從會計環境看我國合并會計理論的選擇

馮蒼玉

一、合并會計理論概述

目前合并會計理論主要有母公司理論、實體理論和所有權理論。按照母公司理論，合并會計報表主要是為母公司股東和債權人服務的，強調的是母公司的股東利益，而將少數股東看作是公司集團主體的外界債權人。以這個會計主體編制的合并資產負債表中的股東權益和合并損益表中的凈利潤僅指母公司擁有和所得部分，把合并會計報表看作是母公司會計報表的延伸和擴展。美國、英國、日本等國家都運用這一理論編制合并會計報表，在《國際會計準則27號》（合并財務報表和對子公司投資的會計）中基本運用母公司理論。

而實體理論則認為，編制合并會計報表的目的是為了滿足合并主體所有股東的信息要求，而不是僅僅滿足母公司的信息需求，強調所有的股東應該同等看待，不論是多數股權還是少數股權均作為該集團內的股東，不過分強調控股公司股東的權益。即不論是主要的占統治地位的股權，還是次要的占從屬地位的股權，都同等看待，并不把少數股權看成是企業集團與外界的經濟關系。德國的法律與慣例在合并會計報表的編制中主要采用實體理論。

所有權合并理論一般是與其他合并理論結合被采用的。按照所有權理論，企業集團是以投資公司為基礎，強調編制合并會計報表的企業對另一企業的經濟活動和財務決策具有重大影響的所有權部分。按所有權理論界定合并范圍可以解決隸屬于兩個或兩個以上企業集團的公司合并會計報表的編制問題。

二、國際經濟環境對我國合并理論選擇的影響

經濟全球化和第五次企業兼并浪潮改變了整個世界。許多企業的組織規模和結構發生了變化，而且行業內的競爭格局也發生了變化———或者減少了競爭對手，或者聯合起了更強大的力量投入競爭，引起了各國經濟政策和經濟結構的重大變化。在美國，受企業兼并的影響，幾乎每一個重要工業部門，大公司的數目都在減少，美國經濟越來越受一批屈指可數的私人公司的支配，雖然美國也有完善的反壟斷法，但是面對激烈的市場競爭和各大公司的壓力，美國政府也不得不放寬反壟斷法的實施。政府牽引知名企業擠占并壟斷國際市場，已成為全球化進程中大國競爭的新態勢，誰占有更大的國際市場，誰就會在經濟全球化的過程中處于更有利的位置。面對這一趨勢，我國也應該積極扶持、鼓勵企業通過兼并聯合做大做強，在國際競爭中力保民族利益。

可見，為了在全球化的競爭中立于不敗之地，我們的政策應該是鼓勵企業兼并，迅速增強企業競爭力。因此，選擇何種合并會計理論應該考慮這一重要因素，能否促進企業的兼并，以實現政府宏觀調控的目標。母公司理論強調母公司利益，合并會計報表的編制方法主要應從母公司股東權益出發考慮，是為母公司現有的和潛在的股東權益而編制的。很顯然，母公司理論更能促進企業合并。

此外，從其他國家采用的合并會計理論來看，美國和英國的合并慣例在許多方面相似，以母公司理論為基礎，但實務中更多采用的則是所有權理論。與英美相比，德國更多的是以實體理論為基礎，但德國與其他國家不同，其企業集團是以法律主體（康采恩）的形式存在。法國的法律和慣例同時以母公司理論和所有權理論為基礎。荷蘭的合并會計實務與英國的做法十分接近。日本合并報表依據實體理論，采用權益法。可見，各國對合并理論的采用都是從各國的實際情況出發，并沒有一個統一的形成主流的做法。

三、國內環境對合并會計理論選擇的影響

我國的上市公司大部分由國有企業改制而成，國有股一股獨大是我國上市公司中的普遍現象，同時，我國的企業集團以國有大型企業為核心，以公有制為基礎，國家是最大的股東，國有企業（或國家投資公司）是母公司，為反映和維護國家在整個企業集團中的權益和地位，提供有助于企業集團在投資方向及投資規模方面進行宏觀控制的會計信息，所以應主要以母公司理論為依據，輔之以實體理論和所有權理論的某些作法。

隨著我國資本市場的逐步發展，以及民間資本和國有資本的逐漸積累，許多不同類型的資本控股集團正逐漸在資本市場上開始布點，尤其是近兩三年以來，這種趨勢已越來越明顯。據統計，在我國資本市場上浮出水面的資本集團（習慣上稱為系，如中信系、橫店系等）已經有40多個。這些資本集團通過直接或間接的手段控制若干家上市公司，每家上市公司都只不過是集團戰略部署上的一個棋子。如何真實地反映這些集團繽紛復雜、手法迷亂的經濟業務，對投資者來說尤為重要。

在一股獨大和母公司絕對控股的情況下，公司的各項經濟業務實質上都反映了母公司的意志和利益，客觀上是不考慮少數股東權益的，把少數股東視為公司債權人是非常合理的，甚至在這種股權結構下有時少數股東的權益還比不上公司的債權人。因此，對相關會計業務的處理也應該采用母公司理論，在會計上真實地反映強調母公司的股東權益，這樣才能真實地反映經濟業務的實質而非形式。對于母公司來說，能提供更相關的會計信息；對于少數股東來說，也能更清楚地明白經濟業務、資源的實質。如果采用實體理論，對所有股東一視同仁，表面上看，這是你的，那是我的，大家都有份兒，其實不然，利益是屬于控股股東的，這樣做恰恰使少數股東得到了一種“失真”的信息，不利于少數股東做出決策。

四、法律、文化、教育環境對合并理論選擇的影響

法律、文化、教育等對合并會計理論也有重大影響。母公司理論是以法定控制為基礎的，這通常是以持有多數股份和表決權（通常是50％以上）取得的，但也可以通過使一家公司處于另一家公司的法定支配下的控制協議而實現。當一家公司處于另一家公司的法定支配下時，母公司或控股公司可以完全控制子公司的財務和經營決策。所以母公司理論與現行實務中的法規較協調，或者說，現行實務中有關合并報表的法規正體現母公司理論的主要思想。

文化是一個社會、民族長期積存的精神財富，它包容了價值觀念、思維方式、道德規范、風俗習慣、語言文字等各方面的因素。會計由于它特有的技術性、藝術性，要求從事會計工作的人員必須具備一定的素質，要有相當的文化知識水平。因此，在選擇合并會計理論和方法的過程中，應該考慮會計人員能否接受、理解、掌握、運用這些理論和方法。合并理論并沒有難易優劣之分，只有適合與不適合的問題，應根據不同的情況采用不同的合并理論。所以會計人員的素質對采取何種理論并無顯著影響。

從以上分析可以看出，運用母公司理論更能滿足我國進行宏觀調控的需要，更符合我國資本市場構成的實際情況，更有利于投資者獲得相關的信息，更適合于我國的法律、文化、教育環境。