新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險內(nèi)控管理工作實踐探究

李 菲 內(nèi)蒙古巴音新能源有限公司

全球氣候變化的威脅與能源危機的不斷加劇促進了我國大力發(fā)展新能源行業(yè)。發(fā)展初期，國家補貼政策對新能源產(chǎn)業(yè)的扶持力度較大，誠然，我國新能源產(chǎn)業(yè)起步較晚，發(fā)展周期較長，技術(shù)也不成熟，部分新能源企業(yè)的資金回籠需要時間，且回報并不理想，加上市場推廣難度大，部分中小企業(yè)融資壓力大等因素，導(dǎo)致新能源企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險加大。據(jù)此，本文以新能源企業(yè)財務(wù)分析內(nèi)控管理工作為研究方向，旨在為我國新能源企業(yè)財務(wù)管理提供理論指導(dǎo)與幫助。

一、新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險概述

(一)財務(wù)風(fēng)險的內(nèi)涵

當(dāng)前，我國學(xué)術(shù)界及理論界尚未對財務(wù)風(fēng)險的定義形成統(tǒng)一，多以廣義及狹義兩類闡釋相關(guān)理論及概念。當(dāng)前我國學(xué)術(shù)界對于財務(wù)風(fēng)險的狹義界定主要認(rèn)為財務(wù)風(fēng)險是指因企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)的不穩(wěn)定導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營、生產(chǎn)階段中產(chǎn)生不可預(yù)知的風(fēng)險及危機，并由此產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。具體表現(xiàn)為企業(yè)財務(wù)杠桿引發(fā)企業(yè)生產(chǎn)、管理等問題，導(dǎo)致企業(yè)無法按期償還企業(yè)負(fù)債引發(fā)的財務(wù)風(fēng)險，甚至?xí)?dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)；從廣義視角來看，財務(wù)風(fēng)險并非企業(yè)經(jīng)營財務(wù)數(shù)據(jù)及財務(wù)指標(biāo)的單一反映，而是在企業(yè)各方面都充斥著不確定性因素，這種不確定性因素對企業(yè)的發(fā)展造成不利影響。廣義的財務(wù)風(fēng)險實際上是指企業(yè)未來的經(jīng)營業(yè)績不符合企業(yè)的期望目標(biāo)。從表征來看，風(fēng)險相互聯(lián)系但又相互獨立，但其最終的效果是以財務(wù)風(fēng)險的方式影響著企業(yè)經(jīng)營。因此，在企業(yè)的經(jīng)營中，最大的問題就是財務(wù)風(fēng)險。財務(wù)風(fēng)險的直接根源在于企業(yè)的財務(wù)結(jié)構(gòu)和資本的缺乏，而風(fēng)險根源在于企業(yè)的融資能力。綜上，財務(wù)風(fēng)險對于企業(yè)可持續(xù)發(fā)展及市場戰(zhàn)略具有深刻影響，如想完全杜絕財務(wù)風(fēng)險，就必須采取各種管理手段及運用各種政策，從而不斷地降低財務(wù)風(fēng)險。

(二)新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的特點

新能源泛指可再生能源，當(dāng)前我國新能源企業(yè)主要以太陽能、核能、潮汐能、風(fēng)能等為主，主要特點都是從自然界中獲取及開發(fā)新能源，部分企業(yè)主要涉及如風(fēng)力發(fā)電機、水輪機、風(fēng)機、發(fā)電機等，或在太陽能熱水器、儲能電池、動力電池、硅片、電動引擎、電動汽車等領(lǐng)域發(fā)展。當(dāng)前，新能源產(chǎn)業(yè)已成為國內(nèi)最受歡迎的戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)，相對于其他傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，新能源產(chǎn)業(yè)在政府和社會的支持下快速發(fā)展。誠然，新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險較比其他領(lǐng)域而言，也存在著較大差異，具體如下：

1.客觀性

新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險存在較強的客觀屬性。從本質(zhì)角度來看，新能源產(chǎn)業(yè)作為新型產(chǎn)業(yè)，任何企業(yè)都想在新型領(lǐng)域中長足發(fā)展，但從行業(yè)特點來看，新能源產(chǎn)業(yè)具有發(fā)展緩慢且伴隨著非人力所不可控的財務(wù)風(fēng)險發(fā)生。如競爭對手的變化、行業(yè)環(huán)境的變化等都導(dǎo)致新能源領(lǐng)域財務(wù)風(fēng)險具有較強的客觀性。

