存在非市場化的因素，如果不顧客觀條件的限制而廣泛運用必然會帶來公允價值的濫用，最終將會導致會計信息的失真。

2、公允價值的理論框架不足。由于難以獲得精確的數據，因此造成操作人員的主觀性較強。由于存在商業秘密的保密原則和信息阻斷等因素，公允價值的取得和公允性判斷難度較大，在一定程度上，影響了會計數據的客觀性，其可靠性也大為減弱。

3、信息成本較高，容易導致利潤操縱失真。與歷史成本相比，取得公允價值要花費更多的成本，增加了報表的準備成本，會增大企業的信息成本。當取得成本超過效益時，若仍按公允價值進行計量，則有違會計的成本效益原則。由于公允價值的確定具有較強的主觀性，運用公允價值進行會計計量，這容易導致管理當局利用公允價值進行利潤操縱。

4、可操作性較差。一方面，在實際工作中，只能大致的估計或采取近似價值的操作。因此在市場信息不充分的情況下，容易形成操縱利潤的嫌疑。另一方面，對公允價值進行判斷的主要形式——現值技術的運用，由于不同投資者之間與投資者與管理當局之間對投資的期望報酬率不可能完全統一，對未來現金流量的估計具有較大。

5、專業人員的素質不高，不能適應公允價值的推廣。在公允價值計量中，其具體的實現形式如未來現金流量等要素的確定取決于財務人員的職業判斷。而中國大多數從業人員對公允價值的運用尚難以適應，因此出現了利用會計職業判斷操縱會計利潤，導致會計信息失真等行為。

四、措施：

1、全面收益報表的引入。通常情況下，企業的期末損益包括已確認已實現的損益和已確認但未實現的損益兩個部分，隨著公允價值的引入以及日益增多的金融衍生品交易，已確認但未實現的損益將會大幅增加，因此對企業整體損益情況產生更大的影響，如果此時還不能將其在表內加以反映，就會使企業的會計信息在一定程度上不太公允。因此，通過全面收益報表的引入，可以使企業的利益相關者能夠更加全面清晰地了解到企業真實情況。

2、完善風險管理體系，規范公司治理。完善我國公司的治理結構，能讓更多的投資者參與資本市場，并且實現產權多元化，以弱化內部人員控制程度。同時積極推行國有股減持政策以及培養多個有能力和積極性的社會股東，避免單一股東對公司的控制，從而增強股權之間的相互制衡。

3、提高公允價值計量的可操作性。利用網上實時采價報價系統，可以加速傳遞公允價值計量所需的公共信息，實現資產信息的及時咨詢和資源共享，使各種資產或負債的市場價格能夠很容易取得，以不斷降低公允價值計量的成本，才能促進公允價值計量屬性的全面推廣應用。

4、提高會計人員素質和職業判斷能力。由于公允價值的運用受到會計人員素質的影響，會計人員自身素質及認識的提高是獲取準確公允價值的有效途徑，因為公允價值的評估需要依靠會計人員的職業判斷。因此，應加強業務培訓，提高他們對交易和事項的確認、計量、報告做出復雜判斷處理的能力，減少會計信息的行為性失真和對公允價值判斷的偏差。加強會計人員素質是提高公允價值運用效果的前提條件。會計人員素質包括職業素質與道德素質，因此必須做以下兩方面工作：（1）加強會計人員道德素質培養。（2）加強會計人員職業素質。

5、要構建會計誠信體系。因為公允價值成為利潤操縱的工具，與會計審計人員失去職業道德有直接的聯系，因此公允價值的運用是對會計審計人員誠信的考驗。

6、要建立公允價值的審計制度。為了從主觀客觀上提高公允價值的準確性，審計人員應當了解并熟悉公允價值審計的相關知識，以便為審計公允價值會計模式做好準備。我國也應當建立一套公允價值審計的具體準則，規范公允價值的確定程序。（作者單位：山西財經大學）

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