綠色金融發(fā)展現(xiàn)狀與優(yōu)化路徑研究

王婧一

綠色金融是推動(dòng)地方經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的重要舉措。徐州市為了優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、保護(hù)生態(tài)環(huán)境、完善金融體系，大力推動(dòng)綠色金融的發(fā)展，但仍存在信息披露不足、綠色金融產(chǎn)品種類單一、市場參與主體活力不足等問題，因此提出建立信息共享平臺(tái)、創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品、激發(fā)供需主體活力等策略，借以優(yōu)化綠色金融的發(fā)展路徑，促進(jìn)徐州經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展。

根據(jù)中央財(cái)經(jīng)大學(xué)綠色金融國際研究院發(fā)布的《中國地方綠色金融發(fā)展報(bào)告（2021）》可知，徐州市處于長三角城市群的邊緣地帶，排名處于第一梯隊(duì)的末端，綠色金融發(fā)展水平有待提升。本文結(jié)合徐州市的經(jīng)濟(jì)社會(huì)現(xiàn)狀，對(duì)徐州市大力發(fā)展綠色金融體系的必要性和可行性進(jìn)行深入分析，說明具體的發(fā)展問題與發(fā)展困境，提出具有可行性的解決方案。

一、徐州綠色金融發(fā)展的必要性

（一） 產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的需要

作為江蘇省的主要產(chǎn)煤基地，徐州擁有豐富的礦產(chǎn)資源。一直以來，采礦業(yè)在徐州市GDP中占有極大比重，對(duì)徐州的經(jīng)濟(jì)發(fā)展起到了顯著的推動(dòng)作用。由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)資源依賴性較高，過度開采導(dǎo)致煤炭等礦產(chǎn)資源儲(chǔ)備大幅下降，嚴(yán)重威脅到資源型產(chǎn)業(yè)的生存，城市的經(jīng)濟(jì)發(fā)展呈下降趨勢(shì)。如圖所示，在2014年之前，徐州主要側(cè)重于倚重第二產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，第一、第三產(chǎn)業(yè)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動(dòng)作用較弱。盡管在2014年之后第三產(chǎn)業(yè)的占比逐漸攀升，但由于工業(yè)長期以來一直是拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要?jiǎng)恿Γ?jīng)濟(jì)增長率隨著第二產(chǎn)業(yè)的衰退逐漸放緩。

在過去較長的一段時(shí)間里，礦產(chǎn)資源的開發(fā)與利用都是徐州市經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要支柱，徐州市將礦產(chǎn)資源開發(fā)量、完成礦產(chǎn)資源調(diào)撥任務(wù)作為目標(biāo)，以追求數(shù)量上的增長為主。但當(dāng)煤炭資源消耗殆盡時(shí)，便無法再依附于原有的支柱產(chǎn)業(yè)發(fā)展生產(chǎn)。因此，為實(shí)現(xiàn)城市經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展，必須深耕綠色金融，發(fā)揮金融體系在市場中的資源配置作用，引導(dǎo)資金流入綠色產(chǎn)業(yè)，促進(jìn)環(huán)保節(jié)能行業(yè)發(fā)展，改善徐州市內(nèi)企業(yè)單一的現(xiàn)狀，同時(shí)限制對(duì)高污染行業(yè)的資金投入，控制其發(fā)展規(guī)模，迫使傳統(tǒng)落后產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)綠色轉(zhuǎn)型。

（二）保護(hù)生態(tài)環(huán)境的需要

由于缺乏資源節(jié)約和生態(tài)保護(hù)意識(shí)，長期以犧牲環(huán)境為代價(jià)追求經(jīng)濟(jì)增長，徐州的生態(tài)環(huán)境日益惡化。開采和燃燒煤炭所產(chǎn)生的粉塵、SO2、NO2等污染物造成了嚴(yán)重的空氣污染，同時(shí)，高強(qiáng)度礦業(yè)資源開采形成了大面積的沉陷區(qū)、采空區(qū)，地表植被遭到嚴(yán)重破壞，水土流失嚴(yán)重，地下水被污染。針對(duì)礦區(qū)帶來的嚴(yán)峻的生態(tài)問題，徐州市過去采取的是政府直接干預(yù)的方式，強(qiáng)制關(guān)停礦區(qū)，在原址上建設(shè)生態(tài)保護(hù)區(qū)，并為失業(yè)礦工提供補(bǔ)貼。對(duì)環(huán)保基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)和對(duì)失業(yè)人員的補(bǔ)貼產(chǎn)生了巨額支出，加重了政府的財(cái)政負(fù)擔(dān)。綠色金融可以通過完善頂層設(shè)計(jì)，優(yōu)化綠色資源配置，從根本上改善生態(tài)環(huán)境。金融機(jī)構(gòu)通過對(duì)政府信用提供擔(dān)保，吸引社會(huì)資本加入生態(tài)區(qū)的建設(shè)和保護(hù)中，在緩解政府財(cái)政負(fù)擔(dān)的同時(shí)增加了生態(tài)的內(nèi)在價(jià)值，真正實(shí)現(xiàn)從“綠水青山”到“金山銀山”的轉(zhuǎn)變。

