外資提升雙循環(huán)戰(zhàn)略鏈接功能的新機(jī)制和新路徑：以上海為例*

劉 鑫 顧雪芹

引 言

面對(duì)百年未有之大變局，根據(jù)我國(guó)發(fā)展階段、環(huán)境和條件，黨中央提出“加快形成以國(guó)內(nèi)大循環(huán)為主體、國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局”的重大戰(zhàn)略部署和決策。構(gòu)建新發(fā)展格局的關(guān)鍵在于建立完整的內(nèi)需體系，以“內(nèi)循環(huán)”帶動(dòng)“外循環(huán)”。城市是國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)的重要載體和參與高水平國(guó)際分工的重要樞紐，在新發(fā)展格局中起到關(guān)鍵作用。上海作為中國(guó)最大的經(jīng)濟(jì)中心城市之一，在“十四五”規(guī)劃中提出，“在新發(fā)展格局中要打造成為國(guó)內(nèi)大循環(huán)的中心節(jié)點(diǎn)、國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)的戰(zhàn)略鏈接”。此外，湖北、河南鄭州等省市也提出要發(fā)揮以上功能的定位。

“雙循環(huán)戰(zhàn)略鏈接功能”，本質(zhì)就是發(fā)揮對(duì)外開(kāi)放和對(duì)內(nèi)開(kāi)放“兩個(gè)扇面”的作用，打造全球網(wǎng)絡(luò)樞紐，充分利用國(guó)內(nèi)外資源，參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)。值得注意的是，外資在連接國(guó)內(nèi)資源和國(guó)外市場(chǎng)方面發(fā)揮重要作用。一方面，外資參與到中國(guó)的生產(chǎn)、分配、流通、消費(fèi)的“內(nèi)循環(huán)”中，另一方面，外資作為技術(shù)、知識(shí)、人才等要素的載體，在中國(guó)參與全球經(jīng)濟(jì)外循環(huán)中起到推動(dòng)作用。可見(jiàn)，外資在全球范圍內(nèi)整合國(guó)際要素、布局國(guó)際產(chǎn)能、開(kāi)拓國(guó)際市場(chǎng)和利用國(guó)際規(guī)則，將內(nèi)外循環(huán)連接起來(lái)。在新發(fā)展格局下，正確合理利用外資，可以有效加強(qiáng)“雙循環(huán)的戰(zhàn)略鏈接功能”。

改革開(kāi)放后的前三十年，外國(guó)投資在一定程度上緩解了中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)所面臨的資本和技術(shù)約束，縮小了與跨國(guó)公司先進(jìn)技術(shù)水平的差距，成為創(chuàng)造中國(guó)經(jīng)濟(jì)奇跡的重要推動(dòng)力量。①姚樹(shù)潔、馮根福、韋開(kāi)蕾：《外商直接投資和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系研究》，《經(jīng)濟(jì)研究》2006年第12期。現(xiàn)階段，國(guó)內(nèi)資本、技術(shù)等資源約束的局面已徹底扭轉(zhuǎn)。②陳強(qiáng)遠(yuǎn)、錢則一、陳羽、施貞懷：《外資對(duì)東道國(guó)企業(yè)的生存促進(jìn)效應(yīng)——兼議產(chǎn)業(yè)安全與外資市場(chǎng)準(zhǔn)入》，《中國(guó)工業(yè)經(jīng)濟(jì)》2021年第7期。如何更好地發(fā)揮外資的作用，以提升中國(guó)各大城市在雙循環(huán)新發(fā)展格局中的戰(zhàn)略鏈接功能，是一個(gè)具有理論價(jià)值與現(xiàn)實(shí)價(jià)值的重要問(wèn)題，影響到中國(guó)新發(fā)展格局的構(gòu)建以及各大城市利用外資模式的選擇。

上海是中國(guó)對(duì)內(nèi)改革與對(duì)外開(kāi)放的發(fā)展高地，憑借良好的營(yíng)商環(huán)境、廣闊的市場(chǎng)和豐富的要素資源吸引大量外資。在疫情與貿(mào)易摩擦疊加、全球價(jià)值鏈重構(gòu)的關(guān)鍵時(shí)期，大量外資具有進(jìn)入上海的強(qiáng)烈意愿。如圖1所示，2000年—2021年，上海實(shí)際利用外商直接投資規(guī)模不斷上升，特別是近三年實(shí)際利用外資規(guī)模屢創(chuàng)新高。 2020年上海實(shí)際利用外資202億美元，同比增長(zhǎng)6.2%；2021年，上海實(shí)際利用外資226億美元，同比增長(zhǎng)11.5%，流入上海的外資規(guī)模在國(guó)際經(jīng)貿(mào)關(guān)系遭遇逆流、增長(zhǎng)壓力劇增的情況下依然逆勢(shì)擴(kuò)張。

圖1 2000年—2021年上海實(shí)際利用外商直接投資情況

上海作為中國(guó)改革開(kāi)放和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的排頭兵，吸引外資的質(zhì)量和數(shù)量都居于全國(guó)前列，本文以上海為例，針對(duì)“國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)的戰(zhàn)略鏈接”這一功能定位，分析外資提升雙循環(huán)戰(zhàn)略鏈接功能的新機(jī)制和新路徑。從理論層面剖析利用外資賦能雙循環(huán)戰(zhàn)略鏈接功能的作用機(jī)制，從實(shí)踐層面論述當(dāng)前利用高質(zhì)量外資的瓶頸，在此基礎(chǔ)上提出中國(guó)特大型城市發(fā)展如何高質(zhì)量利用外資提升城市戰(zhàn)略鏈接功能的相應(yīng)對(duì)策。

一、外資在新發(fā)展格局中的新功能

（一）“雙循環(huán)”的提出背景與外資功能轉(zhuǎn)變

改革開(kāi)放初期，中國(guó)要素稟賦失衡，表現(xiàn)為資本和技術(shù)非常短缺，而勞動(dòng)要素豐富。根據(jù)要素稟賦理論，高比例參與國(guó)際外循環(huán)以提高就業(yè)水平、彌補(bǔ)技術(shù)和資金缺口，是這一時(shí)期中國(guó)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)擺脫落后局面的必然選擇。通過(guò)出口導(dǎo)向型戰(zhàn)略，中國(guó)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展，這一戰(zhàn)略的最大特點(diǎn)在于，外資企業(yè)是出口的主角。中國(guó)吸引大量外資企業(yè)投資設(shè)廠，充分利用豐富而廉價(jià)的勞動(dòng)力資源發(fā)展加工貿(mào)易，既順應(yīng)了傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)國(guó)際轉(zhuǎn)移，又抓住了跨國(guó)企業(yè)構(gòu)建全球價(jià)值鏈分工體系的機(jī)遇。③張幼文等：《40年中國(guó)開(kāi)放型發(fā)展道路的理論內(nèi)涵》，《世界經(jīng)濟(jì)研究》2018年第12期。

