２００３—２００４年玉米市場分析與預測

祖　剛　高鴻燕

一、國內外玉米現(xiàn)狀分析

1、世界玉米現(xiàn)狀及市場分析

（1）世界玉米生產(chǎn)概況

生產(chǎn)方面，2003年世界玉米產(chǎn)量624億噸，增產(chǎn)50％；玉米產(chǎn)量占谷物總產(chǎn)量的333％。美國、中國和歐盟的產(chǎn)量占當年世界玉米總產(chǎn)量的668％，2003年美國玉米產(chǎn)量比2002年增產(chǎn)117％。

消費方面，2003年世界玉米消費63億噸，比2002年增長09％。玉米作為重要的飼料原料是畜牧業(yè)的重要支撐，2003年世界飼料用玉米占玉米消費總量的682％。美國和歐盟消費量分別為20257萬噸和4220萬噸。

庫存方面，世界玉米2003年初庫存092億噸，比2002年下降62％。玉米庫存占谷物庫存總量的254%；玉米期末庫存占當年消費量的146％。2003年，美國玉米庫存比2002年增長232％，歐盟上升22％。

（2）國際玉米市場分析

近期，受中國玉米出口審批工作暫停，出口報價停止等因素影響，國際玉米市場感受到極大的利好支持，價格快速上行，美國玉米出口出現(xiàn)新的增長點，芝加哥玉米期貨價突現(xiàn)快速反彈。市場傳言2004年中國玉米出口可能減少甚至停止，而且中國玉米出口商已經(jīng)暫停了玉米出口報價，這將給美國玉米出口帶來更多的定單，芝加哥玉米價格迅速上漲到5個月以來的最高點。美國玉米FOB價格擺脫了兩個月低迷態(tài)勢并迅速拉升到較高水平。按11月船期報價和54美元／噸大洋運費計算，美國玉米到達中國銷區(qū)的價格高達1640－1750元／噸左右，估計這一局面將延續(xù)到明年一季度。

2憊內玉米生產(chǎn)、市場分析

（1）國內玉米生產(chǎn)概況

玉米種植在我國分布很廣，南自北緯18度的海南島，北至北緯53度的黑龍江省的黑河以北，東起臺灣和沿海省份，西到新疆及青藏高原，但主要集中在東北、華北和西南地區(qū)，大致形成一個從東北到西南的斜長形玉米栽培帶，包括黑龍江，吉林，內蒙古，遼寧，河北，山西，山東，河南，陜西，四川，云南，貴州，廣西13個省區(qū)。形成了北方春播玉米區(qū)、黃淮海平原夏播玉米區(qū)、西南山地玉米區(qū)、南方丘陵玉米區(qū)、西北灌溉玉米區(qū)和青藏高原玉米區(qū)等六個玉米種植區(qū)域。

我國玉米種植面積和總產(chǎn)量僅次于美國，居世界第二位。2002年全國玉米播種面積為24634千公頃，占糧食作物播種面積的2371％；玉米產(chǎn)量為121308萬噸，比上年增長了633％，全年出口總量達到1167萬噸，較2001年增加95％。預計2003年全國玉米總產(chǎn)量將達到1145億噸，比上年增長5％。

（2）國內玉米市場分析

2003年，對于中國玉米市場來說可謂一波四折，玉米市場經(jīng)歷了幾次重大的調整：

今年入春以來，我國東北玉米產(chǎn)區(qū)遭受大面積旱情，玉米播種受到嚴重影響，后期隨著天氣狀況的逐步改善，農(nóng)民的補種工作進行的較為順利，播種玉米生長情況得到穩(wěn)定，這就抑制了新季玉米產(chǎn)量進一步下降的空間，而各地天氣情況的各異，又使得因產(chǎn)量下降而對玉米價格走強的預期波動性變化。