（三）完善金融體系的需要

由于處于長三角城市群和京津冀城市群的邊緣地帶，不在金融業(yè)發(fā)達(dá)地區(qū)的輻射范圍之內(nèi)，加上經(jīng)濟(jì)長期由工業(yè)帶動(dòng)發(fā)展，徐州的金融體系相對(duì)比較落后。金融業(yè)若要謀求長期的可持續(xù)發(fā)展，就需要將投融資的重心轉(zhuǎn)移到綠色環(huán)保企業(yè)上。充足的資金支援綠色企業(yè)的長期發(fā)展，從而帶動(dòng)金融機(jī)構(gòu)持續(xù)盈利，實(shí)現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)與企業(yè)共贏局面，進(jìn)一步分散生態(tài)環(huán)境變化對(duì)金融體系造成的沖擊，提高其風(fēng)險(xiǎn)防范能力，實(shí)現(xiàn)金融業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

二、徐州綠色金融發(fā)展問題

（一）產(chǎn)品種類單一，規(guī)模較小

目前徐州市金融產(chǎn)品的發(fā)行以綠色信貸、綠色債券和綠色基金為主。其中綠色信貸雖然作為構(gòu)成綠色金融的主體，但其發(fā)行規(guī)模并不大。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)可知，截至2021年6月，徐州市綠色信貸余額為513.6億元，僅占全省綠色信貸余額的3.6%；綠色債券發(fā)行量不足，尤其是企業(yè)綠色債券處于起步階段，僅有徐州市新盛投資控股集團(tuán)發(fā)行的首只6億元企業(yè)債券，資金規(guī)模小，流動(dòng)性較弱；綠色基金起步晚，現(xiàn)有的綠色基金如綠色建材基金均未上市，說明當(dāng)前徐州市的綠色基金規(guī)模較小，無法對(duì)綠色企業(yè)提供足夠的資金支持。

（二）政策剛性不足

政策剛性不足是當(dāng)前徐州市綠色金融發(fā)展過程中存在的核心問題，雖然徐州市一直在大力發(fā)展綠色金融產(chǎn)業(yè)，不斷提供利好的綠色金融發(fā)展政策，對(duì)綠色金融機(jī)構(gòu)和相關(guān)企業(yè)提供稅收補(bǔ)貼和財(cái)政補(bǔ)貼，并積極申報(bào)綠色金融改革創(chuàng)新試驗(yàn)區(qū)，但其中大部分項(xiàng)目和規(guī)劃都處于計(jì)劃階段，尚未全面實(shí)施，簡而言之，徐州市尚未形成完善的綠色金融體系，許多企業(yè)仍在觀望，不愿意做第一個(gè)開展綠色金融轉(zhuǎn)型的企業(yè)。

（三）綠色理念缺乏

綠色理念是新發(fā)展階段提出的五大新發(fā)展理念之一，也是我國實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展要達(dá)到的基本條件之一，企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)都是綠色金融體系建設(shè)的重要主體，而對(duì)于大部分企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)來說，都缺乏綠色發(fā)展理念和意識(shí)。作為經(jīng)濟(jì)組織的企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)，往往是以盈利為第一目的，缺乏長遠(yuǎn)的目標(biāo)和愿景，而綠色金融體系的建設(shè)就意味著改變，環(huán)境改變之后自己是否依然可以盈利是不確定的，這是很多企業(yè)缺乏綠色理念，不愿意主動(dòng)參與綠色金融體系建設(shè)的根本原因。

三、徐州市綠色金融體系的優(yōu)化路徑

（一）建立綠色信息共享平臺(tái)，完善披露制度

首先，依靠互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等金融科技建立綠色信息管理系統(tǒng)，匯總綠色企業(yè)、綠色產(chǎn)品等相關(guān)信息，構(gòu)建徐州市的綠色金融信息庫。同時(shí)強(qiáng)化政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)之間的關(guān)聯(lián)度，做到數(shù)據(jù)的實(shí)時(shí)共享，消除三方之間的信息不對(duì)稱。其次，統(tǒng)一對(duì)信息披露的評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)建綠色產(chǎn)業(yè)的評(píng)價(jià)體系，通過對(duì)企業(yè)的綠色發(fā)展?fàn)顩r評(píng)分并與統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行對(duì)照，便于金融機(jī)構(gòu)以及投資者選擇風(fēng)險(xiǎn)低、信用好的綠色企業(yè)，從而降低金融機(jī)構(gòu)信息搜索成本，減小逆向選擇的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）注重創(chuàng)新發(fā)展，拓展綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)

