企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析 存在的問題與對策研究

嚴(yán)燕霞

（顧家集團(tuán)有限公司，浙江 杭州 310017）

財(cái)務(wù)報(bào)表是對企業(yè)會(huì)計(jì)核算工作結(jié)果的總結(jié)和概括，集中體現(xiàn)了企業(yè)一定期間財(cái)務(wù)、運(yùn)營、資金等各方面的情況，對外提供的報(bào)表主要是資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表及附注。但由于財(cái)務(wù)報(bào)表使用者僅通過財(cái)務(wù)報(bào)表并不能直觀、全面地了解企業(yè)實(shí)際的經(jīng)營狀況，特別是企業(yè)發(fā)展的不同生命周期所展現(xiàn)出的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況又會(huì)有所不同，因此，需要對財(cái)務(wù)報(bào)表中的重要項(xiàng)目進(jìn)行深度剖析，以明確項(xiàng)目內(nèi)部的情況以及原因。財(cái)務(wù)報(bào)表分析是依據(jù)財(cái)務(wù)報(bào)表與相關(guān)數(shù)據(jù)，采用專門方法，結(jié)合企業(yè)內(nèi)外部環(huán)境因素，進(jìn)行系統(tǒng)比較和評價(jià)企業(yè)的經(jīng)營狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量狀況的過程。隨著市場經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，企業(yè)間的競爭愈發(fā)激烈，企業(yè)財(cái)務(wù)分析工作的作用已愈發(fā)重要。

一、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的現(xiàn)實(shí)意義

（一）財(cái)務(wù)報(bào)表分析有助于報(bào)表使用者做出正確決策

投資者通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析，可以了解企業(yè)的獲利能力、償債能力，從而進(jìn)一步預(yù)測投資后的收益和風(fēng)險(xiǎn)程度，進(jìn)而做出正確的投資決策。

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析是合理評價(jià)分部工作業(yè)績的工具

通過財(cái)務(wù)分析，可以了解企業(yè)償債能力、營運(yùn)能力、盈利能力和現(xiàn)金流量狀況，并將影響財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的各種因素區(qū)分開，可以劃清經(jīng)濟(jì)責(zé)任，便于企業(yè)管理當(dāng)局合理評價(jià)分部的財(cái)務(wù)狀況和工作業(yè)績，以獎(jiǎng)優(yōu)罰劣，提高經(jīng)營者的工作積極性。

（三）財(cái)務(wù)報(bào)表分析有助于企業(yè)經(jīng)營者改善企業(yè)的經(jīng)營管理水平

通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析，可以總結(jié)現(xiàn)在和過去的經(jīng)營狀況，發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)中存在的問題，及時(shí)提出解決方案，預(yù)測企業(yè)未來的發(fā)展走向，制定發(fā)展決策，通過加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理，提高企業(yè)管理水平，實(shí)現(xiàn)企業(yè)長效發(fā)展。

二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在的主要問題

（一）財(cái)務(wù)報(bào)表本身存在局限性

1．歷史成本計(jì)量資產(chǎn)價(jià)值存在偏差

報(bào)表中絕大部分非金融性資產(chǎn)科目是以歷史成本為計(jì)量屬性進(jìn)行記賬的。歷史成本可以很好地保障會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性，但卻無法保障會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性，受社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化及貨幣時(shí)間價(jià)值的直接影響，該計(jì)量屬性會(huì)使資產(chǎn)尤其是長期資產(chǎn)的歷史成本與市場價(jià)值偏差越來越大，企業(yè)所擁有的資產(chǎn)價(jià)值難以客觀反映。

2．會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)不同導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表金額缺乏可比性