四月份“非典”疫情的大幅蔓延，遏制了玉米市場季節(jié)性需求的增長，階段性封閉了市場價格上行通道，目前玉米市場需求正處于逐步回暖過程。

受“非典”影響，原定上半年進行的幾次大型拍賣活動被迫延期，七、八月份拍賣活動集中，雖拍賣價格高于預期，但受拍賣數(shù)量巨大、品種質量較差等因素影響，產(chǎn)銷區(qū)市場銷售價格均出現(xiàn)不同程度跌落。

七月份受美國玉米價格下跌影響，我國玉米出口步伐受到阻礙，出口數(shù)量明顯下降。近期國際市場出口格局又有轉變，中國玉米能否抓住時機擴大出口，以此減輕國內庫存壓力，促進市場價格上行值得關注。

目前，國內玉米市場行情總體出現(xiàn)上漲，銷區(qū)市場需求數(shù)量的繼續(xù)恢復，銷區(qū)價格上漲帶動產(chǎn)區(qū)價格回升；而北方港口外貿玉米平倉數(shù)量的大幅增加、出口糧源供應緊張，則對國內玉米市場價格形成帶動效應。根據(jù)市場監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，近期國內玉米市場行情呈上漲趨勢。

3蹦諉曬龐衩咨產(chǎn)、銷售現(xiàn)狀

（1）內蒙古玉米生產(chǎn)現(xiàn)狀

玉米是我區(qū)主要農(nóng)作物之一，2002年全區(qū)糧食總產(chǎn)量為140608萬噸，其中，玉米產(chǎn)量為82152萬噸，占糧食總產(chǎn)量的584％，排在第一位。從全國來看，內蒙古屬于一個較為適合玉米種植的地區(qū)，是我國玉米帶中的一個重要省份。

——內蒙古玉米生產(chǎn)情況

玉米作為內蒙古主要的糧食作物。在過去的20年里，玉米產(chǎn)量年均增長速度達112％。可以說，玉米產(chǎn)量的激增對內蒙古糧食總產(chǎn)上升做出了重要貢獻。

玉米是我區(qū)重要的糧、飼作物，玉米產(chǎn)量在糧食總產(chǎn)量中所占比重始終居首位。全區(qū)玉米播種面積由“七五”初期的不足666萬公頃增長到2002年的1562萬公頃。玉米播種面積占糧食播種總面積由“七五”15％增長到2002年的3597％。全區(qū)玉米產(chǎn)量由1995年的5184萬噸增至2002年的8215萬噸。年均增長速度為875％。

——內蒙古玉米種植分布狀況

內蒙古地域遼闊，地形、土壤、氣候、降水等條件差異較大，全區(qū)共分三個積溫帶，即寒溫帶、中溫帶和暖溫帶，能種植玉米的為中溫帶和暖溫帶，這個地帶主要分布在內蒙古西部黃河流域及河套地區(qū)和東部西遼河平原區(qū)，地域廣闊，地下和地下水資源較豐富，土壤肥沃，氣候適宜是適合種植玉米的地區(qū)。

（2）我區(qū)玉米的銷售情況

從銷售區(qū)域來看，我區(qū)玉米平、議價銷售總量中年均只有議價糧的667％，即總銷量的166％銷往區(qū)外（主要銷區(qū)為廣東、福建、江蘇、四川、貴州、天津、湖南、廣西等沿海地區(qū)和用糧大省），其余的9333％則在區(qū)內銷售。同時，我區(qū)國有糧食倉儲系統(tǒng)通過與區(qū)外糧食倉儲系統(tǒng)進行玉米的調出和調入，來調劑區(qū)內一部分玉米的品種和庫存。玉米出口作為調劑我區(qū)玉米消費市場的另一項重要措施，尤其是我國加入WTO以后，如何千方百計地擴大出口量和出口地區(qū)，在國際市場樹立起內蒙古玉米品牌，將成為我區(qū)今后玉米銷售的一項重要任務。

