基于向量GJR-GARCHSK模型的高階矩持續與協同持續性研究

石鳳杰 江孝感

【摘要】在對單整理論和協整理論研究的基礎上，文章提出基于向量GJR-GARCHSK模型的偏度和峰度持續與協同持續的概念，并給出了偏度和峰度持續與協同持續存在的充分必要條件，同時給出了相應的理論證明。金融時間序列高階矩協同持續的研究為更好的進行動態金融風險防范與對沖提供了理論工具,使得建立在高階矩協同持續性基礎上的動態資產配置成為可能。