淺談國際項目風險管理

摘 要:隨著我國國民經濟的快速發展和經濟實力的不斷增強，國際工程項目近幾年的發展突飛猛進。但由于國際工程項目具有的長期性、復雜性、難度高等特點，以及在現今較為復雜的國際經濟形勢下，使得國際工程項目不確定性因素不斷增加，具有較大的管理風險。對大多數缺乏國際經營管理經驗的企業來說，要想在國際市場取得平穩而長遠的發展，就必須把提高風險管理意識，增強風險識別能力，采取有效地風險應對措施作為走向國際市場的必修課和重要保障。

關鍵詞:國際工程項目風險管理風險分類應對措施

中圖分類號:F284文獻標識碼:A文章編號:1674-098X(2011)08(c)-0199-02

伴隨著世界多極化、經濟全球化的深入發展，我國的工業化、信息化、城鎮化、市場化和國際化進一步深入發展，我國正在處于進一步發展的重要戰略機遇期。隨著國家對“走出去”戰略的大力實施以及我國對周邊國家的協力共建和優勢互補，對企業對外資的積極支持，國內企業也紛紛將實現轉向國外，在國際市場中積極拓展企業生存空間。

雖然國際工程承包是風險發生頻率較高的一個領域，而且一旦風險發生可能帶來巨大的損失，但任何一項工程承包項目，利潤和風險總是潛在并存的。而且正是由于風險的存在，也構成了不具備風險控制能力的企業進入的障礙。換言之，國際工程承包項目是機遇和挑戰并存，只要成功控制和預防了風險，就能夠為企業贏取預期的利潤。

國際工程項目的風險就是指當我們從事國際工程項目的市場開發、技術方案選定、設備和材料選擇、項目談判、項目執行與售后服務等活動過程中，因為不確定性使實際結果與估計或預測的結果不同，從而造成經濟上、財產上受到損失，物質上遭受破壞、損害，或者工程進度被耽擱的可能性。

對國際工程項目進行風險管理的主要目的在于，在風險事件發生前，使潛在損失最小，其次是減少憂慮及相應的憂慮價值，再次是滿足外部的附加義務(比如強制性保險及政府明令禁止的行為等);在風險事件發生后，使實際損失減小到最低程度。

1國際項目工程風險分類

國際承包工程同國內工程相比，風險要大得多。風險是導致承包商遭受嚴重經濟損失的因素。從風險的來由劃分，大致可以分為政治風險、經濟風險、技術風險和管理方面的風險。在研究招標文件或合同文件以及在實施合同過程中，承包商必須對可能遇到的風險因素有比較全面的分析和深刻的了解，才能有效地規避或利用風險。

1.1 政治風險

政治風險主要包括:征收風險、匯兌限制風險、戰爭和內亂風險、政府違約風險及延遲支付風險。其中，主要以戰爭和內亂風險表現突出。這類風險主要指東道國發生革命、戰爭和內亂，致使外商及財產蒙受重大損失，有的造成項目終止、人員撤離、設備丟棄、有的項目雖仍在進行，但戰爭和動亂已經致使工程無法施工，被迫拖期，成本提高，最終造成承包商遭受巨大損失。

1.2 經濟風險

經濟風險主要指工程建設所在地的經濟形勢和經濟實力的變化以及市場需求波動的不確定性造成的工程承包建設中的風險。經濟風險主要有以下幾個方面:

(1)物價上漲與價格調整風險。物價上漲風險是最常遇到的風險。物價上漲風險表現為多種形式，如固定總價合同，雖然投標時考慮了各種物價上漲因素，但對這些因素很可能估計不足，有時合同中沒有調價公式，或僅有外幣價格調整公式而無當地幣價格調整公式，或有關價格指數不能如實地反映情況等，有的調價方法有限制性規定等。有些承包商僅僅從工程所在國短期內的物價波動幅度來分析通貨膨脹風險，這是不妥當的，至少是不夠全面的。承包商不僅要注意工程所在國的經濟形勢，還必須掌握國際市場的各種物價浮動的趨勢。

(2)外匯風險。由于各國間貨幣匯率經常發生變化，因此在國際結算時就會出現外匯風險。自從2005年7月1日起，我國開始實行以市場供求為基、參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制度后，人民幣的匯率就開始波動起來。人民幣匯率浮動機制下企業就將面臨更多地外匯風險。因此國際工程總承包企業必須有意識的加強對影響匯率變動因素的研究和掌握，在一定程度上能夠對匯率未來的發展趨勢做出一定的預測和判斷。作為國際工程總承包企業，應根據工程的實際情況，現實環境等各種綜合因素靈活掌握與運用各種外匯風險規避措施，以達到規避外匯風險的目的。

(3)保護主義。每個國家都會制定保護其本國利益的措施。主要有:對本國和外國公司招標條件不一視同仁，有些國家規定外國公司投標價格必須比當地公司低若干個百分點才能被授標，或者必須與當地公司聯合才能參加投標，對外國公司的勞務、材料、設備的進入也附加種種限制;有些國家對本國和外國公司實行差別稅收，以保護本國利益;以及采用對外國公司強制保險的方式，以達到保護本國企業的目的。

(4)拖延付款。在國際項目承包的過程中，承包商經常會遇到這樣的問題，業主的支付能力差，資金不足，以各種形式或理由推遲支付工程進度款。盡管有些合同中已有明確規定，延遲付款應增付相應利息，但一般情況，都會把這種利率定的很低，即使支付利息，推遲付款也只對業主有利。為此，承包商在承接工程之前，應對業主的資金來源及其信譽情況作詳盡的調查了解，并在簽訂合同時采取必要的自我保護措施。