但是，利用大量外資驅(qū)動(dòng)高增長(zhǎng)貿(mào)易的模式不可持續(xù)。第一，自從2008年金融危機(jī)以來(lái)，全球產(chǎn)業(yè)鏈停頓與回縮趨勢(shì)明顯，以大規(guī)模外資驅(qū)動(dòng)、高增長(zhǎng)中間品貿(mào)易為特征的全球價(jià)值鏈進(jìn)入深度調(diào)整期，①江小涓、孟麗君：《內(nèi)循環(huán)為主、外循環(huán)賦能與更高水平雙循環(huán)——國(guó)際經(jīng)驗(yàn)與中國(guó)實(shí)踐》，《管理世界》2021年第1期。“新冠”疫情也使得產(chǎn)業(yè)鏈向輸出國(guó)“回歸”成為現(xiàn)實(shí)選項(xiàng)。第二，長(zhǎng)期依賴外資容易導(dǎo)致中國(guó)陷入“比較優(yōu)勢(shì)陷阱”，核心技術(shù)缺失、產(chǎn)業(yè)鏈現(xiàn)代化水平低嚴(yán)重制約了中國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。②黃群慧：《“雙循環(huán)”新發(fā)展格局：深刻內(nèi)涵、時(shí)代背景與形成建議》，《北京工業(yè)大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版）》2021年第1期。第三，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和人均收入水平的提升，中國(guó)具備了向內(nèi)循環(huán)為主的模式轉(zhuǎn)變的條件。一方面，中國(guó)步入工業(yè)化后期，擁有全球最為完整的工業(yè)體系，具備在國(guó)內(nèi)形成規(guī)模經(jīng)濟(jì)和集聚經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)；另一方面，中國(guó)中等收入群體規(guī)模已經(jīng)成為全球最大，消費(fèi)市場(chǎng)規(guī)模廣闊、消費(fèi)需求更多元化。在此背景下，中國(guó)轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展戰(zhàn)略，提出構(gòu)建“雙循環(huán)”新發(fā)展格局，不再以出口導(dǎo)向?yàn)橹鳎浅浞职l(fā)揮國(guó)內(nèi)大市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，提高經(jīng)濟(jì)供給質(zhì)量和產(chǎn)業(yè)鏈現(xiàn)代化水平，提升全球?qū)χ袊?guó)產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈和中國(guó)市場(chǎng)的依賴程度。

在“雙循環(huán)”新發(fā)展格局中，中國(guó)并非不再需要外資，而是需要轉(zhuǎn)變利用外資的方式，充分利用外資促進(jìn)新發(fā)展格局的構(gòu)建。具體而言，外資在新發(fā)展格局中的功能需要發(fā)生如下轉(zhuǎn)變：

第一，在新發(fā)展格局下，中國(guó)經(jīng)濟(jì)從“出口導(dǎo)向”轉(zhuǎn)向“內(nèi)需增長(zhǎng)”，需要外資由“成本導(dǎo)向”轉(zhuǎn)向“市場(chǎng)導(dǎo)向”。伴隨著國(guó)內(nèi)要素成本上升，以及國(guó)外需求萎縮，中國(guó)加快國(guó)內(nèi)統(tǒng)一大市場(chǎng)的建設(shè)步伐，會(huì)吸引更多以中國(guó)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)為導(dǎo)向的外資企業(yè)進(jìn)駐。因此，鼓勵(lì)外資企業(yè)在中國(guó)研發(fā)、生產(chǎn)和銷售面向中國(guó)市場(chǎng)的高端產(chǎn)品、提供先進(jìn)服務(wù)，同時(shí)帶動(dòng)本土企業(yè)供給能力的提升，有助于推動(dòng)高端消費(fèi)市場(chǎng)的發(fā)展，加快消費(fèi)升級(jí)，拉動(dòng)內(nèi)需增長(zhǎng)。

第二，在新發(fā)展格局下，中國(guó)經(jīng)濟(jì)由“要素驅(qū)動(dòng)”轉(zhuǎn)向“創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)”，需要外資從 “彌補(bǔ)資金缺口”的功能轉(zhuǎn)向驅(qū)動(dòng)創(chuàng)新和促進(jìn)競(jìng)爭(zhēng)。相對(duì)于勞動(dòng)力、土地，中國(guó)資本要素已經(jīng)變得充裕。中國(guó)吸收外資的主要目的不再是為了獲取資本要素，而是獲得隨資金流入的各種競(jìng)爭(zhēng)要素，如技術(shù)、全球網(wǎng)絡(luò)、經(jīng)營(yíng)理念、研發(fā)能力等。在引進(jìn)外資的過(guò)程中，同時(shí)引進(jìn)技術(shù)并加以模仿創(chuàng)新，提升中國(guó)原始創(chuàng)新能力，避免中國(guó)在關(guān)鍵核心技術(shù)領(lǐng)域受制于人。

第三，在新發(fā)展格局下，中國(guó)經(jīng)濟(jì)由“分配失衡”轉(zhuǎn)向“共同富裕”，外資對(duì)中國(guó)分配的影響需要向促進(jìn)共同富裕、提升勞動(dòng)報(bào)酬轉(zhuǎn)變。隨著中西部省份交通、通信等基礎(chǔ)設(shè)施的日益完善，以及營(yíng)商環(huán)境的不斷優(yōu)化，引導(dǎo)部分外資流入中西部地區(qū)，發(fā)展中西部地區(qū)具有比較優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)，有助于縮小區(qū)域差異。此外，過(guò)去外資帶來(lái)的技術(shù)主要偏向于資本，引發(fā)中國(guó)勞動(dòng)報(bào)酬份額下降，需要引導(dǎo)外資企業(yè)按照有利于勞動(dòng)要素的方向進(jìn)行適應(yīng)性技術(shù)調(diào)整，增加勞動(dòng)就業(yè)和收入。③郭玉清、姜磊：《FDI對(duì)勞動(dòng)收入份額的影響：理論與中國(guó)的實(shí)證研究》，《經(jīng)濟(jì)評(píng)論》2012年第5期。

（二）上海新定位的內(nèi)涵與外資對(duì)上海的獨(dú)特作用

上海在“十四五”規(guī)劃中將自身定位于“國(guó)內(nèi)大循環(huán)的中心節(jié)點(diǎn)、國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)的戰(zhàn)略鏈接”，④《上海市國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》，上海市人民政府網(wǎng)站，https://www.shanghai.gov.cn/, 2021-01-30。首先應(yīng)正確剖析其內(nèi)涵：

其一，“國(guó)內(nèi)大循環(huán)的中心節(jié)點(diǎn)”是利用城市特殊地位，促使國(guó)內(nèi)的生產(chǎn)、分配、流通、消費(fèi)各環(huán)節(jié)更加順暢高效，為釋放內(nèi)需潛力賦能，從而服務(wù)全國(guó)發(fā)展大局。

其二，聚焦“國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)的戰(zhàn)略鏈接”功能定位，可以從國(guó)際要素、國(guó)際產(chǎn)能、國(guó)際市場(chǎng)和國(guó)際規(guī)則四個(gè)方面對(duì)此進(jìn)行解構(gòu)。（1）與國(guó)際要素的鏈接，即增強(qiáng)對(duì)國(guó)外高端生產(chǎn)要素的利用和在全球的配置能力，提高本土要素的質(zhì)量和國(guó)際化程度，保障在區(qū)域內(nèi)的企業(yè)平等使用要素資源，暢通國(guó)內(nèi)國(guó)際的要素流動(dòng)；（2）與國(guó)際產(chǎn)能鏈接，即更主動(dòng)參與全球分工，在全球范圍內(nèi)對(duì)產(chǎn)業(yè)合理布局，重構(gòu)自主可控的國(guó)際供應(yīng)鏈，穩(wěn)定在全球產(chǎn)業(yè)鏈中的關(guān)鍵地位，增強(qiáng)國(guó)內(nèi)國(guó)際產(chǎn)能合理利用；（3）與國(guó)際市場(chǎng)鏈接，即在要素、產(chǎn)品和服務(wù)進(jìn)出口的同時(shí)，對(duì)標(biāo)高標(biāo)準(zhǔn)市場(chǎng)體系，健全公平競(jìng)爭(zhēng)制度，加強(qiáng)國(guó)內(nèi)國(guó)際市場(chǎng)公平有序?qū)樱唬?）與國(guó)際規(guī)則鏈接，即推動(dòng)規(guī)則規(guī)制、管理、標(biāo)準(zhǔn)等制度型開(kāi)放，形成更高水平開(kāi)放型經(jīng)濟(jì)新體制，促使國(guó)內(nèi)國(guó)際規(guī)則聯(lián)動(dòng)。