報(bào)表金額受會(huì)計(jì)和審計(jì)人員會(huì)計(jì)估計(jì)和專業(yè)判斷的影響，可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表缺乏可比性。例如，固定資產(chǎn)折舊方法的變更。在重工業(yè)企業(yè)中固定資產(chǎn)占比會(huì)相對較高，在固定資產(chǎn)使用初期，如果將折舊方法由加速折舊法改為直線法，當(dāng)期計(jì)提折舊記入費(fèi)用的部分會(huì)大大減少，從而會(huì)使利潤增加。還有，不同的會(huì)計(jì)核算方法會(huì)導(dǎo)致利潤金額的差異，從而可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表缺乏可比性。例如，存貨成本的計(jì)量方式，可以采用先進(jìn)先出法、加權(quán)平均法或個(gè)別計(jì)價(jià)法等方法，這幾種方法下資產(chǎn)負(fù)債表的存貨金額與利潤表的營業(yè)成本金額會(huì)存在較大差異。

3．忽視無法量化的項(xiàng)目

財(cái)務(wù)報(bào)表無法反映那些可能具備價(jià)值或潛在經(jīng)濟(jì)利益但是無法量化的項(xiàng)目。如，或有利得，訴訟時(shí)作為原告，未來發(fā)生有利判決等，基于謹(jǐn)慎性原則，不允許在報(bào)表中報(bào)告任何或有利得。此外，現(xiàn)金流量表忽略了非付現(xiàn)交易行為。例如：通過發(fā)行股票獲得固定資產(chǎn)等交易行為，因?yàn)椴簧婕艾F(xiàn)金的流入或流出，所以只能在報(bào)表附注中加以披露。

（二）企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法存在局限性

財(cái)務(wù)分析方法是財(cái)務(wù)分析工作中的重要組成部分。實(shí)務(wù)中，運(yùn)用較多的分析方法主要有比較分析法和比率分析法，這些分析方法都存在著一定的局限性。比較分析法對應(yīng)用范圍有較高要求，例如在進(jìn)行行業(yè)內(nèi)數(shù)據(jù)對比時(shí)，不僅要選取同一行業(yè)且業(yè)務(wù)相似的企業(yè)，而且企業(yè)規(guī)模、運(yùn)作模式等也應(yīng)相類似，方能適用比較分析法；比率分析法使用的數(shù)據(jù)是歷史數(shù)據(jù)，可以利用會(huì)計(jì)報(bào)表項(xiàng)目之間的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行比較得出結(jié)論，是一種事后分析法，具有一定的滯后性，其未結(jié)合企業(yè)實(shí)際經(jīng)營情況進(jìn)行綜合評價(jià)，降低了分析結(jié)果的有效性。因此，在實(shí)務(wù)工作中，比率分析法需與其他分析方法結(jié)合使用。

（三）財(cái)務(wù)指標(biāo)表外分析的缺失

財(cái)務(wù)報(bào)表分析是以財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容為基礎(chǔ)開展的一項(xiàng)分析工作，由于報(bào)表自身存在局限性，因此，報(bào)表分析也不夠全面?，F(xiàn)行的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系主要包括盈利能力分析指標(biāo)、營運(yùn)能力分析指標(biāo)、償債能力分析指標(biāo)。盈利能力，是股權(quán)投資者最關(guān)注的方面，而盈利能力分析指標(biāo)基本上都是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)的數(shù)據(jù)進(jìn)行的計(jì)算，它們忽視了企業(yè)更為重要的現(xiàn)金流入情況的分析。營運(yùn)能力，分析企業(yè)對資產(chǎn)的優(yōu)化配置能力，但廣義的營運(yùn)能力，如人力資本、品牌、營銷能力、市場占有率、內(nèi)部管理流程等，卻因它們無法量化而不能列入營運(yùn)能力指標(biāo)分析中。償債能力，是衡量企業(yè)財(cái)務(wù)管理的核心內(nèi)容，分別從短期償債能力和長期償債能力來衡量企業(yè)的償債能力，但由于受到各種因素的影響，企業(yè)的實(shí)際變現(xiàn)能力不能客觀反映。比如，可動(dòng)用的銀行授信額度、可快速變現(xiàn)的非流動(dòng)資產(chǎn)、企業(yè)的聲譽(yù)，這些有利于增強(qiáng)企業(yè)的償債能力；另外，企業(yè)有與擔(dān)保有關(guān)的或有負(fù)債事項(xiàng)、經(jīng)濟(jì)糾紛、訴訟賠償?shù)扔珠g接降低企業(yè)的償債能力。

