互聯(lián)網(wǎng)金融背景下我國家庭財富管理對策探討

王秀婷 張燕敏 李凱悅

摘要：隨著中國經(jīng)濟的發(fā)展，家庭收入的增加，家庭用于消費之外的閑置資金增加，如何管理家庭的閑置資金成為亟須解決的問題。互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展為家庭財富管理提供了新的途徑，在互聯(lián)網(wǎng)金融背景下，對我國家庭財富管理對策進行探討，分析目前我國家庭財富管理面臨的問題，提出解決對策，并得出互聯(lián)網(wǎng)金融使得居民能夠依據(jù)自己的風險偏好和財產(chǎn)實際情況來選擇較佳的資產(chǎn)組合進行家庭財富管理，有利于優(yōu)化家庭財產(chǎn)分配的結(jié)論。

關(guān)鍵詞：閑置資金;財富管理;互聯(lián)網(wǎng)金融

根據(jù)國家統(tǒng)計局相關(guān)數(shù)據(jù)，21世紀以來，中國城鎮(zhèn)居民家庭人均可支配收入成倍增長，由2000年的6280元增長為2017年的36396萬元。近幾年中國經(jīng)濟發(fā)展良好，帶動居民家庭收入水平增加，家庭消費支出所占比例呈下降趨勢，這表明家庭消費之外的閑置資金比重增加，家庭閑置資金的管理即家庭財富管理變成了目前眾多家庭需面對的問題。同時，家庭財富管理并非僅是家庭本身之事，其也在激活國民經(jīng)濟活力、培育公民經(jīng)濟金融意識、配置社會資源等方面有重大影響。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下制約家庭財富管理的瓶頸

（一）難以做到互聯(lián)網(wǎng)金融風險與家庭財富管理收益的平衡

目前我國金融體系已將互聯(lián)網(wǎng)金融納入其中，互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融相比風險影響范圍更廣，既有點對點、點對面，又有面對面、面對體，因此容易爆發(fā)大規(guī)模擠兌潮，影響金融穩(wěn)定。一旦個別互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)在融資過程中，采取不正當手段，承諾過高的投資收益，但到期無法履行，或者互聯(lián)網(wǎng)金融的非優(yōu)質(zhì)借款人，發(fā)生違約的風險過高，直接影響到互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)的資產(chǎn)質(zhì)量，逾期率上升。并且，傳統(tǒng)金融有實體信用作為保障，風險發(fā)生時，往往只波及事主，而互聯(lián)網(wǎng)金融具有的普惠性和長尾性使其比傳統(tǒng)金融受眾面更廣。由此，牽一發(fā)而動全身，微觀個體影響宏觀狀況，一個家庭的財富管理問題可能發(fā)展為社會范圍的經(jīng)濟問題。在“互聯(lián)網(wǎng)+金融+行業(yè)”的混業(yè)經(jīng)營下，容易產(chǎn)生跨行業(yè)風險。互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的產(chǎn)生打破了傳統(tǒng)金融交易固有的時間、地域、空間限制，互聯(lián)網(wǎng)、實體經(jīng)濟、傳統(tǒng)金融之間的相互關(guān)聯(lián)，形成了一個緊密連接的關(guān)系網(wǎng)，隨著金融產(chǎn)品的不斷多元化，風險傳播途徑也開始擴展，傳統(tǒng)風險與新型風險在互聯(lián)網(wǎng)之間互聯(lián)互通、相互傳遞，產(chǎn)生了“附加風險”、“雜交風險”等新型風險，讓家庭在理財過程中很難進行風險規(guī)避;要獲得高收益就必然伴隨著高風險，這使得家庭在平衡財富管理的收益與互聯(lián)網(wǎng)金融的風險時存在一定的困難。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)征信系統(tǒng)不健全

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展，我國消費信貸市場涌現(xiàn)出大量以“螞蟻花唄”“京東白條”及眾籌等為例的信用交易方式，交易雙方的信用是促使互聯(lián)網(wǎng)金融交易的順利完成的前提，而征信系統(tǒng)的不健全會導致交易失敗的概率大大上升。由于這些信用消費方式在交易過程中無需提供任何抵押物，所以導致市場各交易主體之間存在較大信息不透明現(xiàn)象，會加大信用違約事件發(fā)生概率，使金融市場違約風險加大。并且，由于我國互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)缺乏統(tǒng)一的征信標準，并且不同的金融機構(gòu)為了保證自身利益，保存現(xiàn)有大客戶，它們會阻止其他機構(gòu)進行信息訪問，導致信息不共享，所以投資者難以把握個人或企業(yè)的信用情況。此外，盡管統(tǒng)一準則建立信貸業(yè)務(wù)活動，但不健全的法律體系，導致資源市場的信貸機構(gòu)過度浪費，以及個人信息的過度收集，隱私信息泄露，難以保證公平。而且，我國征信行業(yè)沒有完整的一套對失信者的懲罰標準，也沒有對守信者的獎勵制度，這導致失信者沒有損失，也就不會去規(guī)范自身行為，沒有規(guī)矩不成方圓，從而欺詐、違約的行為增加，造成家庭居民投資者的收益損失。最后，我國征信業(yè)起步晚，居民信用意識淡薄，公眾沒有意識到信用交易中守信的重要性，為了個人利益爾虞我詐，這也加大了家庭理財所面臨的風險，讓家庭財富管理更加困難。