上海是中國(guó)經(jīng)濟(jì)中心，也是全球先進(jìn)城市，更是全球?qū)ν赓Y最有吸引力的城市之一。外資對(duì)于上海具有獨(dú)特作用，是推動(dòng)上海經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要引擎。一方面，越來(lái)越多外資布局在上海重點(diǎn)發(fā)展的領(lǐng)域，還有許多外資企業(yè)在上海設(shè)立跨國(guó)公司總部和研發(fā)中心，有助于推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)和科技創(chuàng)新、提升上海全球城市功能。另一方面，外資企業(yè)將上海納入全球產(chǎn)業(yè)鏈布局，可以在更大范圍輻射長(zhǎng)三角區(qū)域，打通長(zhǎng)三角區(qū)域與全球要素的雙向流動(dòng)。

二、外資提升“雙循環(huán)”戰(zhàn)略鏈接功能的新機(jī)制

外國(guó)投資通過(guò)要素跨國(guó)流動(dòng)和進(jìn)出口貿(mào)易連接國(guó)內(nèi)循環(huán)和國(guó)際循環(huán)。內(nèi)循環(huán)的需求端連接外循環(huán)的供給端，跨國(guó)企業(yè)將資金、技術(shù)等生產(chǎn)要素和商品帶入國(guó)內(nèi)，參與到國(guó)內(nèi)的生產(chǎn)、分配、流通和消費(fèi)環(huán)節(jié)，促進(jìn)這些環(huán)節(jié)的暢通運(yùn)行，有助于構(gòu)建國(guó)內(nèi)大循環(huán)為主的發(fā)展格局。內(nèi)循環(huán)的供給端連接外循環(huán)的需求端，外資企業(yè)將國(guó)內(nèi)的要素和產(chǎn)品輸入國(guó)際市場(chǎng)，擴(kuò)大外需，改善中國(guó)出口商品結(jié)構(gòu)和供給水平，提升中國(guó)在外循環(huán)中的地位，讓外循環(huán)更好地賦能內(nèi)循環(huán)（如圖2所示）。

圖2 外資提升上海“雙循環(huán)”戰(zhàn)略鏈接功能的機(jī)制

（一）新發(fā)展格局與外資暢通經(jīng)濟(jì)內(nèi)循環(huán)的作用機(jī)制創(chuàng)新

1.生產(chǎn)環(huán)節(jié)：推動(dòng)產(chǎn)業(yè)體系完善，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈升級(jí)

在新發(fā)展格局下，引進(jìn)外資的重心在于其是否有利于中國(guó)在該產(chǎn)業(yè)形成優(yōu)勢(shì)地位。中國(guó)境內(nèi)有三分之二以上的外資企業(yè)與內(nèi)資企業(yè)具有生產(chǎn)關(guān)聯(lián)活動(dòng)，占比顯著高于全球均值；這些跨國(guó)企業(yè)對(duì)中國(guó)上游內(nèi)資企業(yè)的生產(chǎn)起到顯著的拉動(dòng)作用，它們所生產(chǎn)的中間投入品也對(duì)中國(guó)下游的高研發(fā)強(qiáng)度制造業(yè)起到日益重要作用。②祝坤福、余心玎、魏尚進(jìn)、王直：《全球價(jià)值鏈中跨國(guó)公司活動(dòng)測(cè)度及其增加值溯源》，《經(jīng)濟(jì)研究》2022年第3期。上海“十四五”規(guī)劃指出，“以推進(jìn)重大外資項(xiàng)目為示范引領(lǐng)，吸引產(chǎn)業(yè)鏈上下游配套企業(yè)集聚”，③《上海市國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》，上海市人民政府網(wǎng)站，https://www.shanghai.gov.cn/, 2021-01-30。合理利用外資的集聚效應(yīng)和全球價(jià)值鏈的配置能力，有助于發(fā)展城市的供應(yīng)鏈和產(chǎn)業(yè)鏈。

第一，外資在一定程度上彌補(bǔ)上海部分產(chǎn)業(yè)配套短板，幫助上海構(gòu)建完整的現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)鏈體系。當(dāng)前上海高端制造業(yè)和先進(jìn)服務(wù)業(yè)發(fā)展所需的基礎(chǔ)性設(shè)備，離西方發(fā)達(dá)國(guó)家還有一定距離，仍需要通過(guò)引進(jìn)外資企業(yè)補(bǔ)足短板，讓產(chǎn)業(yè)鏈上下游順暢運(yùn)行，實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值鏈的延伸。近年來(lái)，上海引進(jìn)大量高質(zhì)量的外資企業(yè)，很多集中于集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能、高端裝備、先進(jìn)材料等重點(diǎn)領(lǐng)域，這些產(chǎn)業(yè)往往具有較強(qiáng)的先進(jìn)技術(shù)和產(chǎn)品創(chuàng)新等特征。盡管這些外資企業(yè)傾向于成立獨(dú)資企業(yè)以防范技術(shù)外溢，獨(dú)享創(chuàng)新成果，但由于國(guó)內(nèi)外的要素等級(jí)差異性普遍存在，國(guó)外高級(jí)要素在與上海不同等級(jí)要素合作的過(guò)程中，仍然能有效促進(jìn)上海要素等級(jí)提升。比如，國(guó)內(nèi)技術(shù)性勞動(dòng)者在外資企業(yè)培訓(xùn)和工作的過(guò)程中提升了能力水平，人員流動(dòng)能擴(kuò)散技術(shù)，產(chǎn)生人力資本效應(yīng)。①李淑云、李平：《市場(chǎng)導(dǎo)向型外資、進(jìn)口與企業(yè)生產(chǎn)率——基于中國(guó)制造業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)的經(jīng)驗(yàn)分析》，《山西大學(xué)學(xué)報(bào)（哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版）》2018年第6期。與此同時(shí)，國(guó)內(nèi)企業(yè)在為外資企業(yè)提供上下游產(chǎn)業(yè)配套的過(guò)程中通過(guò)業(yè)務(wù)聯(lián)系產(chǎn)生關(guān)聯(lián)效應(yīng)，提高了要素質(zhì)量。②王春暉、趙偉：《集聚外部性與地區(qū)產(chǎn)業(yè)升級(jí)：一個(gè)區(qū)域開(kāi)放視角的理論模型》，《國(guó)際貿(mào)易問(wèn)題》2014年第4期。吳延兵：《國(guó)有企業(yè)雙重效率損失研究》，《經(jīng)濟(jì)研究》2012年第3期。要素質(zhì)量是要素收益的決定性因素，上海要素等級(jí)的提升不僅意味著能在國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)中獲得更多收益，而且也是提升城市全要素生產(chǎn)率的關(guān)鍵。

第二，外資強(qiáng)化上海高端產(chǎn)業(yè)引領(lǐng)功能，提升產(chǎn)業(yè)自主創(chuàng)新能力。引進(jìn)重大外資項(xiàng)目作為城市重點(diǎn)發(fā)展產(chǎn)業(yè)的示范引領(lǐng)，有助于上海提升產(chǎn)業(yè)現(xiàn)代化水平，更好地融合國(guó)內(nèi)和國(guó)際產(chǎn)業(yè)鏈。在“十四五”期間，上海主要以集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能等高科技產(chǎn)業(yè)為發(fā)展重點(diǎn)，這些產(chǎn)業(yè)不僅需要進(jìn)行技術(shù)攻克和自主研究，而且需要加強(qiáng)國(guó)際交流合作，與國(guó)際先進(jìn)技術(shù)互聯(lián)互通。 2021年7月，在上海集中簽約60個(gè)外資項(xiàng)目，其中重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目36個(gè)，占比60%。在這些領(lǐng)域引進(jìn)跨國(guó)公司，有利增強(qiáng)其與本土企業(yè)的交流合作，加快這些產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新平臺(tái)體系的建設(shè)和產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)攻關(guān)突破。與此同時(shí)，上海是全國(guó)吸引外資的風(fēng)向標(biāo)，外資項(xiàng)目對(duì)全國(guó)其他區(qū)域具有示范引領(lǐng)效應(yīng)，引進(jìn)高質(zhì)量外資促進(jìn)高端產(chǎn)業(yè)自主創(chuàng)新能力提升可以為全國(guó)其他地區(qū)的高水平開(kāi)放提供借鑒。