2.穿透性

新能源企業(yè)存在的財務(wù)風(fēng)險無處不在，如企業(yè)融資活動、經(jīng)營活動都存在著財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)投資行為既要考慮到管理者的投資決策的科學(xué)性，又要考慮到外部環(huán)境的變化。融資行為與企業(yè)的資金結(jié)構(gòu)密切相關(guān)，如果企業(yè)的籌資方式不正確、不規(guī)范，勢必會導(dǎo)致企業(yè)的資金鏈斷裂；企業(yè)經(jīng)營活動不僅要進行現(xiàn)金管理，還要進行業(yè)務(wù)管理，一旦某工作節(jié)點出問題，就會影響到其它工作，從而產(chǎn)生連鎖效應(yīng)。

3.復(fù)雜性

新能源企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險受多種因素的影響，有時并非是單一的業(yè)務(wù)活動造成的，而是多種活動的交互作用，量變產(chǎn)生質(zhì)變，在諸多因素的作用下，財務(wù)風(fēng)險所導(dǎo)致的負(fù)面結(jié)果也朝多元化趨勢發(fā)展，如資本結(jié)構(gòu)的不合理、產(chǎn)品的利潤、資金的短缺等，都會對企業(yè)造成很大的危害；融資難，負(fù)債高，產(chǎn)品滯銷，企業(yè)經(jīng)營困難等。所以，新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險具有難以預(yù)測、難以控制、難以應(yīng)對的復(fù)雜性。

二、新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制現(xiàn)狀

(一)宏觀環(huán)境復(fù)雜多變

改革開放至今，我國社會經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型與升級催化了我國各領(lǐng)域企業(yè)的飛速發(fā)展，企業(yè)面臨的競爭環(huán)境也越來越激烈。同時我國的宏觀經(jīng)濟形勢也存在瞬息萬變的特點，如無法準(zhǔn)確分析和掌握產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢，極易造成巨大的財務(wù)風(fēng)險，從而導(dǎo)致企業(yè)在激烈的市場競爭中被淘汰。在當(dāng)前的經(jīng)濟形勢下，我國新能源產(chǎn)業(yè)的發(fā)展還處于初級階段，雖然近年來我國出臺若干政策對新能源企業(yè)產(chǎn)生了很大的推動作用，同時也給新能源企業(yè)提供了新的發(fā)展機會。但由于政府政策的不確定性，且隨時都有可能改變，所以，企業(yè)在解決這些問題時，不可避免地要面對更大挑戰(zhàn)。加之隨著人們的環(huán)保意識越來越強，對環(huán)境的需求也越來越大，新能源相關(guān)行業(yè)價格波動越來越大，這就給新能源企業(yè)發(fā)展空間造成影響。

(二)籌資金額大、時間長、風(fēng)險高

作為剛剛進入這個新興產(chǎn)業(yè)的企業(yè)，在初期就會有大量的資金，而這些資金的大部分都是在新技術(shù)的研究和基礎(chǔ)建設(shè)上，對于中小規(guī)模企業(yè)，巨大的資金無法在短期內(nèi)籌集。此外，新能源研究計劃本身又充滿不確定性，這一現(xiàn)象使得投資資金將會面臨很大的風(fēng)險。所以，在選擇投資或融資時，必須慎重抉擇，認(rèn)真考察，要對一項投資項目進行全面考察，杜絕單渠道的信息獲取，從而減少財務(wù)風(fēng)險。

(三)關(guān)鍵技術(shù)缺乏競爭力，前期投資要求高

新能源產(chǎn)業(yè)在國內(nèi)起步較晚，許多方面都還不完善，只能依靠自己的努力，所以發(fā)展速度并不快。盡管我國企業(yè)在新能源企業(yè)管理及生產(chǎn)上積極探索與研究，但在財務(wù)管理上仍與國際頂尖企業(yè)存在著較大的差距。其差距主要體現(xiàn)在企業(yè)的核心競爭力以及缺乏專業(yè)技術(shù)人才。例如：我國汽車制造企業(yè)在質(zhì)量、成本管理等方面，與國際上的先進水平相比，仍有很大的差距，有待進一步提高。這就導(dǎo)致了，不管是自己研究，還是跟世界接軌，都要花費大量的資金。

