關(guān)于對非同一控制下企業(yè)合并產(chǎn)生的商譽(yù)的會計(jì)后續(xù)計(jì)量的幾點(diǎn)思考

摘要：近年來，資本市場并購浪潮的興起和賬面商譽(yù)的激增引發(fā)了人們對于商譽(yù)泡沫的擔(dān)憂。本文建議建議商譽(yù)后續(xù)計(jì)量采用攤銷法或攤銷與減值測試相互補(bǔ)充的形式，以避免單一采用減值法導(dǎo)致商譽(yù)難以真實(shí)反映企業(yè)商譽(yù)價(jià)值的公允性。

關(guān)鍵詞：商譽(yù);會計(jì)后續(xù)計(jì)量;商譽(yù)減值;商譽(yù)攤銷

近年來，資本市場外延并購浪潮中追逐熱門概念、炒作熱門題材成為資本市場一種新“時(shí)尚”，不以實(shí)現(xiàn)協(xié)作、創(chuàng)造未來價(jià)值為目的的非理性并購動機(jī)導(dǎo)致上市公司對跨界并購風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足，更有甚者寄希望于企業(yè)轉(zhuǎn)型與變革能通過并購一蹴而就。當(dāng)炒作偃旗息鼓、大股東套現(xiàn)離場、對賭協(xié)議期滿時(shí)，上市公司可能面臨的不僅是巨額的商譽(yù)減值風(fēng)險(xiǎn)，甚至是盲目熱衷并購下的主業(yè)荒廢，導(dǎo)致資本市場劣幣驅(qū)逐良幣，主營業(yè)務(wù)良好的優(yōu)質(zhì)企業(yè)由于缺乏概念題材，難以被市場認(rèn)可，估值較低，市場價(jià)值及資源配置的扭曲。

本文認(rèn)為，外延式擴(kuò)張需求增加、并購浪潮中的市場炒作、潛在利益輸送以及商譽(yù)不當(dāng)?shù)臅?jì)處理是產(chǎn)生這一現(xiàn)象的重要誘因，商譽(yù)成為企業(yè)追求超額利潤的聚寶盆，巨額商譽(yù)及潛在減值風(fēng)險(xiǎn)猶如懸在頭頂?shù)倪_(dá)摩克利斯之劍，適度的商譽(yù)有利于改善上市公司的業(yè)績表現(xiàn)，提高企業(yè)的盈利水平，過度的商譽(yù)則面臨著商譽(yù)減值的風(fēng)險(xiǎn)：一方面商譽(yù)減值直接減損上市公司當(dāng)期利潤，且減值后不得轉(zhuǎn)回，容易引發(fā)業(yè)績變臉;另一方面上市公司盲目高溢價(jià)收購，被收購企業(yè)為獲得高估值而出具不切實(shí)際的業(yè)績承諾，后續(xù)計(jì)量存在較大的減值風(fēng)險(xiǎn)，損害中小投資者的合法權(quán)益。因此，應(yīng)加強(qiáng)并購的事中及事后監(jiān)管、強(qiáng)化并購及商譽(yù)信息披露，同時(shí)改進(jìn)商譽(yù)的后續(xù)計(jì)量方法，以防范商譽(yù)泡沫，促進(jìn)資本市場健康發(fā)展。

在資本市場醞釀日益質(zhì)變的環(huán)境下，據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2020年三季度末，有14家上市公司的商譽(yù)規(guī)模超過100億元，其中美的集團(tuán)、濰柴動力、海爾智家、聞泰科技、中國平安和世紀(jì)華通的商譽(yù)規(guī)模更是突破200億元。有28家上市公司的商譽(yù)超過50億元。A股中有424家上市公司超過商譽(yù)占凈資產(chǎn)這一比例，商譽(yù)占凈資產(chǎn)（以所有者權(quán)益為標(biāo)準(zhǔn)）比例超過100%的有21家，也就是說，這些上市公司的商譽(yù)已經(jīng)超過凈資產(chǎn)，諸如ST中安、眾應(yīng)互聯(lián)、華誼嘉信、紫光學(xué)大的商譽(yù)甚至是凈資產(chǎn)的10倍以上。商譽(yù)占凈資產(chǎn)比例在50%（含）～100%（不含）之間的A股上市公司有83家，例如數(shù)知科技商譽(yù)占凈資產(chǎn)比重就達(dá)55.67%，吳通控股、金卡智能商譽(yù)占凈資產(chǎn)都達(dá)30%以上。

