企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范分析

黃　榮

摘要：從分析企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部原因和外部原因入手，明確指出企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的具體表現(xiàn)和基本特征，并總結(jié)了積極有效地防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的作用和宏觀意義，闡明了防范和化解企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要措施，以此呼吁企業(yè)管理者高度重視企業(yè)隨時(shí)可能發(fā)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，健全和完善企業(yè)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，采取有效措施防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)預(yù)期的財(cái)務(wù)目標(biāo)。

關(guān)鍵詞：企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；防范；財(cái)務(wù)管理

所謂風(fēng)險(xiǎn)，是指人們對(duì)未來行為預(yù)期的不確定性而可能導(dǎo)致的結(jié)果與預(yù)期目標(biāo)發(fā)生的偏離程度。而企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，一般是指在未來一定時(shí)期和一定條件下從事各項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)的過程中，由于各種難以預(yù)料或難以控制的因素影響，使企業(yè)發(fā)生損失的可能性，或者說是未來預(yù)期收益的不確定性。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的存在，無疑會(huì)對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營產(chǎn)生重大影響。在現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)條件下，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)客觀存在于企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的各個(gè)環(huán)節(jié)，要完全消除風(fēng)險(xiǎn)及其影響是不現(xiàn)實(shí)的。我們只有去認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)，了解風(fēng)險(xiǎn)的特征和風(fēng)險(xiǎn)控制的過程，才能正確識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)和防范風(fēng)險(xiǎn)。

1企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因分析

1.1社會(huì)宏觀環(huán)境復(fù)雜多變是企業(yè)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的外部原因

財(cái)務(wù)管理的宏觀環(huán)境包括產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融市場環(huán)境、法律環(huán)境、資源環(huán)境、社會(huì)文化環(huán)境、政治環(huán)境等因素。這些因素存在于企業(yè)之外，但對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理會(huì)產(chǎn)生重大的影響。宏觀環(huán)境的變化對(duì)企業(yè)來說，是難以準(zhǔn)確預(yù)見和無法改變的。來自宏觀環(huán)境的不利變化必然給企業(yè)帶來財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。例如，我國一直對(duì)投資增長過快進(jìn)行控制，在今年7個(gè)月內(nèi)分別在元月16日、3月18日、4月16日和6月7日共4次提高存款準(zhǔn)備金率。隨著全球金融危機(jī)的爆發(fā)，我國物價(jià)的企穩(wěn)和回落，經(jīng)濟(jì)增長速度的下滑，央行不失時(shí)機(jī)地下調(diào)了存款準(zhǔn)備金率和銀行存貸款利率。是否還采取其他措施還要看市場的反映情況而定。如果前期的措施在近期產(chǎn)生較好的預(yù)期效果，后續(xù)的措施可能不會(huì)過于猛烈。從房地產(chǎn)業(yè)來看，國家對(duì)資金和土地的供應(yīng)已經(jīng)開始采取嚴(yán)格的措施予以控制和管理，加強(qiáng)銀行房貨政策的控制，全國的房價(jià)在今年下半年已全部回落，表明國家控制已產(chǎn)生效應(yīng)，下一步的政策會(huì)以適度控制為主。因此，企業(yè)財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)如果不能適應(yīng)復(fù)雜而多變的外部環(huán)境，必然會(huì)給企業(yè)理財(cái)帶來困難。目前，國內(nèi)諸多企業(yè)建立的財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)，由于機(jī)構(gòu)設(shè)置不盡合理，管理人員素質(zhì)不高，財(cái)務(wù)管理規(guī)章制度不夠健全，管理基礎(chǔ)工作不夠完善等原因，導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)缺乏對(duì)外部環(huán)境變化的適應(yīng)能力和應(yīng)變能力。具體表現(xiàn)在對(duì)外部環(huán)境不利變化時(shí)不能進(jìn)行科學(xué)的預(yù)見，反映滯后，措施不力，由此產(chǎn)生企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

1.2企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度不健全或財(cái)務(wù)關(guān)系不清

企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度不健全或財(cái)務(wù)關(guān)系不清是我國企業(yè)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的又一重要原因，企業(yè)內(nèi)部各部門之間及企業(yè)與企業(yè)集團(tuán)公司之間，在資金管理及使用、利益分配等方面存在權(quán)責(zé)不明、管理混亂的現(xiàn)象，造成資金使用效率低下，資金流失嚴(yán)重，資金的安全性、完整性無法得到保證。

1.3企業(yè)關(guān)聯(lián)關(guān)系處理不當(dāng)

企業(yè)集團(tuán)公司的關(guān)聯(lián)方交易在現(xiàn)代企業(yè)中是一個(gè)普遍現(xiàn)象，但在實(shí)際運(yùn)作中，若處理不當(dāng)或關(guān)聯(lián)方業(yè)務(wù)不清也會(huì)給企業(yè)帶來財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。例如，上市公司“春都”、“猴王”等，都是因集團(tuán)公司利用關(guān)聯(lián)方關(guān)系從上市公司“抽血”，占用上市公司的巨額資金，導(dǎo)致上市公司發(fā)生財(cái)務(wù)困難，最終使財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)降臨到上市公司身上。