從銷售行業(yè)看，我區(qū)玉米消費大體上分四塊：城鄉(xiāng)居民口糧、飼料糧、食品加工用糧和工業(yè)用糧。其中以口糧消費為主，缺乏對玉米的綜合利用，如以玉米為原料的食品加工業(yè)和現(xiàn)代玉米工業(yè)尚處于起步或空白階段；同時，我區(qū)的畜牧業(yè)還不很發(fā)達，尤其是還沒有真正地把玉米作為重要的飼料資源來開發(fā)利用。

二、2003－2004年國內外玉米市場預測

1憊際玉米市場預測

根據(jù)美國農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)，2003－2004年度世界玉米產(chǎn)量將回升，但產(chǎn)量仍低于消費量，世界玉米庫存繼續(xù)下降。由于前蘇聯(lián)和印度小麥的減產(chǎn)，飼料小麥供應減少，2003－2004年度世界玉米貿易量有所增加。世界玉米貿易狀況預測為：

一是美國增產(chǎn)、中國減產(chǎn)基本成定局，南美玉米產(chǎn)量還存在較大不確定性。美國農(nóng)業(yè)部預計中國2003－2004年度玉米產(chǎn)量為122億噸，而中國國內玉米產(chǎn)量預計數(shù)要低于美國農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)。南美巴西由于國內需求增加，玉米產(chǎn)量有望增加。阿根廷由于國際玉米價格低迷，已連續(xù)幾年玉米產(chǎn)量下滑。目前，國際玉米價格維持較高水平，阿根廷玉米播種面積也有望增加。

二是世界玉米進口需求變化不大。2003－2004年度世界玉米進口需求主要仍來自東亞，數(shù)量變化不大。由于飼料小麥進口減少，韓國玉米進口有所增加；由于國內飼料需求萎縮，日本玉米進口將減少；經(jīng)歷嚴重干旱后，加拿大飼料谷物產(chǎn)量恢復，其玉米進口也將減少；由于國內玉米生產(chǎn)減產(chǎn)、國內玉米消費增加，墨西哥2003－2004年度玉米進口有望增加。

據(jù)美國農(nóng)業(yè)部國外農(nóng)業(yè)服務局報道，預計2003/04年度全球粗糧產(chǎn)量以及消耗量均創(chuàng)歷史新高，但是期末庫存量連續(xù)5年下降，是20年來最低。庫存量／消耗量比例預計為147％，是28年來最低。這將為國際糧食價格的整體性走強提供支撐，對于國際玉米價格起到拉升作用，然而，其它糧食品種價格的上升，對于玉米市場而言僅是一種輔助，國際玉米產(chǎn)需結構的變化才是市場價格的決定性因素。預計全球消耗量增加近600萬噸，主要是由于巴西、墨西哥以及美國消耗增長。從國際玉米市場的供需情況看，后期國際市場形勢看好，對促進國際玉米市場價格走高有著積極作用。

2、國內玉米市場預測

（1）國內玉米市場需求預測

前期“非典”疫情造成飼料產(chǎn)量下降和玉米需求減少已是事實，但是其減少的程度并未達到足以使全年飼用玉米數(shù)量同比減少的程度，而只是影響飼用玉米消費量增長的幅度，但全年飼用玉米數(shù)量仍將是同比增長的。分析認為，2003年國內飼用玉米需求量為8841萬噸，同比增加168萬噸，增幅2％。預計全年配合飼料所消費玉米數(shù)量為4953萬噸，同比增加222萬噸。具體預測分析如下：

——玉米產(chǎn)量下降。據(jù)國家糧油信息中心預測數(shù)據(jù)顯示，今年我國玉米播種面積2342萬公頃，較上年減幅49％。加之春早秋澇，玉米產(chǎn)量受到嚴重影響，預計今年我國玉米產(chǎn)量僅為1145億噸，較上年減少5％。

——玉米需求增加。據(jù)有關部門統(tǒng)計，02／03年度我國飼料玉米消費量在8400萬噸，預計到03/04年度將增至9000萬噸。就在國內飼料需求大幅增加的情況下，國內玉米出口數(shù)量也明顯擴大，據(jù)海關統(tǒng)計數(shù)據(jù)，今年1—9月份我國玉米共計出口1072萬噸，預計全年出口1500萬噸左右。