(5)保函風險。在國際承包工程中，當事一方為避免因對方違約而遭受損失，要求對方提供可靠的擔保，是國際上公認的正常保障措施。而對于我國承包商來說，對國際上的保函業務不太熟悉，很容易在這方面遭到風險損失。實際上，有些風險是由于承包商違約而造成的結果，還有一些是業主的無理索賠，甚至是欺詐行為造成的。如業主無理憑保函取款，不及時退還到期保函，加重承包商財務負擔，無條件保函風險等。

(6)墊資風險:由于國際工程項目大多缺乏基礎資料和前期研究成果，項目開發商通常要求企業配合進行項目考察，并根據情況開展一定程度的前期工作。同時，由于國際工程項目的存在一定的不確定性，項目開發商一般要求企業墊資開展項目考察、前期勘測設計及商務配合等工作，以作為勘測設計企業的前期投入，用于分擔開發商在項目運作前期的資金風險。若項目后期運作成功，則將墊資費用計入后期合同中;若項目不可行或運作不成功，則可給予補償或由企業直接承擔起前期墊資的投入。

1.3 技術風險

(1)基礎資料缺乏。目前水電國際工程主要集中在亞洲、非洲、南美洲，基本屬于發展中國家，普遍存在社會、經濟發展落后，法律、法規和制度不完善以及水文、氣象、地質、地形等基礎資料缺乏等問題。由于缺乏最基本得水文、氣象和地質資料，很多項目在前期研究室，就只能利用相似流域類比計算、鄰近區域類比推演等較為粗略的方式估算技術參數和經濟指標，從而造成項目技術參數和經濟指標存在一定的誤差，會對后期工作造成一定程度的影響。

(2)材料和設備供應:包括:質量不合格，引起返工或由于更換材料、設備拖延工期;供應不及時(包括業主提供的和承包商自己采購的)，引起停工、窩工，有時甚至引起連鎖反應。另外，設備出入關境，可能受制于企業類型和具體項目情況，在面臨較為緊急的勘測設計任務時，可能會帶來一定程度的項目風險。

(3)技術規范。技術規范要求不合理或過于苛刻，工程量表中項目說明不明確而投標時未發現，出現漏項。此外，還有供圖不及時、工程變更、外文翻譯有誤等均常常造成損失。

1.4 組織風險

組織風險是指由于項目有關各方不協調以及其他不確定性而引起的風險，包括項目組織內部的不同部門由于對項目的理解、態度和行動不一致而產生的風險。

2國際工程項目風險及應對措施

國際工程中常用的風險對策有風險回避、風險預防和減輕、風險轉移和風險自留等。把這幾種風險對策結合運用，才能提高風險管理水平。

2.1 風險回避

如果風險大到威脅項目的實施但是又沒有辦法控制，如及其嚴重的政治風險，或者是業主的資金來源不可靠等，則應采用風險回避對策，考慮放棄項目，以免造成大的損失。

2.2 風險預防和減輕

風險預防和減輕就是盡量采用技術措施或管理措施預防風險因素的出現，減少風險發生的概率，或者減輕已存在風險造成的不良后果。例如，通過項目所在國使館經商處、當地的中介代理或專門的咨詢機構了解當地的政治社會、政策法律及自然人文方面的情況，通過當地律師事務所和會計師事務所了解法律、勞工、金融、財稅方面的政策，針對可能發生的風險，盡早規劃和部署，可以有效地預防“外部環境風險”對項目實施的影響。

2.3 風險轉移

風險轉移對策是把已知的風險通過各種方式轉移給別人，以避免或降低自己的風險。風險轉移的對象可以是業主、分包商或供應商、保險公司、銀行等。以“匯率風險”為例，美元貶值的情況下，采用歐元支付或者是仍采用美元支付但在合同中將人民幣兌美元的匯率固定下來，從而把風險轉到業主身上;工程保險也是風險分散最常用和最主要的方法。現在國際上工程險種的門類已經非常豐富而且多樣，如對自然災害、意外事故、操作不當等因素導致的風險投保建筑安裝一切險，對設備材料運輸投保貨運險;對第三者人身傷害及財產損失投保第三者責任險等。

2.4 風險自留

風險和利潤是相伴的，以上幾種風險對策雖然規避或降低了風險，但是也使企業付出了財力和人力，獲利機會隨之減少。因此，在對風險做出正確分析和評估的基礎上，對于自身能夠承受的風險可以考慮風險自留。從企業內部的角度應對風險。在這種情況下，企業要制定周密的計劃，安排適當的應急措施。

在主動的風險自留以外，還有部分風險自留是被動的、非計劃性的。此類風險自留是由于無法預測、未識別、識別錯誤或決策失誤造成的，可能還沒意識到風險的存在，風險就已經發生了，因此只能通過加強應急處理機制盡可能快速地對風險做出反應和處理，減少風險的損失。

3科學管理，在安全規避中駕馭風險

國際工程承包是一項既有利潤吸引又充滿風險的事業，國際承包市場情況錯綜復雜，在豐厚利潤的背后，潛伏著種種危機，承包商要多做調查研究，通過各種渠道掌握國內外信息、工程發展動態，加強風險的管理，減緩風險，保障企業的經濟效益，找到規避風險措施，以避免和減小風險。同時，承包商還應該勇敢面對風險，在深入分析風險的原因后，利用合同條件及各種有力的其他條件將風險進行回避、控制、轉移和利用，將風險轉化為對我們有利的因素，實現企業在經營管理中盈利的目的，進而使企業在競爭激烈的國際工程市場中能夠不斷地發展和壯大。

參考文獻

[1]陳國星，蔣建新，潘雪楓，薛向前.國際承包工程項目的常見風險與防范對策，2010.

[2]何本貴，劉芳，張軍.國際工程承包風險管理淺見，2009.

[3]王珊珊.關于國際工程項目風險管理的思考，2010.