1.4財(cái)務(wù)決策失誤導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

目前，國內(nèi)許多企業(yè)的財(cái)務(wù)決策仍然普遍存在著經(jīng)驗(yàn)決策及主觀決策現(xiàn)象，由此而導(dǎo)致的決策失誤經(jīng)常發(fā)生，從而產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。如上海中西藥業(yè)股份有限公司，因決策失誤，企業(yè)財(cái)務(wù)發(fā)生困難，從銀行和其他單位借入的84143，5萬元，有33910萬元逾期無法歸還，導(dǎo)致企業(yè)被訴訟，存款和資產(chǎn)被法院查封。企業(yè)財(cái)務(wù)決策失誤同樣是產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要原因之一。那么，要避免財(cái)務(wù)決策失誤，前提就是財(cái)務(wù)決策的科學(xué)化。

1.5企業(yè)管理者對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的客觀性認(rèn)識(shí)不足

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，只要有財(cái)務(wù)活動(dòng)，就必然存在著財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在具體工作中，我國許多企業(yè)的管理者只把防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重心只放在財(cái)務(wù)部門或財(cái)務(wù)人員的管理上，認(rèn)為只要管好用好資金，就不會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，忽視了財(cái)務(wù)部門、財(cái)務(wù)人員以外的風(fēng)險(xiǎn)管理。例如，某些企業(yè)的管理者因種種原因?qū)σ恍?duì)外擔(dān)保決策報(bào)有僥幸心理，有章不循，隨意對(duì)外部企業(yè)提供擔(dān)保，結(jié)果最終發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)，給企業(yè)造成經(jīng)濟(jì)損失。又如，某企業(yè)因長期委托銀行代收資金，結(jié)果給不法者造成可乘之機(jī)，使某些人將企業(yè)資金挪做它用或據(jù)為己有。這就是由于企業(yè)管理者缺乏風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)所導(dǎo)致的，風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的淡薄是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要原因之一。

2企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范

2.1企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基本特征

在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作中，只有充分了解企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基本特征和產(chǎn)生的原因，才能采取針對(duì)性措施，防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。歸納起來，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要具有以下幾個(gè)特征：

(1)客觀性。即企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)不以人的意志為轉(zhuǎn)移而客觀存在。企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)存在著兩種可能的結(jié)果，即實(shí)現(xiàn)預(yù)期目標(biāo)和無法實(shí)現(xiàn)預(yù)期目標(biāo)。二者必居其一，這就意味著無法實(shí)現(xiàn)預(yù)期目標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)客存在。

(2)全面性。即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在于企業(yè)財(cái)務(wù)管理的全過程并體現(xiàn)在多種財(cái)務(wù)關(guān)系上。企業(yè)的資金籌集、資金運(yùn)用、資金積累分配等財(cái)務(wù)活動(dòng)，均可能產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

(3)不確定性。即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)雖然可以事前加以估計(jì)和控制。由于影響財(cái)務(wù)活動(dòng)結(jié)果的各種因素不斷發(fā)生變化，因此事前不能準(zhǔn)確地確定財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的大小。

(4)共存性。即風(fēng)險(xiǎn)與收益并存且成正比關(guān)系。一般來說，財(cái)務(wù)活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)越大，收益也就越高。如企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)投資存在較大的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也會(huì)因投資而取得風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬。

(5)激勵(lì)性。即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在會(huì)促使企業(yè)采取措施防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理，提高經(jīng)濟(jì)效益。

2.2防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的意義

(1)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有利于保障企業(yè)財(cái)產(chǎn)的最大安全。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的后果不僅導(dǎo)致企業(yè)物質(zhì)財(cái)富的毀損，嚴(yán)重者會(huì)使相關(guān)人員承受嚴(yán)重的法律責(zé)任和精神壓力，而且會(huì)使其他員工產(chǎn)生憂慮和不信任等心理，從而嚴(yán)重影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的效率。因此，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范，造就一個(gè)安全穩(wěn)定的生產(chǎn)經(jīng)營環(huán)境，有利于保障企業(yè)和員工免于發(fā)生損失的影響。

(2)防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有利于減少?zèng)Q策的風(fēng)險(xiǎn)性。企業(yè)通過財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、衡量與預(yù)測(cè)，運(yùn)用各種控制手段對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行處理，有利于減少企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的各種風(fēng)險(xiǎn)，避免決策失誤，即使風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生也能使損失控制在預(yù)定的范圍內(nèi)。

(3)防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)。盈利是企業(yè)首要的經(jīng)營目標(biāo)，增加收入和減少支出是實(shí)現(xiàn)盈利的基本途徑。通過防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，以最小的支出達(dá)到最小的經(jīng)濟(jì)損失，有助于企業(yè)增加收入和降低支出，從而直接

增加企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。同時(shí)，在實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)過程中，加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范，及時(shí)把握風(fēng)險(xiǎn)因素，排除各種障礙，調(diào)整財(cái)務(wù)策略，為經(jīng)營目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供保證。