（四）財(cái)務(wù)分析人員綜合業(yè)務(wù)能力相對偏低

企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析是一項(xiàng)專業(yè)性很強(qiáng)的工作，多數(shù)企業(yè)對財(cái)務(wù)分析不夠重視，未將財(cái)務(wù)分析工作獨(dú)立出來，而由其他財(cái)務(wù)工作人員兼職，降低了工作效率。再者，財(cái)務(wù)分析人員對專業(yè)知識的掌握程度不同也會(huì)直接造成財(cái)務(wù)報(bào)表分析和指標(biāo)計(jì)算結(jié)果的偏差，最終影響分析結(jié)果的質(zhì)量。

三、深化企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表分析的對策建議

（一）完善財(cái)務(wù)報(bào)表設(shè)計(jì)

企業(yè)應(yīng)充分利用報(bào)表附注作為財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容的有效補(bǔ)充，將那些不能在財(cái)務(wù)報(bào)表中列示但對企業(yè)現(xiàn)在和未來有影響的事項(xiàng)在附注中進(jìn)行詳細(xì)說明，并在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)將財(cái)務(wù)報(bào)表附注內(nèi)容融入財(cái)務(wù)報(bào)表指標(biāo)分析中。附注重點(diǎn)關(guān)注兩點(diǎn)：第一，重大事項(xiàng)，例如，應(yīng)關(guān)注會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)的變更、關(guān)注關(guān)聯(lián)方及其交易，特別是實(shí)質(zhì)性關(guān)聯(lián)方及或有事項(xiàng)；第二，除以上重大事項(xiàng)外，還應(yīng)關(guān)注實(shí)務(wù)中非經(jīng)常性損益的認(rèn)定和披露方面的問題，關(guān)注其是否具有“非正?！钡男再|(zhì)，即該項(xiàng)目能否為公司持續(xù)性經(jīng)營和盈利，交易發(fā)生的頻率金額不重大但出現(xiàn)頻率高的事項(xiàng)也需在報(bào)表附注中披露，如：非流動(dòng)性資產(chǎn)處置損益、記入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)貼、非貨幣性資產(chǎn)交換損益、債務(wù)重組損益等等，這些事項(xiàng)不僅要在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中披露，而且對于能量化的還要列示其成因、金額及其影響程度。這些信息涉及面較廣，對企業(yè)的經(jīng)營狀況起決定性作用，因而能把公司的內(nèi)在價(jià)值真實(shí)地反映給報(bào)表各利益相關(guān)者。

（二）多維度細(xì)化財(cái)務(wù)分析指標(biāo)

單一的運(yùn)用財(cái)務(wù)分析指標(biāo)只能獲取單一角度的分析結(jié)果，企業(yè)在單獨(dú)分析盈利、營運(yùn)、償債、發(fā)展能力的同時(shí)，應(yīng)運(yùn)用杜邦分析法進(jìn)行剖析，以追本溯源找出最終影響因素，分清責(zé)任，獎(jiǎng)優(yōu)罰劣，促進(jìn)企業(yè)良性循環(huán)。比如盈利能力，各經(jīng)營主體如果只將盈利指標(biāo)作為考核指標(biāo)，必會(huì)導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營管理者只追求短期效益，放棄長遠(yuǎn)計(jì)劃，這樣難以實(shí)現(xiàn)長期創(chuàng)造股東財(cái)富的目標(biāo)，是不利于企業(yè)長期發(fā)展的。此外，一些非財(cái)務(wù)信息也能很好地反映企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績，企業(yè)應(yīng)根據(jù)當(dāng)前業(yè)務(wù)情況，選擇如顧客滿意度、市場份額、員工滿意度、品牌管理、技能開發(fā)等非財(cái)務(wù)指標(biāo)，從財(cái)務(wù)、客戶、內(nèi)部運(yùn)營、學(xué)習(xí)與成才四個(gè)維度幫助公司管理者進(jìn)行績效分析，將非財(cái)務(wù)信息與財(cái)務(wù)信息結(jié)合起來分析，以有利于報(bào)表使用者全面了解企業(yè)的經(jīng)營狀況。