第三，通過(guò)外資帶來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)促進(jìn)效應(yīng)，可以激勵(lì)上海本土企業(yè)成長(zhǎng)。上海具有大量國(guó)有企業(yè)，具有“集中力量辦大事”的優(yōu)勢(shì)；然而，也面臨國(guó)企創(chuàng)新動(dòng)力不足、科研成果轉(zhuǎn)換困難的問(wèn)題。③李艷、楊汝岱：《地方國(guó)企依賴、資源配置效率改善與供給側(cè)改革》，《經(jīng)濟(jì)研究》2018年第2期。外資企業(yè)較高的全要素生產(chǎn)率水平對(duì)內(nèi)資企業(yè)產(chǎn)生了積極顯著的技術(shù)溢出效應(yīng)，④余泳澤、武鵬：《外資、技術(shù)勢(shì)能與技術(shù)外溢——來(lái)自我國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的實(shí)證研究》，《金融研究》2010年第11期。引進(jìn)外資有助于在城市內(nèi)部形成競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制。城市本土企業(yè)在跨國(guó)公司同類產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)壓力下，更有動(dòng)力加大研發(fā)投入，提升自主創(chuàng)新能力和全要素生產(chǎn)率，并努力提高科研成果轉(zhuǎn)化率。⑤陳濤濤、白曉晴：《外商直接投資溢出效應(yīng)與內(nèi)外資企業(yè)能力差距》，《金融研究》2004年第8期。

2.分配環(huán)節(jié)：擴(kuò)大居民和企業(yè)收入，提升國(guó)內(nèi)國(guó)際資源配置能力

第一，提高居民收入，擴(kuò)大中等收入群體規(guī)模。資本流動(dòng)參與收益報(bào)酬、國(guó)際貿(mào)易參與收益分配必然會(huì)對(duì)國(guó)內(nèi)收入分配產(chǎn)生深刻影響。⑥權(quán)衡：《中國(guó)收入分配改革40年:實(shí)踐創(chuàng)新、發(fā)展經(jīng)驗(yàn)與理論貢獻(xiàn)》，《中共中央黨校學(xué)報(bào)》2018年第5期。上海外資企業(yè)的平均工資一直高于平均水平，2021年上海外商投資企業(yè)員工年平均工資達(dá)到21.6萬(wàn)元，是平均工資的1.13倍。根據(jù)上海商務(wù)委的數(shù)據(jù)，外資創(chuàng)造了上海五分之一的就業(yè)崗位。外資企業(yè)創(chuàng)造就業(yè)崗位、吸引高素質(zhì)人才，直接提升和改善上海整體就業(yè)質(zhì)量和就業(yè)環(huán)境。與此同時(shí)，外資企業(yè)通過(guò)產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)效應(yīng)還間接影響居民收入：一是從上游的內(nèi)資企業(yè)購(gòu)買中間產(chǎn)品或者服務(wù)，擴(kuò)大這些企業(yè)的生產(chǎn)規(guī)模，創(chuàng)造更多的就業(yè)崗位，擴(kuò)大收入分配覆蓋范圍；二是為上游內(nèi)資企業(yè)提供技術(shù)支持、協(xié)助員工培訓(xùn)，通過(guò)技術(shù)溢出效應(yīng)提升勞動(dòng)力素質(zhì)，從而提高居民收入水平。

第二，提高本土企業(yè)在全球價(jià)值鏈的分配地位。本土企業(yè)與外資企業(yè)合作實(shí)質(zhì)上是嵌入全球價(jià)值鏈的過(guò)程，這為本土企業(yè)增強(qiáng)與全球市場(chǎng)的聯(lián)系、提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力提供了重要機(jī)遇。根據(jù)全球價(jià)值鏈治理理論，企業(yè)在全球價(jià)值鏈中的升級(jí)可以分為工藝升級(jí)、產(chǎn)品升級(jí)、功能升級(jí)以及鏈條升級(jí)四個(gè)階段，⑦Gereffi G., “International Trade and Industrial Upgrading in the Apparel Commodity Chain”, Journal of International Economics,Vol.48, No.1, 1999, pp.37-70.過(guò)去以“外循環(huán)”為主的模式下，有許多中國(guó)企業(yè)在承接外資企業(yè)的產(chǎn)品加工生產(chǎn)中，通過(guò)工藝升級(jí)和產(chǎn)品升級(jí)成為全球價(jià)值鏈上的“隱形冠軍”，在全球市場(chǎng)獲得更多收入。全球經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)較大波動(dòng)之后，更多資源在全球范圍內(nèi)進(jìn)行重組，給“好的國(guó)家和企業(yè)”帶來(lái)機(jī)遇。⑧江小涓、孟麗君：《內(nèi)循環(huán)為主、外循環(huán)賦能與更高水平雙循環(huán)——國(guó)際經(jīng)驗(yàn)與中國(guó)實(shí)踐》，《管理世界》2021年第1期。外資企業(yè)進(jìn)入，有助于本土企業(yè)充分利用外資在全球范圍內(nèi)的布局，參與到國(guó)際分工，并在“內(nèi)循環(huán)”經(jīng)濟(jì)中整合更多國(guó)內(nèi)資源、利用好國(guó)內(nèi)統(tǒng)一大市場(chǎng)，①?gòu)埳佘姟⒅颈耄骸懂a(chǎn)業(yè)升級(jí)與區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展：從全球價(jià)值鏈走向國(guó)內(nèi)價(jià)值鏈》，《經(jīng)濟(jì)管理》2013年第8期。向利潤(rùn)更為集中研發(fā)設(shè)計(jì)和品牌營(yíng)銷這兩個(gè)高端環(huán)節(jié)升級(jí)，實(shí)現(xiàn)“功能升級(jí)”和“鏈條升級(jí)”，擴(kuò)大在全球的價(jià)值利益分配格局。

第三，具有國(guó)際影響力的跨國(guó)企業(yè)和總部企業(yè)可以增強(qiáng)上海國(guó)內(nèi)國(guó)際資源配置能力和對(duì)國(guó)內(nèi)外產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈的掌控力。上海的發(fā)展重點(diǎn)不單只是規(guī)模上的領(lǐng)先，更多的是功能上的領(lǐng)先，這就決定了引進(jìn)外資項(xiàng)目的核心考量不在于規(guī)模大小，而在于是否有助于強(qiáng)化城市在資源配置中的優(yōu)勢(shì)地位。上海借由人才資源、消費(fèi)潛力、文化氛圍等方面優(yōu)勢(shì)，具有吸引、設(shè)立和培育跨國(guó)公司總部并提升全球資源的配置功能的基礎(chǔ)條件。總部經(jīng)濟(jì)擅長(zhǎng)于整合并使用全球創(chuàng)新資源，比如跨國(guó)公司亞太總部和全球總部的跨境服務(wù)管理與輻射全球的功能，能在上海產(chǎn)生全球資源的帶動(dòng)效應(yīng)和集聚效應(yīng)，推動(dòng)與之配套的金融、法律、會(huì)計(jì)、咨詢等高端服務(wù)業(yè)的發(fā)展，提升城市能級(jí)。同時(shí)，跨國(guó)公司總部的設(shè)立往往伴隨著投資、設(shè)計(jì)、品牌、技術(shù)、管理、全球供應(yīng)鏈甚至國(guó)際市場(chǎng)營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)的轉(zhuǎn)移，這些核心職能活動(dòng)是全球產(chǎn)業(yè)鏈的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，正是我國(guó)當(dāng)前所欠缺的。上海通過(guò)引進(jìn)外資企業(yè)的核心職能活動(dòng)，培育更多本土的產(chǎn)業(yè)鏈“鏈主”企業(yè)，搶占國(guó)內(nèi)外產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈的重要位置。