三、新能源企業(yè)財務(wù)風(fēng)險內(nèi)控管理優(yōu)化建議

(一)優(yōu)化企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)

企業(yè)資本結(jié)構(gòu)與企業(yè)償債能力及融資風(fēng)險有著密切的關(guān)系，如企業(yè)資本結(jié)構(gòu)缺乏完善性及負(fù)債高，勢必會導(dǎo)致企業(yè)在運營及生產(chǎn)中出現(xiàn)財務(wù)問題。誠然，如企業(yè)擁有大量資金，進而會出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)緩慢、效率低下等問題。文章認(rèn)為新能源企業(yè)要想實現(xiàn)資本結(jié)構(gòu)最佳化，首先要優(yōu)化企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率。從行業(yè)角度來看，新能源企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率一直處于中等偏上，在新能源行業(yè)快速發(fā)展時期下，企業(yè)應(yīng)當(dāng)適當(dāng)提高自身資產(chǎn)及負(fù)債水平，通過增加融資杠桿實現(xiàn)大規(guī)模的發(fā)展。同時，針對于中小型新能源企業(yè)，其正處于需要大量資金發(fā)展的保障階段，如太過保守的流動負(fù)債，會導(dǎo)致企業(yè)失去發(fā)展的動力，無法在當(dāng)前的新能源發(fā)展最佳時間內(nèi)迅速發(fā)展，因此，中小型新能源企業(yè)應(yīng)結(jié)合自身實際情況，綜合資金流動性及資產(chǎn)負(fù)債，適當(dāng)增加流動負(fù)債的比重。對新能源企業(yè)來說，除通過融資之外，還可以通過發(fā)行具有企業(yè)特點的低碳股份、債券來提高其節(jié)能減排和環(huán)境保護意識，提高資金籌集效率的同時，可在社會上形成積極向上帶動環(huán)保產(chǎn)業(yè)的企業(yè)良好形象，以此加強該企業(yè)的社會信任度，對企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展有所裨益。此外，考慮到新能源企業(yè)的固定資產(chǎn)投資數(shù)額巨大，資金回款周期長，合理利用融資租賃和售后回租是一種行之有效的方式，對于大型的環(huán)境處理設(shè)備以及新建電廠使用的大型發(fā)電設(shè)備等，通過融資租賃形式購買，可以緩解企業(yè)資金緊張，降低企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。

(二)實施精細(xì)化管理

當(dāng)前，我國新能源企業(yè)經(jīng)營管理仍存在“粗放”型管理方式，具體表現(xiàn)為存在許多層次、權(quán)力和職責(zé)不清等問題。所謂精細(xì)化管理，即讓員工將自身工作做到最好，將具體任務(wù)細(xì)化到個體身上，實現(xiàn)更好的控制企業(yè)的發(fā)展，讓每個人都能分清責(zé)任，如出現(xiàn)問題，可幫助企業(yè)識別風(fēng)險源。同時，精細(xì)化管理作為當(dāng)前我國企業(yè)管理方式中的主流方法之一，可打通企業(yè)內(nèi)部協(xié)調(diào)性及降低企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。對此，新能源企業(yè)應(yīng)從整體角度出發(fā)，通過改善企業(yè)治理結(jié)構(gòu)、人員結(jié)構(gòu)及市場戰(zhàn)略，在現(xiàn)有的戰(zhàn)略規(guī)劃上進行重組與完善，以此實現(xiàn)減少財務(wù)風(fēng)險發(fā)生的可能性。精細(xì)化管理的關(guān)鍵在于充分挖掘員工潛能，從而實現(xiàn)工作最大收益。在確定了“以人為中心”的經(jīng)營理念之后，應(yīng)從“功能”向“過程”轉(zhuǎn)變。首先，要確定具體的目標(biāo)，沒有明確的目標(biāo)，后續(xù)的工作是無法進行，通過對工作人員工作進行合理控制，當(dāng)管理人員制定目標(biāo)后，引導(dǎo)工作人員實現(xiàn)目標(biāo)。其次，企業(yè)必須加強對員工工作方式的培養(yǎng)，提高工作效率、質(zhì)量，建立一套科學(xué)的評價體系，動態(tài)監(jiān)控和監(jiān)控員工的工作，減少各個環(huán)節(jié)發(fā)生的問題。