（三）采用多種方法綜合分析

財(cái)務(wù)報(bào)表分析是企業(yè)的不同利益主體根據(jù)其分析的目的，有針對性地運(yùn)用各種分析方法從財(cái)務(wù)報(bào)表中提煉有用的信息，每種分析方法都有各自分析的側(cè)重點(diǎn)及適用條件，站在企業(yè)全局出發(fā)，就要充分利用各分析方法的優(yōu)勢，將其相互結(jié)合使用。同時(shí)，企業(yè)管理層和財(cái)務(wù)分析人員要善于靈活運(yùn)用符合本企業(yè)實(shí)際情況的非財(cái)務(wù)信息，在進(jìn)行定量分析時(shí)，還需要考慮外部環(huán)境的影響，將定量與定性相結(jié)合、靜態(tài)與動(dòng)態(tài)相結(jié)合，讓財(cái)務(wù)分析指標(biāo)更能全面準(zhǔn)確地反映企業(yè)的經(jīng)營狀況和財(cái)務(wù)成果。

（四）提升財(cái)務(wù)分析人員的專業(yè)水平

財(cái)務(wù)分析人員的專業(yè)水平會(huì)直接影響財(cái)務(wù)報(bào)表分析的結(jié)果。企業(yè)管理層要重視財(cái)務(wù)分析的作用，將財(cái)務(wù)分析作為管理企業(yè)的重要方法，企業(yè)管理層平時(shí)應(yīng)加強(qiáng)對財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的培訓(xùn)，讓他們了解本企業(yè)的最新資訊，并及時(shí)提供給其財(cái)務(wù)信息和企業(yè)經(jīng)營項(xiàng)目信息，從而可以減少財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的問題。作為財(cái)務(wù)分析人員，應(yīng)認(rèn)識到做好財(cái)務(wù)分析是發(fā)揮財(cái)務(wù)管理在企業(yè)管理中作用的最好途徑，在嚴(yán)格執(zhí)行國家制定的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的同時(shí)，應(yīng)利用業(yè)余時(shí)間不斷加強(qiáng)業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)，提升自己分析、理解財(cái)務(wù)報(bào)表各項(xiàng)指標(biāo)的水平，做出及時(shí)正確的財(cái)務(wù)分析。

四、結(jié)束語

綜上所述，目前我國大多數(shù)企業(yè)在財(cái)務(wù)報(bào)表分析方面存在一定的局限性。市場經(jīng)濟(jì)下企業(yè)競爭激烈，一份有效的財(cái)務(wù)報(bào)表分析報(bào)告需要各個(gè)職能部門通力協(xié)作，企業(yè)管理層和財(cái)務(wù)人員應(yīng)重視財(cái)務(wù)分析，完善財(cái)務(wù)報(bào)表及財(cái)務(wù)分析指標(biāo)，改進(jìn)財(cái)務(wù)分析方法，使企業(yè)的財(cái)務(wù)分析報(bào)告能夠有效地輔助企業(yè)和各利益相關(guān)者做出正確的經(jīng)營判斷，為企業(yè)制定有效的經(jīng)營計(jì)劃，讓財(cái)務(wù)報(bào)表分析更好地服務(wù)于企業(yè)的經(jīng)營管理。