據(jù)Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，在2010年末，A股上市公司的商譽(yù)累計(jì)只有957億元，隨后呈現(xiàn)逐年遞增的態(tài)勢。至2019年報(bào)告期，A股上市公司的商譽(yù)累計(jì)金額1.26萬億元，處于歷史高位。另外，在2018～2019年末，A股發(fā)生商譽(yù)減值上市公司均超過了800家，分別為887家、848家，占當(dāng)時(shí)A股上市公司總數(shù)的24.7%、23.7%。近年來，商譽(yù)減值損失同比增長超100%的公司數(shù)量呈現(xiàn)逐年快速增長態(tài)勢，2016年、2017年、2018年、2019年相關(guān)上市公司數(shù)量分別為42家、78家、165家、194家。

2018年11月，證監(jiān)會發(fā)布《會計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)提示第8號——商譽(yù)減值》，就商譽(yù)減值的會計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行提示。《會計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)提示第8號--商譽(yù)減值》明確，公司應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日判斷是否存在可能發(fā)生資產(chǎn)減值的跡象。對企業(yè)合并所形成的商譽(yù)，公司應(yīng)當(dāng)至少在每年年度終了進(jìn)行減值測試。

一、商譽(yù)的概述

商譽(yù)是指能在未來期間為企業(yè)經(jīng)營帶來超額利潤的潛在經(jīng)濟(jì)價(jià)值，或一家企業(yè)預(yù)期的獲利能力超過可辨認(rèn)資產(chǎn)正常獲利能力（如社會平均投資回報(bào)率）的資本化價(jià)值，商譽(yù)是企業(yè)整體價(jià)值的組成部分，是企業(yè)合并時(shí)投資成本超過被并購企業(yè)可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值的差額。商譽(yù)這個(gè)名詞由來已久，最早是出現(xiàn)于16世紀(jì)末，英國會計(jì)學(xué)出現(xiàn)商譽(yù)的最早記錄是由于審計(jì)案件的需要。當(dāng)時(shí)定義的是商譽(yù)是企業(yè)從事經(jīng)營活動中所取得的一切有利條件，1888年英國的一篇會計(jì)學(xué)術(shù)論文上又將其定義為“企業(yè)與其顧客之間好壞關(guān)系和由此帶來的超額利潤的因素”。在1901年英國稅收專員案件中，法院將商譽(yù)定義為“形成習(xí)慣的人的力量”。

前人的研究著眼于要素和計(jì)量兩個(gè)維度，主要包含以下觀點(diǎn)：

第一是商譽(yù)的無形資源觀。這一觀點(diǎn)認(rèn)為商譽(yù)是導(dǎo)致企業(yè)獲取超額利潤的一切要素和情形，產(chǎn)生于企業(yè)的良好形象及顧客對企業(yè)的好感，這種好感可能起源于企業(yè)所擁有的優(yōu)越的地理位置、良好的口碑、有利的商業(yè)地位、良好的勞資關(guān)系、獨(dú)占特權(quán)和管理有方等方面。

第二是商譽(yù)的超額利潤觀。商譽(yù)是預(yù)期未來收益的現(xiàn)值超過正常報(bào)酬的那個(gè)部分。超額收益是指在較長時(shí)期內(nèi)能獲取較同業(yè)平均盈利水平更高的利潤。商譽(yù)是與企業(yè)整體結(jié)合在一起的，無法單獨(dú)辨認(rèn)，但企業(yè)一旦擁有它，就具有超過正常盈利水平的盈利能力和服務(wù)潛力。因此，它的價(jià)值只有通過作為整體所創(chuàng)造的超額收益才能集中表現(xiàn)出來。