面對(duì)綠色金融產(chǎn)品單一、規(guī)模較小的現(xiàn)狀，徐州市應(yīng)加大對(duì)創(chuàng)新發(fā)展的重視力度，積極研發(fā)更多綠色信貸產(chǎn)品，以進(jìn)一步拓寬綠色金融服務(wù)范圍，提升企業(yè)對(duì)綠色金融產(chǎn)品和金融服務(wù)的接受程度，此外，市政府還可以設(shè)立政府引導(dǎo)資金，鼓勵(lì)社會(huì)資本成立各類綠色產(chǎn)業(yè)擔(dān)保基金，為綠色信貸和綠色債券支持的項(xiàng)目提供擔(dān)保。

為進(jìn)一步拓寬市場范圍，在創(chuàng)新產(chǎn)品服務(wù)時(shí)，還可以從基金主體的角度出發(fā)，充分考慮基金主體需求，將綠色金融產(chǎn)品與金融服務(wù)進(jìn)一步細(xì)分化，落實(shí)到具體的產(chǎn)品上，如植被修復(fù)、大氣治理等等，既可以更好地契合基金主體需要，也可以使更多基金主體參與進(jìn)來，切實(shí)拓寬服務(wù)范圍。

（三）激發(fā)供需主體活力，實(shí)現(xiàn)雙主體雙調(diào)控

一是要激發(fā)綠色金融供給方的積極性。綠色金融機(jī)構(gòu)作為綠色金融市場的重要供給方，激發(fā)其積極性，使其主動(dòng)參與綠色金融體系建設(shè)是推動(dòng)徐州市綠色金融發(fā)展的重要途徑。政府要進(jìn)一步提高綠色金融市場活力，就需要抓住主要矛盾，從綠色金融機(jī)構(gòu)入手，出臺(tái)相關(guān)政策，對(duì)綠色金融機(jī)構(gòu)加以補(bǔ)貼，對(duì)其他金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行正向引導(dǎo)，以使金融機(jī)構(gòu)首先融入綠色金融體系，進(jìn)而帶動(dòng)更多企業(yè)進(jìn)入綠色金融體系，以推動(dòng)綠色金融體系的建設(shè)與發(fā)展。除此之外，政府部門還要注重對(duì)民間力量的挖掘，鼓勵(lì)民間投資，拓寬企業(yè)融資渠道，政府部門可以進(jìn)一步簡化民間資本在綠色金融體系中的融資手續(xù)，引導(dǎo)尋求綠色轉(zhuǎn)型的企業(yè)獲取民間投資，從而給得不到金融機(jī)構(gòu)支持但又積極開展綠色轉(zhuǎn)型的企業(yè)提供一條新的融資渠道，避免其因長期得不到經(jīng)濟(jì)支持而喪失轉(zhuǎn)型動(dòng)力。

二是要盡可能挖掘?qū)G色金融的需求。一方面，政府應(yīng)對(duì)綠色產(chǎn)業(yè)給予稅收減免、財(cái)政貼息等政策，同時(shí)鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)為大型綠色企業(yè)提供優(yōu)惠貸款等融資支持，促使其充分發(fā)揮引領(lǐng)帶頭作用，形成綠色產(chǎn)業(yè)的集聚，引發(fā)更大的融資需求。另一方面，政府可以通過媒體網(wǎng)絡(luò)等形式，宣傳綠色消費(fèi)理念，出臺(tái)激勵(lì)約束制度，鼓勵(lì)居民購買綠色消費(fèi)產(chǎn)品，養(yǎng)成綠色消費(fèi)習(xí)慣。此外，通過對(duì)商業(yè)銀行推出的綠色信貸、綠色債券等金融產(chǎn)品的補(bǔ)貼，降低其投資成本，刺激居民積極使用綠色金融產(chǎn)品。

（四）注重宣傳引導(dǎo)，強(qiáng)化政策剛性和綠色理念

為解決政策剛性不足的問題，徐州市應(yīng)當(dāng)加大對(duì)法律保障的重視程度，進(jìn)一步完善相關(guān)法律法規(guī)，進(jìn)一步提高政策剛性，切實(shí)為企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)提供制度保障。相關(guān)機(jī)構(gòu)還需要進(jìn)一步提高政策的針對(duì)性，所出臺(tái)的政策要能夠切實(shí)解決相關(guān)問題。如針對(duì)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)缺乏綠色理念，自身積極性不足的問題，政府機(jī)構(gòu)就需要抓住該問題的客觀因素，出臺(tái)相關(guān)人力資源扶持政策，切實(shí)解決客觀問題，為企業(yè)和機(jī)構(gòu)創(chuàng)造一個(gè)良好的客觀環(huán)境，使其更愿意參與到綠色金融體系的建設(shè)活動(dòng)中來。

四、結(jié) 語

綜上所述，結(jié)合徐州市經(jīng)濟(jì)發(fā)展現(xiàn)狀可知，徐州市發(fā)展綠色金融體系是可行且必要的。基于此，本文圍繞徐州市綠色金融體系發(fā)展過程中存在的問題提出完善信息披露制度、拓展綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)等四點(diǎn)具體建議，以期為徐州市經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供一定理論參考。