融智評級 中國對沖基金指數月報

2011年6月，共有828只私募證券投資基金入選融智·中國對沖基金指數。截至2011年6月30日，融智·中國對沖基金指數為2154.62，月漲幅0.19％。

一、短期業績表現

2011年6月，滬深300指數漲幅1.42％，而融智·中國對沖基金指數本月末收于2154.62，月漲幅0.19％，比滬深300指數回報率低1.23個百分點。融智·中國對沖基金指數今年以來下跌7.14％，較滬深300指數回報率-2.69％低4.45個百分點。

2011年6月，共有828只私募證券投資基金入選融智·中國對沖基金指數。成份基金的本月度收益率中值為0.61％。有472只成份基金月度收益率大于本指數，占比為57％；實現月度正收益的成份基金有520只，占比62.8％，成份基金中收益率最高為16.3％，最低收益率為-14.07％，相差約30個百分點。

二、中期業績表現

最近一年(2010年7月至2011年6月)，滬深300指數上漲18.77％，融智·中國對沖基金指數最近一年上漲6.62％，比滬深300指數回報率低12.15個百分點。在風險指標方面，融智·中國對沖基金指數最近一年波動率為3.34％。

三、長期業績表現

截止2011年6月末，融智·中國對沖基金指數最近兩年的總回報率為11.81％，波動率為3.82％；最近三年的回報率為31.86％，波動率為4.21％；自基期以來的回報率為115.46％，最高月回報率為17.1％，最低月回報率為-11.99％；指數成立以來；正月度回報占比60％。基期至今波動率為5.76％。圖2為融智·中國對沖基金指數自基期以來過往回報與滬深300指數的對比。