商業生活館·問診

信托頂“風”創新

聽說現在推出了“7天超短期信托”，還有“影視信托”、“豬肉信托”、“翡翠信托”……給介紹一下？

是的，在信托業頻繁爆發風險事件的背景下，該行業還是在勇敢創新。

從2012年5月開始，已經有11起信托產品風險事件爆發。而2013年1月22日，中信信托終于發表聲明稱，公司將不會首選“剛性兌付”。

所謂“剛性兌付”，就是信托產品到期后，信托公司必須分配給投資者本金以及收益，當信托計劃出現不能如期兌付或兌付困難時，信托公司也會進行兜底處理。因為信托風險大，為吸引客戶，中國信托業總是承諾“剛性兌付”，現在，“神話”終于正式宣告破滅。

話歸正傳。您所說的“7天超短期信托”是中融信托公司在今年年初推出的。標的物是貨幣基金，投資起點是2000萬元。這款產品看似改善了信托產品本身時限長、流動性差的特征，不過，雖然貨幣基金風險較低，但其出現虧損并非沒有過。

實際上，年初國務院強調鼓勵“以市場為導向”的金融創新，導致信托業內部和信托與其他金融機構的競爭越來越激烈，所以各類新產品層出不窮，除你所說外，還有“當代藝術品信托”、“酒類信托”，已經快無所不包了。

總之記住一句話：目前在這個行業，“新”往往和“風險”緊密掛鉤。

菜鳥讀什么理財書

雖然貴刊一冊在手，理財不愁，但我還是想系統學習下理財知識。推薦點好書吧。

一提到理財書籍，有一套書總會默默躺槍。那就是羅伯特·T·清崎的《窮爸爸，富爸爸》系列。但我還是要再次推薦一下它。該書是通俗的財商啟蒙讀物，它用故事告訴讀者看似是常識，其實很容易被忽略的關于金錢的觀念和知識。入門級人士即便讀過，亦可重讀。

財商啟蒙類經典讀物還有克拉森所著的《巴比倫富翁的秘密：塵封6000年的理財智慧》，這本書沒有前者那么聞名遐邇，但口碑亦佳。書中的“致富七大原則”簡單而有用。

然后，你可以讀一本十萬余字的小冊子——勞倫斯·柯明漢姆所著的《什么是價值投資》，它會告訴你“價值投資”的精準定義，并教給你如何挑選一家有投資價值的公司。股票投資入門者可以入手一本。

前面三本都是理念類書籍，如果你需要實操類，再推薦一本本國作者程國強著的《基金投資入門與技巧》。這本書知識和實戰相結合，頗適合毫無基礎的新手閱讀學習。

“私人銀行家”是什么

我聽說過作家、藝術家、企業家以及專家啥的，聽說還有一種，叫做私人銀行家？和你前面提到的那些“家”一樣，中國真正的這類“家”也比較稀有。

實際上，中國現在取得開設私人銀行業務牌照的銀行只有工行、農行和交行三家。當然，還有不少銀行雖然沒有牌照，也在投身該領域。根據《好運·Money+》雜志的數據，自2007年以來，有16家中外資銀行開設了近200家類似私人銀行的機構，涉及資產近4萬億元。

西方銀行業曾有這樣的分類：大眾銀行，不限制客戶資產規模；貴賓銀行，客戶資產在10萬美元以上；私人銀行，要求客戶資產在100萬美元以上；還有頂級的——家庭辦公室，要求客戶資產在8000萬美元以上。

雖然仍不是最頂級的，私人銀行還是具有相當的“私密性”、“個性化”的特征。所以，“私人銀行家”這種家，需要的不僅是擅長投資理財這么簡單，而是要具備類似私人偵探、私人心理醫生的那種客戶管理技能。據說第一代“私人銀行家”是16世紀被驅逐出境的一些法國經商貴族。

現在，中國私人銀行業務的產品同質性很高。因為能夠保證35%以上的高收益率且低風險的投資產品原本就少。這些未來的“私人銀行家”們就在采取“差異化服務”來爭取客戶，比如提供海外移民、私人飛機、游艇租賃、頂級酒會等增值服務。