第三是商譽(yù)的剩余價(jià)值觀。是繼續(xù)經(jīng)營價(jià)值概念和未入賬資產(chǎn)概念的產(chǎn)物。繼續(xù)經(jīng)營價(jià)值概念認(rèn)為，商譽(yù)本身不是一項(xiàng)單獨(dú)的會生息資產(chǎn)，而是實(shí)體各項(xiàng)資產(chǎn)合計(jì)的價(jià)值超過了其個(gè)別價(jià)值的總和;而未入賬資產(chǎn)指的是諸如優(yōu)秀的管理、忠誠的客戶、有利的地點(diǎn)等。

較超額利潤觀對企業(yè)預(yù)期未來超額利潤以及折現(xiàn)率的難以估計(jì)導(dǎo)致其可操作性差，剩余價(jià)值觀則試圖彌補(bǔ)這一缺陷，將商譽(yù)表示為企業(yè)整體價(jià)值與可辨認(rèn)資產(chǎn)價(jià)值之差。兩者實(shí)質(zhì)上并無差異，如果企業(yè)的總體價(jià)值和可辨認(rèn)資產(chǎn)價(jià)值都可以客觀地加以確定，那么兩者計(jì)算所得商譽(yù)價(jià)值應(yīng)該是一致的。

二、商譽(yù)的初始確認(rèn)及后續(xù)計(jì)量

商譽(yù)按照來源不同可以分為自創(chuàng)商譽(yù)和外購的商譽(yù)。自創(chuàng)商譽(yù)一般是企業(yè)在長期的生產(chǎn)經(jīng)營過程中日積月累形成的超額資源，按照大多數(shù)的慣例，自創(chuàng)的商譽(yù)一般不予以確認(rèn)。外購商譽(yù)源于企業(yè)并購，而自創(chuàng)商譽(yù)則是企業(yè)內(nèi)部通過研究、開發(fā)、廣告、宣傳、教育、培訓(xùn)等活動而自行創(chuàng)造。關(guān)于外購商譽(yù)的確認(rèn)，雖然學(xué)術(shù)界對此仍然存在爭議，但無論是中國企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則、美國企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則還是國際會計(jì)準(zhǔn)則，都認(rèn)為應(yīng)將外購商譽(yù)確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)，并沿用剩余價(jià)值觀，采用并購成本與被并購方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值差額進(jìn)行初始計(jì)量。學(xué)術(shù)界爭論的焦點(diǎn)更多地集中于自創(chuàng)商譽(yù)，但部分學(xué)者認(rèn)為盡管如此，其最大缺陷在于難以公允地進(jìn)行計(jì)量，因而認(rèn)為自創(chuàng)商譽(yù)不應(yīng)確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)。從實(shí)務(wù)來看，由于自創(chuàng)商譽(yù)難以公允地計(jì)量，中國、美國及國際會計(jì)準(zhǔn)則均要求企業(yè)不得確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)。本文討論關(guān)注外購商譽(yù)。

根據(jù)《<企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第20號——企業(yè)合并>應(yīng)用指南》及《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第6號——無形資產(chǎn)>應(yīng)用指南》，商譽(yù)是非同一控制下企業(yè)合并成本大于合并取得被購買方各項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價(jià)值份額的差額，其存在無法與企業(yè)自身分離，不具有可辨認(rèn)性，不屬于無形資產(chǎn)準(zhǔn)則所規(guī)范的無形資產(chǎn)。這個(gè)概念的基本含義有五點(diǎn)：

1.商譽(yù)是在非同一控制下企業(yè)合并時(shí)產(chǎn)生的。投資方合并被投資方取得股權(quán)有兩種情況：一是同一控制下的企業(yè)合并取得股權(quán)，如企業(yè)集團(tuán)內(nèi)的企業(yè)合并;二是非同一控制下的企業(yè)合并取得股權(quán)。無形資產(chǎn)準(zhǔn)則：“企業(yè)自創(chuàng)商譽(yù)不能加以確認(rèn)”的規(guī)定更加明確。