（三）普通民眾缺乏金融理財類專業(yè)知識

互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融在客戶群方面相互補充，互聯(lián)網(wǎng)金融的客戶大多是傳統(tǒng)金融沒有包括的小微企業(yè)與普通民眾，小微企業(yè)雖然有資金需求，但因為其不良貸款率較高，被傳統(tǒng)金融機構(gòu)忽視，同時，普通民眾數(shù)量龐大，有不容忽視的投資金額，但大多數(shù)普通民眾缺乏金融理財知識與自我判斷能力，容易遭受誤導和欺騙，是上當受騙的重災區(qū)。雖然近幾年人民越來越傾向于選擇互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品，但互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品缺乏監(jiān)管、風險較高等問題也是家庭理財活動中必須防范的。如“零成本”，對比銀行收益和其他標準選擇會發(fā)現(xiàn)隱藏了很多“貓膩”。

普通民眾缺乏專業(yè)知識辨別金融產(chǎn)品的好壞，而且普通民眾難以獲得準確有用的理財信息，難以做出合理正確的理財判斷，容易跟風仿效;還容易聽信身邊的一些親朋好友的缺乏理性思考的建議;甚至一些金融機構(gòu)為了獲利誘導大眾投資，這都使家庭理財風險增高。再者，相對保守的資金管理被社會文化制約的消費觀念已經(jīng)形成家庭理財規(guī)劃的阻力，導致家庭理財目標盲目，沒有制定合理的理財計劃，把過多的資金投在了短期理財產(chǎn)品上，缺少了短期長期相平衡，風險得不到有效中和，容易造成虧損，影響了理財效果。

二、優(yōu)化互聯(lián)網(wǎng)金融背景下家庭財富管理的對策

（一）金融機構(gòu)加強管理

在網(wǎng)上銀行發(fā)展的背景下，以客戶為中心變得越來越重要，為了滿足客戶不同的家庭財富管理需求，金融機構(gòu)在管理時要結(jié)合現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展形勢，針對不同層級客戶，制定具有針對性的金融理財產(chǎn)品，并且，家庭對財富管理的靈活性、穩(wěn)定性、安全性有較高要求，目前互聯(lián)網(wǎng)金融理財產(chǎn)品多樣化，家庭投資者普遍缺乏相關(guān)的專業(yè)知識，針對這種情況，第三方服務(wù)機構(gòu)要加強客戶相關(guān)知識的普及，使客戶明白財富管理方案具有的風險，并幫助客戶做好心理準備。

（二）完善互聯(lián)網(wǎng)金融的征信系統(tǒng)并提高居民信用意識

我國要明確征信體系的模式，隨著社會經(jīng)濟發(fā)展的需要，現(xiàn)有的信用模式也需要被創(chuàng)新，要以政府為支柱，建立多維度、拓展化的現(xiàn)代信用信息體系。在不干預市場正常運轉(zhuǎn)的前提下，政府要通過法律法規(guī)的建立對征信體系進行完善。其次，政府要有完整的對失信者懲罰的措施，比如對失信者的違約信息進行公開，讓交易者了解到他的信用情況，從而判斷是否與其進行交易，還可以通過道德方面對失信者的譴責讓其發(fā)現(xiàn)自己的錯誤，同時也要對守信者進行獎勵激勵。

并且，征信機構(gòu)必須秉承公開公正的原則，對征信信息進行公示，以此來有效配置信用信息資源，把有效的分析給最需要的人。征信機構(gòu)要實時公開公共信息并保護個人隱私，傳統(tǒng)的征信技術(shù)只能對信息進行搜集和加工，信息來源區(qū)間窄，信息量少，但應(yīng)用了互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)信息技術(shù)后，使得人們可以輕松獲取更廣泛的信息，還可以把大量看似相關(guān)的、價值比較低的信用信息數(shù)據(jù)，通過大數(shù)據(jù)征信模式的處理進行信用分析，從而快速獲取準確有效的信用信息，完善了征信體系。

（三）提高家庭理財規(guī)劃效率

首先，通過宣傳和指導，從觀念上改變?nèi)藗儗彝ヘ敻还芾淼目捶ǎ谏鐣I(lǐng)域?qū)Σ町惢彝ダ碡斢^念進行滲透。要多宣講相關(guān)財務(wù)管理與互聯(lián)網(wǎng)金融知識，讓家庭意識到財富管理的必要性，在家庭總收入中劃出剩余的部分進行合理規(guī)劃投資，以獲得更多的家庭資產(chǎn)，不要盲目跟風，要結(jié)合家庭實際情況選擇不同的投資方式。其次，為了讓家庭理財規(guī)劃更具科學性，還要對家庭理財中的風險意識進行引導，任何投資工具都是有一定風險的，要獲得預期收益就要做好承擔相應(yīng)風險的準備，因此家庭成員要掌握一些規(guī)避風險的方法，以保證資金不流失，家庭資產(chǎn)的穩(wěn)定。