(4)防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有利于社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定與發(fā)展。企業(yè)是社會(huì)的組成單位，成千上萬企業(yè)致力于風(fēng)險(xiǎn)的防范，使社會(huì)也從中受益。較好地防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，有利于減少損失，提高效益，為增強(qiáng)國力和改善社會(huì)福利提供條件。同時(shí)，通過防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，使得各單位的經(jīng)濟(jì)資源利用更加有效，也有利于提高社會(huì)經(jīng)濟(jì)資源的利用程度，消除或減少由于風(fēng)險(xiǎn)帶來的社會(huì)資源的浪費(fèi)。因此，防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有利于整個(gè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定增長。

2.3防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要措施

(1)認(rèn)真分析財(cái)務(wù)管理的宏觀環(huán)境及其變化情況，提高企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)管理環(huán)境變化的適應(yīng)能力和應(yīng)變能力。財(cái)務(wù)管理的宏觀環(huán)境雖然存在于企業(yè)之外，企業(yè)無法對(duì)其施加影響，但并不是說企業(yè)面對(duì)環(huán)境變化就無所作為。為防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)對(duì)不斷變化的財(cái)務(wù)管理宏觀環(huán)境進(jìn)行認(rèn)真分析研究，把握其變化趨勢(shì)及規(guī)律，并制定多種應(yīng)變措施，適時(shí)調(diào)整財(cái)務(wù)管理政策和改變管理方法，從而提高企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)管理環(huán)境變化的適應(yīng)能力和應(yīng)變能力，降低因環(huán)境變化給企業(yè)帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

(2)建立和不斷完善財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)，以適應(yīng)不斷變化的財(cái)務(wù)管理環(huán)境。面對(duì)不斷變化的財(cái)務(wù)管理環(huán)境，企業(yè)應(yīng)設(shè)置高效的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)，配備高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人員，健全財(cái)務(wù)管理規(guī)章制度，強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理的各項(xiàng)基礎(chǔ)工作，使企業(yè)財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)有效運(yùn)行，以防范因財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)不適應(yīng)環(huán)境變化而產(chǎn)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

(3)不斷提高財(cái)務(wù)管理人員的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。要使財(cái)務(wù)管理人員明白，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在于財(cái)務(wù)管理工作的各個(gè)環(huán)節(jié)，任何環(huán)節(jié)的工作失誤都可能會(huì)給企業(yè)帶來財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)管理人員必須將風(fēng)險(xiǎn)防范貫穿于財(cái)務(wù)管理工作的始終，同時(shí)要使包括財(cái)務(wù)人員在內(nèi)的經(jīng)營管理人員樹立正確的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，從行政上、經(jīng)濟(jì)上明確其職責(zé)，并實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬制度，使風(fēng)險(xiǎn)決策的責(zé)、權(quán)、利分明，以調(diào)動(dòng)其積極性。

(4)提高財(cái)務(wù)決策的科學(xué)化水平，防止因決策失誤而產(chǎn)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)決策的正確與否直接關(guān)系到財(cái)務(wù)管理工作的成敗，經(jīng)營決策和主觀決策使決策失誤的可能性大大增加。為防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)必須采用科學(xué)的決策方法。在決策過程中，應(yīng)充分考慮影響決策的各種因素，盡量采用定量計(jì)算及分析方法并運(yùn)用科學(xué)的決策模型進(jìn)行決策。對(duì)各種可行性方案要認(rèn)真進(jìn)行分析評(píng)價(jià)，從中選擇最優(yōu)的決策方案，切忌主觀臆斷。例如，在籌資決策過程中，企業(yè)首先應(yīng)根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營情況合理預(yù)測(cè)資金需要量，然后通過對(duì)資金成本的計(jì)算分析及各種籌資方式的風(fēng)險(xiǎn)分析，選擇正確的籌資方式，確定合理的資金結(jié)構(gòu)，在此基礎(chǔ)上作出正確的籌資決策，以降低成本，減少風(fēng)險(xiǎn)。按照以上方法作出的決策，產(chǎn)生失誤的可能性大大降低，從而可以避免因財(cái)務(wù)決策失誤而帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

(5)理順企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)關(guān)系，做到責(zé)、權(quán)、利相統(tǒng)一。為防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)必須理順內(nèi)部的各種財(cái)務(wù)關(guān)系。首先，要明確各部門在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的地位、作用及應(yīng)承擔(dān)的職責(zé)，并賦予其相應(yīng)的權(quán)力，真正做到權(quán)責(zé)分明，各負(fù)其責(zé)。另外，在利益分配方面，應(yīng)兼顧企業(yè)各方利益，以調(diào)動(dòng)各方面參與企業(yè)財(cái)務(wù)管理的積極性，從而真正做到責(zé)、權(quán)、利相統(tǒng)一，使企業(yè)內(nèi)部各種財(cái)務(wù)關(guān)系清晰明了。

總之，在競爭激烈的市場經(jīng)濟(jì)條件下，由于多方面的原因，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是不可避免的。因此，每個(gè)企業(yè)在財(cái)務(wù)管理工作中，必須重視財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范工作，不斷認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)的來源和特征，正確預(yù)測(cè)、衡量財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，不斷健全和完善風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，以有效防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)創(chuàng)造最大的收益。