2.商譽(yù)的確認(rèn)是指“正商譽(yù)”，不包括“負(fù)商譽(yù)”。即“企業(yè)合并成本大于合并取得被購買方各項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價(jià)值份額的差額”作為商譽(yù)（正商譽(yù)）處理;如果企業(yè)合并成本小于合并取得被購買方各項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價(jià)值份額的差額——負(fù)商譽(yù)，則計(jì)入當(dāng)期損益。

3.商譽(yù)的確認(rèn)以“公允價(jià)值”為基礎(chǔ)。

4.商譽(yù)與企業(yè)自身不可分離，不具有可辨認(rèn)性。

5.商譽(yù)不屬于“無形資產(chǎn)”規(guī)范的內(nèi)容。商譽(yù)按《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第20號——企業(yè)合并》和《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第33號——合并財(cái)務(wù)報(bào)表》的規(guī)定進(jìn)行處理。

三、商譽(yù)減值測試存在的問題

非同一控制下的企業(yè)合并產(chǎn)生的商譽(yù)成為一個(gè)計(jì)價(jià)“容器”，過程中企業(yè)并購、商譽(yù)及商譽(yù)減值信息披露的不充分、不透明進(jìn)一步為利益輸送創(chuàng)造了有利條件。上市公司在并購中支付高溢價(jià)，賬面確認(rèn)高額商譽(yù)，被并購方可能是關(guān)聯(lián)方或利益相關(guān)者，形成了實(shí)質(zhì)上的利益輸送，或資金、資產(chǎn)的體外循環(huán)。被并購方可能與并購方簽訂對賭協(xié)議，但高額商譽(yù)的減值風(fēng)險(xiǎn)卻遠(yuǎn)非2～3年的業(yè)績對賭可以彌補(bǔ)，甚至業(yè)績補(bǔ)償協(xié)議本身已經(jīng)淪為高溢價(jià)并購的附帶成本，被收購方承諾不切實(shí)際的業(yè)績，以此換取高估值，事后監(jiān)管缺失及求償困難使得這種行為可以低成本地進(jìn)行。更為直接的是，大股東利用并購概念題材炒作，配合自身擁有的優(yōu)勢信息進(jìn)行大規(guī)模減持套現(xiàn)，也是近年來大股東頻繁減持甚至清倉式減持的原因之一。無論是利益輸送還是自利目的的并購，由此產(chǎn)生的高額商譽(yù)及其大額減值都將成為上市公司未來經(jīng)營的沉重負(fù)擔(dān)，不僅擾亂了正常的市場秩序，更極大地侵害了投資者，尤其是中小投資者的利益，釀成資本市場的巨大泡沫。

按照《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值》規(guī)定：企業(yè)如果擁有因企業(yè)合并所形成的商譽(yù)的，至少應(yīng)當(dāng)在每年年度終了進(jìn)行減值測試。由于商譽(yù)不能獨(dú)立產(chǎn)生現(xiàn)金流量，因此其減值測試應(yīng)當(dāng)結(jié)合與其相關(guān)的資產(chǎn)組或資產(chǎn)組組合。相關(guān)的資產(chǎn)組或資產(chǎn)組組合應(yīng)當(dāng)是能夠從企業(yè)合并的協(xié)同效應(yīng)中受益的資產(chǎn)組或者資產(chǎn)組組合，但不應(yīng)當(dāng)大于按照分部報(bào)告準(zhǔn)則所確定的報(bào)告分部。為此，新準(zhǔn)則要求企業(yè)應(yīng)當(dāng)自合并日起將合并產(chǎn)生的商譽(yù)按合理的方法分?jǐn)傊料嚓P(guān)的資產(chǎn)組;難以分?jǐn)傊料嚓P(guān)資產(chǎn)組的，應(yīng)當(dāng)將其分?jǐn)傊料嚓P(guān)的資產(chǎn)組組合。

采用減值法主要有以下幾方面問題：

首先，減值測試成本高昂，這一過程中涉及被測試主體未來經(jīng)營狀況、盈利能力及折現(xiàn)率等大量參數(shù)的估計(jì)，導(dǎo)致商譽(yù)減值流于形式。商譽(yù)減值出現(xiàn)極端化——部分上市公司不確認(rèn)減值或一次測試計(jì)提巨額減值，不符合會計(jì)穩(wěn)健性原則。