三、結(jié)語

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展從思想上改變了家庭理財?shù)膫鹘y(tǒng)觀念，讓民眾逐漸從傳統(tǒng)的以銀行為主的理財模式轉(zhuǎn)變?yōu)橐曰ヂ?lián)網(wǎng)金融這種高收益的理財工具為主的財富管理模式。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中要注意其伴隨風險，如普通民眾缺乏金融方面的專業(yè)知識，這就需要居民在投資時，結(jié)合實際情況統(tǒng)籌規(guī)劃，不輕信他人，不盲目跟風，盡可能地規(guī)避風險問題;并且金融機構(gòu)也要以滿足客戶需求為目的，對客戶普及專業(yè)金融投資知識，并提供更加多元化、針對性的理財產(chǎn)品和服務(wù);同時政府也要發(fā)揮自身職能，對互聯(lián)網(wǎng)金融交易進行監(jiān)管，并加強對家庭投資者這類弱勢群體的法律保護，適當利用宏觀調(diào)控來穩(wěn)定經(jīng)濟環(huán)境，為家庭提供更加安全的理財環(huán)境。

總而言之，為了實現(xiàn)家庭經(jīng)濟的穩(wěn)定和社會的持續(xù)健康發(fā)展，適度的家庭財富管理是必要的，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也進一步滿足了居民投資需求，使居民能夠依據(jù)自己的風險偏好和財產(chǎn)實際情況來選擇較佳的資產(chǎn)組合進行家庭財富管理，更有利于優(yōu)化家庭財產(chǎn)分配，與市場經(jīng)濟發(fā)展規(guī)律靠攏。

參考文獻：

[1]王聰聰.黨超.徐峰，等.互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展背景下的金融創(chuàng)新和財富管理研究[J].管理世界，2018（12））：168-170.

[2]戴德寶.王瑾.薛銘.競爭主導下互聯(lián)網(wǎng)銀行與傳統(tǒng)銀行的競合博弈[J].財會月刊，2019（04）：170-176.

[3]陳榮達.林博.何誠穎，等.互聯(lián)網(wǎng)金融特征、投資者情緒與互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品回報[J].經(jīng)濟研究，2019（07）：78-93.

[4]邢天才.張夕.互聯(lián)網(wǎng)消費金融對城鎮(zhèn)居民消費升級與消費傾向變動的影響[J].當代經(jīng)濟研究，2019（05）：89-97+113.

[5]丁杰.李悅雷.曾燕，等.P2P網(wǎng)貸中雙向交易者的雙重信息價值及信息傳遞[J].南開管理評論，2018（02）：4-15.

[6]謝瑤華.欒福茂.我國第三方支付的現(xiàn)狀、風險及控制對策[J].財會月刊，2017（13）：41-45.

[7]趙建國.白昌易.于曉宇.政府監(jiān)管與P2P網(wǎng)貸平臺發(fā)展[J].經(jīng)濟管理，2019（11）：5-19.

[8]劉瀾飚.沈鑫.郭步超.互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展及其對傳統(tǒng)金融模式的影響探討[J].經(jīng)濟學動態(tài)，2013（08）：73-83.

[9]高布權(quán).馮蕾.我國互聯(lián)網(wǎng)金融風險新動向與防范策略[J].延安大學學報（社會科學版），2020（42）：84-88.

[10]梁平漢.江鴻澤.金融可得性與互聯(lián)網(wǎng)金融風險防范——基于網(wǎng)絡(luò)傳銷案件的實證分析[J].中國工業(yè)經(jīng)濟，2020（04）：116-134.

[11]苗文龍.互聯(lián)網(wǎng)支付：金融風險與監(jiān)管設(shè)計[J].當代財經(jīng)，2015（02））：55-65.

[12]王東輝.互聯(lián)網(wǎng)金融背景下征信體系建設(shè)的思考[J].金融經(jīng)濟，2019（16）：170-171.

[13]魏昭.宋全云.互聯(lián)網(wǎng)金融下家庭資產(chǎn)配置[J].財經(jīng)科學，2016（07）：52-60.

[14]何飛.張兵.互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展：大數(shù)據(jù)驅(qū)動與模式衍變[J].財經(jīng)科學，2016（06）：12-22.

[15]謝平.鄒傳偉.劉海二.互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管的必要性與核心原則[J].北京：國際金融研究，2014（08）：3-9.

*基金項目：教育部人文社科項目（19YJC630147）;山東省社科規(guī)劃項目（19DGLJ07）;山東工商學院“優(yōu)青扶持計劃”研究項目;山東工商學院財富管理特色建設(shè)項目（2019ZBKY018）。

（作者單位：山東工商學院會計學院）