我國個人住房消費信貸與人均可支配收入的關系分析

摘 要：對我國居民個人住房消費結構的變化進行分析，從個人住房貸款余額與人均可支配收入之間存在的關系進行分析，構建模型。結合模型對我國個人住房消費信貸的現狀進行分析，提出個人住房消費信貸的相關建議。

關鍵詞：消費觀念；個人住房貸款余額；人均可支配收入

中圖分類號：F126 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2012）11-0064-02

個人住房消費信貸是金融機構為消費者提供融資以滿足其購買或建造住房以及對房屋進行裝修或維修，進而提高居民生活水平，刺激消費的一種信貸活動。自1998年以來，我國城鎮住房制度的改革日益深化，住房商品化和社會化的進程日益加快。隨著國家對個人住房貸款政策的調整，越來越多的城鎮居民逐漸接受并加入貸款購房的行列，在一定程度上刺激了住房消費需求。個人住房消費信貸的增加，在促進房地產行業發展的同時也帶動相關產業的發展，避免了因為在購房前較長時間的儲蓄積累而導致的生產能力與消費能力的降低，也使消費者的消費觀念逐漸趨于理性及成熟。

一、我國個人住房消費結構分析

隨著居民生活水平的不斷提高，人們越來越注重生活品質的提高。由《中國統計年鑒》歷年的居民家庭恩格爾系數可以發現，其比重在逐步下降，即食品支出的比重在下降。

表 1 城鎮居民基本消費結構變動 （%）

數據來源：根據國家統計局歷年《中國統計年鑒》資料整理計算

從表1中可以看出，居民的居住消費支出的比重在逐年上升，由此可以推測出，居民的居住消費的未來發展趨勢也將會是不斷增長的。居民的居住消費需求不斷的增加也意味著房地產市場有著巨大的發展空間，這種情況對個人住房消費貸款的變化也會產生相當大的影響。

二、我國個人住房消費信貸模型的建立

表 2 1997—2010年我國居民個人住房貸款余額與人均可支配收入

數據來源：根據國家統計局歷年《中國統計年鑒》資料整理計算

從表2中可以看出，我國個人住房貸款余額在逐年上升。由此可以看出，我國居民在個人住房消費的過程中，個人住房貸款存在著嚴重的逾期情況，這也對我國金融機構在個人住房消費信貸方面的貸款業務提出了新的考驗。

（一）模型建立

本文主要研究我國個人住房貸款余額與人均可支配收入之間的關系，使用一元回歸與相關性分析的計量方法，建立我國個人住房貸款余額與人均可支配收入之間的模型，為分析住房消費信貸提供依據。其中，人均可支配收入是指個人收入減除繳納的個人所得稅后的余額，是消費開支的最重要的決定性因素。

假設擬建模型：yi=α+βxi+μ

其中，yi是個人住房貸款余額，xi是人均可支配收入。

利用表2中我國居民個人住房貸款余額與人均可支配收入的部分數據統計資料，運用SPSS17.0軟件對兩者之間存在的關系進行相應的回歸分析。

回歸分析結果如下：

Y= -23485.505+4.147 xi

（-8.378） （16.513）

R2=0.958 R2=0.954 F=272.677

從回歸分析的結果來看，可決系數R2=0.958，修正R2即=0.954，意味著個人住房貸款余額的變化中有95.8%可以被該模型所解釋，擬合優度較高。

（二）模型檢驗

1.方差分析檢驗的結果（見表3）如下：

表3 Anova檢驗

自變量為人均可支配收入

ANOVA檢驗表顯示F=272.677，且p<0.001，說明自變量xi與因變量yi之間確有線性回歸關系，自變量xi能夠很好的預測因變量yi，二者的線性關系是顯著的。

2.相關性檢驗結果（見表4）如下：

表4 相關性檢驗

**.在.01水平（雙側）上顯著相關。

表4中個人住房貸款余額與人均可支配收入之間的Pearson 相關系數為0.979，兩者之間相關的雙側顯著性水平Sig.=0.000<0.01，表示在0.01的顯著性水平下二者的線性關系顯著。

三、結論分析及相關建議

由分析模型可以看出，人均收入每增加1元，個人住房貸款余額就會增加4.147億元。居民的個人住房貸款余額的這種上升趨勢，一方面說明了居民的消費觀念發生了巨大的變化，另一方面也說明了商業銀行對個人住房消費信貸風險的防范還存在不足。隨著人均可支配收入水平的逐漸提高，居民對自身的住房消費需求也是越來越高，進而也促進整個房地產市場的發展。但是，還應當采取必要的措施來避免個人住房貸款逾期行為的產生及擴大，降低我國金融機構在這方面的業務風險。

針對以上的分析，提出與結論相對應的具體建議如下。

第一，消費者要轉變消費觀念，形成健康、合理的住房消費心理，建立良好的信用意識。要加大對住房消費信貸的宣傳力度，增強居民的個人住房消費信貸的觀念。要讓居民了解，發展消費信貸是有利于刺激消費、擴大內需、促進國民經濟的穩定與發展的，可以引導居民由積累型的消費逐漸轉變成預支型的消費，樹立合理、健康、超前的消費觀念。與此同時，要提高銀行等金融部門的服務意識，向居民宣傳發展消費信貸的政策，讓居民了解辦理貸款業務的操作程序及要求；增設業務咨詢服務，減少居民的顧慮，更快、更好地接受新的消費觀念，正確引導居民的信用消費行為。

第二，建立一套完善的、科學的個人信用評價體系，降低商業銀行信貸的風險。建立完善的、科學的個人信用評價體系是降低消費信貸風險的前提。由于無法把握個人的信用，而個人住房消費信貸還款所需的時間又較長，無法控制住房消費信貸的風險，在這種情況下，對于商業銀行來說，發放貸款就要承擔由于不確定因素所帶來的違約風險。因此，我國商業銀行業更應注重事前的風險控制，運用科學的評估手段，嚴格審查個人的資信狀況，在貸款審批過程中盡可能地消除工作人員的主觀判斷，確保審批的科學性和客觀性。

參考文獻：

[1] 吳莉云．發展我國商業銀行住房消費信貸的思考[J]．現代經濟，2008，7（5）：40-41．

[2] 方秋燕．居民個人住房消費信貸模式分析[J]．經濟工作，2005，（27）：96-97.

[3] 章斌光．個人住房消費信貸中存在的問題及對策[J]．青海民族學院學報，2004，30（2）：70-73.

[責任編輯 高惠琦]