3.流通環(huán)節(jié)：提升要素流通效率，暢通商品流通渠道

第一，提高生產(chǎn)要素流通速度。國(guó)際投資不僅可以為東道國(guó)帶來(lái)資本，還可以帶來(lái)技術(shù)、知識(shí)、管理經(jīng)驗(yàn)、人才等高端生產(chǎn)要素，這些要素與東道國(guó)的土地、勞動(dòng)力相結(jié)合，實(shí)現(xiàn)資源在全球范圍內(nèi)的合理配置。外資企業(yè)加速本土企業(yè)的優(yōu)勝劣汰。一部分具有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的上海本土企業(yè)積極吸收先進(jìn)生產(chǎn)要素，進(jìn)行模仿、創(chuàng)新，而另一部企業(yè)將會(huì)在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中被淘汰，大量的生產(chǎn)要素由此被釋放出來(lái)，在市場(chǎng)中被配置到具有優(yōu)勢(shì)的企業(yè)中，生產(chǎn)資源流通效率提升。上海本土企業(yè)在學(xué)習(xí)先進(jìn)技術(shù)和參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)的過(guò)程中，還可以獲取更多對(duì)外投資的管理經(jīng)驗(yàn)和知識(shí)，能夠在全球范圍內(nèi)尋找利潤(rùn)最大化的要素資源配置方式，將本國(guó)不具優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移到其他國(guó)家，緩解國(guó)內(nèi)產(chǎn)能過(guò)剩，改善本國(guó)生產(chǎn)要素流通效率。②趙富森、何強(qiáng)：《雙向FDI有利于改善要素價(jià)格扭曲嗎?——來(lái)自中國(guó)制造業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)》，《南京財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)》2020年第1期。

第二，提升商品流動(dòng)效率。外資企業(yè)積極布局中國(guó)商貿(mào)流通領(lǐng)域，將發(fā)達(dá)國(guó)家的零售業(yè)態(tài)帶入上海市場(chǎng)，大力促進(jìn)商品流通。根據(jù)上海統(tǒng)計(jì)年鑒數(shù)據(jù)，2020年上海批發(fā)和零售業(yè)從業(yè)人員中，內(nèi)資企業(yè)占比46%，港澳臺(tái)商投資企業(yè)占比22%，外資企業(yè)占比32%，由此可見(jiàn)外資企業(yè)在上海商貿(mào)流通領(lǐng)域具有重要影響力。沃爾瑪、家樂(lè)福、山姆超市、Costco等世界領(lǐng)先的零售商企業(yè)為上海消費(fèi)者提供了便利的商品渠道，同時(shí)，也為上海的流通行業(yè)帶來(lái)先進(jìn)的管理經(jīng)驗(yàn)，本土企業(yè)在競(jìng)爭(zhēng)中謀求創(chuàng)新和發(fā)展，推動(dòng)了上海乃至全國(guó)的現(xiàn)代流通體系完善暢通。

4.消費(fèi)環(huán)節(jié)：壯大消費(fèi)市場(chǎng)，引領(lǐng)消費(fèi)升級(jí)

上海一直以來(lái)都面向于培育建設(shè)國(guó)際消費(fèi)中心城市，面向全球消費(fèi)者，提供豐富、高端的產(chǎn)品和服務(wù)。市場(chǎng)導(dǎo)向型外資企業(yè)可以帶來(lái)先進(jìn)的生產(chǎn)和消費(fèi)理念，增加優(yōu)質(zhì)的商品和服務(wù)供給，壯大上海的消費(fèi)市場(chǎng)，引領(lǐng)消費(fèi)升級(jí)。通過(guò)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)效應(yīng)和技術(shù)溢出效應(yīng)，本土企業(yè)也可以不斷提升產(chǎn)品和服務(wù)質(zhì)量，實(shí)現(xiàn)外資企業(yè)和本土企業(yè)協(xié)同推動(dòng)上海乃至中國(guó)的消費(fèi)升級(jí)。

上海致力于成為國(guó)內(nèi)和國(guó)際市場(chǎng)的主要交匯地，對(duì)市場(chǎng)導(dǎo)向型外資具有很強(qiáng)吸引力。市場(chǎng)導(dǎo)向型外資比重提升的主要表現(xiàn)為兩個(gè)方面：

一方面表現(xiàn)為服務(wù)業(yè)外資增長(zhǎng)。由于大多數(shù)服務(wù)產(chǎn)品具有即時(shí)消費(fèi)性，難以儲(chǔ)存和貿(mào)易，所以服務(wù)業(yè)外資主要針對(duì)東道國(guó)的生產(chǎn)和消費(fèi)所需要的服務(wù)需求。③馬光明：《淺析近年對(duì)華外資動(dòng)機(jī)的階段性轉(zhuǎn)變——表現(xiàn)、成因與影響》，《經(jīng)濟(jì)問(wèn)題探索》2014年第3期。近年來(lái)流入上海服務(wù)業(yè)領(lǐng)域外資呈現(xiàn)增長(zhǎng)趨勢(shì)。上海市統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2003年上海第三產(chǎn)業(yè)實(shí)際使用外資占利用外資總額的42%，2009年達(dá)到72%，2019年則高達(dá)91%；21世紀(jì)以來(lái)，上海吸收的外資逐步向貿(mào)易、金融、信息、物流、咨詢、教育等服務(wù)行業(yè)傾斜。上海市外商投資協(xié)會(huì)發(fā)布的《上海市外商投資企業(yè)百?gòu)?qiáng)報(bào)告》顯示，2020年上海的貿(mào)易類、金融類、咨詢類、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)類和醫(yī)藥類外資企業(yè)的納稅貢獻(xiàn)和營(yíng)業(yè)收入都居于前列。這也說(shuō)明越來(lái)越多外資企業(yè)進(jìn)入上海，為上海的企業(yè)和消費(fèi)者提供服務(wù)，促進(jìn)服務(wù)領(lǐng)域的消費(fèi)升級(jí)。

另一方面表現(xiàn)為制造業(yè)外資企業(yè)內(nèi)銷率增強(qiáng)①內(nèi)銷率的公式為“1-外企貨物出口額/外資企業(yè)銷售產(chǎn)值”。，內(nèi)銷率反映了外資企業(yè)在本土銷售產(chǎn)品的比重，內(nèi)銷率的高低可以體現(xiàn)企業(yè)的市場(chǎng)導(dǎo)向型動(dòng)機(jī)的強(qiáng)弱。根據(jù)上海統(tǒng)計(jì)年鑒數(shù)據(jù)，上海制造業(yè)外資企業(yè)內(nèi)銷率在2005年為34%，2010年為52%，2018年達(dá)到56%，呈現(xiàn)明顯遞增趨勢(shì)，表明外資企業(yè)市場(chǎng)導(dǎo)向的動(dòng)機(jī)明顯提升。

市場(chǎng)導(dǎo)向型外資規(guī)模擴(kuò)大，在吸引“線下”國(guó)內(nèi)和國(guó)際消費(fèi)流入的同時(shí)，還能通過(guò)國(guó)內(nèi)和跨境電商平臺(tái)從更大范圍促進(jìn)“線上”消費(fèi)，在城市中形成全球銷售網(wǎng)絡(luò)中心，賦能上海國(guó)際購(gòu)物中心建設(shè)。

（二）新發(fā)展格局與外資推進(jìn)國(guó)際經(jīng)濟(jì)外循環(huán)作用機(jī)制創(chuàng)新

1.外向整合全球廣闊商品與要素市場(chǎng)