(三)建立財務(wù)風(fēng)險評估與預(yù)警系統(tǒng)

提高風(fēng)險管理意識及建立完善財務(wù)風(fēng)險預(yù)警機制，對于新能源企業(yè)財務(wù)活動規(guī)范化。由于國家宏觀政策、匯率、銀行信貸、利率政策的變化，都會對新能源企業(yè)財務(wù)和運營產(chǎn)生巨大的影響。因此，新能源企業(yè)要充分認(rèn)識到財務(wù)風(fēng)險，提高防范意識。具體如下：

1.新能源企業(yè)應(yīng)該提高企業(yè)的風(fēng)險意識和風(fēng)險控制能力，在做出任何決定時，要充分考慮企業(yè)的風(fēng)險程度、企業(yè)風(fēng)險承受能力，并對風(fēng)險和效益進行權(quán)衡；

2.新能源企業(yè)應(yīng)注重對財務(wù)人員的財務(wù)風(fēng)險意識的培訓(xùn)，定期組織培訓(xùn)，提高財務(wù)人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)和風(fēng)險意識，減少財務(wù)風(fēng)險。加強對各部門員工的風(fēng)險意識教育，使其能夠及時發(fā)現(xiàn)自己工作中的風(fēng)險，進而有效地控制企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。

3.新能源企業(yè)應(yīng)構(gòu)建完善財務(wù)預(yù)警機制，必須考慮以下兩個問題：一是要將自身的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、經(jīng)營業(yè)績、人員構(gòu)成等因素綜合考慮，建立一套適合自身的財務(wù)風(fēng)險管理系統(tǒng)；二是財務(wù)風(fēng)險預(yù)警必須建立反饋機制，唯有當(dāng)財務(wù)風(fēng)險發(fā)生的時候，反饋機制才能起到作用，并將反饋信息反饋給系統(tǒng)，以保證財務(wù)風(fēng)險的穩(wěn)定。

4.收集全方面的信息，評估財務(wù)風(fēng)險存在。財務(wù)風(fēng)險評估，主要是以上提到的財務(wù)風(fēng)險，在新能源行業(yè)中隨時存在著財務(wù)風(fēng)險的出現(xiàn)。由于財務(wù)風(fēng)險的復(fù)雜性和業(yè)務(wù)的廣泛程度，需要對活動中發(fā)生的各種異常情況進行匯總，并對所有可能導(dǎo)致財務(wù)風(fēng)險的因素進行分析，并對其進行客觀的評估。

5.構(gòu)建量化和定性相結(jié)合的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系。除對財務(wù)風(fēng)險進行評估外，應(yīng)確認(rèn)有新能源企業(yè)運營中值得警惕及風(fēng)險多發(fā)問題，通過指標(biāo)來衡量風(fēng)險如資產(chǎn)銷售、利息保障、現(xiàn)金流量等以反映出企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。傳統(tǒng)多變量模型雖然具有一定局限性，但也可以作為參考。財務(wù)風(fēng)險預(yù)警是一種普遍存在的現(xiàn)象，是各級管理者和下級員工都必須關(guān)注的問題。除財務(wù)人員關(guān)心的是財務(wù)數(shù)據(jù)的變動，其他的工作人員也可以將其所發(fā)現(xiàn)的運營過程的其它問題和建議上報給上級，管理層需認(rèn)真對待。

6.注重對財務(wù)指標(biāo)的效用。建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系，必須及時更新不適當(dāng)?shù)闹笜?biāo)，并添加符合實際情況的財務(wù)指標(biāo)，并參照同類企業(yè)的特征，借鑒同類企業(yè)的預(yù)警系統(tǒng)，建立符合企業(yè)制度的預(yù)警系統(tǒng)。