其次，由于商譽(yù)的估值涉及運(yùn)用復(fù)雜的估值模型和參數(shù)，并涉及大量復(fù)雜的主觀專業(yè)判斷，因此其估值結(jié)果通常存在高度不確定性，實(shí)務(wù)中通常在較大程度上依賴評估機(jī)構(gòu)的專業(yè)工作提供相關(guān)審計(jì)證據(jù)。減值測試過程中輸入?yún)?shù)的估計(jì)涉及大量管理層自由裁量，導(dǎo)致商譽(yù)減值可能淪為盈余管理的工具。越來越多上市公司利用準(zhǔn)則的留白在某個(gè)會計(jì)年度一次計(jì)提巨額商譽(yù)減值準(zhǔn)備或通過處置子公司而注銷原先計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備的上市公司越來越多。

通過上述分析不難得出，合并過程中大量不可確認(rèn)或難以確認(rèn)的因素被納入到商譽(yù)當(dāng)中，很大程度上成為巨額商譽(yù)以及后續(xù)巨額減值的重要誘因。

四、對商譽(yù)后續(xù)計(jì)量的建議

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值》規(guī)定：“因企業(yè)合并所形成的商譽(yù)和使用壽命不確定的無形資產(chǎn)，無論是否存在減值跡象，每年都應(yīng)當(dāng)進(jìn)行減值測試。”同時(shí)，《<企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值>應(yīng)用指南》明確，按照《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第20號——企業(yè)合并》，在合并財(cái)務(wù)報(bào)表中反映的商譽(yù)，不包括子公司歸屬于少數(shù)股東的商譽(yù)。但對相關(guān)資產(chǎn)組（或者資產(chǎn)組組合）進(jìn)行減值測試時(shí)，應(yīng)當(dāng)調(diào)整資產(chǎn)組的賬面價(jià)值，將歸屬于少數(shù)股東權(quán)益的商譽(yù)包括在內(nèi)，然后根據(jù)調(diào)整后的資產(chǎn)組賬面價(jià)值與其可收回金額（可收回金額的預(yù)計(jì)包括了少數(shù)股東在商譽(yù)中的權(quán)益價(jià)值部分）進(jìn)行比較，以確定資產(chǎn)組（包括商譽(yù)）是否發(fā)生了減值。如果資產(chǎn)組已發(fā)生減值，應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)減值準(zhǔn)則規(guī)定計(jì)提減值準(zhǔn)備。但由于根據(jù)上述步驟計(jì)算的商譽(yù)減值損失包括了應(yīng)由少數(shù)股東權(quán)益承擔(dān)的部分，應(yīng)當(dāng)將該損失在可歸屬于母公司和少數(shù)股東權(quán)益之間按比例進(jìn)行分?jǐn)偅源_認(rèn)歸屬于母公司的商譽(yù)減值損失。

建議商譽(yù)后續(xù)計(jì)量采用攤銷法或攤銷與減值測試相互補(bǔ)充的形式。

首先，對商譽(yù)后續(xù)計(jì)量采用攤銷法或攤銷與減值測試相互補(bǔ)充的方式更具合理性。

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定企業(yè)一旦對商譽(yù)計(jì)提減值損失，不得以任何原因轉(zhuǎn)回，在一定程度上使商譽(yù)難以真實(shí)反映企業(yè)商譽(yù)價(jià)值的公允性。