上海通過(guò)外資推動(dòng)對(duì)外貿(mào)易發(fā)展，整合全球商品和要素市場(chǎng)。如圖3所示，2012年以來(lái)，上海的外資企業(yè)出口總額占上海出口總額的比重最高接近70%，盡管2017年以來(lái)受到國(guó)際形勢(shì)和“新冠”疫情等因素影響，上海的外資企業(yè)出口總額占比有所下降，仍然維持在了55%以上。外國(guó)投資是拉動(dòng)上海對(duì)外貿(mào)易、推動(dòng)出口結(jié)構(gòu)優(yōu)化的重要引擎，也增加了上海的要素和產(chǎn)品進(jìn)入國(guó)際市場(chǎng)的機(jī)會(huì)。在全球經(jīng)濟(jì)低迷、國(guó)際貿(mào)易環(huán)境復(fù)雜的壓力下，外資企業(yè)為上海對(duì)外貿(mào)易轉(zhuǎn)型升級(jí)起到巨大支撐作用。本土企業(yè)在與外資企業(yè)合作的過(guò)程中，不斷加強(qiáng)產(chǎn)品研發(fā)設(shè)計(jì)和品牌建設(shè)、優(yōu)化企業(yè)管理流程，不僅可以通過(guò)外資企業(yè)將商品銷售到世界市場(chǎng)，還能夠通過(guò)開(kāi)拓全球市場(chǎng)資源，直接參與全球市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。

圖3 2012—2021年上海外商投資企業(yè)進(jìn)出口變化情況

2.內(nèi)向集成全球優(yōu)質(zhì)商品與要素資源

過(guò)去利用外資“兩頭在外”的模式已經(jīng)發(fā)生改變，外資將更多商品和要素資源提供給本土市場(chǎng)。如圖3所示，上海外資企業(yè)進(jìn)口額從2012年的1512億美元增長(zhǎng)至2021年的2465億美元，2021年上海外資企業(yè)進(jìn)口額占上海進(jìn)口額比重達(dá)到64%，且外資進(jìn)口額超過(guò)出口額的部分呈現(xiàn)逐年擴(kuò)大趨勢(shì)，可見(jiàn)越來(lái)越多外資企業(yè)進(jìn)口的優(yōu)質(zhì)商品和要素是針對(duì)中國(guó)市場(chǎng)。就生產(chǎn)端而言，外資是國(guó)際生產(chǎn)要素流動(dòng)的載體，盡管上海當(dāng)前并不缺乏資本要素，但是卻對(duì)技術(shù)、品牌、專利、管理、高端人才等高端要素的需求很大，外資所帶來(lái)的高端生產(chǎn)要素有助于提升上海要素能級(jí)和全球資源配置能力，更好發(fā)揮國(guó)內(nèi)和國(guó)際資源配置的樞紐作用。就消費(fèi)端而言，外商企業(yè)進(jìn)口并銷售的優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品助力上海釋放內(nèi)需潛力，引領(lǐng)和創(chuàng)造國(guó)內(nèi)需求。

三、外資提升“雙循環(huán)”戰(zhàn)略鏈接功能的內(nèi)在瓶頸

（一）與高質(zhì)量外資相匹配的高級(jí)生產(chǎn)要素國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力弱

一般情況下，知識(shí)、技術(shù)等高級(jí)要素密集型產(chǎn)業(yè)會(huì)被配置到具有知識(shí)、技術(shù)等要素優(yōu)勢(shì)的國(guó)家或地區(qū)，勞動(dòng)、資源密集型產(chǎn)業(yè)會(huì)被配置到具有勞動(dòng)和資源優(yōu)勢(shì)的國(guó)家和地區(qū)以降低成本。然而，上海各類生產(chǎn)要素價(jià)格在全國(guó)都處于較高水平，并不具備傳統(tǒng)的勞動(dòng)、資源等初級(jí)要素的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，不適合發(fā)展勞動(dòng)密集型和資源消耗型產(chǎn)業(yè)。與此同時(shí)，上海的人才、技術(shù)、知識(shí)等創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)的高端要素尚處于培育階段，在國(guó)際上沒(méi)有表現(xiàn)出明顯的比較優(yōu)勢(shì)，對(duì)于資本、知識(shí)和技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)等高級(jí)要素資源的吸引力弱于歐美等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體，這就容易造成產(chǎn)業(yè)發(fā)展“斷檔”的風(fēng)險(xiǎn)。

在高端生產(chǎn)要素供給能力方面，目前上海相對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家的全球城市還存在一定距離。首先，上海缺乏諸如美國(guó)硅谷、日本筑波科學(xué)城、德國(guó)慕尼黑科學(xué)園等全球領(lǐng)先的科技創(chuàng)新園區(qū)，沒(méi)有完全形成集聚科技創(chuàng)新要素的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈；其次，上海的國(guó)際高端要素流量相對(duì)不足，跨國(guó)公司總部資源、金融資源和國(guó)際高端人才資源有待提升；再次，先進(jìn)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)為全球提供服務(wù)的能力尚不夠強(qiáng)，缺乏能為全球各地提供高端服務(wù)的企業(yè)。這些因素造成高端制造業(yè)和先進(jìn)服務(wù)業(yè)主要分布于發(fā)達(dá)國(guó)家的城市，發(fā)達(dá)國(guó)家憑借高端生產(chǎn)要素的優(yōu)勢(shì)，占據(jù)全球價(jià)值鏈中高端環(huán)節(jié)的主導(dǎo)地位。①?gòu)埗稹⒋飨瑁骸陡哔|(zhì)量利用外資與產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力提升》，《南開(kāi)學(xué)報(bào)（哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版）》2018年第5期。上海要吸引高質(zhì)量外資，集聚更多資本、技術(shù)和知識(shí)密集型產(chǎn)業(yè)到本地市場(chǎng)，首先是形成這些高級(jí)要素的優(yōu)勢(shì)。而實(shí)現(xiàn)要素稟賦升級(jí)并非一朝一夕之力，是一個(gè)持續(xù)投資的過(guò)程，因?yàn)楦呒?jí)生產(chǎn)要素的培育受到特定發(fā)展階段的約束，構(gòu)建高級(jí)要素的生長(zhǎng)機(jī)制需要市場(chǎng)體制、企業(yè)制度、技術(shù)基礎(chǔ)、科研教育等多方面協(xié)同優(yōu)化。②蘇杭、鄭磊、牟逸飛：《要素稟賦與中國(guó)制造業(yè)產(chǎn)業(yè)升級(jí)——基于WIOD和中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)的分析》，《管理世界》2017年第4期；姚增福、劉欣：《要素稟賦結(jié)構(gòu)升級(jí)、異質(zhì)性人力資本與農(nóng)業(yè)環(huán)境效率》，《人口與經(jīng)濟(jì)》2018年第2期。

（二）利用高質(zhì)量外資的自主可控能力不足

外資可以擴(kuò)大和改善生產(chǎn)能力，但用外資技術(shù)代替本國(guó)自主研發(fā)的方式將無(wú)法促進(jìn)東道國(guó)科技創(chuàng)新長(zhǎng)足進(jìn)步，反而容易造成對(duì)外資的過(guò)度依賴。這就會(huì)導(dǎo)致在關(guān)鍵零部件、核心技術(shù)上受制于人，在發(fā)生貿(mào)易摩擦、全球公共危機(jī)、外部封鎖等沖擊之時(shí)，因他國(guó)具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)而處于被動(dòng)地位。在部分關(guān)鍵產(chǎn)業(yè)有能力掌握核心零部件和核心技術(shù)才能與其他發(fā)達(dá)國(guó)家的技術(shù)優(yōu)勢(shì)形成相互制衡、相互依賴的均衡關(guān)系，從而才能夠在發(fā)生外部沖擊的時(shí)候控制住產(chǎn)業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)。