——庫存調減。受產(chǎn)量下降、需求增加等因素影響，國內玉米庫存水平出現(xiàn)明顯下降，據(jù)國內權威機構預計2002／2003年度我國玉米期末庫存水平在2500萬噸左右，較上年度下降74%。

（2）影響2004年國內玉米市場走勢的主要因素

——2004年我國玉米播種預期增加。播種面積一直以來就與國家政策和農(nóng)民種植意愿密切相聯(lián)，首先看國家政策。10月21日，溫家寶總理主持召開國務院常務會議，確定明年將采取更直接、更有力、更明確的綜合性政策措施，增加農(nóng)民收入、保護和提高糧食生產(chǎn)能力。在國內糧食庫存水平逐年降低的情況，保證糧食生產(chǎn)能力、保持國有儲備充足關系到國家社會穩(wěn)定，國家將有意增加對糧食的播種面積。其次看農(nóng)民種植意愿。今年我國玉米市場價格出現(xiàn)上漲，這將刺激產(chǎn)區(qū)農(nóng)戶提高明年玉米播種面積。時下，業(yè)內廣泛提及糧食供求將出現(xiàn)“拐點”，作為未來的一種預測，現(xiàn)在無法驗證，如果明年玉米播種面積增加，玉米產(chǎn)能提高將會減弱對玉米供求出現(xiàn)“拐點”的預期，市場價格將不存在暴漲的可能。

——中國玉米出口活動將會繼續(xù)。近日，國家財政部發(fā)布關于2004年出口退稅政策的決意，在其它行業(yè)出口退稅額度均下調的情況下，國家將維持或提高農(nóng)產(chǎn)品出口退稅標準，這從某種程度上說明國家將有意對農(nóng)業(yè)進行扶持，增強我國農(nóng)產(chǎn)品的國際競爭力，玉米作為主要農(nóng)產(chǎn)品勢必首當其沖。目前，國內玉米供給依然充足，價格大幅上漲有其階段性的特殊原因，后期隨著銷區(qū)供給的不斷充足，產(chǎn)銷區(qū)市場價格必將回到一個合理區(qū)域。在地域、價格均在優(yōu)勢的情況下，中國不會放棄辛辛苦苦建立起的玉米出口市場。出口活動的繼續(xù)進行，有助于調整國內玉米市場供求狀況，促進玉米經(jīng)濟發(fā)展，對市場價格起到強有力的支持作用。

——產(chǎn)銷區(qū)玉米運輸將更加便捷。最近，鐵道部發(fā)布規(guī)定指出，糧食問題是關系國家安全、國計民生和社會穩(wěn)定的大事，是黨中央、國務院十分關心和高度重視的帶有全局性、根本性的重大戰(zhàn)略問題。當前正值糧食銷售旺季。要把糧食運輸作為鐵路運輸工作的重中之重，精心組織，狠抓落實。要建立并嚴格落實糧食運輸責任制，主要領導親自部署、全面負責，分管領導分兵把口、具體負責。要確保運力支持，在計劃審批、配空、裝車、掛運、送達等各個環(huán)節(jié)上堅挺優(yōu)先安排。從鐵道部的這份規(guī)定我們可以看出，國家意在提高產(chǎn)銷區(qū)的市場連接，使銷區(qū)市場可以有效的得到產(chǎn)區(qū)的供貨補給，這將減弱銷區(qū)市場因產(chǎn)區(qū)運輸不暢而導致的價格暴漲情況的出現(xiàn)。

綜合來看，雖然目前我國玉米市場發(fā)展環(huán)境已經(jīng)得到明顯改善，但并沒有達到供不應求的程度，市場供應依然充足。現(xiàn)階段市場上的利好因素已經(jīng)在價格上漲過程中逐步得以體現(xiàn)，價格再度大舉攀升的可能性較弱，而在基本面的支持下，市場價格又不具備大幅跌落的可行性。預計未來我國玉米市場價格總體走勢將保持穩(wěn)定。