7.風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)對接企業(yè)制度。企業(yè)體系必須對風(fēng)險預(yù)警體系進行支撐和補充，例如將獎勵和懲罰機制與風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的信息、預(yù)警的優(yōu)劣相結(jié)合，從而增強員工對風(fēng)險的反應(yīng)和控制能力，并建立適當(dāng)?shù)膬?nèi)部控制體系，使其能夠更客觀、更實際地了解風(fēng)險。外部環(huán)境的改變同樣需要引起企業(yè)的警覺，比如國家的宏觀和微觀政策的改變，或者競爭對手的改變，如果無法做出正確的判斷，那么就可以通過咨詢企業(yè)來了解企業(yè)的整體狀況。

(四)建立風(fēng)險檔案

新能源企業(yè)運作中要重視風(fēng)險檔案的建設(shè)，很多企業(yè)在建立企業(yè)內(nèi)部文件時往往忽略風(fēng)險檔案，或僅僅是部門風(fēng)險檔案，而財務(wù)風(fēng)險具有綜合性、復(fù)雜性特征，在一定程度上反映了企業(yè)各種經(jīng)營活動流程。同時，依托風(fēng)險檔案管理部門可以了解到產(chǎn)品進入新地區(qū)的難易程度、企業(yè)銷售量、市場份額等市場銷售信息，研發(fā)和生產(chǎn)部門可以了解原材料價格走勢變動和技術(shù)工藝信息，其他企業(yè)部門各自對自身部門活動情況的了解，信息變動都有可能是財務(wù)風(fēng)險出現(xiàn)的征兆，因此，應(yīng)構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險檔案，以此為新能源企業(yè)發(fā)展提供良好指導(dǎo)。具體如下：

1.設(shè)立風(fēng)險記錄部。建立風(fēng)險檔案時，要清楚風(fēng)險檔案的重要性，而高層主管則是風(fēng)險檔案的主要負(fù)責(zé)人，其他部門也要有員工的參與，身為風(fēng)險檔案的部員，要定期評估各個部門的數(shù)據(jù)變化，監(jiān)督數(shù)據(jù)是否存在潛在的財務(wù)風(fēng)險，同時還要研究數(shù)據(jù)變化的規(guī)律，同時，如發(fā)生財務(wù)風(fēng)險，則需進行詳細(xì)的分析及建立詳細(xì)的風(fēng)險檔案，以便對未來的發(fā)展起到警示和借鑒的作用。

2.制訂記錄和管理風(fēng)險文件的方法。風(fēng)險檔案的內(nèi)容必須要客觀、詳細(xì)，以便更好地使用。在記錄風(fēng)險時，如財務(wù)風(fēng)險還沒有顯現(xiàn)出來，則記錄的對象是部門的工作人員會發(fā)現(xiàn)有潛在的財務(wù)風(fēng)險；如果是已經(jīng)產(chǎn)生了不良影響的財務(wù)風(fēng)險，那么記錄的對象就是產(chǎn)生不良影響的財務(wù)風(fēng)險，要對其產(chǎn)生的影響、產(chǎn)生的原因、采取的措施進行分析和記錄。同時，要加強員工的風(fēng)險意識，加強員工的風(fēng)險意識，并積極參與到防范工作中來。

四、結(jié)語

綜上所述，現(xiàn)代化社會發(fā)展趨勢下，國民環(huán)境保護意識顯著提升，催化了新能源行業(yè)的發(fā)展。新能源行業(yè)作為新興的產(chǎn)業(yè)，與其他行業(yè)不同，雖然在國家補貼政策的支持下前景良好，但這種被動發(fā)展的產(chǎn)業(yè)還沒有完全掌握關(guān)鍵技術(shù)、研發(fā)費用高昂、發(fā)展還不夠成熟、容易受到外部因素影響、面臨高財務(wù)風(fēng)險，其客觀存在、貫穿企業(yè)經(jīng)營環(huán)節(jié)、引發(fā)因素復(fù)雜與不確定的特點導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營不穩(wěn)定。以新能源企業(yè)財務(wù)分析內(nèi)控管理工作為研究方向，結(jié)合新能源企業(yè)特點及財務(wù)風(fēng)險特征，提出若干優(yōu)化建議及措施，旨在為我國新能源企業(yè)財務(wù)管理提供理論指導(dǎo)與幫助。■