當(dāng)前上海尚未形成能與發(fā)達(dá)國(guó)家企業(yè)的相制衡的核心零部件和技術(shù)優(yōu)勢(shì)。如何在擴(kuò)大開(kāi)放的同時(shí)建立自主可控的產(chǎn)業(yè)體系，是亟需解決的難題。一方面，在當(dāng)前國(guó)際形勢(shì)下，引進(jìn)高質(zhì)量外資并不一定能產(chǎn)生有效技術(shù)溢出，特別是高端核心技術(shù)領(lǐng)域，外資母國(guó)的技術(shù)限制和技術(shù)防范日趨嚴(yán)重。且大多數(shù)外資企業(yè)是海外母公司在中國(guó)的組織延伸，諸如研發(fā)、戰(zhàn)略規(guī)劃、營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)等核心職能活動(dòng)仍然留在母公司，上海無(wú)法輕易獲得與這些核心職能有關(guān)的經(jīng)驗(yàn)、方法和程序等緘默知識(shí)。另一方面，外資企業(yè)與本土企業(yè)存在競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系，外資企業(yè)勢(shì)力的擴(kuò)大會(huì)造成本土企業(yè)能力成長(zhǎng)獲得擠壓，③路風(fēng)、余永定：《“雙順差”、能力缺口與自主創(chuàng)新——轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的宏觀和微觀視野》，《中國(guó)社會(huì)科學(xué)》2012年第6期；毛其淋、許家云：《外資進(jìn)入如何影響了本土企業(yè)出口國(guó)內(nèi)附加值?》，《經(jīng)濟(jì)學(xué)（季刊）》2018年第4期。導(dǎo)致技術(shù)陷阱和創(chuàng)新惰性，阻礙自主創(chuàng)新能力的提升。

（三）對(duì)市場(chǎng)導(dǎo)向型外資的吸引力有待增強(qiáng)

上海在建設(shè)國(guó)際消費(fèi)中心城市方面已經(jīng)取得一定成就。根據(jù)世界知名地產(chǎn)商世邦魏理仕的數(shù)據(jù)，上海國(guó)際零售商集聚度在2018年就已經(jīng)位列全球第二，僅次于迪拜，進(jìn)駐上海的國(guó)際高端品牌達(dá)到90%。首發(fā)經(jīng)濟(jì)、夜間經(jīng)濟(jì)、在線新經(jīng)濟(jì)等經(jīng)濟(jì)形態(tài)都為加快國(guó)際消費(fèi)中心城市的建設(shè)提供強(qiáng)力支撐。但是，上海在建設(shè)國(guó)際消費(fèi)中心城市方面還存在一些短板。

第一，高質(zhì)量消費(fèi)的豐富度不夠。東京、紐約、倫敦等國(guó)際消費(fèi)總量在世界排名前列的城市均有超過(guò)10萬(wàn)個(gè)消費(fèi)品牌，上海的國(guó)際知名品牌數(shù)量?jī)H有2萬(wàn)多個(gè)，與這些全球頂尖消費(fèi)城市相比，還存在一定差距。此外，上海的高端服務(wù)業(yè)供給不足，導(dǎo)致在教育和健康服務(wù)、城市公共服務(wù)、金融服務(wù)等方面沒(méi)有形成良好的消費(fèi)環(huán)境。第二，國(guó)際化消費(fèi)不足。城市消費(fèi)群體可以分為本地消費(fèi)者、區(qū)域消費(fèi)者和全球消費(fèi)者三類，上海消費(fèi)群體主要集中于前兩類，全球消費(fèi)者相對(duì)于世界頂尖消費(fèi)城市還比較少。第三，沒(méi)有形成特色的消費(fèi)文化。特色的城市消費(fèi)文化能夠吸引國(guó)內(nèi)外更多消費(fèi)者、傳播本土特色文化，倫敦、巴黎、東京等通過(guò)舉辦音樂(lè)表演、藝術(shù)節(jié)、時(shí)裝周等國(guó)際交流活動(dòng)擴(kuò)大影響力，將城市歷史傳統(tǒng)和現(xiàn)代創(chuàng)意融合以彰顯城市魅力、提升消費(fèi)者購(gòu)物體驗(yàn)。而上海鮮有提煉出具有鮮明特色的消費(fèi)文化，造成具有國(guó)際影響力的特色文化活動(dòng)缺失、歷史文化與商業(yè)融合程度不深、沒(méi)有形成如巴黎香榭麗舍大街的具有國(guó)際知名度的特色商圈文化。上海的消費(fèi)潛力巨大，但是以上這些短板在一定程度上抑制了市場(chǎng)導(dǎo)向型外資的集聚。

（四）與高水平制度型開(kāi)放的新要求有距離

伴隨全球經(jīng)濟(jì)深度調(diào)整和全球價(jià)值鏈、產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)，各國(guó)對(duì)于高質(zhì)量外資的競(jìng)爭(zhēng)加劇，還有部分發(fā)達(dá)國(guó)家限制對(duì)外直接投資，鼓勵(lì)資金回流，這對(duì)國(guó)家與地區(qū)的營(yíng)商環(huán)境提出更高要求。根據(jù)世界銀行的研究，在全球190個(gè)經(jīng)濟(jì)體中，2020年中國(guó)營(yíng)商環(huán)境排名31位，較2019年提升15位，較2018年提升41位，這體現(xiàn)了以上海、北京為代表的核心城市在優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境方面的成效。

盡管如此，“營(yíng)商環(huán)境沒(méi)有最好，只有更好”，當(dāng)前外資企業(yè)在上海的投資與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)依然存在諸多 “堵點(diǎn)”和“痛點(diǎn)”。區(qū)域全面經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系協(xié)定（RCEP）、中歐全面投資協(xié)定（CAI）等協(xié)定成功落地后，對(duì)法制化、國(guó)際化的營(yíng)商環(huán)境提出更高要求。上海在跨境融資的準(zhǔn)入和經(jīng)營(yíng)規(guī)則、便利化程度、競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境方面還存在諸多需要和國(guó)際對(duì)接的地方，面臨從要素開(kāi)放向制度型開(kāi)放轉(zhuǎn)變的挑戰(zhàn)，特別是在市場(chǎng)準(zhǔn)入和投資領(lǐng)域方面，還有放開(kāi)的空間，需要進(jìn)一步提升外資活力。

四、高水平利用外資、提升“雙循環(huán)”戰(zhàn)略鏈接功能的新路徑

（一）處理好引進(jìn)高端生產(chǎn)要素與培育本土高端要素的關(guān)系，推動(dòng)國(guó)際與本土生產(chǎn)要素相互融合和促進(jìn)

上海一方面要引進(jìn)以高質(zhì)量外資為載體的高端要素，提升產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈現(xiàn)代化水平，另一方面，要加強(qiáng)本土的高端要素培育，形成高端要素的比較優(yōu)勢(shì)，以此吸引更多高質(zhì)量外資進(jìn)入，引發(fā)良性循環(huán)。處理好引進(jìn)高端生產(chǎn)要素與培育本土高端要素關(guān)系，需要從以下三個(gè)方面著手：第一，在科技創(chuàng)新要素的引進(jìn)和培育方面，將城市群高校和科研院所的優(yōu)勢(shì)科研力量與國(guó)外研發(fā)機(jī)構(gòu)、海內(nèi)外行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)前沿應(yīng)用聯(lián)合起來(lái)，形成數(shù)字化的創(chuàng)新平臺(tái)，共同開(kāi)展重大技術(shù)攻關(guān)項(xiàng)目。第二，在現(xiàn)代金融要素的引進(jìn)和培育方面，需要進(jìn)一步加強(qiáng)金融對(duì)民間資本和對(duì)外資開(kāi)放力度，激發(fā)金融市場(chǎng)活力，讓國(guó)有資本、民間資本和國(guó)際資本充分競(jìng)爭(zhēng)，緩解實(shí)體企業(yè)，特別是創(chuàng)新型企業(yè)融資問(wèn)題。第三，在高技能人才要素的引進(jìn)和培育方面，需要?jiǎng)?chuàng)新吸引集聚外籍高技能人才的政策舉措，讓引進(jìn)人才的通道更便利、流程更為簡(jiǎn)化，同時(shí)，加強(qiáng)教育與經(jīng)濟(jì)發(fā)展實(shí)踐的聯(lián)系程度，引導(dǎo)、激勵(lì)學(xué)生的創(chuàng)新意識(shí)和主動(dòng)性，加大高層次創(chuàng)新人才培養(yǎng)支持力度。

