美碩科技(301295) 申購代碼301295 申購日期6.15

發行概覽：本次擬公開發行股票數量為1800萬股，不低于發行后公司總股本的25%。募集資金在扣除發行費用后，將投資于以下項目：繼電器及水閥系列產品生產線擴建項目、研發中心建設項目、補充流動資金。

基本面介紹：公司主營業務為繼電器類控制件及其衍生執行件流體電磁閥類產品的研發、生產及銷售，產品主要包括通用繼電器、汽車繼電器、磁保持繼電器、通訊繼電器及流體電磁閥等，應用于家用電器、智能家居、汽車制造、智能電表、工業控制和通訊設施等領域。

核心競爭力：公司經過多年的發展，積累了豐富的產品品種，擁有了成熟的繼電器制造工藝，形成了視品質、服務、信譽為生命的公司文化。公司憑借著在產品研發、設備開發和制造等方面的長期投入，產品已在中高端市場占據一定的市場地位，與下游知名家電廠商美的集團、奧克斯、TCL建立較為穩定的長期合作關系。通過與優質客戶的深度合作，公司得到快速成長，并且借助其在行業內建立了良好的口碑和聲譽，為公司在競爭中取得優勢地位奠定基礎。

公司中高層管理人員大多具有十余年的繼電器行業技術積累和豐富的管理經驗。經過多年的質量和環境管理體系建設，現已通過ISO9001、ISO14001和IATF16949三大體系認證，同時消化吸收國內外先進企業管理經驗的基礎上，形成了有自身特色的、較為完善的經營管理制度和內部控制制度。公司全面啟用MES、ERP和PLM管理系統，從供應商開發、原材料采購、生產現場管理、庫存管理、質量檢測到產品交付、客戶使用信息反饋等全方位進行全過程的精確控制，確保公司高效運營。

公司通過通用產品型號進行大規模推廣，積累市場知名度形成品牌形象，掌握充足的行業知名客戶資源，通過通用產品銷售，成功進入其供應商體系，后續進一步推廣流體電磁閥、磁保持繼電器等新型產品型號。例如：①公司通過通用繼電器等常規產品進入美的集團、松下集團等知名客戶供應商體系。同時，利用現有資源開發新產品，流體電磁閥產品目前也已經進入試樣階段；②下游行業大多都在進行多領域布局，美碩科技利用自身客戶資源，2021年開始大力推廣磁保持繼電器產品。

募投項目匹配性：公司本次募集資金投資項目圍繞主營業務進行。“繼電器及水閥系列產品生產線擴建項目”的實施，可以在擴大原有家用繼電器規模的同時，向新能源、5G通訊、磁保持繼電器和水閥方向擴展，符合公司整體經營發展戰略；“研發中心建設項目”的實施，有助于公司提升研發創新實力，提高技術水平。隨著上述募集資金投資項目的投產，公司經營業績有望實現持續增長，市場競爭力亦將得以提升。

風險因素：與發行人相關的風險、與行業相關的風險、其他風險。

（數據截至6月9日）