外購商譽(yù)實(shí)際上是被收購企業(yè)自創(chuàng)商譽(yù)與預(yù)期未來超額收益之和，被并購企業(yè)產(chǎn)生商譽(yù)的因素很多，據(jù)此對外購商譽(yù)進(jìn)行分類，可將其劃分為“可攤銷性商譽(yù)”和“可減值性商譽(yù)”。例如，依據(jù)技術(shù)優(yōu)勢產(chǎn)生的商譽(yù)可以劃分為“可攤銷性商譽(yù)”，因其所依據(jù)的技術(shù)會隨著時(shí)間的推移而消失其優(yōu)勢，可參照無形資產(chǎn)來進(jìn)行攤銷;依據(jù)企業(yè)的聲譽(yù)、流動性溢價(jià)、人力資本產(chǎn)生的商譽(yù)可以劃分為“可減值性商譽(yù)”，因?yàn)樯鲜鲆貙ζ髽I(yè)的價(jià)值貢獻(xiàn)是穩(wěn)定的。這樣的劃分更有利于商譽(yù)后續(xù)計(jì)量與商譽(yù)本質(zhì)的一一對應(yīng)關(guān)系的建立，也一定程度上能夠控制企業(yè)利用商譽(yù)后續(xù)計(jì)量才操控盈余的空間。同時(shí)，基于國內(nèi)資本市場和會計(jì)從業(yè)人員的專業(yè)水平的實(shí)際情況，確定一個(gè)用以確認(rèn)攤銷年限的原則框架，明確攤銷期限的合理區(qū)間，對商譽(yù)進(jìn)行攤銷更具有操作性。依據(jù)財(cái)政部咨詢委建議：一是以商譽(yù)所被分配的資產(chǎn)組（或組合）中主要資產(chǎn)的使用壽命為基礎(chǔ)估計(jì)商譽(yù)使用壽命;二是以商譽(yù)初始確認(rèn)時(shí)采用的預(yù)期受益年限為基礎(chǔ)估計(jì)商譽(yù)的使用壽命;三是考慮到企業(yè)內(nèi)外部各種因素的影響，建議設(shè)置商譽(yù)的使用壽命上限。

其次，對商譽(yù)后續(xù)計(jì)量采用攤銷法或攤銷與減值測試相互補(bǔ)充的方式更符合會計(jì)穩(wěn)健性和謹(jǐn)慎性原則。準(zhǔn)則制定者及實(shí)務(wù)界對商譽(yù)攤銷的主要擔(dān)憂在于商譽(yù)創(chuàng)造未來超額利潤的不確定性導(dǎo)致無法合理估計(jì)其有效期限。通過調(diào)研得知，中國中小微企業(yè)的平均壽命僅2～3年，大中型企業(yè)的平均壽命僅8年。不僅企業(yè)的生命周期短，成長為“獨(dú)角獸”的更是廖廖無幾。在商譽(yù)初始確認(rèn)階段，通過確認(rèn)凈資產(chǎn)評估價(jià)值及公允價(jià)值，對被收購方的生命周期和流動性溢價(jià)等期限因素在一定程度上做了合理定價(jià)，并作為攤銷的部分依據(jù)，商譽(yù)攤銷應(yīng)不超過該年限或準(zhǔn)則規(guī)定年限，同時(shí)要求在并購時(shí)點(diǎn)該會計(jì)政策和會計(jì)估計(jì)予以披露，符合會計(jì)穩(wěn)健性和謹(jǐn)慎性原則。

再次，對商譽(yù)后續(xù)計(jì)量采用攤銷法或攤銷與減值測試相互補(bǔ)充的方式執(zhí)行成本低、涉及會計(jì)自由裁量或職業(yè)判斷的成分少。減值測試法反映商譽(yù)的真實(shí)價(jià)值，提高會計(jì)信息質(zhì)量的可靠性和及時(shí)性，但減值測試法賦予人太多的主觀判斷，主觀判斷受個(gè)人知識水平、經(jīng)驗(yàn)、偏好和管理壓力的干擾極有可能失真，或被人操縱成為調(diào)節(jié)盈余的工具，損害外圍投資者的利益。相比而言按期攤銷法的人為干預(yù)的因素更小，避免會計(jì)信息披露失真，防止企業(yè)弄虛作假，減少經(jīng)濟(jì)犯罪，保障資本市場平穩(wěn)和健康發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]林勇峰.《商譽(yù)與商譽(yù)減值：基于上市公司現(xiàn)狀的深層分析》;上海證券報(bào);2017-04-15（版次：04版）

[2]財(cái)政部.《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》（版次：2006版）

作者簡介：蘇擎（1987.2-），女，漢，河南洛陽，碩士研究生，高級副經(jīng)理，中級會計(jì)師，研究方向：財(cái)務(wù)會計(jì)。