（二）處理好外資引進(jìn)與提升自主創(chuàng)新能力的關(guān)系，形成科技自立自強(qiáng)與全球創(chuàng)新網(wǎng)絡(luò)融合發(fā)展

隨著中國(guó)技術(shù)水平與發(fā)達(dá)國(guó)家的差距縮小，依靠引進(jìn)外資技術(shù)代替自主研發(fā)的方式無(wú)法持續(xù)，對(duì)外資技術(shù)的過(guò)度依賴反而會(huì)造成創(chuàng)新惰性，容易遭受技術(shù)封鎖，在面臨國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化時(shí)會(huì)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展造成危害。因此，上海實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步和技術(shù)突破的關(guān)鍵不是利用外資技術(shù)轉(zhuǎn)移，而是依靠自主創(chuàng)新。引進(jìn)外資的目的不能僅局限于引進(jìn)其技術(shù)，而是更多地加強(qiáng)外資企業(yè)與城市本土企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)與合作，從而提升自主創(chuàng)新能力。這需要上海在堅(jiān)持開(kāi)放的條件下，制定合理的外資政策。同時(shí)需要保護(hù)本土企業(yè)的成長(zhǎng)，鼓勵(lì)企業(yè)自主研發(fā)、在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中加強(qiáng)后天學(xué)習(xí)。基于此，政府部門需要進(jìn)一步轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)管理方式，不單純以GDP增長(zhǎng)為目標(biāo)，而是建立起鼓勵(lì)自主企業(yè)創(chuàng)新的政策體系和管理體制。

（三）處理好市場(chǎng)多元開(kāi)放與提升本土商品和服務(wù)綜合競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)系，形成兩個(gè)市場(chǎng)兩種資源相輔相成和高質(zhì)量發(fā)展

為了引進(jìn)更多高質(zhì)量的市場(chǎng)導(dǎo)向型外資，特別是高端服務(wù)業(yè)領(lǐng)域的外資，上海需要進(jìn)一步推進(jìn)市場(chǎng)高水平開(kāi)放，完善市場(chǎng)準(zhǔn)入機(jī)制，維護(hù)高效規(guī)范、公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)秩序。本土市場(chǎng)需要外資企業(yè)作為“鲇魚”，打破民族企業(yè)生長(zhǎng)的“溫室”。外資企業(yè)進(jìn)入加劇了行業(yè)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)，也與本地企業(yè)構(gòu)建上、下游產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)，為內(nèi)資企業(yè)創(chuàng)造了新的存活機(jī)會(huì)與市場(chǎng)空間，促進(jìn)內(nèi)資企業(yè)價(jià)值鏈位置提升。①包群、葉寧華、王艷靈：《外資競(jìng)爭(zhēng)、產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)與中國(guó)本土企業(yè)的市場(chǎng)存活》，《經(jīng)濟(jì)研究》2015年第7期。以上海的新能源汽車市場(chǎng)為例，過(guò)去中國(guó)保護(hù)汽車行業(yè)發(fā)展，限制外國(guó)車輛進(jìn)入，民族的汽車企業(yè)因?yàn)槿狈Ω?jìng)爭(zhēng)而發(fā)展緩慢；上海在2018年引進(jìn)國(guó)際領(lǐng)先的新能源汽車工廠特斯拉，讓特斯拉充分參與國(guó)內(nèi)新能源市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)于傳統(tǒng)車企和新勢(shì)力造車企業(yè)提升新能源汽車競(jìng)爭(zhēng)力產(chǎn)生了顯著促進(jìn)作用。②張厚明：《我國(guó)新能源汽車市場(chǎng)復(fù)蘇態(tài)勢(shì)及推進(jìn)策略》，《經(jīng)濟(jì)縱橫》2021年第10期。在市場(chǎng)多元化開(kāi)放方面，國(guó)家頒布各類政策鼓勵(lì)上海先行先試，比如國(guó)際進(jìn)口博覽會(huì)、自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)等，形成一系列政策疊加效應(yīng)，為上海提供了得天獨(dú)厚的優(yōu)勢(shì)。上海可以充分發(fā)揮這些開(kāi)放試點(diǎn)政策對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的溢出效應(yīng)，學(xué)習(xí)更新服務(wù)理念和標(biāo)準(zhǔn)、降低商品和服務(wù)的進(jìn)口壁壘，擴(kuò)大優(yōu)質(zhì)商品和服務(wù)進(jìn)口，利用國(guó)內(nèi)國(guó)際兩個(gè)市場(chǎng)兩種資源，提升本土商品與服務(wù)綜合競(jìng)爭(zhēng)力。

（四）處理好風(fēng)險(xiǎn)防范與高水平制度型開(kāi)放的關(guān)系，積極統(tǒng)籌好安全與發(fā)展

對(duì)外高水平的制度型開(kāi)放也面臨著一定的風(fēng)險(xiǎn)。“十四五”時(shí)期中國(guó)對(duì)外開(kāi)放面臨更為復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)環(huán)境和各類風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，需要將制度開(kāi)放與風(fēng)險(xiǎn)防范統(tǒng)籌考慮，結(jié)合國(guó)內(nèi)市場(chǎng)和制度特征建立完備的風(fēng)險(xiǎn)防范措施。在特定區(qū)域內(nèi)先行試驗(yàn)是一條比較穩(wěn)健的道路。上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)等特殊經(jīng)濟(jì)功能區(qū)在開(kāi)展更高水平開(kāi)放的先行先試方面具有良好的試點(diǎn)條件，上海需要在這些特殊經(jīng)濟(jì)功能區(qū)繼續(xù)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，探索國(guó)際投資規(guī)則、標(biāo)準(zhǔn)與國(guó)際一流水平對(duì)接。中國(guó)已經(jīng)由對(duì)標(biāo)國(guó)際通行規(guī)則融入全球經(jīng)濟(jì)治理體系的模式轉(zhuǎn)變?yōu)橹鲃?dòng)地參與到全球治理中，要對(duì)標(biāo)RCEP、CAI、CPTPP等國(guó)際經(jīng)貿(mào)最高標(biāo)準(zhǔn)，引領(lǐng)國(guó)際經(jīng)貿(mào)規(guī)則的重構(gòu)。上海作為全國(guó)經(jīng)濟(jì)開(kāi)放高地，外資政策需要不斷適應(yīng)新的變化，加強(qiáng)制度型開(kāi)放試點(diǎn)力度，探索并推廣與國(guó)際規(guī)則相互銜接的制度型開(kāi)放經(jīng)驗(yàn)。上海2020年11月開(kāi)始實(shí)行《上海市外商投資條例》，是中國(guó)首部省級(jí)貫徹實(shí)施《外商投資法》的條例，從擴(kuò)大開(kāi)放、投資促進(jìn)、投資保護(hù)、投資管理與服務(wù)等方面進(jìn)一步規(guī)范外商投資管理，準(zhǔn)入前、中、后階段都注重與國(guó)際通行投資貿(mào)易規(guī)則對(duì)標(biāo)。未來(lái)，上海在為外資創(chuàng)造公平透明營(yíng)商環(huán)境的同時(shí)，還需要加強(qiáng)對(duì)外資的管理，降低外商投資企業(yè)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的制約性。